Краткосрочное кредитование и его роль в повышении финансовой устойчивости организаций

Ежедневная потребность в оборотных средствах и динамика их фактического объема зависят от множества факторов, специфичных для каждой организации: сезонности производства, характера производимой продукции и потребляемого сырья, величины рабочего периода, соотношения между временем производства и временем обращения продукции, уровня цен на сырье и материалы, на производимую продукцию и т.д. Особенности индивидуальных кругооборотов оборотных средств хозяйствующих субъектов обуславливают неравномерность поступления этих средств на счета организаций, а также неравномерность их использования в процессе производства [22].

В результате возможно несоответствие между ежедневной потребностью в оборотных средствах и их фактическим наличием, то есть может возникнуть недостаток оборотных средств и необходимость в привлечении дополнительных ресурсов. Нехватка денежных средств для финансирования текущей деятельности ограничивает возможность наращивания производства. В этих условиях организации стали увеличивать объемы дополнительных ресурсов в форме банковского кредита.

Роль краткосрочного банковского кредита как одного из важнейших источников формирования оборотных средств Открытого акционерного общества «Электромодуль» постоянно расширяется, так как появляется возможность недостаток в собственных ресурсах восполнить за счет использования заемных средств.

По итогам работы за 2006 год ОАО «Электромодуль» имеет убыток от реализации продукции, товаров, работ, услуг в размере 25 млн р. Затраты на производство продукции превышают объемы ее реализации. Если рассматривать структуру себестоимости товарной продукции по элементам затрат, то наибольший удельный вес в ней занимают материальные затраты (за 2006 год – 63,45%). На 1 рубль реализованной продукции они составили 0,636 р. Это объясняется следующими основными причинами: ростом цен на сырье и материалы, нежеланием поставщиков снижать цены, а также удорожанием затрат на электроэнергию в связи с ростом тарифов.

Поэтому для выхода из убыточной деятельности организация должна либо повышать цены на выпускаемую продукцию по мере роста цен на приобретаемые товарно-материальные ценности, либо увеличивать объемы производства. Однако из-за жесткой конкуренции на рынках России и дальнего зарубежья ОАО «Электромодуль» не имеет возможности увеличивать цены на свою продукцию. Поэтому необходимо наращивать объемы производства продукции. В настоящее время потребность российского рынка во всех видах производимой организацией продукции превышает возможности по ее выпуску. Расширение объема производства и рост его в натуральном выражении сдерживается нехваткой оборотных средств. Из-за недостатка финансовых ресурсов в течение предыдущего года  у ОАО «Электромодуль» периодически возникали трудности в обеспечении материалами и комплектующими изделиями, особенно в обеспечении их комплектной поставки.

Таким образом, для восполнения недостатка оборотных средств ОАО «Электромодуль»  использует дополнительный источник финансирования, каким является краткосрочный банковский кредит.

При этом существует объективная необходимость в гибкой системе финансовых источников и обслуживания платежного оборота. Эта гибкость может быть достигнута путем использования в качестве источников формирования оборотных средств собственных средств в сочетании с заемными. Уровень развития и финансовое состояние организации, в первую очередь, зависит от структуры  источников формирования оборотных средств. Финансовое состояние организации выражается в показателях, наиболее существенным из которых является показатель текущей ликвидности, характеризующий способность организации погашать свои краткосрочные обязательства. Как показала практика, с увеличением ликвидности наблюдается увеличение доли собственных средств в составе оборотных средств и снижении доли заемных. Основным источником формирования оборотных средств в высоколиквидных организациях являются собственные средства. Самая большая доля заемных средств приходится на организации с низким уровнем ликвидности. При увеличении ликвидности организаций получаемые суммы кредитов имеют тенденцию к уменьшению, а погашаемые суммы кредитов, напротив, к увеличению. У низколиквидных организаций наблюдаются максимальные суммы остатков кредитов, а минимальные – у высоколиквидных. То есть у низколиквидных организаций меньше обороты по погашению, а также больше не погашенных в срок кредитов [10].

Отсутствие просроченных кредитов в организациях с наибольшей ликвидностью, а также незначительные остатки при больших суммах полученных кредитов свидетельствуют об их способности оборачивать за год крупные суммы краткосрочных кредитов и возвращать их в срок.

Размер кредита, предоставляемого организациям во временное пользование на условиях возвратности, изменяется в зависимости от конкретных условий – объема фактических остатков материальных ценностей, наличия в организации собственных средств и их финансовых источников. Эта особенность кредита как источника формирования оборотных средств определяет его существенное отличие от собственных средств, лишенных такой эластичности и постоянно участвующих в хозяйственном обороте организации.

Таким образом, кредит выступает не­обходимым источником формирования оборотных средств хозяйствующих субъектов, то есть использование кре­дита наряду с собственными средствами является нормальным моментом в деятельности организаций.

Имен­но кредит представляет собой экономическую форму удовлетворения временной потребности предприятий в средствах, вне его вовлечение в оборот временно свободных средств невозможно. Реализация роли краткосрочного кредитования заключается в том, что кредит:

- стимулирует повышение эффективности производства в организациях;

- выступает источником формирования оборот­ных средств хозяйствующих субъектов;

- является источником роста собственных средств организаций и повышения ее финансовой устойчивости.

3.3 Основные проблемы и перспективы совершенствования

банковского кредитования

За истекший 2006 год в проводившейся На­циональным банком Республики Беларусь денеж­но-кредитной   политике   четко прослеживалась тенденция сни­жения ставки  рефинансирова­ния, которая, являясь базовой, определяет динамику стоимос­ти ресурсов и на межбанков­ском рынке. Поэтому регулиро­вание    Национальным   банком ставки    рефинансирования   в 2007 году должно обеспечить положительный уровень реаль­ных процентных ставок. Мировой опыт свидетельствует, что такая политика    призвана стимулиро­вать экономическое развитие и способствует постепенному преодолению инфляционного процесса. Однако это происходит далеко не всегда. В связи с этим, при анализе существую­щей в стране экономической си­туации  и  политики  банков на первый план выходит оценка то­го, насколько правильно и эф­фективно использу­ются   полученные   ресурсы   и, прежде всего  – кредитные ре­сурсы банковской системы.

Поскольку реальный сек­тор экономики продолжает ос­таваться приоритетной сферой кредитных вложений банков, их кредитная политика направле­на, прежде всего, на поддержа­ние функционирования и экономическую стабилизацию предприятий ведущих отраслей. Однако сложное финансовое положение организаций, выз­ванное не столько внутренними факторами, сколько причинами общеэкономического характе­ра, привело к тому, что многие из них постоянно испытывают острую нехватку оборотных средств при низкой рентабель­ности реализуемой продукции. А все это ведет к постоянному вовлечению в оборот банков­ского кредита, выдаваемого на грани допустимого риска. В ито­ге, экономические трудности, переживаемые организациями республики, сказываются и на кредитных операциях банков.

Наиболее яркой иллюстраци­ей тому стала практика выдачи кредитов на погашение задолжен­ности предприятий по заработ­ной плате, вызванная необходи­мостью оказания предприятиям финансовой поддержки и недопу­щения социальной напряженнос­ти в обществе. Потребность организаций в кредитах на заработную пла­ту продолжает неуклонно расти, и к настоящему времени задолженность по заработной плате превратилась в один из наиболее часто встречаю­щихся объектов кредитования в тех банках, которые в значительной степени связаны с обслужива­нием промышленности [4].

Данная практика покрытия расхо­дов предприятий на зарплату с помощью банковского кредита себя не оправдывает. С од­ной стороны, это не способствует эффективному ведению хозяй­ствования в организациях, ве­дет к поеданию ими оборот­ных средств. С другой стороны, такие кредиты носят вынужденный для банка характер, что противоречит при­нципам кредитования. Это кредиты без первичного реального обеспечения, на которые отвле­каются ресурсы банка, необхо­димые для развития производ­ства. Как итог - кредиты на заработную ­плату становятся фактически безвозвратными, так как их выдача происходит из месяца в месяц во все более возрастающем объеме.

Можно сказать, что практика пок­рытия задолженности по зар­плате за счет кредита приняла гипертрофированную форму, которая должна вернуться в свои нор­мальные границы, то есть быть ско­рее исключением, чем прави­лом в процессе деятельности банка и его клиентов. Посколь­ку кредитование в условиях ры­ночной экономики диктует банкам, как приоритет, необходи­мость своевременного и полно­го возврата ресурсов в целях поддержания ликвидности бан­ка и его прибыльности, организациям - потенциальным и реальным банкротам, банк име­ет право сказать «нет», руковод­ствуясь не только собственны­ми интересами, но и интереса­ми других вкладчиков и клиен­тов банка.

Другая, не менее важная, проблема связана с неустойчи­вым положением кредитных портфелей многих банков. Из­вестно, что доля просроченных и сомнительных кредитов в них имеет тенденцию к увеличению в общем объеме кре­дитной задолженности. За счет этого банки теряют дешевую ре­сурсную базу, которую для сво­евременной выдачи новых кре­дитов приходится замещать до­рогими покупными ресурсами. В то же время, деньги каждого второго кредитополучателя работают в дру­гих банках, а к их расчетным счетам в банке-кредиторе чис­лятся огромные картотеки неп­латежей.

Кроме этого, меха­низм организации погашения краткосрочных кредитов, осо­бенно выданных крупным про­мышленным предприятием недостаточно проработан. Эта и проблема увязки сроков их по­гашения с плановыми графика­ми переработки прокредитованных ценностей и реализации го­товой продукции, и проблема реализации в первоочередном порядке прав банка, связанных со взысканием просроченной задолженности по кредиту, и вопросы качества и форм пред­лагаемого кредитополучателя­ми в залог обеспечения.

Существует также проблема, связанная с поставленной перед банками задачей по обеспечению доступности кредитов, включая соблюдение предельного размера маржи по кредитам реальному сектору экономики. Доступность кредитов – результат обоюдных усилий банков, с одной стороны, и заемщиков, с другой. Однако не все заемщики принимают необходимые меры для нормальной работы по привлечению и обслуживанию кредитов банков. В этой связи необходимо отметить, что далеко не в полной мере решена проблема убыточности предприятий. По итогам за январь 2006 года в экономике зафиксировано 24,5 процента убыточных организаций. Среди рентабельных организаций более половины имели низкую (менее 10 процентов) рентабельность. На 1 февраля 2006 года просроченность по своим обязательствам  допустили 58,7 процента организаций. На банки приходилось 9 процентов просроченной кредиторской задолженности организаций, что составляет 450 миллиардов рублей недополученных банками ресурсов. Низким остается уровень управления организациями дебиторской задолженностью, что неоправданно повышает их зависимость от банковского кредитования. На 1 февраля 2006 года 66,4 процента организаций имели просроченную дебиторскую задолженность. В данной ситуации решение проблемы доступности кредитов банков очевиден – он состоит в повышении эффективности функционирования финансов организаций.

При всем этом в современной отечественной практике происходит оживление процесса кредитования: формируется новая система кредитования, между участниками кредитной сделки создаются новые отношения, отображающие интересы обеих сторон, появляются новые формы кредитования, совершенствуется технология выдачи и погашения кредитов. Появились кредитные механизмы, кото­рых ранее не было во взаимоотношениях кредитных организаций с субъектами хозяйствования. Это кредитование в пределах кредитной линии, кредитование по овердрафту и другие виды кре­дитов.

Проводимая государством денежно-кредитная политика способствует повышению доступности кредитов экономике посредством осуществления мер, направленных на снижение инфляции и процентных ставок на финансовом рынке, обеспечение предсказуемости динамики курса белорусского рубля, а также увеличение ресурсного потенциала банковской системы и стабильности ее функционирования. Одна из важнейших тенденций дальнейшего развития банковского кредитования – это наращивание его объемов, и в первую очередь – реального сектора экономики. На сегодняшний день банки в полном объеме удовлетворяют платежеспособный спрос организаций на краткосрочные кредиты для финансирования текущей деятельности заемщиков.

Подобное обусловлено диалектикой кредитно-финансовой, производственной и потребительской систем общества. Иными словами, без позитивной динамики кредитно-финансовой системы невозможно развитие как реального сектора экономики, так и потребительской сферы. Именно за счет банковского кредитования осуществляется инвестирование денежных средств в перспективные отрасли экономики, обеспечивая тем самым ее поступательное движение.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В завершение дипломной работы необходимо подвести итоги по изложенной теме.

Банковское кредитование – это предоставление (размещение) банком (кредитодателем) кредита от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности и срочности с заключением между кредитодателем и кредитополучателем  кредитного договора.

Рассмотрение принципов банковского кредитования позволило сделать следующие выводы о том, что состав принципов банковского кредитования по мере трансформации социально-экономических условий несколько видоизменяется. Большинство принципов сохраняется, так как они вытекают из сущности кредитных отношений, однако происходят существенные изменения в механизме их реализации. Значительная модификация трактовок содержания специфических принципов банковского кредитования произошла вследствие изменений в банковском законодательстве и нормативных документах, организационно определяющих механизмы и мероприятия, обеспечивающие реализацию данных принципов. Все изменения нормативных требований направлены на снятие ограничений по осуществлению банковского кредитования и предоставляют банкам значительно больше свободы в организации кредитования хозяйствующих субъектов. Однако снятие некоторых ранее существовавших ограничений в сфере банковского кредитования может создать ряд проблем при реализации основных принципов банковского кредитования и привести к возрастанию кредитного риска, росту проблемной задолженности в кредитном портфеле банков, снижению их ликвидности.