Реализация инвестиционного проекта с целью улучшения результатов финансовой деятельности ООО «Вираж»

 

 

Таблица 11

Фактические соотношения на конец анализируемого периода:

Текущая ликвидность: ТЛ = -29203 т.р.		(413330) А1>П1(156276) (0) А2<П2(286257) (488009) А3<П3(1058716) (315406) А4<П4(473595)
Перспективная ликвидность: ПЛ = -570707 т.р.

 

 

 

 

По состоянию  на 01.01.2012 г. ситуация ухудшилась. Ликвидность баланса можно охарактеризовать как недостаточную. При этом отсутствует возможность увеличения текущей ликвидности в недалеком будущем, однако соблюдается минимальное условие финансовой устойчивости – наличие собственных оборотных средств.

 

 

 

 

 

 

 

 

Структура актива на 01.01.2011 г.		Структура актива на 01.01.2012 г.
	- 1. Наиболее ликвидные активы		- 3. Медленно реализуемые  активы
	- 2. Быстрореализуемые  активы		- 4. Труднореализуемые  активы
Структура пассива на 01.01.2011 г.		Структура пассива на 01.01.2012 г.
	- 1. Наиболее срочные  обязательства		- 3. Долгосрочные пассивы
	- 2. Краткосрочные пассивы		- 4. Постоянные пассивы

 

 

Рис. 3.Структура пассива

Таблица 12

Группировка оборотных активов и обязательств для расчета общего (реального) коэффициента платежеспособности 

 

Активы		Обязательства		Промежу-точный коэф-фициент  ликвид-ности
Группа активов	Средне-годовое значение, тыс.руб.	Группа обязательств	Средне-годовое значение, тыс. руб.
Наиболее ликвидные  активы (АI)	235627.5	Наиболее срочные обязательства (О1)	0	X
Быстрореализуемые активы (АII)	232738	Срочные обязательства (O2)	145614.5	1.598
Медленно реализуемые  активы (AIII)	274619.5	Среднесрочные и долгосрочные обязательства (O3)	1115427.5	0.246
ИТОГО оборотных активов	742985	ИТОГО обязательств	1261042	X

 

 

Общий (реальный) коэффициент платежеспособности определяется по формуле:

Кобщ = d1*K1+d2*K2+d3*K3,

где d1,d2,d3 – удельный вес обязательств каждой группы в  общей сумме обязательств,

К1,К2,К3 – промежуточные  коэффициенты ликвидности. 

 

Kобщ = 0.402 

 

Согласно проведенным  расчетам можно сделать вывод  о том, что существуют основания  для признания предприятия банкротом.  

Финансовая  устойчивость является отражением стабильного  превышения доходов над расходами, обеспечивает свободное маневрирование денежными средствами предприятия и путем эффективного их использования способствует бесперебойному процессу производства и реализации продукции. Поэтому финансовая устойчивость формируется в процессе всей производственно-хозяйственной деятельности и является главным компонентом общей устойчивости предприятия.

Абсолютными показателями финансовой устойчивости являются показатели, характеризующие степень обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 13

 

Оценка абсолютных показателей финансовой устойчивости  

 

Наименование показателя	01.01.2011	01.01.2012	Изменение
	базис	Отчет
1. Источники формирования  собственных оборотных средств	65320	122260	56940
2. Внеоборотные активы	467381	340278	-127103
3. Наличие собственных  оборотных средств	-402061	-218018	184043
4. Долгосрочные пассивы	885882	1058716	172834
5. Наличие собственных  и долгосрочных заемных источников  формирования средств	483821	840698	356877
6. Краткосрочные заемные средства	0	286257	286257
7. Общая величина основных  источников формирования запасов  и затрат	483821	1126955	643134
8. Общая величина запасов	78851	463137	384286
9. Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств	-480912	-681155	-200243
10. Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных  заемных источников формирования  запасов	404970	377561	-27409
11. Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников  формирования запасов и затрат	404970	663818	258848

 

 

 

По состоянию на 01.01.2011 г. финансовую устойчивость предприятия можно оценить как нормальную, при которой гарантируется его платежеспособность. Нормальная устойчивость финансового состояния характеризуется также высоким уровнем рентабельности предприятия и отсутствием нарушений финансовой дисциплины.

По состоянию  на 01.01.2012 г. финансовое положение предприятия не изменилось. Финансовая устойчивость также оценивается как нормальная.  

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

									Уставный капитал  0 т.р.
									Добавочный капитал  0 т.р.
			Изменение постоянного  (перманентного) капитала  229774 т.р.
									Резервный капитал  0 т.р.
						Нематериальные активы  -113289 т.р.
Изменение собственного  оборотного капитала  356877 т.р.									Прибыль  56940 т.р.
						Основные средства  229445 т.р.
									Долгосрочные  обязательства  172834 т.р.
			Изменение стоимости  долгосрочных активов  127103 т.р.
						Долгосрочные фи-  нансовые вложения  -11656 т.р.
						Незавершенное  строительство  0 т.р.
						Прочие внеоборот-  ные активы  -1219 т.р.

 

 

 

Рис. 4. Схема изменения собственного оборотного капитала

 

Как видно из приведенной схемы, за 2011 г. сумма собственного оборотного капитала увеличилась в целом на 356877 тыс. руб. Это произошло за счет роста перманентного капитала, а именно увеличения уменьшения непокрытого убытка, долгосрочных обязательств  
Дополнительное выбытие капитала в форме основных фондов, долгосрочных ценных бумаг и материальных ценностей также вызвало рост суммы собственного капитала, направленного на финансирование текущих запасов и затрат.

 

 

 

Таблица 14

Анализ рентабельности  

 

Наименование показателя	01.01.2011	01.01.2012	01.01.2013	отклонение   01.01.2013    01.01.2011
1. Рентабельность  продаж, исчисленная по прибыли  от реализации продукции (Р1)	3.96	3.26	1.83	-2.13
2. Общая рентабельность  продаж, исчисленная по балансовой  прибыли (Р2)	1.92	2.4	4.43	-2.13
3. Рентабельность  собственного капитала (Р3)	x	61.64	40.33	-21.31
4. Экономическая  рентабельность (Р4)	x	3.78	3.31	-0.47
5. Фондорентабельность  (Р5)	x	14.32	14.5	0.18
6. Рентабельность  затрат (Р6)	5.38	6.67	11.96	6.58
7. Рентабельность перманентного капитала (Р7)	x	5.42	5.88	0.46
8. Коэф устойчивости  экономического роста (Р8)	x	61.64	40.33	-21.31
9. Период окупаемости  собственного капитала, лет (Р9)	x	1.6	2.5	0.9
10. Рентабельность  затрат по прибыли до налогообложения  (Р10)	2	2.48	4.52	2.52
11. Рентабельность  затрат по чистой прибыли (Р11)	1.93	2.44	4.47	2.54
12. Рентабельность  активов (Р12)	x	3.71	3.27	-0.44
13. Рентабельность  собственного капитала по чистой  прибыли (Р13)	x	60.6	39.89	-20.71

 

Глава 3. Реализация инвестиционного проекта с целью улучшения результатов финансовой деятельности ООО «Вираж»

 

3.1. Предлагаемый инвестиционный проект по внедрению кейтеринга

 

Услуга кейтеринга находится на стадии ускоряющегося роста. Кривая жизненного цикла услуги имеет традиционный характер. Жизненный цикл этой услуги предположительно составит порядка 5 лет (первые 2 года – этап от внедрения до развития – рассматривается в бизнес-плане). При чем стадия зрелости (насыщенности) наступит примерно через 1 год. Кривая жизненного цикла услуги имеет следующий вид:

Рис. 5. Стадия жизненного цикла услуги

 

Данный проект применяется  с использованием в результате предоставления услуги, новых технологий и техники. Использование техники происходит на базе ресторана, при котором будет организованна служба. Так как ресторан является наиболее известным в городе, то здесь большое внимание уделяется современной оснастке кухонь с применением новой техники и технологий. Так же требуется современное оснащение при доставке готовой пищи, что требует использование компактных транспортных средств (рефрежераторов) и т.п.

По мере развития техники  производится модернизация оборудования, в результате чего станет возможным  ускорить процесс приготовления  пищи, возможности производить с  ней различного рода операций (охлаждение, нагрев, подогрев и т.п.), а так же это может привести к появлению новых видов услуг, усовершенствованию имеющихся услуг, ранее предоставлявшихся рестораном. Новые виды услуг включают в себя такие услуги, как: на основе кейтеринга – пикник, барбекю, и т.п.  Усовершенствование услуг будет производится в направлении улучшения качества, а также повышения комфортности, создания праздничной обстановки.

Уровень развития техники  и технологии позволяет исследуемой  организации производить такую услугу как кейтеринг. В свое время было невозможно доставить горячую пищу на предприятия, таким образом предприятиям приходилось делать затраты на собственную кухню, закуп продуктов, дополнительный учет, оплата персонала, некачественно приготовленная еда. Развитие новых технологий, а так же техники – микроволновые печи, охлаждаемые витрины, льдогенираторы, пароконвектоматы и прочее, а так же оборудования и техники в транспортной сфере позволили прийти к такому виду услуг как кейтеринг, который в свою очередь достаточно развит за рубежом. Так же уровень развития техники и технологии позволил сделать данную услугу более качественной.

Рассмотрим качественный состав персонала.