Управление капиталом и ликвидностью в коммерческом банке в условиях неопределенности

К₁₉ - эффективность работы активов.

Оптимальное значение данного коэффициента составляет 1-4%. Фактическое значение для банка «Возрождение» (ОАО) в 2010 г. составляло 1,23%, в 2011 г. составило 0.90% и в 2012 году – 0,69%. Фактические значения не соответствуют норме за два последних периода. Это говорит о том, что в течение 2-х лет банк проводил мало эффективную политику в области управления активами.

К₂₀ - сколько прибыли получено с каждого рубля доходов.

В 2010 г. значение данного коэффициента составляло 11,18%, в 2011 г. с каждого рубля доходов получено 86 коп. прибыли, а в 2012 году – 84 коп. прибыли. В течение 3-х лет происходило снижение данного показателя из-за того, что росли валовые доходы и прибыль, но валовые доходы росли быстрее. Это негативная тенденция, которая означает, что у банка на каждый рубль доходов приходилось все меньше прибыли, несмотря на то, что банк ее наращивал в течение 3-х лет.

К₂₁ - сколько доходов получено с каждого рубля активов.

Оптимальное значение коэффициента 14-22%. В нашем случае в 2010 г. значение коэффициента составило 11,05% что чуть ниже нормы, в 2011 г. стало равняться 10,55% что находится также ниже нормы и в 2012 году – 8,20% - что опять выше нормы. Это означает, что банк в некоторой степени не эффективно управляет активами, уменьшая при этом доходы, приходящиеся на каждый рубль активов.

К₂₂ - эффективность использования собственного капитала.

На рисунке 5 представлена динамика эффективности использования собственного капитала.

Рис. 5. Динамика эффективности использования собственного капитала

 

В 2010 г. значение данного коэффициента не соответствовало норме (15,0-40,0) и составляло 7,77%, в 2011 г. значение этого коэффициента также находилось вне нормы и было равно 8,09% и в 2012 году также не соответствовало норме и составило 8,50%. Это означает, что банк «Возрождение» (ОАО) на протяжении 3-х лет не эффективно использовал собственный капитал, хотя и есть позитивные улучшения в сторону увеличения данного показателя.

К₂₃ - мультипликатор капитала.

На рисунке 6 представлена динамика изменения мультипликатора капитала.

Рис. 6. Динамика изменения мультипликатора капитала

 

Показатель означает, какой объем активов удается получить с каждого рубля собственного капитала. У банка «Возрождение» (ОАО) значение данного коэффициента за 2 года (2011-2012 гг.) соответствует норме (8-16 раз) и составляет соответственно 8,23 раза; и 11,28 раза. Это свидетельствует о том, что банк, в последние два года, квалифицированно использует мультипликативный эффект капитала и профессионально управляет структурой заемного и собственного капитала, получая максимально возможный доход (прибыль) при имеющихся ресурсах.

На данной стадии анализа банка «Возрождение» (ОАО) можно сделать предварительный вывод о потенциальном расширении производительных активов, источником которых являются привлеченные платные средства. Банк «Возрождение» (ОАО) повышает эффективность управления собственным портфелем активов и пассивов, а также улучшает свою деятельность за счет увеличения прибыли.

Положительным является и то, что у банка «Возрождение» (ОАО) увеличился объем кредитных операций. При увеличении активов их структура не претерпела существенных изменений в пользу увеличения доходоприносящих активных операций.

Банк «Возрождение» (ОАО)  представляет собой расчетно-кассовый клиентский финансовый институт, который в некоторой степени должен разрабатывать определенные стратегии по управлению портфелем, такие как: стратегии оптимизации управления активными операциями с целевой функцией; стратегии управления текущей ликвидностью; стратегии продуктового ряда и целевых аудиторий; стратегии оптимизации активных и пассивных операций; стратегии управления структурой собственного и привлеченного капитала.

В целом по результатам анализа можно сделать вывод, что деятельность банка «Возрождение» (ОАО) в течение 2010-2012 гг. дает положительную оценку в сторону улучшения эффективности финансово-хозяйственной деятельности.

Для более тщательного  анализа можно воспользоваться показателями эффективности финансовой деятельности и провести детализацию факторов, которые влияют на эффективность финансовой деятельности банка (таблица 9).

 

 

 

 

Таблица 9.

Показатели эффективности финансовой деятельности банка «Возрождение» (ОАО)

Определение показателя	Оптимальное значение в %	Фактическое значение в %
		2010 год	2011 год	2012 год
К24=Процентная маржа / Доходные активы	1,0 - 3,0	4,77	5,29	3,79
К25=Спред	-	-0,157	-0,184	-0,077
К26=Процентные доходы / Процентные расходы	110,0 - 125,0	155,24	218,29	175,22

 

К₂₄ - эффективность работы доходных активов.

У банка «Возрождение» (ОАО) значение коэффициента выше нормы (1,0-3,0%) и составляет в 2010 г. – 4,77%, в 2011 г. – 5,29% и в 2012 году – 3,79%. Это еще раз доказывает сделанный выше вывод о том, что банк проводит, в последние годы, эффективную политику в области управления активами.

К₂₅ – разброс процентных ставок между вложениями и привлечением ресурсов.

Как видно из расчетов фактические значения коэффициента составляют в 2010 году -0,157; в 2011 году -0,184; и в 2012 году –0,077. Это означает, что банк на протяжении 3-х лет проводил неэффективную процентную политику.

К₂₆ - степень покрытия процентных расходов процентными доходами.

Оптимальное значение должно находиться в диапазоне 110-125%; у банка «Возрождение» (ОАО) с 2010 по 2011 г. величина данного коэффициента повысилась на 63,05% и составила 218,29%, а в 2012 году изменилась, но все равно больше оптимального значения и составляет 175,22. Это говорит о том, что у данной кредитной организации процентные расходы за три года полностью покрывались за счет процентных доходов, что является позитивной тенденцией.

Причины изменения основных показателей эффективности финансовой деятельности можно определить с помощью финансовых коэффициентов, которые отражают качественные и количественные параметры, влияющие на эффективность финансовой деятельности банка (таблица 10).

Таблица 10.

Финансовые коэффициенты банка «Возрождение» (ОАО)

Определение показателя	Оптимальное значение в %	Фактическое значение в %
		2010 год	2011 год	2012 год
К27=Процентная маржа/Доходы	6,0 - 18,0	30,53	39,43	37,94
К28=Процентные доходы/Активы	10,0 - 18,0	9,48	9,14	7,25
К29= Непроцентные доходы /Активы	1,0 - 3,0	1,56	1,41	0,95
К30=Недоходные активы/Собственный  капитал	0,5 - 2,0 раза	1,71	1,75	2,01
К31=Доходные активы/Капитал	8,0 - 18,0	412,02	628,17	926,66

К₂₇ - уровень чистого процентного дохода.

Оптимальное значение 6,0-18,0%, фактические значения за три года находились выше этого диапазона. В 2010 г. – 30,53%, в 2011 г. – 39,43% и в 2012 г – 37,94%. Это свидетельствует о том, что процентная политика банка очень осторожная.

К₂₈ - размер процентного дохода на рубль активов.

У банка «Возрождение» (ОАО) значения данного показателя находятся ниже нормы (10,0-18,0%) и составляют 9,48%, 9,14% и соответственно 7,25%. Это свидетельствует о том, что эффективность вложений банка низкая, при этом банк не стремится минимизировать рискованность своих вложений, так как, в течение трех лет, значение показателя оставалось почти на том же уровне.

К₂₉ - возможности использования внутри банковских резервов.

Коэффициент в течение  трех изменялся по-разному: в 2010 г. – 1,56%, в 2011 г. он составил 1,41% и в 2012 г. – 0.95%. Это свидетельствует о том, что у банка слишком нормальные внутри банковские резервы; а также, что у банка не существует простой таких средств, при помощи которых он мог бы получить более высокий доход. Но. к концу 2012 года, банк нерационально использует свои резервы, нецелесообразно уменьшая их.

К₃₀ - приоритетность направлений использования капитала.

Оптимальное значение коэффициента 0,5-2,0 раза; фактические значения у  банка соответственно равны: в 2010 г. – 1,712 раза, в 2011 г. – 1,75 раза и в 2012 г. – 2,01 раза. Это означает, что деятельность по использованию собственного капитала осуществляется должным образом.

К₃₁ - размер доходных активов, которые удается получить с каждого рубля капитала.

Значение данного коэффициента в 2010 г. – 412,02%, в 2011 г. – 648,17% и в 2012 г. – 926,66%. Это говорит о том, что банк получает с каждого рубля собственного капитала 412%, 648% и 926% доходных активов соответственно по периодам.

Далее осуществим расчет факторов, которые влияют на эффективность финансовой деятельности банка «Возрождение» (ОАО) (таблица 11).

Таблица 11.

Детализации факторов, влияющих на эффективность финансовой деятельности банка «Возрождение» (ОАО)

Определение показателя	Оптимальное значение в %	Фактическое значение в %
		2010 год	2011 год	2012 год
		на рубль активов
К32=Процентная маржа / Активы	1,0 - 4,0	3,37	4,16	3,11
К33=Непроцентные расходы / Активы	1,0 - 4,0	6,10	4,98	4,13
		на рубль доходов
К34=Непроцентные доходы / Валовые доходы	5,0 - 15,0	14,19	13,30	11,60
К35=Непроцентные расходы / Валовые  доходы	10,0 - 25,0
		на рубль капитала
К36=Процентная маржа / Стержневой капитал	10,0 - 35,0	38,12	46,52	44,07
К37=Доходы / Стержневой капитал	1,2 - 1,7 раза	0,59	0,81	0,88

 

К₃₂ - процентная маржа.

На рисунке 7 представлена динамика изменения процентной маржи банка.

 

Рис 7. Динамика изменения процентной маржи банка

 

Значение коэффициента для банка «Возрождение» (ОАО)  в 2010 г. составило 3,37%, что находится в пределах оптимального значения (1,0-4,0) и говорит об эффективном управлении спредом. К 2011 г. данный показатель повысился и стал равен 4,16%, что находится также почти в пределах нормы и в 2012 году значение также остается в пределах нормы – 3,11. Из этого следует, что банк проводит эффективную политику в области управления спредом.

К₃₃ - непроцентные расходы.

Оптимальное значение коэффициента равно 1,0%-4%. Для анализируемой кредитной  организации значение в 2010 г. составило  значение, которое выше нормы и  равняется 6,10%, в 2011 г. – 4.98% и в 2007 г. – 4,13%. Поскольку рассчитанные значения за все периоды превышают норму, это означает высокий уровень непроцентных затрат, приходящихся на 1 рубль активов.

К₃₄ - непроцентные доходы.

Фактическое значение показателя составило 14,19% в 2010 г., 13,30% в 2011 г., и 11,60% в 2012 г., что равно оптимальному пределу значений (5%-15,0%). Из этого можно сделать вывод о том, что у банка «Возрождение» (ОАО) величина внутри банковских резервов в пределах нормы.

К₃₅ - непроцентные расходы; качество управления издержками банка.

Значение этого коэффициента у банка в 2011 г. – 38,12%, в 2011 г. – 46,52% и в 2012 г. – 44,07%. Это говорит о том, что у банка высокие непроцентные расходы, приходящиеся на 1 рубль активов. Банку необходимо более тщательно отслеживать направления расходов, не связанные с выдачей кредитов и привлечением депозитов.

К₃₆ - процентная маржа.

У банка «Возрождение» (ОАО) значение данного коэффициента в 2010 г. превышало норму (10,0-35,0) и составляло 21,21%, в 2011 г. значение повысилось до 37,07% и в 2012 году – выросло до 50,67%. Из этого следует, что размер экономической добавленной стоимости составил 21%, 37% и соответственно 50%. Это еще раз подтверждает вывод, сделанный в К₃₂.

К₃₇ - доходы; количество рублей дохода, привлекаемых на рубль капитала.