Финансовый анализ предприятия

Как следует из данных организаций по увеличению выручки на 7196 тысяч рублей и прочие операционные доходы на 2595 тысяч рублей. Но чистая прибыль уменьшилась так как увеличились управленческие расходы и налог на прибыль.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.5 Рентабельность.

1. Влияние изменения выручки от продаж на R п :

                  В1 – Со – КРо - УРо                              Во – Со – КРо - УРо         * 100 %  =  

∆ Rn (в)  =              В1                                                                                   Во 

       8889 – 1350 – 1393 – 0                             1693 – 1350 – 1393 - 0  * 100 =

=                 8889                                                            1693

(0,7 + 0,6) * 100 = 130

 

2. Влияние изменения собственности продажи на R п :

                  В1 – С1 – КРо - УРо                              В1 – Со – КРо - УРо         * 100 %  =  

∆ Rn (с)  =              В1                                                                                   Во 

         8889 – 7329 – 1393 - 0                  8889 – 1350 – 1393 - 0 * 100 =

  =            8889                                                 8889

= (0,02 – 0,7) * 100 = -68

 

3. Влияние изменения коммерческих расходов на рентабельность продаж R п :

                    В1 – С1 – КР1 - УРо                              В1 – С1 – КРо - УРо         * 100 %  =  

∆ Rn (КР)  =              В1                                                                                   Во 

         8889 – 7329 – 1393 - 0                 8889 – 7329 – 1393  * 100 =

  =            8889                                                 8889

= (-0,26 – 0,02) * 100 = -28

 

4. Влияние изменения управленческих расходов на рентабельность продаж R п :

                    В1 – С1 – КР1 – УР1                              В1 – С1 – КР1 - УРо         * 100 %  =  

∆ Rn (УР)  =              В1                                                                                   Во 

         8889 – 7329 – 3923 - 0                 8889 – 7329 – 3923 * 100 =

  =            8889                                                 8889

= (-0,26 – 0,26) * 100 = -52

Совокупное влияние факторов составляет:

∆ Rn = ∆ Rв + ∆ Rс +  ∆ RКР + ∆ RУР

∆ Rn = 130 – 68 -28 -52 = -18

            ПЧ                        190

 R4 =    В        * 100% = 8889 * 100 = 2, 14

Показатели, характеризующие рентабельность.

1. Рентабельность продаж.

 R1 = (050/010) * 100%

R1 2006 = (1050/1693) * 100 = 62

R1 2007 = (2363/8889) * 100 = 26, 6

 

2. Бухгалтерская  рентабельность от обычной деятельности

R2 = (140/010) * 100%

R2 2006 (1090/1693) * 100 = 64, 4

R2 2007 = (190/8889) * 100 = 2, 1

3.Чистая рентабельность

R3 = (190/010) * 100%

R3 2006 = (1125/1693) * 100 = 66, 45

R3 2007 = (126/8889) * 100 = 1, 4

 

4. Экономическая  рентабельность

R4 = (190/300) = 100%

R4 2006 = (1125/4708) * 100 = 23,9

R4 2007 = (126/5653) * 100 = 2, 2

 

5.Рентабельность собственного капитала

R5 = (190/490) * 100%

R5 2006 = (1125/925) * 100 = 121, 6

R5 2007 = (126/799) * 100 = 15, 8

6. Валовая рентабельность

R6 = (029/010) * 100%

R6 2006 = (343/1693) * 100 = 20, 26

R6 2007 = (1560/8889) * 100 = 17, 5

 

7. Затратоотдача

R7 = (050/020 + 030 + 040) * 100%

R7 2006 = (1050/1350 + 1393 +0) * 100 = (1050/2743)*100 = 38, 3

R7 2007 = (2363/7329 + 3923 + 0) * 100 = (2363/11252) * 100 = 21

 

8. Рентабельность  перманентного капитала

R8 = (190/490 + 590) * 100%

R8 2006 = (1125/925 + 0) * 100 = 121, 6

R8 2007 = (126/799 + 0) * 100 = 15, 8

9. Коэффициент  устойчивости экономического роста.

Коэффициент устойчивости экономического роста равен рентабельности перманентного капитала, т.к. средняя стоимость домосрочных обязательств равна 0.

Таблица8. Расчет рентабельности объема продаж.

Показатели	Базисный год	Отчетный год	отклонения (+ или -)
1. Выручка от реализации  товаров (объем продаж), тыс. руб.	1693	8889	7196
2.Себестоимость реализации  товаров (включая коммерческие и  управленческие расходы), тыс. руб.	1350	7329	5979
3. Прибыль от реализации  товаров, тыс. руб.	1090	190	-900
4.Рентабельность объема  продаж (стр.3: стр.1 *100), %	62	26,6	-35,4

 

Из данных расчетов следует, что показатели рентабельности за отчетный период выросли по таким показателям как выручка от реализации товаров и себестоимость реализации товаров, а уменьшились по таким как прибыль и рентабельность объема продаж.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение.

В условиях рыночных отношений возникает объективная необходимость определения:

1) установок финансового  состояния предприятия;

2) самостоятельности предприятия;

3) ответственности за  результаты деятельности предприятия;

4) ориентации в финансовых  возможностях и перспективах (получение  банковского кредита, получение  иностранных инвестиций);

5)  оценки финансового  состояния других хозяйствующих  субъектов;

  Ответом на эти  вопросы служит финансовая стратегия  предприятия. Анализ финансового  состояния предприятия предшествуют  разработки финансовой стратегии  предприятия. Предметом финансового анализа являются финансовые ресурсы и их потоки.

   Оценка финансового  состояния и выявление возможностей  повышение эффективности функционирования  предприятия являются основной  целью финансового анализа.

  Эффективное управление  финансовыми ресурсами предприятия является основной задачей финансового анализа.

   Годовая бухгалтерская  отчетность предприятия (баланс  предприятия – форма №1, отчет  о финансовых результатах –  форма №2) служит информационной  базой для составления финансового  анализа предприятия.

    Составляющей  финансового анализа предприятия :

1. анализ финансовой устойчивости;
2. анализ ликвидности балансов;
3. анализ финансовых коэффициентов;
4. рентабельность и деловая активность;

   Для повышения  уровня рентабельности данному  предприятию нужно снижать операционные расходы, повышать доходы, уровень показателей, определяющих финансовое положение предприятия.

  Существующая в настоящие время официальная процедура определения неплатежеспособности  предприятия предусматривает введение в практику развития его финансового состояния коэффициента текущей ликвидности и коэффициента обеспеченности собственными средствами.

    Рассмотрим наиболее  применяемые подходы к определению  этих коэффициентов:

1. при нормативном методе определяются конкретные границы значений коэффициентов (преимущество метода заключается в простоте и наглядности при принятии решений о платежеспособности;
2. при отраслевом методе определяется фактический уровень коэффициентов, который указывает не только на плохое или хорошее финансовое состояния, но и отражает структуру активов и пассивов, объективно различную в зависимости от сферы деятельности предприятия;
3. при динамическом методе, как правило, решение о платежеспособности предприятия берется на основе сравнения текущих и критических значений коэффициента покрытия, рассчитываемых для каждого предприятия отдельно с учетом его специфики.

Если вовремя переориентировать направление деятельности предприятия, можно предотвратить кризис, а это подразумевает необходимость выделения финансовых средств из прибыли, получаемой от благополучно развивающейся деятельности в период стабильного развития предприятия. Например, на маркетинговые исследования или перепрофилирование этой деятельности в будущем.

 

 

 

 

 

Список использованной литературы:

1. Бочаров В.В. Финансовый анализ.- СПб: Питер, 2005. – 240с.
2. Донцова Л.В. Анализ финансовой отчетности: практикум / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. – 2-е изд., перераб. – М.: Издательство «Дело и сервис», 2006 – 144с.
3. Ковалев В.В., Волкова О.Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. – М.: ПБОЮЛ  М.А. Захаров, 2001. – 424с.
4. Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. пособие / Г.В. Савицкая – 7 – е издание, испр. – Мн.: Новое издание, 2002 – 704с.
5. Соснаускеене О.И. Финансовый анализ организации по данным бухгалтерской отчетности. Прак. пособие / О.И. Соснаускене, Н.В. Драгункина. – М.: Издательство «Экзамен», 2008 – 224с.
6. Чернышева Ю.Г., Чернышев Э.А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учебное пособие – М.: «Март», 2003 – 304с.
7. Экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учеб. для ср. проф. образования / Под общ. ред. М.В. Мельник; Финансовая академия при правительстве РФ – М.: Экономистъ, 2004 – 320с.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Актив	Код показателя	На начало отчетного года	На конец отчетного года
1	2	3	4
l. ВНЕОБОРОТНЫЕ  АКТИВЫ.    Нематериальные активы.	110	0	0
Основные средства	120	0	148
Незавершенное строительство	130	0	0
Доходные вложения в материальные ценности	135	0	0
Долгосрочные финансовые вложения	140	0	0
Отложенные налоговые активы	145	0	0
Прочие внеоборотные активы	150	0	0
	151	0	0
ИТОГО по разделу l	190	0	148
ll. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ.                   Запасы.	210	0	434
в том числе:                                            сырье, материалы и другие аналогичные ценности	211	0	0
животные на выращивании и откорме	212	0	0
затраты в незаверенном производстве	213	0	0
готовая продукция и товары для перепродажи	214	0	434
товары отгруженные	215	0	0
расходы бедующих периодов	216	0	0
прочие запасы и затраты	217	0	0
	218	0	0
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	220	0	0
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем 12 месяцев после отчетной даты)	230	0	0
в том числе покупатели и заказчики	231	0	0
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	240	0	81
в том числе покупатели и заказчики	241	0	0
Краткосрочные финансовые вложения	250	0	3198
Денежные средства	260	0	842
Прочие оборотные активы	270	0	5
	271	0	0
ИТОГО по разделу ll	290	0	4560
БАЛАНС	300	0	4708

                                     ПРИЛОЖЕНИЕ А

БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС

на 31  декабря 2006 г.

Организация – Общество с органической ответственностью « РОЗНИЦА – ТОМСК»

Вид деятельности – прочая розничная торговля в не специализированных магазинах

Организационно-правовая форма – частная собственность

Единица измерения – тыс.руб.

Местонахождения (адрес)  - г. Томск. Ул.Смирнова 15

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ПАССИВ	Код показателя	На начало отчетного года	На конец отчетного периода
1	2	3	4
lll. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ                  Уставный капитал	410	0	200
Собственные акции, выкупленные у акционеров	411	0	0
Добавочный капитал	420	0	0
Резервный капитал	430	0	0
в том числе:                                резервы, образованные в соответствии с законодательством	431	0	0
резервы, образованные в соответствии с учредительными документами	432	0	0
	433	0	0
Нераспределительнная прибыль (непокрытый убыток)	470	0	1125
ИТОГО по разделу  lll	490	0	925
lV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ  ОБЯЗАТЕЛЬСТВА.           Займы и кредиты.	510	0	0
Отложенные налоговые обязательства	515	0	0
Прочие долгосрочные обязательства	520	0	0
	521	0	0
ИТОГО по разделу lV	590	0	0
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА. Займы и кредиты	610	0	0
Кредитская задолжность	620	0	5633
в том числе:                                          поставщики и подрядчики	621	0	689
задолжность перед персоналом организации	622	0	52
задолжность перед государственными внебюджетными фондами	623	0	13
задолжность по налогом и сборам	624	0	40
прочие кредиторы	625	0	4839
Задолжность перед участниками (учредителями) по выплате доходов	630	0	0
Доходы бедующих периодов	640	0	0
Резервы предстоящих расходов	650	0	0
Прочие краткосрочные обязательства	660	0	0
	661	0	0
ИТОГО по разделу V	690	0	5633
БАЛАНС	700	0	4708
Справка о наличии ценностей, учитываемых на забалансовых счетах  Арендованные основные средства	910	0	0
в том числе по лизингу	911	0	0
Товарно-материальные ценности, принятые на ответственное хранение	920	0	0
Товары, принятые на комиссию	930	0	0
Списанная в убыток задолжность неплатежеспособных дебиторов	940	0	0
Обеспечения обязательств и платежей полученные	950	0	0
Обеспечения обязательств и платежей выданные	960	0	0
Износ жилищного фонда	970	0	0
Износ объектов внешнего благоустройства и других аналогичных объектов	980	0	0
Нематериальные активы, полученные в пользование	990	0	0
	1000	0	0