Управление денежными потокам в коммерческом банке

 

Из таблицы 7 видно, что кредитный портфель в большей степени состоит из кредитов, предоставляемых юридическим лицам и индивидуальным предпринимателям. В 2012 г. произошло существенное увеличение кредитного портфеля по ссудам, предоставленным юридическим лицам на 13248137 тыс.руб., а по физическим лицам произошло увеличение на 4950690 тыс.руб. В итоге, по итогам 2012 г. общий размер кредитного портфеля составил 67872218 тыс.руб., рост относительно 2011 г. составил 18198827 тыс.руб. из которого 65,7% приходится на юридических лиц и 34,3% на физических лиц.

На рисунке 3 представлена динамика изменения кредитного портфеля ОАО АИКБ «Татфондбанк» в разрезе физических и юридических лиц.

Рис. 3. Динамика кредитного портфеля ОАО АИКБ «Татфондбанк»

за 2010-2012 гг., тыс.руб.

 

ОАО АИКБ «Татфондбанк» кредитует государственные предприятия, акционерные общества, малые и совместные предприятия на «коммерческой» договорной основе.

Рассмотрим динамику остатков денежных средств и определим их оборачиваемость. Для анализа движения и оборачиваемости денежных средств ОАО АИКБ «Татфондбанк» за 2010-2012 гг. составим  разработочную таблицу 8.

Таблица 8

Динамика поступления и выбытия денежных средств ОАО АИКБ «Татфондбанк» за 2010-2012 гг.

Месяц	Дни периода, Д		Остатки денежных средств на начало периода,  О0, О1, млн. руб.	Поступило средств за период, ОБд, млн. руб.	Выбыло средств за период, млн. руб.	Чистые денежные потоки (Кассовый излишек / разрыв), млн. руб.	Период оборота в днях
2010 год
Январь		31	6784	2177	4090	-1913	82,98
Февраль		29	4871	5622	3387	+2235	30,89
Март		31	7106	2748	3560	-812	75,58
Апрель		30	6294	2469	4317	-1848	65,25
Май		31	4446	6191	3758	+2433	28,35
Июнь		30	6879	3951	3794	+157	52,83
Июль		31	7036	6690	4449	+2241	37,80
Август		31	9277	1237	3757	-2520	200,91
Сентябрь		30	6757	5132	3732	+1400	43,59
Октябрь		31	8157	3873	4292	-419	63,61
Ноябрь		30	7738	4283	4518	-235	53,38
Декабрь		31	7503	3443	3625	-182	66,74
Итого		366	6784	47816	47279	-537	53,98
2011 год
Январь		31	7321	5325	6628	-1303	38,83
Февраль		28	6018	5153	6487	-1334	29,08
Март		31	4684	5739	7781	-2042	19,79
Апрель		30	2642	5671	7481	-1810	9,19
Май		31	832	10790	6313	+4477	8,82
Июнь		30	5309	8929	7788	+1141	19,75
Июль		31	6450	10046	7552	+2494	23,75
Август		31	8944	8892	6386	+2506	35,55
Сентябрь		30	11450	7696	6421	+1275	47,12
Октябрь		31	12725	6046	7807	-1761	60,73
Ноябрь		30	10964	5798	5546	+252	57,38
Декабрь		31	11216	5120	5992	-872	65,27
Итого		365	7321	85205	82182	+3023	37,84
2012 год
Январь		31	10344	3547	5962	-2415	79,85
Февраль		28	7929	3870	4347	-477	55,64
Март		31	7452	3748	4518	-770	58,45
Апрель		30	6682	4798	6240	-1442	37,27
Май		31	5240	7937	4622	+3315	26,94
Июнь		30	8555	7384	4974	+2410	58,87
Июль		31	10965	8135	6811	+1324	44,31
Август		31	12289	7901	5132	+2769	53,65
Сентябрь		30	15058	8049	5015	+3034	61,78
Октябрь		31	18092	5441	6254	-813	100,76
Ноябрь		30	17279	5645	4448	+1197	95,01
Декабрь		31	18476	3914	4469	-555	144,14
Итого		365	10344	70369	62792	+7577	73,30

 

Как показывают расчеты, на ОАО АИКБ «Татфондбанк» в целом очень низка оборачиваемость денежных средств, что оценивается отрицательно. При этом динамика оборачиваемости денежных средств в днях свидетельствует об ухудшении управления денежными потоками предприятия.

Так, если в среднем за 2010 г. продолжительность оборота составила 54 дня, то в 2012 г. данный показатель увеличился до 73 дней.

Как видно из таблицы 8, ускорение оборачиваемости денежных средств достигается в летние месяцы, что связано с особенностями деятельности ОАО АИКБ «Татфондбанк». Существенного ускорения оборачиваемости денежных средств ОАО АИКБ «Татфондбанк» достигло в мае и апреле 2011 г. (период оборота составил соответственно до 8,8 дней и 9 дней).  Замедление оборачиваемости денежных средств было характерно для августа 2010 г. (период оборота составил 200,9 дней), октября и декабря  2012 г. (период оборота составил  100,8 дней и 144,1 дней соответственно).

Таким образом, можно сделать вывод, что оборачиваемость денежных средств ОАО АИКБ «Татфондбанк»  имеет сильный разброс по месяцам календарного года. Однако в целом динамика оборачиваемости денежных средств свидетельствует об устойчивой тенденции замедления оборачиваемости денежных средств в течение 2010-2012 гг. Это свидетельствует о проблемах взыскания дебиторской задолженности с клиентов. 

Как видно из таблицы 8 для ОАО АИКБ «Татфондбанк»  в течение всего анализируемого периода характерны значительные кассовые разрывы. Кассовый разрыв характерен для осенне-зимнего периода, когда сокращается объем  продаж. Для летних месяцев характерен кассовый излишек.

Несмотря на серьезные кассовые разрывы, средние остатки денежных средств на начало месяца оставались достаточно значительными, что объясняется политикой накопления денежных средств ОАО АИКБ «Татфондбанк». 

Анализ поступления и расходования денежных средств ОАО АИКБ «Татфондбанк» свидетельствует о серьезном перераспределении структуры поступления средств во времени.

Необходимо отметить некоторое улучшение состояния движения денежных средств в 2012 г. Динамика поступления и выбытия средств имеет отчетливый циклический характер, причем поступление денежных средств имеет опережающий характер по отношению к их выбытию, что обеспечивает исполнение кассового плана ОАО АИКБ «Татфондбанк». С другой стороны, платежи ОАО АИКБ «Татфондбанк» осуществляет только при наличии средств на счете и зачастую предприятие тратит их сразу по поступлении.

В 2012 году наличие кассовых разрывов и их размеры в ОАО АИКБ «Татфондбанк» увеличиваются, об этом свидетельствует разброс кассового разрыва и излишка денежных средств. 

Проанализируем степень равномерности формирования положительного и отрицательного денежного потоков ОАО АИКБ «Татфондбанк» при помощи расчета показателей среднеквадратического отклонения и коэффициента вариации за 2010-2012 годы (табл. 9).

Таблица 9

Расчет среднеквадратического отклонения и коэффициента вариации денежных потоков ОАО АИКБ «Татфондбанк» за 2010-2012 гг.

Год	Расчет среднеквадратического отклонения	Сумма квадратическогоотклонения, млн. руб.	Коэффи-циент вариации, %
1	2	3	4
Поступление денежных средств
2010	(2177-3985)²+ (5622-3985) ²+ (2748-3985) ²+ (2469-3985) ²+      (6191-3985)² + (3951-3985)² + (6690-3985)² + (1237 – 3985)² + (5132-3985)² + (3873-3985)² + (4283-3985)² + (3443-3985)² 12	1613	1613 : 3985 х 100 % = 40,48
2011	(5325-7100)²+ (5153-7100) ²+ (5739-7100) ²+ (5671-7100) ²+         (10790-7100)² + (8929-7100)² + (10046-7100)² +(8892 –7100)² + (7696-7100)² + (6046-7100)² + (5798-7100)² + (5120-7100)² 12	1974	1974 : 7100 х 100 % = 27,80
2012	(3547-5864)²+ (3870-5864) ²+ (3748-5864) ²+ (4798-5864) ²+       (7937-5864)² + (7384-5864)² + (8135-5864)² + (7901 – 5864)² + (8049-5864)² + (5441-5864)² + (5645-5864)² + (3915-5864)² 12	1818	1818 : 5684 х 100 % = 31,98

 

Продолжение таблицы 9

1	2	3	4
Выбытие денежных средств
2010	(4090-3940)²+ (3387-3940) ²+ (3560-3940) ²+ (4317-3940) ²+      (3758-3940)² + (3794-3940)² + (4449-3940)² + (3757 – 3940)² + (3732-3940)² + (4292-3940)² + (4518-3940)² + (3625-3940)² 12	361	361 : 3940 х 100  = 9,16
2011	(6628-6849)²+ (6487-6849) ²+ (7781-6849) ²+ (7481-6849) ²+      (6313-6849)² + (7788-6849)² + (7552-6849)² + (6386 – 6849)² + (6421-6849)² + (7807-6849)² + (5546-6849)² + (5992-6849)² 12	756	756 : 6849 х 100  = 11,04
2012	(5962-5233)²+ (4347-5233) ²+ (4518-5233) ²+ (6240-5233) ²+      (4622-5233)² + (4974-5233)² + (6811-5233)² + (5132 – 5233)² + (5015-5233)² + (6254-5233)² + (4448-5233)² + (4469-5233)² 12	820	820 : 5233 х 100  = 15,67

 

Как видно из приведенных расчетов, уровень вариации для положительного денежного потока ОАО АИКБ «Татфондбанк» равен 40,48 %, 27,80 % и 31,98 % в 2010, 2011 и 2012 гг. соответственно. Данный размах может быть оценен как большой, что свидетельствует о неравномерности денежных поступлений в ОАО АИКБ «Татфондбанк». Уровень вариации для отрицательного денежного потока составляет 9,16 %, 11,04 % и 15,67 % в 2010, 2011 и 2012 гг. соответственно. Это относительно небольшой размах отклонений значений динамического ряда от среднего уровня исследуемых показателей. Следовательно, выбытие денежных средств в ОАО АИКБ «Татфондбанк» происходит относительно равномерно. При этом степень равномерности имеет тенденцию к снижению, о чем свидетельствует рост коэффициента вариации.

Проанализируем изменение итоговых показателей оборачиваемости денежных средств ОАО АИКБ «Татфондбанк», которые приведены в таблице 10. Наличие значительных свободных денежных средств на расчетном счете и в кассе банка -  это положительный фактор развития ОАО АИКБ «Татфондбанк», но на фоне общего замедления оборачиваемости средств банка это означает серьезное изъятие денежных средств из оборота, которые вполне могли бы работать.

 

Таблица 10

Динамика показателей остатка денежных средств ОАО АИКБ «Татфондбанк» и длительности их оборота за 2010-2012 гг.

Год	Длительность оборота средств, дни	Средний остаток денежных средств, млн. руб.
2010	53,98	6904
2011	37,84	7380
2012	73,30	11530

 

В 2012 г. наблюдается серьезный рост средних остатков денежных средств банка. В силу того, что рост среднего остатка денежных средств в 2012 г. в сравнении с 2011 г. составил 4150 млн. руб., а в сравнении с 2010 г. – 4626  млн. руб., очевидно изъятие средств из оборота на уровне 3000-4000 млн. руб.

На основании анализа динамики поступления и выбытия денежных средств банка, наличия кассового разрыва, длительности оборота денежных средств ОАО АИКБ «Татфондбанк»  можно выявить ряд основных тенденций:

1. Налицо наличие циклического характера поступления денежных средств, что связано с разовым оформлением крупных сделок с заказчиками на оказание услуг,  и дальнейшее их выполнение в течение длительного времени. Данная цикличность приводит к тому, что в момент уплаты квартальных налоговых платежей и закупки партии материалов в зимний период, средств на нее обычно не хватает, возникают значительные кассовые разрывы.
2. Ситуация в 2012 г. с динамикой кассового разрыва существенно ухудшилась, это связано с тем, что в 2012 г. крупнейшие клиенты для ОАО АИКБ «Татфондбанк»  ужесточили финансовую дисциплину при расчетах. Информационно-справочные материалы предоставляются либо по предоплате, либо на условиях товарного кредита для крупнейших клиентов, каковым ОАО АИКБ «Татфондбанк» для них не является. Для организации закупки администрация банка в течение некоторого времени накапливает поступления средств и, накопив, осуществляет закупку.

Все перечисленное выше привело к необходимости резервирования средств, отвлечению их из оборота и, соответственно, снижению оборачиваемости денежных средств.

 

2.3 Оценка эффективности денежных потоков

ОАО АИКБ «Татфондбанк»

 

Рассмотрим оценку устойчивости финансового положения ОАО АИКБ «Татфондбанк» (табл. 11)

Таблица 11

Оценка устойчивости финансового положения ОАО АИКБ «Татфондбанк»  за 2010-2012 гг.

Показатели	Оптимальное значение, %	Значение показателя
		2010 г.	2011 г.	2012 г.
1. Коэффициент использования мощностей, К1	65-70 %	67,0	73,5	72,0
2. Коэффициент использования  депозитов, К2	>1	0,82	0,92	0,9
3. Коэффициент финансовой  устойчивости, К3	0,08-0,15	0,12	0,13	0,12
4. Коэффициент независимости  (автономности), К4	-	0,14	0,14	0,14

 

Для банка приоритетным направлением размещения является ссудная задолженность, её удельный вес составляет 72%. Ссудная задолженность понизилась в относительном выражении на 1,8 пункта.

Данные таблицы 11 свидетельствуют об увеличение доли ссудной задолженности в активах банка, что объясняется проведением агрессивной кредитной политики, в связи со снижением кредитного риска банка, на фоне удовлетворения требуемому нормативу коэффициента использования депозитов. 

Коэффициент использования депозитов имеет тенденцию к уменьшению, и уже в 2012 году не превышает  нормативное значение (больше 1), что может характеризовать интенсификацию деятельности банка по использованию депозитных ресурсов для проведения иных, не кредитных операций.

Коэффициент финансовой устойчивости снижается, что является благоприятной тенденцией, но находится в рамках  нормативных значений (0,08 – 0,15). Банк обладает достаточным объемом собственных средств и является финансово устойчивым.