Економічне обґрунтування шляхів підвищення рентабельності підприємства

Відобразимо дані на рисунку 2.22, вони характеризуються, як видно, плавністю лінії. Ці дані можуть служити основою для прогнозування середньорічних даних на майбутні роки.

Рис.2.22 Знесезонення фактичних даних обсягів реалізації ПрАТ «Рівне-Борошно»

Як видно з малюнка знесезоненні дані відображаються плавністю лінії. Ці дані можуть служити основою для прогнозування середньорічних даних на майбутні прогнозовані роки.

Етап 2. Вибір найкращої моделі прогнозування даних.

Для вибору найоптимальнішої моделі прогнозування було використано лінійну регресію, квадратичну, експоненційну, а також авторегресію першого та другого порядку. Ці регресійні моделі будувались за допомогою виклику функції «Регресия» з пункта меню «Сервис» – «Анализ даных».

Було використано відповідні алгоритмами розрахунку прогнозу для середньорічних значень відповідно до кожної моделі. Також для кожної моделі було визначено коефіцієнт кореляції та показник MAD, найменше значення яких свідчить про найоптимальнішу модель. В нашому випадку це виявилась експоненційна модель, для якої коефіцієнт кореляції становить 0,94, а показник MAD=164,07.  Тобто саме квадратичну модель було використано для прогнозування на основі знесезонених середньомісячних показників. У таблиці 2.21 відображено середньорічні прогнозовані та зпрогнозовані за допомогою квадратичної моделі дані по реалізації.

Таблиця 2.21

Таблиця середньомісячних даних обсягів реалізації за 2007-2014 роки

Роки	Середньорічніі дані	Квадратична регресія
2007	2532,65	2851,8281
2008	3709,38	3189,9067
2009	3564,22	3568,0637
2010	4089,27	3991,0505
2011	4223,54	4464,1816
2012	-	4993,4014
2013	-	5585,3591
2014	-	6247,4922

Етап 3. Отримання місячних прогнозів.

Помноживши отримані середньорічніі значення за прогнозовані 2012 - 2014 роки на відповідні сезонні індекси отримаємо прогнозоване значення за кожен місяць (табл. 2.22).

 

Таблиця 2.22

Прогнозовані значення за кожен місяць 2012-2014 років

Місяць	Роки
	2012	2013	2014
Січень	4018,16	4494,50	5027,32
Лютий	6731,31	7529,30	8421,88
Березень	5872,59	6568,78	7347,49
Квітень	4873,72	5451,49	6097,75
Травень	3966,84	4437,10	4963,11
Черветь	3106,78	3475,08	3887,04
Липень	5954,69	6660,61	7450,21
Серпень	5505,08	6157,70	6887,68
Вересень	4948,35	5534,97	6191,13
Жовтень	4890,89	5470,70	6119,24
Листопад	5083,21	5685,81	6359,85
Грудень	4969,18	5558,27	6217,19

Маючи прогнозовані помісячні дані на 2012, 2013 та 2014 роки побудуємо діаграму яка міститиме вихідні і прогнозовані дані реалізації продукції.

Рис.2.23 Фактичні дані та помісячний прогноз на 2012-2014 роки по обсягу реалізації продукції

В результаті спрогнозованих даних можемо зробити висновки, що сезонність притаманна як і раніше, проте бачимо що у 2012-2014 оках обсяги реалізації збільшуватимуться,що було викликано незначним, проте підвищенням обсягів реалізації у жовтні – грудні 2011 року.

Отже, можемо зробити висновки, що прогнозовано планові обсяги реалізації продукції збільшуватимуться, хоча і з притаманними попередньо сезонними коливаннями.

Висновки до розділу 2

Основними видами діяльності ПрАТ «Рівне-Борошно» є:борошномельна промисловість; комбікормова промисловість; здійснення заготівельної діяльності; круп'яна промисловість;розроблення, виробництво всіх видів борошна, комбікормів, білково-вітамінних добавок, круп, а також виробів з них, з подальшою реалізацією юридичним та фізичним особам, в тому числі іноземним або використання у власному виробництві.

Аналізуючи основні техніко - економічні показники обсяг випущеної продукції  протягом 2007 - 2010 років показав стабільну динаміку зростання, проте у 2011 році дещо знизився, це пов’язано із низьким рівнем урожаю на сировину, у 2008 році обсяг випущеної продукції зріс на 17% (46009 тис.грн.), в 2009 році на 11% (52754тис.грн), а в 2010 році на 15% (76959 тис. грн.), а от у 2011 знизився на 10 % (71579 тис. грн.).

Середньоспискова чисельність працівників протягом вказаного періоду постійно зменшується. В 2007 році зменшилась на 1 людину і склала - 179 осіб, і в 2008 році аналогічно зменшилась на 1 особу склала – 178 чол., до 2011 року кількість працівників не змінювалась.

Продуктивність праці на 1 працівника показує позитивну динаміку, що пояснюється зростанням виручки від реалізації. Так у 2008 році продуктивність праці одного працівника зросла на 16% і склала 259,53 тис.грн/чол.,  у 2009 зросла на 11% і склала 294,74 тис.грн/чол., у 2010 році зросла на 15% і склала 432,52 тис.грн/чол. Проте у 2011 році вона дещо понизилась ( 390,19), це пов’язано із зниженням обсягів випущеної продукції.

За результатами аналізу маємо щорічне зростання вартості ОВФ, з 13375,9 тис.грн у 2007 році до 17408 тис.грн у 2011 році, що пов’язано із розширенням діяльності підприємства

Середньорічна продуктивність праці працівників з 154,7 тис.грн. у 2007 році зросла до 432,5 тис.грн. у 2010 році, робітників з 238,03 тис.грн. у 2007 році зросла до 611,02 тис.грн. у 2010 році. , і лише у 2011 дещо понизилась ( 390,19 тис. грн. та 551,22 тис. грн. відповідно). Відповідно у цих роках зростала і ефективність оплати праці працівників і робітників. Відношення темпів росту продуктивності праці до темпів росту заробітної плати у 2010 та 2011 роках дорівнюють 1, що є позитивним для підприємства, оскільки продуктивність праці і заробітна плата зростають однаковими темпами.. А це в свою чергу покращує конкурентну позицію підприємства, оскільки на одиницю продукції зменшуються витрати на оплату праці і відповідно знижується собівартість одиниці продукції, що дозволяє збільшувати прибутки, або знижувати ціну, що забезпечить підвищення конкурентоспроможності продукції і витіснення з ринку виробників аналогічної продукції за вищою ціною.

Проаналізувавши основні виробничі фонди, можемо відмітити позитивну динаміку за показником середньорічної вартості ОВФ у період 2007-2011 рр. Середньорічна вартість основних виробничих фондів у 2008 році збільшилась на 9% і склала 14537,5 тис. грн., в 2009 році збільшилась ще на 10% (1597 тис. грн.), і у2010 та 2011 роках збільшилась на 3 % за кожен рік. Так у 2011 році середньорічна вартість ОВФ становила 17094 тис. грн.. Динаміку та структуру ОВФ відображено на рис. 2.4. З рисунку бачимо, що найбільшу частку ОВФ складають будинки та споруди, трохи меншу машини та споруди і значно меншу транспортні засоби а також інструменти та інвентар. Стан основних засобів на підприємстві характеризують коефіцієнт зносу та коефіцієнт придатності  Коефіцієнт зносу показує ступінь зношеності обладнання, найбільш зношеним обладнання було у 2011 році, оскільки коефіцієнт зносу становить – 0,52, а найменш зношеним у 2007 році, де коефіцієнт зносу становив 0,34. Коефіцієнт придатності характеризує придатність обладнання до використання. Можемо спостерігати негативну для підприємства тенденцію – зниження коефіцієнта придатності та зростання коефіцієнта зносу з роками.

Проаналізувавши оборотні активи, можна сказати, що вартість оборотних активів у 2009 році зменшилась на 12446 тис.грн. за рахунок зменшення., готової продукції на 446 тис. грн.., товарів на 0,40 тис.грн. У 2010 році відбулося зростання вартості грошових активів  на2524 тис. грн., , хоча і знизилась вартість виробничих запасів, готової продукції, товарів. Це призведено зменшенням дебіторської заборгованості на 1474 тис. грн. У 2011 році зросли виробничі запаси, готова продукція, дебіторська заборгованість та грошові активи, а тому вартість оборотних активів зросла на 16334 тис. грн.

Проаналізувавши витрати ПрАТ «Рівне-Борошно» видно, що операційні витрати у період 2007 – 2011 років мали тенденцію до зростання, не зважаючи на те що обсяг реалізації у 2011 році спав. Оскільки підприємство є виробничим, то найбільшу частку серед елементів операційних витрат займають матеріальні затрати, так у 2007 році їх питома вага становить 73%, у 2008 році вона збільшилась до 79%, у 2009 році зменшилась на 1% і становить 78%, у 2010 році – 82%, а максимальна у 2011 році – 94,5%. А найменшу частку біля 3% займають амортизаційні відрахування.

Підприємство отримувало у 2009 році збиток від операційної діяльності у розмірі 262 тис. грн., а у 2007, 2008 2010 та 2011роках прибуток у розмірі 1965тис.грн., 4483 тис. грн., 5076 тис. грн. та 3226 тис.грн. відповідно

Рентабельність сукупного капіталу в 2007 становив 0,34 грн./грн., а в 2009 році на підприємстві були збитки. В 2010 та 2011 роках прибуток на 1 грн. становив 0,06 грн./грн. та 0,05 грн./грн. відповідно.

Рентабельність власного капіталу щорічно зростала з 2007 по 2008 рік. У 2009 році була мінусовою, проте у 2010 та 2011 роках підвищилась на 0,69 і 0,02 і становила 0,13 і 0,15 відповідно.

Операційна рентабельність реалізації продукції у 2008 році зросла і склала -1,01%, а у 2009 році спала до показника 0,008, це пояснюється тим, що у 2009 році підприємство отримувало збитки.

Чиста рентабельність виробництва з 2008 зросла до показника 0,17, а у 2009 році спала у зв’язку із збитковістю підприємства, також спостерігається спад динаміки показника чистої рентабельності виробництва у 2011 році порівняно з 2010 рором, оскільки скоротились обсяги реалізації, а отже і чистий прибуток.

Проаналізувавши фінансовий стан ПрАТ «Рівне-Борошно», можна сказати, що розраховані коефіцієнти свідчать про нестійкий фінансовий стан підприємства та посилення залежності від запозичених коштів.

Проаналізувавши показники ліквідності, видно,  що дані показники нижчі за критичні значення, що свідчить про серйозний дефіцит вільних грошових коштів.

Проаналізувавши структуру капіталу видно, що позиковий капітал протягом 2007-2011 років коливається, так у 2008 році збільшився, у 2009 та 2010 роках зменшився, проте у 2011 зріс на 14 266 тис. грн. Позиковий капітал в основному збільшився за рахунок збільшення кредиторської заборгованості, поточних зобов’язань та інших поточних зобов’язань. Власний капітал підприємства в 2007 році збільшився на 2381 тис.грн за рахунок збільшення нерозподіленого прибутку, а у 2008 році зменшився на за рахунок зменшення того ж.. Зростання позикового капіталу свідчить про посилення фінансової залежності підприємства і погіршення його фінансового стану, що знижує конкурентоспроможність підприємства.

Оцінивши ймовірність банкрутства ПрАТ «Рівне-Борошно» за допомогою моделі Альтмана, отримали, що у 2010 та 2011 роках ймовірність банкрутства оцінюється, як дуже низька.

Спрогнозувавши обсяги реалізації на 2012, 2013, та 2014 роки можемо спостерігати, що вони поступово зростатиме, проте це пов’язано з тим, що в основі регресійного методу лежить трендова компонента, отже і ймовірність цього прогнозу дуже незначна.

 

РОЗДІЛ 3

ОБГРУНТУВАННЯ ЗАХОДІВ ЩОДО ПОКРАЩЕННЯ ПОКАЗНИКІВ РЕНТАБЕЛЬНОСТІ ПрАТ «РІВНЕ-БОРОШНО»

1. Використання факторингових операцій в рефінансуванні дебіторської заборгованості на ПрАТ «Рівне-Борошно»

Протягом останніх років (2007 - 2011 роки) підприємство не має можливості нормально функціонувати через відволікання коштів з обороту, причиною цього є неефективне використання оборотних коштів і зростання дебіторської заборгованості.

Детальний аналіз структури оборотних активів ПрАТ «Рівне-Борошно» наведений в табл. 2.6.