Финансовое планирование на предприятиях

ФГБОУ ВПО «Санкт-Петербургский государственный политехнический университет»

 

ФАКУЛЬТЕТ ЭКОНОМИКИ И  МЕНЕДЖМЕНТА

КАФЕДРА «ФИНАНСЫ И ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ»

 

 

 

 

 

 

 

 

Курсовой проект

 

Тема: «Финансовое планирование на предприятиях»

по дисциплине «Финансы организации»

 

 

 

 

 

 

  Выполнил студент

  гр.  4076/2                   ____________________________________Парамонова В.И.

                  (подпись)    

 

 

  Проверил  доцент

                                            ____________________________________Купоров Ю.Ю.

                                                                           (подпись)

                                                

                                                            «______»_______________20___г.

 

 

 

 

 

 

 

Санкт-Петербург

2012

 

Парамонова  В.И. Финансовое планирование на предприятиях: Курсовой проект – СПб.: СПбГПУ, 2012 стр.54, табл. 24

 

ФИНАНСОВОЕ  ПЛАНИРОВАНИЕ, ФИАНСОВАЯ СИСТЕМА, АНАЛИЗ ФИНАНСОВГО СОСТОЯНИЯ, РАЦИОНАЛЬНАЯ СТРУКТУРА  ИНВЕСТИЦИЙ, ЛИКВИДНОСТЬ БАЛАНСА, ДЕЛОВОЙ  РИСК, РЕНТАБЕЛЬНОСТЬ

 

В курсовом проекте были описаны теоретические и правовые аспекты деятельности предприятия. Помимо этого был составлен квартальный финансовый план предприятия ЗАО «Изумруд», где был рассчитан баланс предприятия на плановый период с разбивкой по месяцам. Затем провелось планирование рациональной структуры инвестиций, где был определены возможные источники финансирования и структура финансирования, которая обеспечивает наилучшие финансовые результаты для предприятия. В конце был проведен анализ финансового состояния ЗАО «Изумруд» по направлениям: анализ финансовой устойчивости предприятия, анализ ликвидности баланса, анализ на основе финансовых коэффициентов, оценка деловой активности.

 

 

 

 

 

Оглавление

 

Введение

1.Теоретико-правовые  аспекты деятельности предприятия

1.1. Теоретические  аспекты деятельности предприятия

1.2. Правовые  аспекты деятельности предприятия

1.3. Эффект  финансового рычага в конкурентной  экономике без налогов

2. Составление  квартального финансового плана  предприятия

2.1. Исходные  данные

2.2. Планирование  оборотных активов (запасов)

2.3. Определение  размера прибыли от реализации  продукции, налогов и отчислений, выплачиваемых из прибыли

2.4. Определение  размера прибыли от реализации  продукции, налогов и отчислений, выплачиваемых из прибыли

2.5. Составление  баланса денежных средств

2.6. Расчет  чистых оборотных активов

2.7. Составление  баланса источников финансовых  ресурсов и направлений их  использования

3.Планирование  рациональной структуры инвестиций  как элемента финансового планирования

3.1. Общие  положения

3.2. Выбор  структуры финансирования

3.2.1. Определение  годовой валовой прибыли

3.2.2. Определение  величины свободных денежных  средств на момент осуществления  инвестиций (3-й месяц планируемого  периода)

3.2.3. Определение  потребности во внешнем финансировании  инвестиций…

3.2.4. Определение  величины заемных средств

3.2.5. Выбор  структуры внешнего финансирования  на основе критерия максимума  прибыли на акцию предприятия

3.3.Графический  анализ зависимости рентабельности  собственных средств от величины  прибыли до уплаты процентов  и налогов

3.4. Корректировка  плана с учетом планируемых  инвестиций

4. Анализ  финансового состояния предприятия

4.1 Анализ  обеспеченности оборотными средствами

4.2.Анализ  ликвидности баланса

4.3. Анализ  на основе финансовых коэффициентов

4.3.1. Оценка  ликвидности и платежеспособности

4.3.2. Оценка  финансовой устойчивости

4.3.3.Оценка  деловой активности

4.3.4 Оценка  рентабельности

Заключение

Список литературы

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

 

Целью данного курсового проекта является освоение основных методов финансового планирования на примере составления финансового плана предприятия ЗАО «Изумруд», выбор варианта инвестиций как элемента финансового планирования, исходя из двух критериев оценки: на основании максимума прибыли на одну акцию и на основании анализа зависимости рентабельности собственных средств от величины прибыли до уплаты процентов и налогов. Также необходимо проанализировать влияние структуры инвестиций на финансовые показатели работы предприятия.

Исходя  из данных целей в курсовом проекте, планируется выполнить комплекс расчетов и обоснований, которые можно представить в виде следующих трех разделов:

1. Составление квартального финансового плана предприятия.
2. Планирование рациональной структуры инвестиций как элемента финансового планирования.
3. Анализ финансового состояния предприятия.

Перед тем  как составить финансовый план предприятия  планируется рассмотреть теоретические  и правовые аспекты его деятельности.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.Теоретико-правовые аспекты  деятельности предприятия

 

1.1.Теоретические аспекты деятельности предприятия

 

Финансы - это совокупность экономических  отношений, а именно денежных по формированию, распределению и использованию  централизованных и децентрализованных фондов денежных средств.

Функции финансов и финансовая система приведены  в таблицах 1 и 2.

Таблица 1

Функции финансов

Функции	Уровень
	Государство	Предприятие
Распределительная	Перераспределение государством части  национального дохода в соответствии с целями социально-экономической  политики.	Распределение и перераспределение  финансовых ресурсов в целях стратегических и тактических.
Контрольная	Стоимостной контроль на стадиях производства, распределения и использования ВВП	Контроль всех стадий производственно-коммерческого  цикла, а также финансовых показателей  деятельности хозяйствующего субъекта.
Обеспечивающая	Формирование денежных фондов и доходов  государства	Формирование капитала, денежных доходов  и фондов организации.
Перераспределительная	Перераспределение ВВП на основе формирования и использования централизованных фондов денежных средств.	Перераспределение полученного дохода
Регулирующая	Распределение валового внутреннего  продукта, национального дохода по соответствующим фондам и расходование их по целевому назначению.	Рациональное расходование материальных, трудовых, природных и финансовых ресурсов, сокращение непроизводительных расходов, потерь, борьбу с бесхозяйственностью и расточительством.
Стимулирующая	Посредством распределения денежных средств государство стимулирует  развитие определенных социально-экономических  процессов.	Использование финансовых стимулов, воздействующих как на трудовую деятельность персонала, так и на эффективность деятельности предприятия

 

Таблица 2

Финансовая  система

Сферы	Звенья
Финансы предприятия	1. Финансы предприятий, функционирующих  на коммерческих началах;  2. Финансы учреждений и организаций, которые осуществляют некоммерческую деятельность;  3. Финансы общественных объединений (профсоюзов, политических партий, общественных фондов).
Государства и муниципалитетов	1. Федеральный бюджет;  2. Внебюджетные фонды (денежные средства, которые концентрируются в руках неправительственных, но государственных организаций):  · Пенсионный фонд;  · Фонд социального обеспечения (концентрирует деньги, предназначенные на оплату отпусков, больничных и т.д.);  · Фонд обязательного медицинского страхования.  Правительство стремится распоряжаться этими фондами, так как в них оседают колоссальные средства, которые правительство может использовать для своих целей.  3. Государственный кредит.
Страхования	1. Социальное страхование;  2. Личное страхование;  3. Имущественное страхование;  4. Страхование ответственности;  5. Страхование предпринимательских рисков.
Домашние хозяйства	Население (семьи)

В рыночной экономике предприниматели не могут  добиться стабильного успеха, если не будут четко и эффективно планировать  свою деятельность. Поэтому финансовое планирование является одной из важнейших составляющих деятельности предприятия. Оно охватывает важнейшие стороны финансово - хозяйственной деятельности предприятия, обеспечивает необходимый контроль за образованием и использованием материальных, трудовых и денежных ресурсов, создает условия для укрепления финансового состояния предприятия.

Цель  финансового планирования - обеспечение  финансовыми ресурсами (по объему, направлениям использования, объектам и во времени) воспроизводственных процессов  в соответствии с плановыми заданиями  и конъюнктурой рынка. Финансовое планирование на предприятии взаимосвязано с  планированием хозяйственной деятельности и строится на основе бизнес-плана. Финансовое планирование представляет собой систему долгосрочных, текущих  и оперативных планов. В долгосрочном плане определяют основные финансовые показатели, дают финансовую оценку изменений  стратегического порядка в деятельности предприятия. В текущем плане  обеспечивают увязку всех разделов плана  предприятия с финансами. При  этом финансовое планирование должно играть активную роль, не сводясь к  обсчету других показателей в  денежном выражении. Прежде всего, организуют воздействие финансового планирования на производственно-сбытовую сферу  с целью разработки плана производства и продажи продукции, обеспечивающего  для предприятия наилучшие финансовые результаты. Оперативные финансовые планы непосредственно связаны  с текущей деятельностью предприятия  и включают составление и исполнение платежного, налогового календаря и  кассового плана на месяц, декаду, неделю.

Перед финансовым планированием ставятся следующие  основные задачи: обеспечение нормального  кругооборота денежных средств предприятия, включая их вложение в реальные инвестиции, прирост оборотных средств, социальное развитие; выявление резервов и мобилизация ресурсов в целях эффективного использования доходов предприятия; соблюдение интересов собственников предприятия и инвесторов; выполнение обязательств перед бюджетом, внебюджетные фондами, кредитными, страховыми операциями; контроль за финансовым состоянием и платежеспособностью предприятия; обеспечение реальной сбалансированности планируемых расходов и доходов предприятия на принципах самоокупаемости и самофинансирования.

Методы  планирования - это конкретные способы  и приемы расчетов показателей. При  планировании затрат предприятия могут  применяться следующие методы: нормативный, расчетно-аналитический, балансовый, метод  оптимизации плановых решений, экономико-математическое моделирование, бюджетирование.

Нормативный метод.

Сущность  нормативного метода планирования финансовых показателей заключается в том, что на основе заранее установленных  норм и технико-экономических нормативов рассчитывается потребность хозяйствующего субъекта в финансовых ресурсах и  в их источниках. Такими нормативами  являются ставки налогов, ставки тарифных взносов и сборов, нормы амортизационных  отчислений, нормативы потребности  в оборотных средствах и др.

Нормативный метод планирования является самым  простым методом. Зная норматив и  объемный показатель, можно легко  рассчитать плановый показатель.

Построение  системы нормирования предполагает соблюдение определенных принципов, к  числу которых относятся:

- прогрессивность  – отражение в нормах достижений  новой техники, технологии, научной  организации труда, производства  и управления, передового опыта  экономии живого и овеществленного  труда;

- обоснованность  – разработка норм на основе  технических расчетов и анализа  производства;

- комплексность  – комплексное формирование нормативной  базы для всех разделов плана;

- гибкость, динамичность – систематическое  обновление нормативной базы  по мере изменения организационно-технических  условий производства;

- сопоставимость  – обеспечение сопоставимости  нормативной базы на различных  уровнях планирования;

- автоматичность  – компьютеризация - формирование, обновление и использование нормативной  базы.