Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности

 

 

Задание 13

Таблица 13

                               Состав, структура и динамика  доходов и расходов

 

№ п/п	Показатель	Прошлый год		Отчетный год		Изменение(+,-)
		Сумма, тыс.руб.	% к итогу	Сумма, тыс.руб.	% к итогу	Сумма, тыс.руб.	% к итогу
1	2	3	4	5	6	7	8
1	Выручка (нетто)	7 238 399	99,266	8 243 819	99,387	+1 005 420	100,264
2	Проценты к получению	27 676	0,380	24 890	0,300	-2 786	- 0,278
3	Прочие доходы	25 823	0,354	25 960	0,313	+137	+0,014
4	Всего доходов	7 291 898	100	8 294 669	100	+1 002 771	100
5	Себестоимость продукции	4 801 575	68,467	5 409 150	67,611	+607 575	+61,544
6	Коммерческие расходы	674 452	9,617	759 877	9,498	+85 425	+8,653
7	Управленческие расходы	1 038 549	14,809	1 168 012	14,599	+129 463	+13,114
8	Проценты к уплате	165 520	2,360	285 035	3,563	+119 515	+12,106
9	Прочие расходы	332 924	4,747	378 349	4,729	+45 425	+4,601
10	Всего расходов	7 013 020	100	8 000 423	100	+987 221	100
11	Превышение доходов  над расходами	+278 878	х	+294 246	х	+15 368	х

Вывод:

В отчетном году общая величина доходов организации  составила 8294669 тыс. руб., что на 1002771 тыс.руб. больше общей величины доходов прошлого периода. Значительное влияние на рост доходов оказала выручка от продаж, сумма которой в отчетном году увеличилась по сравнению с предыдущим годом на 1005420 тыс. руб. Доходы от процентов к получению имели негативную тенденцию (–2786 тыс. руб.), однако существенного влияния на сумму общих доходов данная величина не оказала.

Отклонения  показателей удельного веса доходов  в отчетном году по сравнению с прошлым можно считать незначительными. Преобладающим источником доходов является выручка от продаж, удельный вес которой составляет более 99% при несущественном его увеличении в отчетном году на 0,12%. Более высокое «качество» доходов организации характеризует большая доля доходов, получаемых в рамках осуществления обычных видов деятельности, т.е. за счет выручки от продаж товаров, продукции, работ, услуг. Получение прочих видов доходов (финансовых, инвестиционных, внереализационных) имеет эпизодический характер.

Расходы организации в отчетном году также  возросли. Их общая величина составила 8000423 тыс. руб., что на 988033 тыс. руб. больше, чем в прошлом году. Рост совокупных расходов организации можно признать обоснованным в условиях расширения сбыта продукции.

Себестоимость проданной продукции увеличилась по сравнению прошлым периодом на 607575 тыс. руб. Негативная тенденция роста также наблюдалась по таким видам расходов, как коммерческие расходы (85425 тыс. руб.), управленческие расходы (129463 тыс. руб.), проценты к уплате (119515 тыс. руб.) и прочие расходы (46055 тыс. руб.).

В результате совокупного  влияния вышеперечисленных факторов чистая прибыль ООО «Агат» в отчетном периоде составила 294246 тыс. руб., что на 15368 тыс. руб. больше, чем в прошлом периоде.

4. Анализ финансовых  результатов деятельности организации

Задание 14

Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние.

Прибыль, характеризует конечные финансовые результаты деятельности организации. В показателе прибыли отражаются эффективность производства, объем и качество произведенной продукции, состояние производительности труда, уровень себестоимости. Прибыль представляет собой положительную разницу между общей суммой доходов и расходами на производство и реализацию продукции с учетом других хозяйственных операций. Убыток – отрицательная разница между доходами и расходами по всем хозяйственным операциям

Существуют следующие показатели прибыли:

1. По  источникам формирования в соответствии  с Налоговым кодексом РФ прибыль подразделяют на прибыль от реализации продукции, работ и и прибыль от прочей реализации.

2. По  видам деятельности выделяют  прибыль от производственной, инвестиционной и финансовой деятельности.

3. По  составу элементов, формирующих  прибыль, различают валовую прибыль, прибыль от продажи, прибыль от прочей реализации, прибыль до налогообложения, прибыль от обычной деятельности и чистую прибыль.

Валовая прибыль – положительная разница выручки-нетто и себестоимости  продаж.

Прибыль от продаж представляет собой сумму  доходов организации за вычетом всех операционных расходов.

Прибыль от прочей реализации – это положительная разница сальдо между суммой доходов от операционной деятельности  и суммой расходов на операционную деятельность.

Прибыль до налогообложения это сумма прибыли от продаж и прибыли от прочей реализации.

Прибыль от обычной деятельности представляет разницу между величиной прибыли до налогообложения и налоговыми отчислениями из прибыли, включающими налог на прибыль и экономические санкции из прибыли.

Чистая  прибыль – совокупная (общая бухгалтерская прибыль организации) прибыль, уменьшенная на сумму налога на прибыль и аналогичных платежей из нее

4. По  характеру налогообложения выделяют  налогооблагаемую и не облагаемую налогом прибыль.

5. По  характеру инфляционной очистки  прибыли различают реальную и  номинальную прибыль. Первый показатель характеризует размер номинально полученной суммы прибыли за анализируемым период, скорректированной в соответствующем порядке на и индекс инфляции; второй – такой корректировки не предполагается.

6. По  периоду формирования выделяют  прибыль предшествующего и отчетного периодов, а также планируемую прибыль.

7. По  регулярности формирования прибыль  делится на регулярно формируемую и так называемую «чрезвычайную» прибыль.

8. По  характеру использования в составе  прибыли, остающейся после уплаты налогов и других обязательных платежей, выделяют капитализированную и потребленную части. Капитализированная прибыль часть прибыли, которая направлена на финансирование прироста активов, а потребленная прибыль – часть, которая израсходована на выплату собственникам, персоналу или социальные программы организации.

Информационные возможности различных показателей экономического эффекта (прибыли), не всегда позволяют дать объективную оценку эффективности деятельности организации, так как условия получения результата могут быть несопоставимыми. Поэтому для оценки эффективности деятельности организации используют показатели рентабельности – относительные показатели, позволяющие соизмерять полученный экономический эффект с показателями условий хозяйствования: стоимостью активов, размерами источников финансирования деятельности, суммами доходов либо расходов. Аналитический показатель рентабельности может представлять собой коэффициент (относительную величину) или рассчитывается в процентах.

Рассчитывается большое число показателей рентабельности, отвечающих интересам различных пользователей. Основной причиной вариантности определения показателей рентабельности является различный подход к определению показателя, характеризующего экономический эффект (прибыль), и актива (капитала, дохода, расхода), задействованного в генерировании этого эффекта. Традиционно выделяют следующие группы показателей рентабельности.

1. Показатели  рентабельности активов (экономическая  рентабельность), отражающие эффективность использования имущества организации. Эта группа показателей отражает величину прибыли, приходящуюся на 1 руб., вложенный в активы организации.

k_P = P / K

Р – прибыль до налогообложения (чистая прибыль; при быль до вычета процентов и налогов);

К – средняя за период стоимость совокупных активов (внеоборотных активов).

При этом с целью соблюдения принципа сопоставимости данных используется средняя за период стоимость активов.

2. Показатели  рентабельности собственного капитала (финансовая рентабельность), отражающие  инвестиционную привлекательность организации. Эта группа показателей характеризует размер прибыли, приходящийся на 1 руб., вложенный инвесторами организации.

k_P,С = P_Ч / С_С

Р_ч – чистая прибыль отчетного периода;

С_с – средняя за период величина собственного капитала.

3. Показатели рентабельности производства и продажи продукции. Показатели этой группы отражают результативность основной деятельности организации и показывают величину прибыли, приходящуюся на 1 руб. выручки от продаж или на 1 руб. расходов на производство (продажу) продукции.

Основными показателями рентабельности производства и продажи продукции являются:

1) рентабельность  продаж. Отражает величину прибыли,  приходящуюся на 1 руб. выручки от продажи продукции. Формула расчета рентабельности продаж имеет вид:

k_P = P / V

Р – валовая прибыль (прибыль от продаж); V – выручка от продаж;

2) рентабельность  расходов. Отражает величину прибыли,  приходящуюся на 1 руб. произведенных расходов, т.е. отдачу расходов по основной деятельности организации.

k_P = P / S

S –  сумма произведенных расходов по основной деятельности.

При оценке показателей рентабельности учитывается временная ограниченность результатов анализа, которая заключается в использовании при расчетах в качестве показателя экономического эффекта только реализованной прибыли. При этом не учитывается вероятный эффект долгосрочных инвестиций, а значит, в случаях когда  организация осуществляет активную инвестиционную деятельность, значение показателей рентабельности может снижаться. В дальнейшем, когда долгосрочные вложения начнут окупаться может возникнуть обратный эффект: темп роста доходов может опережать темп роста расходов. Это приведет к увеличению значения показателей рентабельности, не отражая действительной эффективности деятельности в отчетном периоде.

Таблица 14

Расчет показателей, характеризующих прибыль и рентабельность

 

№ п/п	Наименование	Источники (финансовой отчетности)	Методика расчета	Прошлый год	Отчетный год
1	2	3	4	5	6
1	Валовая прибыль	Ф №2	Выручка – себестоимость	2 436 824	2 834 669
2	Прибыль от продаж	Ф №2	Выручка – полная себестоимость	723 823	906 780
3	Прибыль до налогообложения	Ф №2	Прибыль от продаж + прочие доходы – прочие расходы + % к получению - % к уплате	278 878	294 246
4	Чистая прибыль	Ф №2	Прибыль до налогообложения – текущий налог на прибыль	238 918	255 950
5	Рентабельность продаж	Ф №2	(Чистая прибыль / выручка  от продаж)*100%	3,3007	3,1048
6	Рентабельность активов	Ф №1 и  Ф №2	(Чистая прибыль / среднегодовая  стоимость активов)*100%	7,9758	7,9788
7	Рентабельность оборотных активов	Ф №1 и  Ф №2	(Чистая прибыль / среднегодовая  стоимость оборотных активов)*100%	15,3141	15,6334
8	Рентабельность собственного капитала	Ф №1 и  Ф №2	(Чистая прибыль / среднегодовые  остатки собственного капитала) * 100%	13,2433	13,0538
9	Рентабельность заемного капитала	Ф №1 и  Ф №2	(Чистая прибыль / среднегодовые  остатки заемного капитала) * 100%	20,0523	20,5229
10	Рентабельность доходов	Ф №2	(Чистая прибыль / общая  сумма доходов) * 100%	3,2765	3,0857
11	Рентабельность расходов	Ф №2	(Чистая прибыль / общая  сумма расходов) * 100%	3,4068	3,1992
12	Фондорентабельность	Ф №1 и  Ф №2	(Чистая прибыль/ среднегодовые  остатки основных средств)*100%	20,942	21,2875