Анализ финансовой деятельности Челябинвестбанка

(1+0,14*2)=1,2826

Погашаемая сумма будет рассчитываться по формуле

S = PV*(1 + n*iτ)                                                                                                  (2.6)

S = 3 000 000*1.28 = 3 847 800 руб.

Покупательная способность погашаемой суммы определится по формуле:

S` = S / Iτ.                                                                      (2.7)

S`=3 847 800/1,21 = 3 180 000 руб.

                   сложные проценты

                          m ――――                                                                     

jτ = m [(1 + rj / m) √ 1+ τг  – 1].                                                        (2.8)

                          4 ――――

jτ = 4 [(1 + 0,03 / 4) √ 1+ 0,1  – 1].= 0,13

Коэффициент наращения будет рассчитываться по формуле:

(1 + jτ/m)n*m                                                                                                                              (2.9)

(1+0,13/4)^(2*4) = 1,2845

Погашаемая сумма будет рассчитываться по формуле

S = PV* (1 + jτ)n                                                                                                                (2.10)

S = 3 000 000*1.2845 = 3 853 604 руб.

Покупательная способность погашаемой суммы определится по формуле (2.7)

S` = 3 853 604/1,21 = 3 184 797 руб.

Вывод: наращение по сложной ставке происходит быстрее, чем по простой, т.к. по сложной происходит капитализация процентов. Также стоит отметить, что из-за инфляции реальная покупательная способность наращенной суммы будет меньше номинальной.

2.4 Задача №4

Провести анализ структуры и сроков платежей по активам и пассивам с помощью измерения ГЭПа. Оценить степень процентного риска.

Исходные данные к задаче представлены в таблице 2.5

Таблица 2.5 – Исходные данные

Решение:

Для измерения степени процентного риска, связанного с проведением активных и пассивных операций, применим следующие показатели:

а) степень процентного риска:                  

                                                               _      _

                                                        δ = Да ─ Дп,                                                        (2.11)

       _    _

где Да, Дп - активы и пассивы, взвешенные по суммам платежей:

                                                     _     ΣАЧПi  · Дi

                                                    Д = —————,                                      (2.12)

   Σ АЧПi

где       Д - промежуток времени.

Средняя длительность - это средний срок, необходимый для получения обратно изначальной стоимости;

б) интегральный показатель различия в сроках привлечения и размещения средств банка:                                                _      _

Кt = Да / Дп.                                                                                                                                            (2.13)

Кt = 142,88/100,44 = 1,42

Максимально допустимое значение равно 1.75, оптимальное - 1.25.

Значение Кt выше оптимального и положительное значение степени процентного риска говорят о том, что существует опасность возникновения финансовых проблем, при росте ставок на рынке. Подтверждение этому можно найти также в при расчетах ГЭПа, как разницы между чувствительными активами и пассивами, результаты которых приведены в следующей таблице:

Таблица 2.6 – Расчет ГЭПа

Из таблицы 2.6 видно, что отрицательный ГЭП банка формируется за счет большого количества краткосрочных чистых пассивов. Так как ГЭП отрицательный, то при росте ставок, в большей степени будут пересматриваться пассивы, и процентные расходы будут расти быстрее процентных доходов.

2.5 Задача №5

Провести ГЭП-анализ изменения чистого процентного дохода банка.

Исходные данные к задаче представлены в таблице 2.7

Таблица 2.7 – Исходные данные

Решение:

1. Определим фактическую средневзвешенную ставку по активам и пассивам банка

2. Определим ЧПД по формуле:

ЧПД = ПД – ПР                                                                                                                (2.14)

ЧПД = (0,1368-0,1116)*7600 = 192

3. Определим ЧПМ по формуле:

ЧПМ = ЧПД / Доходные активы                                                                                    (2.15)

ЧПМ = 192/5600 = 3,4%

4. Рассчитаем ГЭП

ГЭП = 4000 – 3500 = 500

5. Теперь рассчитаем данные показатели с учетом изменения процентных ставок

6. Рассчитаем изменение ЧПД 2 способами:

1)       ΔЧПД = ГЭП х Δi;                                                                                    (2.16)

ΔЧПД = 500*0,02 = 10

2)     ΔЧПД = ЧПДфакт – ЧПДизм                                                                      (2.17)

ΔЧПД = 202 – 192 = 10

7. Рассчитаем прирост ЧПМ по формуле:

Тчпм = ΔЧПД/ЧПД0                                                                                                  (2.18)

Тчпм = 10/192 = 5%

Вывод: вследствие того, что ГЭП > 0, то увеличение процентных ставок увеличило значение ЧПД и ЧПМ, т.к. чувствительные активы изменялись быстрее чувствительных пассивов.

2.6 Задача№6

Определить влияние факторов на отклонение от плана величины доходов способом "разниц" (методом подстановок) и резервы увеличения дохода.

Решение:

а) влияние факторов на изменение доходов по краткосрочным кредитам:

1. Общее увеличение доходов найдем по формуле:

∆Д = Дф – Дпл ;                                                                                                                (2.19)

∆Д = 120,6 – 110,5 = - 10,1

2. Влияние изменения суммы выданных кредитов на изменение доходов рассчитывается по формуле:

∆ДК = (КФ – Кпл) · iф ;                                                                                                  (2.20)

∆ДК = (700,5 – 680,5)*0,16 = - 3,25

3. Влияние изменения средней процентной ставки на изменение доходов:

∆Дi = (iФ – iпл) · Кпл ;                                                                                                  (2.21)

∆Дi = (0,17 – 0,16)*700,5 = -6,85

4. Баланс факторов можно посчитать по формуле

∆Д = ∆ДК + ∆Дi ;                                                                                                                (2.22)

∆Д = -6,85-3,25 = -10,1

Резервом для увеличения доходов по краткосрочным кредитам являются изменения суммы выданных кредитов и изменения средней процентной ставки. Величина возможного увеличения за счет этих резервов равна 10,1 млн.руб.

б) влияние факторов на изменение доходов по долгосрочным кредитам:

рассчитывается аналогично.

1. Общее увеличение доходов найдем по формуле:

∆Д = Дф – Дпл ;                                                                                                                (2.19)

∆Д = 2,25

2. Влияние изменения суммы выданных кредитов на изменение доходов рассчитывается по формуле:

∆ДК = (КФ – Кпл) · iф ;                                                                                                  (2.20)

∆ДК = 8,18

3. Влияние изменения средней процентной ставки на изменение доходов:

∆Дi = (iФ – iпл) · Кпл ;                                                                                                  (2.21)

∆Дi = - 5,93

4. Баланс факторов можно посчитать по формуле

∆Д = ∆ДК + ∆Дi ;                                                                                                                (2.22)

∆Д = 8,18 - 5,93 = -2,25

Резервом для увеличения доходов по долгосрочным кредитам являются изменения средней процентной ставки. Величина возможного увеличения за счет этого резерва равна 5,93 млн.руб.

Результаты всех расчетов представлены в следующей таблице:

Таблица 2.8 – Расчет влияния изменения факторов на доход по кредитам