Розробка пропозицій щодо покращення фінансофої стійкості підприємства

 

Таблиця 3.5

Прогнозований баланс ТОВ  «ТБ «Профіт груп» (тис.грн.)

 

Баланс підприємства на	31.12.11 Факт	31.12.13 Прогноз	Абсолютні відхилення
Активи:
Обігові кошти
Кошти	152,00	272,00	120,00
Ринкові цінні папери	-	-	-
Дебіторська заборгованість	390,80	542,60	151,80
Товарно-матеріальні кошти	196,60	120,60	-74,00
Обігові кошти, усього	739,40	935,20	195,80
Основні кошти
Будинки, спорудження, устаткування (початкова  вартість)	22,90	34,80	11,4
Будинки, спорудження, устаткування (накопичена вартість)	13,30	15,60	2,30
Будинки, спорудження, устаткування (залишкова  вартість)	9,60	19,20	9,60
Основні кошти, усього	9,60	19,20	9,60
Активи, усього	749,00	954,40	205,40
Пасиви:
Короткострокові зобов’язання
Кредиторська заборгованість	718,50	740,40	21,90
Поточні зобов’язання по розрахунках:
з бюджетом	6,80	18,30	6,00
зі страхуванням	3,10	19,40	16,30
по оплаті праці	6,50	38,70	32,20
Інші поточні зобов’язання	-	-	-
Короткострокові зобов’язання, усього	734,90	816,80	81,9
Власний капітал
Статутний капітал	1,00	1,00	-
Нерозподілений прибуток	13,10	136,60	123,50
Власний капітал, усього	14,10	137,60	123,50
Пасиви, усього	749,00	954,40	205,40

 

З урахуванням запропонованих заходів  складений прогноз стверджує, що хоч і спостерігається нестача  високоліквідних активів, але віна поменшалася.

 

Таблиця 3.6

Прогнозований звіт про фінансові  результати (тис. грн.) 

Звіт за	2011 рік Факт	2013 рік Прогноз	Абсолютні відхилення
Виторг	3575,20	7482,60	3907,40
Податки й інші відрахування з доходу	612,40	1272,00	659,60
Чистий дохід (виторг) від реалізації товарів	2962,80	6210,60	3247,80
Інші операційні доходи	-	-	-
Чисті доходи, усього	2962,80	6210,60	3247,80
Собівартість реалізованих товарів	2606,70	5280,10	2673,40
Інші операційні витрати	312,30	538,60	226,30
Інші витрати	0,60	21,80	21,20
Витрати, усього	2919,60	5840,50	2920,90
Прибуток до оподаткування	43,20	370,10	326,90
Податок на прибуток	20,80	177,65	156,85
Чистий прибуток	22,40	192,45	170,05

 

           Далі  розрахуємо показники ліквідності  ТОВ «ТБ «Профіт груп» з  урахуванням запропонованих заходів.

К_ал = (272,0 тис.грн. 0+0)/816,80 тис.грн. = 0,33.

           Слід  визнати, що з урахуванням запропонованих  заходів коефіцієнт абсолютної  ліквідності збільшився та відповідає  нормативному значенню.

К_шл = (272,0 тис.грн. +0+542,60 тис.грн.)/816,8 тис.грн. = 0,99.

            Підвищення коефіцієнту швидкої  ліквідності говорить про підвищення  платоспроможності підприємства  ТОВ»ТБ «Профіт груп».

К_пл = (272,0 тис.грн. +0+542,60 тис.грн. +102,60 тис.грн.)/816,8 тис.грн. 0= 1,13

  Значення цього коефіцієнта свідчить про те, що підприємство  вчасно ліквідує борги. Усі показники відповідають нормативному значенню. Коефіцієнт абсолютної ліквідності з урахуванням запропонованих заходів на 01.01.2013 рік поліпшив своє значення.

Розрахуємо коефіцієнти автономії  та фінансової залежності з урахуванням  рекомендованих заходів.

К_авт = 137,6 тис.грн./954,40 тис.грн. = 0,14;

К_фз = 816,80 тис.грн./137,60тис.грн = 5,93

          Далі  визначимо коефіцієнт співвідношення  дебіторської та кредиторської  заборгованостей ТОВ «ТБ «Профіт  груп» з урахуванням запропонованих  заходів.

К_д/к = 542,60 тис.грн./740,40 тис.грн.=0,73.

          Коефіцієнт  співвідношення дебіторської та  кредиторської заборгованостей  все ближче наближається до  нормативного значення, що є доказом  покращення фінансового становища  ТО «ТБ «Профіт груп».

          Визначимо   коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості підприємства:

К_одз = 6210,60 тис.грн. / 314,76 тис.грн. =19,73;

Період оборотності дебіторської заборгованості = 365/19,73 = 18 днів.

       Згідно отриманого  результату, слід визначити, період  оборотності дебіторської заборгованості  зменшився на 6 днів.

К_окз = 6210,60 тис.грн. /534,8 тис.грн. 7=11,61;

Період оборотності кредиторської  заборгованості = 365/11,61 = 31 день.

         Згідно  отриманого результату можна  свідчити про те, що зменшиться  оборотність кредиторської заборгованості  на 17 днів, що в свою чергу сприятиме  покращенню фінансового становища  ТОВ «ТБ «Профіт груп». Враховуючи всі отримані значення показників фінансової стійкості, можна дійти висновку, що фінансовий стан підприємства ТОВ»ТБ «Профіт груп» покращиться, та відповідатиме другому типу – нормальній фінансовій стійкості.

            Зведемо отримані з урахуванням  запропонованих заходів результати  фінансових показників ТОВ «ТБ  «Профіт груп» в таблицю 3.7 для проведення порівняльного  аналізу.

 

Таблиця 3.7

            Порівняльний аналіз фінансових  показників ТОВ «ТБ «Профіт  груп»

 

Показники	2010 рік(факт)	2011 рік(факт)	2013рік (прогноз)	Зміни
Кавт	0,071	0,018	0,14	Збільшився
Кфз	12,976	52,12	5,93	Зменшився
Кал	0,14	0,21	0,33	Збільшився
Кпл	0,34	0,74	0,99	Збільшився
Кшл	0,94	1,01	1,13	Збільшився
Кд/к	0,25	0,54	0,73	Збільшився
Кодз	170,55	14,75	19,73	Збільшився
Період оборотності ДЗ	2 дні	24 дні	18 днів	Зменшився
Кокз	35,14	7,52	11,61	Збільшився
Період оборотності КЗ	10 днів	48 днів	31 день	Зменшився

 

        Порівнявши  показники фінансової діяльності  ТОВ «ТБ «Профіт груп», спостерігається  тенденція їх швидкого покращення, що свідчить про позитивний  вплив рекомендованих заходів  на процеси господарювання підприємства.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВИСНОВОКИ

 

          Становлення ринкової системи господарювання в Україні зумовлює не лише впровадження адекватних фінансово-економічних механізмів функціонування суб’єктів господарювання, а й адаптації вітчизняних підприємств до загальноприйнятої системи регулювання економічних відносин. Посилення темпів соціально-економічного розвитку суспільства зумовлює необхідність збільшення функціонуючого в обороті капіталу та прискорення його оборотності. Оскільки всі суб’єкти господарювання одночасно виступають продавцями і покупцями продукції в системі суспільного обміну, між ними, як контрагентами, виступають стійкі розрахункові відносини, а асинхронність вхідних і вихідних грошових потоків зумовлює потребу покриття дефіциту потрібних коштів, яке здійснюється у вигляді дебіторської і кредиторської заборгованості.

          В даній дипломній роботі були  розглянуті сучасні підходи щодо  удосконалення системи управління  фінансової стійкості ТОВ «ТБ  «Профіт груп». Робота виконана  на матеріалах ТОВ «ТБ «Профіт  груп» за період 2010-2011 роки.

  В першому розділі роботи були представлені теоретичні  основи фінансової стійкості підприємств; сутність і роль фінансової стійкості в сучасних умовах господарювання; наводиться аналіз фінансової стійкості як якісної характеристики функціонування підприємства, розглядаються методи аналізу та оцінки фінансової стійкості підприємства.

   У другому розділі роботи проведено фінансовий аналіз підприємства в результаті якого з’ясувалося, що фінансовий стан ТОВ «ТБ «Профіт груп» є нестабільним. У структурі капіталу ТОВ «ТБ «Профіт груп» переважає позиковий, який представлений у вигляді кредиторської заборгованості.        Горизонтальний аналіз активів ТОВ «ТБ «Профіт груп» показав, що абсолютна їхня сума за 2011рік зросла на 688,9 тис.грн або на 1316,48%.  З погляду структури активів, спостережуване збільшення відбулося за рахунок росту оборотних активів — на 687,2 тис.грн.

           Слід зазначити, що за розглянутий  період уся дебіторська заборгованість  ТОВ «ТБ «Профіт груп» була  короткостроковою й платежі по  ній очікувалися протягом 12 місяців  після звітної дати. Однак спостерігається  її значний ріст      (на 379,9 тис.грн), що погіршує ліквідність  поточних активів.

           За 2010-2011 року, також відбулося збільшення  пасивів ТОВ «ТБ «Профіт груп»  на 688,9 тис.грн, головним чином,  за рахунок росту короткострокових  зобов’язань — на 679,1 тис.грн. Це може свідчити про те, що для збереження виторгу підприємству довелося піти на збільшення кількості днів відстрочки при оплаті за реалізований товар.

          За 2010-2011рр  у ТОВ «ТБ «Профіт  груп» відбувалося зниження частки  власного капіталу з 7,15% до 1,88%. Слід зазначити, що такий низький  показник є вкрай небажаним,  тому що підприємство буде  більшою мірою залежати від  осіб, що надали їй позики, суди  й кредити. Так само, це говорить  про високий рівень ризикованості  компанії стати банкрутом.

          Проведене дослідження на матеріалах ТОВ “Торговий будинок “Профіт груп” дозволило зробити такі висновки:

          1)  наявність на підприємстві дебіторської та кредиторської заборгованості є звичайною ситуацією в діяльності підприємства. Величина дебіторської і кредиторської заборгованості визначається поточним фінансовим станом підприємства, його платоспроможністю та інтенсивністю певних видів розрахункових операцій;

          2)    специфіка ТОВ “Торговий будинок “Профіт груп” полягає в тому, що підприємство відноситься до категорії підприємств-посередників. Воно не виробляє продукції, яка становить основну частку товарного обороту, а лише виконує функцію заготівлі-постачання, поєднує виробника зі споживачем;

           3)       ця особливість зумовлює існування дебіторської заборгованості, яка за своєю економічною характеристикою представляє собою товарний кредит – поставлення споживачу товарів із відстрочкою платежу. Кредиторська заборгованість виникає також регулярно. Її природа також має переважно характер товарного кредиту: підприємство одержує від товаровиробника продукцію для реалізації (поставки споживачу) при умові відстрочки платежу.

          4) співвідношення загальних сум дебіторської і кредиторської заборгованості на підприємстві в цілому не відповідає стандартним вимогам: дебіторська заборгованість не перевищує за обсягом заборгованість кредиторську. Це шкодить платоспроможності підприємства, фінансове становище якого, за основними показниками оцінки, знаходиться у стані нестійкого.

         На основі фінансових результатів та обґрунтування можливих заходів вдосконалення управління кредиторською і дебіторською заборгованістю підприємства ТОВ «ТБ «Профіт груп» розроблено такі пропозиції:

          1) в системі управління дебіторською заборгованістю внесено пропозицію щодо встановлення контролю за критичним обсягом можливої дебіторської заборгованості. Виявлені резерви показують можливість скорочення строків оборотності дебіторської заборгованості та підвищення ступеню її ліквідності;