Проблемы развития лизинговых отношений и оптимизация управления финансовым лизингом

Так, во Временном положении  о лизинге, утвержденном постановлением Правительства РФ от 29 июня 1995 г. №633 говорится: «Лизинг- это вид предпринимательской  деятельности, направленной на инвестирование временно свободных или привлеченных финансовых средств, когда по договору финансовой аренды (лизинга) арендодатель (лизингодатель) обязуется приобрести в собственность обусловленное договором  имущество у определенного продавца и предоставить это имущество арендатору (лизингополучателю) за плату во временное пользование для предпринимательских целей».

      В особенной части Гражданского Кодекса РК, введенной в действие с 1 июля 1999 г. в главе 29 «Имущественный наем (аренда)» дано понятие договора имущественного найма. К отдельным видам договора имущественного найма и договорам найма отдельных видов имущества отнесены лизинг, аренда предприятий, аренда зданий и сооружений, аренда транспортных средств и прокат. В статьях 565-567 ГК РК даны понятия субъектов, предмета и существенных условий договора лизинга [1].

      Если рассматривать только негосударственные лизинговые компании, то в структуре передаваемого в лизинг имущества основную долю занимает транспорт (более 50%) и дорожно-строительная техника (17%). Это объясняется тем, что лизинговые компании, в первую очередь, финансируют высоколиквидные средства производства, что вполне объяснимо с точки зрения минимизации рисков лизингодателей.

      К 1992 г. на территории Казахстана лизинговые операции осуществляли 20 компаний. Последующие 3 года были отмечены, наряду с инфляцией и прочими исходящими из нее последствиями, резким спадом лизинговых сделок.

      Нормативно-правовая база по лизинговой деятельности в Казахстане появилась лишь в декабре 1995 г. Тогда правительство утвердило Положение о лизинге в агропромышленном комплексе. С тех пор несколько лет основной упор лизинговые компании делали именно на сельскохозяйственном направлении. Эта узкая специализация и была главным отличием нашего документа от Российского Временного положения о лизинге, которое служило примером для отечественных разработчиков документа. Так, казахстанский лизинг был призван подкрепить мнение руководства страны о важности агропромышленного сектора. Год спустя в новом Гражданском кодексе нашли отражение некоторые вопросы, касающиеся аренды и лизинга. Но этих документов было недостаточно.

      Долгое время отсутствие четкой правовой базы лизинговых отношений сдерживало развитие лизинга в Казахстане. На рынке появлялись и исчезали новые специализированные компании: АО «Кен дала», АО «Агро-лизинг»...     Даже была создана национальная компания «Азия-лизинг», через которую планировалось проводить все государственные программы. Ее отцом-основателем стал председатель Госкомимущества того времени Козыкорпеш Есенберлин. Но после его ухода из правительственной структуры компания незаметно исчезла из поля зрения, зато, осталась другая государственная компания — «Агро-лизинг». Именно через нее был осуществлен начальный этап первой госпрограммы по лизингу: первый транш стомиллионного займа Азиатского банка развития пошел на покупку перерабатывающего оборудования. В дальнейшем через эту компанию и ряд крупных банков было реализовано еще несколько десятков инвестиционных лизинговых проектов.

      Несмотря на бурное начало, все первые государственные лизинговые программы закончились полным провалом. Из-за непродуманности механизма осуществления лизинга произошли накладки в поставке 2 тыс. российских комбайнов «Енисей» и «Нива» — большая часть зерноуборочных машин начала приходить только осенью. АО «Кен дала» в середине 90-х годов занялось поставкой в Казахстан американских комбайнов «Джон Дир», приобретенных в рассрочку. Гарантом сделки выступило правительство. Аграрии расплачивались за машины зерном, которое сотрудники «Кен Дала» реализовывали, а вырученные деньги перечисляли американцам. Возможно, так бы все благополучно и завершилось. Однако на мировом рынке резко снизилась цена на зерно, и платежеспособность компании была поставлена под вопрос. Так как правительство уже поручилось за своих бизнесменов, все закончилось судебным разбирательством. В итоге 630 комбайнов «Джон Дир» перешли государству, которое через созданную компанию АО «КазАгроФинанс» распределило технику на условиях лизинга среди отечественных сельхозтоваропроизводителей. В настоящий момент в течение уже двух лет комбайны принимают участие в уборочных работах на полях республики, а АО "КазАгроФинанс" успешно осуществляет свою деятельность [39].

      Если обратиться к правовой базе, регулирующей лизинговые отношения, то необходимо отметить что первым нормативным документом, регулировавшим лизинговые отношения в Казахстане, было постановление Правительства Казахстана от 23 декабря 1995 г. № 1851 «Об организации обеспечения агропромышленного комплекса машиностроительной продукцией на основе лизинга», которым было утверждено Положение о лизинге в агропромышленном комплексе. С тех пор несколько лет основной упор лизинговые компании делали именно на сельскохозяйственном направлении. Так, казахстанский лизинг был призван подкрепить мнение руководства страны о важности       агропромышленного сектора.

      В 1998 г. первый проект закона «О финансовом лизинге» был отклонен Сенатом парламента как недоработанный и не отвечающий требованиям времени. Предполагалось, что уже на следующий год, усовершенствованный закон опять станет предметом депутатских обсуждений. Однако по непонятным причинам этот документ поступил в парламент только через два года.

      1 июля 1999 г. была принята Особенная часть Гражданского кодекса Республики Казахстан, где в главе 29 «Имущественный наем (аренда)» параграфа 2 «Лизинг» восемь статей посвящено договору лизинга. Следующим этапом стало принятие закона Республики Казахстан «О финансовом лизинге» от 5 июля 2000 г. № 78-II, после которого многие банки стали рассматривать лизинг как новый финансовый инструмент и приступили к созданию дочерних лизинговых компаний.

      С появлением в 2000 г. закона «О финансовом лизинге» появились и первые сугубо коммерческие лизинговые компании. С улучшением законодательной базы особенно привлекательным этот вид деятельности стал для банков второго уровня. Первые лизинговые компании в Казахстане, как и в России, были созданы при банках, у которых имеются средства для финансирования проектов. В частности, АО «АТФ-Лизинг» при АО "Алматинский торгово-финансовый банк" и АО "БТА-Лизинг" при АО «Банк Туран Алем». На стадии развития основными клиентами этих лизинговых компаний являлись корпоративные клиенты банков. Поставщиками оборудования являются как казахстанские предприятия, так и зарубежные, в том числе и российские. Основными потребителями лизинговых услуг этих компаний являются  строительная, топливно-энергетическая отрасли, металлургия, транспорт, торговля, сельское хозяйство.

Определенные преференции  лизинговые компании получили благодаря принятию в 2000 году закона "О финансовом лизинге". Однако дальнейшая практика выявила и ряд проблем, возникающих между лизингодателями, клиентами и государственными органами. В первую очередь они были связаны с трактовкой законодательства и определением лизинга как услуги, имеющей различные налоговые льготы. Так, например, согласно законодательству, срок лизинга должен был составлять не менее 8–16 лет. Поэтому лизинговые компании не могли осуществлять сделки, имеющие более короткий срок, а лизингополучатель получал право собственности на технику (в чем, собственно и заключается смысл лизинговой услуги) только по истечении вышеназванного периода. Необходимо отметить, что зачастую срок полезной службы основных средств составляет 10–20 лет, то есть по истечении 8–16 лет технику уже невозможно эксплуатировать, соответственно, лизингополучатель весь период сделки  лишь арендовал её.             

      В этой связи в 2004 году в законодательство был внесен ряд поправок, наиболее важной из которых стало определение финансового лизинга с сокращением его минимального срока до 3 лет. Кроме того, правительством Казахстана в начале того же года был утвержден перечень оборудования, освобожденного от НДС, в случае его импорта посредством лизинга. 
      К сожалению, утвержденный перечень оказался сильно урезанным, хотя изначально он был намного шире. Многие лизинговые  компании выступали за дополнение указанного перечня. Такое решение станет сильным импульсом для развития рынка, поскольку для клиента лизинг будет иметь ряд преимуществ по сравнению с банковским кредитом.

      Ниже приведена таблица  основных условий лизинга в наиболее крупных лизинговых компаниях, осуществляющих лизинговую деятельность в РК на сегодняшний день.

 Таблица 1.

Условия лизинга в наиболее крупных лизинговых компаниях РК

    Создано и активно функционирует Объединение Юридических лиц в форме Ассоциации «Ассоциация «Казахстанский Лизинг», ставшее соучредителем и партнером  Конфедерации СНГ Лизинг. Ими изучается практическая и теоретическая база развития лизинга в Казахстане. И как показал опыт, лизинг становится очень востребованным финансовым инструментом для развития экономики страны в целом, т.к. имеет ряд преимуществ перед арендой, куплей-продажей и кредитом.

     На сегодняшний день на казахстанском рынке лизинговых услуг действует около десяти крупных игроков. При этом около 40% на нем занимает государственная лизинговая компания "КазАгроФинанс", специализирующаяся на финансировании сельскохозяйственной техники. Оставшуюся часть рынка делят в основном дочерние компании банков второго уровня, включая БТА, Народный банк, ТемирБанк, Банк ЦентрКредит, Альянс Банк и прочие. И хотя банки второго уровня  сами способны предоставлять лизинговые услуги, специализированные компании имеют в этой  сфере больше опыта и возможностей.

      К другим участникам рынка относится компания LeasingGroup (которая считается "независимой"), а также недавно появившиеся Raiffeisen Leasing Kazakhstan и "БРК Лизинг". Первая – "дочка" крупнейшего европейского банка Raiffeisen [42].

      Развитие производства и обрабатывающей промышленности вызывает необходимость улучшения инфраструктуры и логистики, именно в этой нише сейчас находят себя новые компании.

Согласно законодательству Республики Казахстан, по договору лизинга лизингодатель обязуется приобрести в собственность согласованный с лизингополучателем предмет лизинга у продавца и передать его лизингополучателю во временное владение и пользование для предпринимательских целей за плату.

       Договор лизинга должен содержать следующие существенные условия:

1) предмет договора;

2) наименование продавца предмета лизинга с указанием, кем был осуществлен выбор продавца;

3) условия и срок передачи  предмета лизинга лизингополучателю;

4) размер и периодичность лизинговых  платежей;

5) стоимость предмета лизинга;

6) срок действия договора;

7) условия перехода предмета  лизинга в собственность лизингополучателя, если такой переход предусмотрен договором;

8) описание предмета лизинга;

9) порядок содержания и ремонта  предмета лизинга;

10) страхование предмета лизинга;

11) возложение на одну из сторон  обязанности государственной регистрации предмета лизинга на имя лизингодателя;

12) порядок осуществления лизингодателем контроля за исполнением лизингополучателем обязательств по договору лизинга;

13) ответственность сторон.

      При отсутствии этих условий договор лизинга считается незаключенным. По соглашению сторон в договор лизинга могут быть включены иные условия. Договор лизинга должен быть заключен в письменной форме. Несоблюдение письменной формы договора лизинга влечет его недействительность.

      Действие договора лизинга определяется  сторонами, за исключением случаев, установленных законодательством Республики Казахстан. При этом срок договора лизинга не может быть менее срока амортизации всей или существенной части стоимости предмета лизинга. Договор лизинга вступает в силу и становится обязательным для сторон с момента подписания договора, если иное не предусмотрено законодательством или договором лизинга. Договор лизинга прекращает свое действие с момента исполнения сторонами всех своих обязательств, а также в иных случаях, предусмотренных законодательными актами.

      В целом, по мнению большинства экспертов, сравнивать доли рынка лизинговых компаний не очень корректно, поскольку все они работают в разных его сегментах. Необходимо отметить, что лизинговая деятельность не лицензируется и не регулируется Агентством финансового надзора, а потому статистика лизинговых компаний не совсем прозрачна, и найти сводные показатели по рынку весьма сложно. По некоторым оценкам, в 2007 году его объем составил $400–450 млн. В 2008 году этот показатель, по прогнозам Всемирного банка, должен достигнуть уже $600 млн. По данным же Агентства финансового надзора, рынок лизинга ежегодно  стабильно растёт на 20%. Вместе с тем не стоит забывать, что в Казахстане идет только первоначальный этап развития лизинга, а темпы роста отечественной экономики позволяют надеяться, что он еще займет достойную нишу. По признанию специалистов из стран Содружества, для этого в республике уже создана наиболее благоприятная в СНГ законодательная среда [39].