Управление финансовой деятельностью

   дееспособность покупателя;

   уровень доходов покупателя и регулярность их формирования.

Цель формирования и экспертизы информационной базы проведения оценки кредитоспособности покупателей ‑ обеспечение ее достоверности. Информационная база, используемая для этих целей, состоит из:

1)  сведений, предоставляемых непосредственно покупателем (их перечень дифференцируется в разрезе форм кредита);

2)  данных, формируемых из внутренних источников (если сделки с покупателем носят постоянный характер);

3)  информации, формируемой из внешних источников (коммерческого банка, обслуживающего покупателя; других его партнеров по сделкам и т.п.).

Экспертиза полученной информации осуществляется путем логической ее проверки, в процессе ведения коммерческих переговоров с покупателями, путем непосредственного посещения клиента (по потребительскому кредиту) с целью проверки состояния его имущества и в других формах в соответствии с объемом кредитования. В этих целях при оценке отдельных характеристик кредитоспособности покупателей, рассмотренных ранее, могут быть использованы статистический, нормативный, экспертный, балльный и другие методы.

Группировка покупателей продукции по уровню кредитоспособности основывается на результатах ее оценки и предусматривает выделение следующих их категорий:

   покупатели, которым кредит может быть предоставлен в максимальном объеме, т.е. на уровне установленного кредитного лимита (группа «первоклассных заемщиков»);

   покупатели, которым кредит может быть предоставлен в объеме 50 % от кредитного лимита;

   покупатели, которым кредит не предоставляется (при недопустимом уровне риска невозврата долга).

5. Формирование процедуры инкассации дебиторской задолженности.

В составе этой процедуры должны быть предусмотрены сроки и формы предварительного и последующего напоминаний покупателям о дате платежей, возможности и условия пролонгирования долга по предоставленному кредиту, условия возбуждения дела о банкротстве несостоятельных дебиторов.

6. Обеспечение использования в организации современных форм рефинансирования дебиторской задолженности.

Развитие рыночных отношений и инфраструктуры финансового рынка позволяют использовать в практике финансового менеджмента ряд новых форм управления дебиторской задолженностью ‑ ее рефинансирование, т.е. ускоренный перевод в другие формы оборотных активов организации: денежные средства и высоколиквидные краткосрочные ценные бумаги.

Основными формами рефинансирования дебиторской задолженности, используемыми в настоящее время, являются:

   факторинг;

   учет векселей, выданных покупателями продукции;

   форфейтинг.

Я предлагаю использовать факторинг с целью получения части непогашенной в срок дебиторской задолженности.

7. Построение эффективных систем контроля за движением и своевременной инкассацией дебиторской задолженности.

Такой контроль организуется в рамках построения общей системы финансового контроля в организации как самостоятельный его блок.

Одним из видов таких систем является ABC-система применительно к портфелю дебиторской задолженности организации. В группу «А» включаются при этом наиболее крупные и сомнительные виды дебиторской задолженности (так называемые проблемные кредиты); в группу «В» ‑ кредиты средних размеров; в группу «С» ‑ остальные виды дебиторской задолженности, не оказывающие серьезного влияния на результаты финансовой деятельности организации.

8. Установление регламента управления дебиторской задолженностью

Необходимо не только распределить ответственность между подразделениями, занятыми в управлении дебиторской задолженности, но и описать их действия. Предлагаю следующий регламент управления задолженностью (таблица 2.15).

9. Мотивация сотрудников компании, вовлеченных в процесс управления дебиторской задолженностью.

Премируются за выполнение плана по продажам, за исполнение обязательств теми контрагентами, которым произвели отгрузку с рассрочкой платежа.

Таблица 2.15

Регламент управления дебиторской задолженностью

Сотрудники могут лишаться бонусов за следующие действия:

   оформление заявки на отгрузку продукции при существовании распоряжения о прекращении отгрузки данному клиенту;

   ошибочное начисление процентов;

   нарушение регламента предоставления информации о существующих дебиторах;

   предоставление неверной информации;

   нарушение установленных правил документооборота и т. д.

Рассмотрим процесс планирования на первое полугодие 2012 года, который начинается с расчетов коэффициентов инкассации.

Коэффициенты инкассации выражают процент ожидаемых денежных поступлений от продаж в соответствующем интервале времени от момента реализации и позволяют определить, когда и в какой сумме ожидается поступление средств от продаж соответствующего периода (Таблица 2.16).

Наиболее важным документом для расчета коэффициентов инкассации является реестр старения дебиторской задолженности (Таблица 2.17).

Таблица  2.15

Реестр старения дебиторской задолженности

Таблица  2.16

Расчет коэффициентов инкассации

Прогноз поступления денежных средств от продаж в планируемом периоде проводится на основании коэффициентов инкассации, рассчитанных ранее (Таблица 2.17).

Таблица 2.17

Прогноз поступления денежных средств