Особенности управления и функционирования систем внутреннего контроля и аудита в корпорациях

—использование   международных   стандартов   финансовой   от-четности;

—полнота   раскрытия   финансовой   информации   для   акционеров (материнской компании);

—наличие механизмов занижения  прибыли (выручки) с целью ухода 

от налогообложения (механизмы  офшоров, трансфертных цен и т.п.)

Пятая группа — соответствие конечных результативных показателей 

требованиям   акционеров,   проверка   чего   осуществляется   по   системе 

объективных   данных,   характеризующих   финансово-экономическую   и 

социальную   эффективность   деятельности   корпорации   в   целом   и   ее

дочерних структур.

В   программы   проверок   финансово-хозяйственной   деятельности

бизнес-единиц корпорации целесообразно  включать следующие данные,

характеризующие:

1)критерии финансового  состояния бизнес-единиц,  вклад  каждой из 

них в совокупные показатели доходности корпорации в целом;

2)деятельность   каждой   бизнес-единицы   по   реализации   обще-

корпоративных инвестиционных проектов, эффективность ис-пользования  тех лимитов инвестиций в основной капитал, которые были

выделены материнской  компанией;

3)снижение   задолженностей   (при   наличии)   бизнес-единиц   перед 

материнской компанией;

4)выполнение   не   финансовых   обязательств   бизнес-единиц   перед 

материнской   компанией   или   другими   участниками   корпорации

(факты не предоставления  отчетной информации и т.п.).

2.5.1 Внутрикорпоративный   контроль   и   аудит  интеграционных процессов

Одним   из   важных   направлений   внутреннего   контроля   и   аудита

корпоративных   объединений   являются   подготовка   и   предоставление

высшему   менеджменту   корпорации   надежной   информации   о   степени 

целесообразности   и   ожидаемой   эффективности   предлагаемых

организационных изменений.  По оценкам многочисленных экспертов  в 

области   слияний   и   поглощений,   удельный   вес   неудачных 

интеграционных   решений   в   корпоративном   менеджменте   доходит   до

60-70%.

Причины   данного   феномена   многочисленны,   но   в   аспекте   корпоративного аудита следует обратить внимание на две из них:

1)анализ   ожидаемой   эффективности   будущих   интеграционных 

сделок   является,  как  правило,  крайне  поспешным,  некомплексным,

субъективным   и   бездоказательным.  Он   обычно   ведется   в   режиме

переговорного   процесса,   сводится   к   формально   юридическим 

процедурам,   не   сопровождается   серьезными   аналитическими

оценками   рыночных   (маркетинговых)   перспектив   совместной

деятельности;

2)в   процессе  функционирования   корпорации   высший   менеджмент 

крайне   недостаточное   внимание   уделяет   проведению  специальных 

анализов   и   проверок   эффективности   интеграционного 

взаимодействия   конкретных   участников   объединения,   соблюдения

принципов синергизма в основных сферах интегрированного бизнеса.

Таким образом, основными  задачами внутреннего контроля и  аудита

в   сфере   институционально-интеграционных   преобразований   следует 

считать следующие.

На стадии планирования интеграционной сделки:

1)проверка наличия и  качества разработки организационного  проекта 

интеграции в целом;

2)определение   контрольных   критериев   для   получения   системы 

доказательств   будущего   синергизма   (включая   степень   вероятности 

каждого доказательства);

3)в разработке программы  внутреннего контроля и аудита  по каждой 

бизнес-единице   будущего   объединения,   включающей   получение 

необходимой и достаточной  контрольно-аналитической информации

для получения адекватных выводов;

4)сбор,   обобщение   данных,   оформление   актов   проверки,   формирование доказательных выводов.

На стадии функционирования интегрированной структуры:

1)регламентация сфер бизнеса  (или бизнес-проектов), в которых,  по 

оценкам руководителей корпорации и ее бизнес-единиц, происходит

кооперированная (совместная) деятельность сторон;

2)формулирование гипотез  о характере синергетических  эффектов по 

каждому направлению;

3)разработка   контрольно-оценочных   критериев   и   показателей   по 

каждому возможному слагаемому синергетического эффекта;

4)разработка   программы   сбора   данных   по   всем   бизнес-единицам, участвующим в совместной  деятельности;

5)получение   фактических   материалов   проверок   по   всем   на-

правлениям совместной деятельности, их обобщение и формирование

доказательных   выводов   о   наличии   или   отсутствии   синергизма   в 

разрезе соответствующих  критериев;

6)разработка   рекомендаций   по   повышению   эффективности 

совместной деятельности бизнес-единиц корпорации.

Основными   направлениями   тестирования   бизнес-единиц,   потенциальных   участников   будущей   интегрированной   структуры   на

предмет синергизма совместной деятельности являются:

1. В сфере реализации  продукции:

1.1)наличие  в базисном  периоде относительно незагруженных  или 

временно   свободных   мощностей   сбытовой   сети   бизнес-единиц,

пригодных для реализации продукции;

1.2)наличие   возможностей   совместного   использования   транс-

портных   средств   или   их   использования   в   интересах   ряда   бизнес-

единиц (сокращение порожних пробегов транспорта за счет загрузки

в «обратном» направлении, максимальное использование «попутных»

рейсов и т.п.);

1.3)возможность   использования   корпоративной   рекламы   в   целях 

продвижения совместных проектов.

2. В сфере производства  продукции:

2.1)   наличие   в   базисном  периоде   у   бизнес-единиц   хронически   не полностью   загруженных производственных мощностей,  пригодных для 

более   производительного   использования   вследствие   организации 

производственной кооперации;

2.2)наличие   возможности   поставок   по   внутренней   кооперации 

комплектующих   (сырья,  материалов),   обеспечивающих   повышение 

объемов   производства   или   конкурентоспособности   финальных 

изделий корпорации;

2.3)наличие   взаимодополняющих   производственных   мощностей, 

совместное   использование   которых   позволяет   увеличить   объемы

производства   продукции   при   снижении   ее   себестоимости 

(обеспечивать   эффект   масштаба)   или   осваивать   новые   виды   продукции;

2.4)наличие   общности   используемого   сырья   (материалов,   комплектующих),  позволяющей обеспечивать относительную экономию

за   счет   централизованной   закупки   их   более   крупных   партий   с 

последующим их доведением до бизнес-единиц.

3. В сфере НИОКР:

3.1)наличие   научно-технического   потенциала   (кадров),   способных 

обеспечить диверсификацию своей деятельности в интересах  бизнес-

единиц;

3.2)наличие   научно-технической   информации   (ноу-хау,   конструкторской   документации),   пригодной   для   более   широкого   использования в общих интересах корпорации;

3.3)наличие не полностью   загруженной опытно-экспериментальной 

базы,   совместное   использование   которой   позволяет   обеспечивать

ускорение освоения конкурентоспособных  изделий.

4. В сфере технического  развития и инвестиций:

4.1)наличие   финансовой   организации,   способной   обеспечивать 

льготные условия кредитования инвестиций в основной капитал;

4.2)наличие возможности  централизованной организации ремонта  и 

технического   обслуживания   основных   фондов   по   группе

взаимодействующих бизнес-единиц;

4.3)наличие   общих   задач   в   области   технического   развития   (капитального   строительства,   технического   перевооружения),   совместных   мотиваций   участия   в   корпоративных   инвестиционных   проектах;

4.4)наличие   реальной   возможности   аккумулировать   временно 

свободные   остатки   средств  на   счетах   бизнес-единиц   корпорации  в 

целях   их   использования   для   реализации   общекорпоративных   проектов;

4.5)наличие согласия участников  использовать механизмы залога  и 

солидарной   ответственности   для   привлечения   дополнительных

сторонних инвестиций и т.д. 5. В сфере реализации продукции:

5.1)наличие   и   удельный   вес   бизнес-единиц,   приступивших   в отчетном   периоде   к   совместному   использованию   сбытовой   ин-фраструктуры;

5.2)рост мощности сети  реализации  (торговых площадей  и т.п.)  за 

счет совместного (долевого) инвестирования бизнес-единиц;

5.3)рост   удельного   веса   продукции   бизнес-единиц,   реализуемой 

через общую торговую сеть;

5.4)рост показателя объема  продаж с единицы затрат на  реализацию 

продукции по группе бизнес-единиц,  наладивших сотрудничество в 

области   совместного   сбыта   продукции   (например,   использования 

фирменных магазинов одной  бизнес-единицы в целях корпоративных 

продаж);

5.5)рост показателя объемов  продаж с единицы затрат на  содержание 

складских помещений,   а   также   с  единицы  затрат  на  содержание и 

эксплуатацию  собственных   транспортных   средств   (или  вообще)  на

обеспечение перевозок грузов корпорации;

5.6)рост   валютной   выручки   за   счет   дополнительного   экспорта 

конкурентоспособных товаров, продвижение которых на зарубежные

рынки стало возможным  за счет корпоративной реализационной сети;

5.7)повышение   доли   корпорации   на   внутреннем   рынке   за   счет 

использования корпоративной  реализационной сети.

6. В сфере производства:

6.1)рост   доли   бизнес-единиц,   связанных   внутрикорпоративной 

производственной кооперацией, в том числе взаимной;

6.2)рост объемов поставок  по внутренней кооперации;

6.3)снижение   издержек   за   счет   перехода   на   долгосрочные   контрактные отношения;

6.4)повышение   удельного   веса   высококачественной   конкурентоспособной   продукции   в   группе   за   счет   совместных   усилий   по уточнению   производственной   специализации   и   проведению   реструктуризации производств;

6.5)размер  экономии  за  счет  централизации и укрупнения  закупок 

(сырья, материалов, комплектующих)  в общих интересах корпорации;

6.6)снижение   удельного   веса  физически   и   морально   изношенных 

основных   фондов   за   счет   реализации   совместных   программ

инвестирования в основной капитал;

6.7)увеличение   коэффициента   сменности   работы  оборудования   за 

счет   более   полной   загрузки   производственных   мощностей   как 

результата совместной деятельности. 7. В сфере НИОКР:

7.1)повышение   удельного   веса   объемов   НИОКР,   выполняемых   в 

общекорпоративных   интересах   (реализуемых   у   ряда   бизнес-единиц

корпорации) или в целях  получения мультипликативного эффекта;

7.2)наличие   или   рост   числа   ноу-хау,   реализуемых   в   интересах 

корпорации;

7.3)рост объемов научно-технической  продукции, полученной за счет 

объединения усилий разработчиков  ряда бизнес-единиц корпорации

(выполнения совместных  научно-технических проектов);

7.4)сокращение   средней   по   корпорации   продолжительности   цикла «исследование  —   разработка  —  освоение   производства»   за   счет 

организации совместной работы конструкторов и технологов бизнес-единиц;

7.5)повышение средней заработной  платы занятых в НИОКР за  счет 

получения дополнительных заказов  от бизнес-единиц корпорации;

7.6)наличие   или   рост   объемов   совместно   подготовленной   конструкторской   документации,   пригодной   для   модернизации   номенклатуры продукции в корпорации;

7.7)наличие   или   рост   законченных   НИОКР,   результаты   которых 

получили освоение у ряда бизнес-единиц корпорации.

8. В сфере технического  развития и инвестиций:

8.1)фактический   рост   объемов   заемных   инвестиций   в   основной капитал,   привлеченных   с   использованием   механизмов   корпоративного залога или солидарной ответственности по обязательствам

материнской компании;

8.2)наличие   или   рост   количества   (объемов)   инвестиционных 

проектов в области  технического перевооружения,  выполняемых  за

счет объединения собственных  средств ряда бизнес-единиц;

8.3)объем   ремонтных   и   иных   сервисных   услуг,   выполненных   наоснове   централизованной   организации   для   ряда   бизнес-единиц

корпорации;

8.4)рост   объемов   инвестиций   в   основной   капитал   бизнес-единиц,

обеспечиваемый   за   счет  кредитования  уполномоченным банком — 

участником корпорации.

Во   многом   внутренний   контроль   и   аудит   интеграционных   мероприятий должен быть связан с контрольными параметрами синергизма,

содержащимися  в соответствующем  организационном проекте  (бизнес-

плане,   технико-экономическом   обосновании).   При   проверке

целесообразно сравнивать фактические и проектные   параметры   производственно-сбытового   или   финансового   синергизма. Поскольку организационные проекты создания корпораций не

всегда   содержат   количественно   измеримые   критерии   (показатели)