Проект мероприятий по совершенствованию лизинговой деятельности на предприятии (на примере Муниципального унитарного предприятия Петр

Таким образом, основной риск по сделке несут кредиторы  – банки, страховые компании, инвестиционные фонды или другие финансовые учреждения, а обеспечением возврата ссуды служат только лизинговые платежи и сдаваемое в лизинг имущество. На Западе более 85% всех крупных лизинговых сделок построены на основе левередж лизинга[35,С.439];

г)лизинг помощь в продажах представляет собой осуществление сбыта имущества с использованием лизинга на основании специального соглашения, заключенного между поставщиком (продавцом) имущества и лизинговой компанией. Эти соглашения имеют различные формы. В простейшем случае название лизинговой компании, ее адрес, телефон и основные условия лизинга указываются в рекламных материалах поставщика, и все вопросы по лизингу имущества с потенциальным пользователем непосредственно решает лизинговая компания. Однако чаще всего соглашение между поставщиком и лизинговой компанией предусматривает возможность заключения самим поставщиком от лица лизинговой компании лизингового договора. При этом в соглашении между поставщиком и лизинговой компанией предусмотрено, что в случае банкротства лизингополучателя поставщик обязан выкупить имущество у лизинговой компании;

д)сублизинг – это вид лизинговых отношений, который осуществляется не на прямую, а через посредника. Схематично это выглядит так. Имеется основной лизингодатель, который через посредника сдает оборудование в аренду лизингополучателю. При этом в договоре предусматривается, что в случае временной неплатежеспособности или банкротстве посредника, либо сублизингополучателя, лизинговые платежи должны поступать основному лизингодателю;

е)оперативный лизинг применяется при небольших сроках аренды оборудования, при котором продолжительность жизненного цикла изделия значительно больше контрактного срока аренды. При оперативном лизинге оборудование не полностью амортизируется за время аренды, и может быть вновь сдано в аренду или возвращено арендодателю. На практике сделки оперативного лизинга не превышают трехгодичного периода и по истечению срока договора лизинга имущество возвращается лизингодателю.

Для оперативного лизинга характерны следующие признаки: срок договора лизинга значительно меньше нормативного срока службы имущества,; имущество в лизинг сдается многократно; в лизинг сдается не специально приобретаемое по заявке лизингополучателя имущество, а имеющееся в лизинговой компании. Иными словами, лизинговая компания, приобретая имущество, не знает его конкретного пользователя. В связи с этим лизинговые компании, специализирующиеся на оперативном лизинге, должны хорошо знать конъюнктуру рынка лизингового имущества – как нового, так и бывшего в употреблении; обязанности по техническому обслуживанию, ремонту, страхованию лежат на лизинговой компании; лизингополучатель может расторгнуть договор, если имущество в силу непредвиденных обстоятельств окажется в состоянии, непригодном для использования; риск случайной гибели, утраты, порчи лизингового имущества лежит на лизингодателе; по окончании срока договора имущество, как правило, возвращается лизингодателю[10,С.24].

По желанию  лизингополучатель имеет право  продлить договор на новых условиях и даже приобрести его в собственность.

Что делает лизинг  привлекательным для участников сделки:

- для производителя-  продавца имущества: дополнительные  возможности сбыта;

- для лизингодателя:  инвестирование в форме имущества  снижает риск невозврата средств,  т.к. за лизингодателем сохраняется право собственности на переданное имущество, которое выступает в качестве залога; лизинговое соглашение более гибко, чем ссуда, т.к. стороны вправе выработать удобную схему выплат;

- для лизингополучателя:  предприятию проще получить имущество по лизингу, чем ссуду на его приобретение, т.к. лизинговое имущество выступает в качестве залога; уменьшается риск морального и физического износа и устаревания имущества, т.к. оно не приобретается в собственность, а берется во временное пользование; лизинговые платежи относятся на себестоимость продукции лизингополучателя и соответственно снижают налогооблагаемую прибыль.

Кроме того, с  экономической точки зрения лизинг служит средством реализации продукции, развития производства, внедрения научно технического прогресса, создания новых рабочих мест, поэтому государство заинтересовано в поощрении и расширении лизинговых операций[15,С.31].

На сегодняшний  день лизинг является одним из основных финансовых инструментов, позволяющих  осуществлять крупномасштабные капитальные вложения в развитие материально-технической базы любого производства.

По сравнению  с другими способами приобретения оборудования (кредит, аренда, рассрочка платежа) лизинг имеет ряд существенных преимуществ:

-лизинг дает возможность предприятию арендатору расширить производство и наладить обслуживание оборудования без крупных единовременных затрат и необходимости привлечения заемных средств;

-применение налоговых льгот по кредиту доступно только предприятиям сферы материального производства, а использование преимуществ лизинга доступно предприятиям и организациям всех отраслей;

-смягчается проблема ограниченности ликвидных средств, затраты на приобретение оборудования равномерно распределяются на весь срок действия договора;

-высвобождаются средства для вложения в другие виды активов;

-приобретение основных средств в лизинг позволяет предприятиям всех отраслей значительно расширить состав затрат, включаемых в себестоимость, что позволяет значительно уменьшить налог на прибыль;

-не привлекается заемный капитал, и в балансе предприятия поддерживается оптимальное соотношение собственного и заемного капиталов;

-как правило, лизинговые  платежи производятся после установки, наладки и пуска оборудования в эксплуатацию, и тем самым лизингополучатель имеет возможность осуществлять платежи из средств, поступающих от реализации продукции, выработанной на арендуемом оборудовании;

-лизинговые соглашения могут предусматривать обязательства лизингодателя произвести ремонт и технологическое обслуживание оборудования. Это особенно важно при лизинге сложного оборудования, требующего привлечения высококвалифицированного персонала для пусконаладочных работ, ремонта и обслуживания. Практически на условиях лизинга можно получить объект «под ключ», предоставив осуществление всех формальностей лизинговой компании, и благодаря этому сконцентрировать усилия на решении других вопросов;

-лизинг позволяет арендатору периодически обновлять морально стареющее оборудование;

-ввиду того, что лизинговые платежи осуществляются по фиксированному графику, лизингополучатель имеет большие возможности координировать затраты на финансирование капитальных вложений и поступления от реализации выпускаемой продукции, чем это имеет место, например, при купле-продаже оборудования. Все это способствует стабильности финансовых планов лизингополучателя;

-экономия по выплате налогов. Лизингополучатель имеет возможность относить лизинговые платежи на себестоимость в течение срока лизинга, а по окончании его – поставить оборудование на баланс предприятия за символическую плату;

-к объекту лизинга, применяется механизм ускоренной амортизации, который позволяет сократить платежи по налогу на имущество;

-применение схемы лизинга по сравнению со всеми другими схемами приобретения основных средств (кредит, приобретение из собственных средств) экономит финансовые средства Лизингополучателя.

-выплачивая своевременно лизинговые платежи, предприятие формирует свою положительную кредитную историю, что в дальнейшем может помочь при получении заемных средств, в кредитных организациях [22,С.11].

  Кроме того, приобретение оборудования по договору лизинга позволяет рентабельным предприятиям существенно уменьшить налогооблагаемую базу путем оптимизации налоговых отчислений.

 

1.2 Основные  элементы лизинговой операции и порядок заключения лизингового договора

 

Основу лизинговой сделки составляют: объект лизинга; субъекты сделки (стороны лизингового договора); срок действия лизингового договора; лизинговые платежи; услуги, предоставляемые по лизингу.

Объектом лизинговой сделки может быть любой вид материальных ценностей, если он не уничтожается в производственном цикле. По природе арендуемого объекта различают лизинг движимого и недвижимого имущества.

Субъектами  лизинговой сделки являются стороны, имеющие  непосредственное отношение к объекту сделки. При этом их можно подразделить на прямых и косвенных.

К прямым участникам лизинговой сделки относятся: лизинговые компании, лизингополучатели, поставщики. [4].

Косвенными  участниками лизинговой сделки являются: коммерческие и инвестиционные банки, страховые компании, посреднические фирмы[36].

Лизинговыми называют все фирмы, осуществляющие арендные отношения независимо от вида аренды (краткосрочный, среднесрочный или  долгосрочный). По характеру своей  деятельности они подразделяются на узкоспециализированные и универсальные.

Узкоспециализированные  компании обычно имеют дело с одним  видом товара (легковые автомобили, контейнеры) или товарами одной группы стандартных видов (строительное оборудование, оборудование для текстильных предприятий). Обычно эти фирмы располагают собственным парком машин или запасом оборудования и предоставляют их потребителю (арендатору) по первому требованию клиента. Лизинговые компании обычно сами осуществляют техническое обслуживание и следят за поддержанием его в нормальном эксплуатационном состоянии.

Универсальные лизинговые фирмы передают в аренду самые разнообразные виды машин  и оборудования. Они предоставляют  арендатору право выбора поставщика необходимого ему оборудования, размещения заказа и приемки объекта сделки. Техническое обслуживание и ремонт предмета аренды осуществляет или поставщик, или сам лизингополучатель. Лизингодатель, таким образом, выполняет фактически функцию учреждения, организующего финансирование сделки[12,С.28].

Лизинговые  фирмы в редких случаях являются независимыми, т.е. не имеющими родственных связей с другими компаниями. В большинстве своем они представляют собой филиалы или дочерние компании промышленных и торговых фирм, банков и страховых обществ. При этом чаще всего лизинговые компании контролируются банками.

 Под сроком  лизинга понимается срок действия лизингового договора. Поскольку лизинг является особой формой долгосрочной аренды, высокая стоимость и длительный срок службы объектов сделки определяют временные рамки периода лизинга.

При определении  срока лизингового договора лизингодатель  и лизингополучатель учитывают  следующие моменты:

-срок службы оборудования, определяемый его технико-экономическими данными;

-срок амортизации  оборудования;

-сумму ежемесячного платежа, т.е. способность лизингополучателя своевременно вносить плату за пользование предметом лизинга;

-динамику инфляционных процессов. Для  лизингодателя невыгодно заключать договор при быстрорастущей инфляции на продолжительный срок с фиксированными арендными платежами, и наоборот, при тенденции цен к снижению лизингодатель стремится к установлению более длительного срока соглашения;

-коньюктуру рынка ссудных капиталов и тенденции его развития. Поскольку лизинговые компании широко пользуются банковским кредитом, то уровень процентных ставок по долгосрочным кредитам, являющимся основой лизингового процента, оказывает непосредственное влияние на длительность лизингового соглашения;

-удорожание  предмета лизинга. Чем дольше срок договора лизинга, тем большую сумму комиссионного вознаграждения лизингополучатель выплачивает лизинговой компании.

В состав любого лизингового платежа входят следующие  основные элементы:

-стоимость затрат  на приобретение имущества;

-комиссионное вознаграждение лизинговой компании[10,С.33].

Большинство лизинговых компаний начинают переговоры с обращающимися клиентами с просьбы о предоставлении бухгалтерской и налоговой отчетности. Именно с рассмотрения отчетности предприятия начинается оценка возможности заключения договора с потенциальным лизингополучателем.

Перечень документов необходимый для заключения договора лизинга, как правило, включает в  себя:

-заявка на приобретение оборудования в лизинг, в которой прописываются предмет лизинга, указывается Поставщик, срок лизинга, сумма первоначального взноса (аванса);

-копии учредительных  документов предприятия (устав,  свидетельства о постановке на  учет в ИФНС);

-выписка из  единого государственного реестра  юридических лиц или частных  предпринимателей;

-бухгалтерский  баланс за последние четыре отчетных налоговых периода;

-справка из обслуживающего банка о движении денежных средств  за последние шесть месяцев;

-расшифровка  статей баланса об основных  дебиторах, кредиторах, займах и  кредитах.

После получения документов проводится экономический анализ и юридическая экспертиза лизингополучателя и принимается решение о возможности финансирования данной сделки. Обычно на это уходит от двух до пятнадцати дней.

После принятия положительного решения подписывается договор лизинга между лизинговой компанией и лизингополучателем, в котором указывается предмет лизинга, срок договора, сума лизинговых платежей, кто из участников договора будет балансодержателем имущества, срок амортизации, если имущество подлежит регистрации, то соответственно. прописывается на кого в органах регистрации регистрируется имущество, затем заключается договор поставки с указанным лизингополучателем поставщиком  лизингового имущества и, если имущество необходимо доставить, договор страхования перевозки грузов. Обычно лизинговая компания имеет генеральный договор с несколькими страховыми компаниями, стоимость страховки включается в стоимость лизинговых платежей [34,С.24].