Международные экономические отношения

На этапе таможенного  союза (1968-1986 гг.) происходит дальнейшее расширение сферы деятельности ЕС. Целенаправленная аграрная политика дополняется единой политикой в сфере охраны окружающей среды и в области исследований и технологического развития.

К этому же этапу относится  и начало интеграции в валютно-финансовой сфере: в 1972 г. было введено совместное плавание валют некоторых стран-членов ЕС, так называемая европейская «валютная змея», а с 1979 г. начала функционировать европейская валютная система.

На этапе общего рынка (1987-1992 гг.) на основе Единого Европейского акта, а также подписанного в 1985 г. Документа о программе создания внутреннего рынка страны ЕС ликвидировали оставшиеся барьеры на пути передвижения товаров и факторов производства.

Были достигнуты «4 свободы» – свободное перемещение внутри ЕС товаров и услуг, капиталов и рабочей силы. В этот же период страны ЕС перешли к проведению единой политики в отдельных отраслях: энергетике, транспорте, вопросах социального и регионального развития.

Этап экономического союза (с 1993г. и по настоящее время) характеризуется усилением экономической и политической интеграции, форсированным развитием валютного союза на основе подписанного в начале 1992 г. в голландском городе Маастрихте договора о формировании экономического и валютного союза. Реализуя данный договор, в  1999 г. в ЕС начался постепенный переход на новую единую денежную единицу (евро) и был создан единый центр формирования валютной и денежно-кредитной политики.

Механизм функционирования ЕС основан прежде всего на политико-правовой системе управления, в которую входят как общие или межгосударственные органы, так и элементы национально-государственного регулирования.

В качестве межгосударственных органов управления ЕС выступают: Совет министров, Европейский Совет, Комиссия Европейских сообществ (КЕС), Европейский парламент, Суд Европейских сообществ.

В целом уже реализованные  шаги интеграции в рамках ЕС оказывают  позитивное влияние на экономику стран-участниц и процессы интернационализации в масштабах всего мирового хозяйства.

Контрольные вопросы

1. В чем сущность международной экономической интеграции и ее отличия от других форм экономического взаимодействия стран.
2. В чем заключаются цели экономической интеграции страны.
3. Какие этапы выделяются в процессе международной экономической интеграции.
4. В чем суть и особенности таможенного союза.
5. В чем суть и особенности зоны свободной торговли.
6. Назовите основные этапы становления ЕС.

9. Международные валютно-кредитные отношения.

1. Мировая валютная система: сущность, функции, этапы

Практически все формы  международных экономических отношений  требуют от их участников вступления в валютно-кредитные отношения.

Международные валютно-кредитные  отношения – это часть международных экономических отношений, связанная с операциями с иностранными валютами. Характер валютных отношений зависит от состояния международных экономических отношений. Любые изменения в их формах будут влиять на валютные отношения, но существует и обратная связь. Для того чтобы регулировать возникшие валютные отношения между странами, необходима валютная система.

Валютная система – это совокупность денежно-кредитных отношений, сложившихся на базе интернационализации хозяйственной жизни и развития мирового рынка и закрепленных в международных договорных и государственно-правовых нормах.

По мере интернационализации  хозяйственных связей формируются  национальная, региональная и мировая  валютные системы. Первоначально возникла национальная валютная система – это форма организации валютных отношений страны, сложившаяся исторически и закрепленная национальным законодательством, а также обычаями международного права.

Национальная валютная система является составной частью внутренней денежной системы и определяется характерными чертами последней, но в то же время она относительно самостоятельна и выходит за национальные рамки.

На национальную валютную систему возлагается ряд функций:

• формирование и использование валютных ресурсов;
• обеспечение внешнеэкономических связей страны;
• обеспечение оптимальных условий функционирования национального хозяйства.

Мировая и региональная валютные системы являются международными и обслуживают взаимный обмен  результатами деятельности национальных экономик.

Региональная валютная система – это форма организации валютных отношений ряда государств определенного региона, закрепленная в межгосударственных соглашениях и в создании межгосударственных финансово-кредитных институтов. Наиболее яркий пример валютной системы такого уровня – Европейская валютная система.

Мировая валютная система – это глобальная форма организации валютных отношений в рамках мирового хозяйства, закрепленная многосторонними межгосударственными соглашениями и регулируемая международными валютно-кредитными и финансовыми организациями.

Мировая валютная система  включает, с одной стороны, валютные отношения, с другой – валютный механизм. Валютные отношения представляют собой повседневные связи, в которые вступают частные лица, фирмы, банки на валютном и денежном рынках в целях осуществления международных расчетов, кредитных и валютных операций.

Валютный механизм представляет собой правовые нормы и представляющие их инструменты как на национальном, так и на международном уровнях.

Мировая валютная система  прежде всего решает мирохозяйственные задачи, что отражается на ее функциях.

В качестве основных функций  мировой валютной системы следует  отметить следующие:

• опосредование международных экономических связей,
• обеспечение платежно-расчетного оборота в рамках мирового хозяйства,
• обеспечение необходимых условий для нормального воспроизводственного процесса и бесперебойной реализации производимых товаров,
• регламентация и координация режимов национальных валютных систем,
• унификация и стандартизация принципов валютных отношений.

Первой сложившейся мировой валютной системой была Парижская (с 1867 г. до начала 20-х годов ХХ в).

Характерными признаками ее были принятие золотого стандарта  и режим свободно плавающих валютных курсов с учетом спроса и предложения.

Золотой стандарт представляет собой форму организации валютных отношений, в которой золото используется как денежный товар. Поэтому каждая национальная валюта имела золотое содержание, в соответствии с которым устанавливался ее паритет к другим валютам. Производился свободный обмен валют на золото, за которым была признана роль мировых денег.

Изменение условий развития мирового капитализма в конце Х1Х-начале ХХ вв., кризисные потрясения в мировом хозяйстве привели к крушению Парижской валютной системы.

В 1922 г. была законодательно оформлена Генуэзская валютная система, которая базировалась на золотодевизном стандарте (в дополнение к золоту использовались девизы – иностранные валюты). Золотые паритеты были сохранены, а режим плавающих валютных курсов восстановлен.

Генуэзская система просуществовала недолго.

Уже в первой половине 30-х годов мировая валютная система  пережила сильнейшие потрясения, вызванные мировым экономическим кризисом, который охватил и денежно-кредитную сферу.

Золотодевизный стандарт потерпел крушение. К началу Второй мировой войны размен банкнот на золото производился фактически только в США.

Разработка проектов реформирования мировой валютной системы  оказалась под сильным влиянием США.

В основу новой валютной системы, юридически оформленной решениями  международной конференции в г. Бреттон-Вудссе (США) в 1944 г.

И поэтому получившей название Бреттон-Вудсской валютной системы, легли следующие принципы.

Был сохранен, хотя и в  урезанном виде, золотодевизный стандарт: золото продолжало использоваться в  различных формах (были сохранены золотые паритеты, связь доллара США с золотом, однако обменивать американскую валюту на благородный металл могли только центральные банки стран, золото могло также использоваться как международное платежное и резервное средство). Помимо доллара роль резервной валюты стал играть также английский фунт стерлингов, однако в действительности был установлен долларовый стандарт, поскольку доллар стал единственно валютой, конвертируемой в золото.

Важной особенностью Бреттон-Вудсской системы был переход к системе фиксированных валютных курсов, которые могли лишь незначительно отклоняться от установленных пределов.

Были также созданы  две валютно-финансовые и кредитные  организации – Международный валютный фонд (МВФ) и Международный банк реконструкции и развития (МБРР), призванные предоставлять кредиты странам-членам при возникновении серьезного дефицита платежного баланса, утрате стабильности национальной валюты, а также осуществлять контроль соблюдения странами-членами принятых ими обязательств.

Однако к началу 70-х годов стал очевидным кризис Бреттон-Вудсской системы. Поиски путей выхода из кризиса привели к замене Бреттон-Вудсской системы Ямайской. Четвертая мировая валютная система была подписана в Кингстоне (Ямайка) в 1976 г.

Вместо золотодевизного стандарта был введен стандарт специальных прав заимствования (СПЗ), представляющих собой международные активы в виде записей на специальных счетах в Международном валютном фонде.

В связи с переходом  к стандарту СПЗ юридически завершился процесс демонетизации золота, т.е. утраты им денежных функций. Страны – члены МВФ получили право выбора любого режима валютного курса.

В Западной Европе в конце 70-х годов была юридически оформлена  региональная Европейская валютная система (ЕВС), которая отразила углубление интеграционных тенденций в этом регионе.

Денежной единицей в  ЕВС стал экю. В декабре 1996 года лидеры Евросоюза приняли решение о переходе с 1 января 1999 г. К единой валюте стран ЕС – евро. Валютная система России находится в стадии формирования. Ее основой является рубль, который постепенно превратился в частично конвертируемую валюту по текущим операциям с сохранением ряда валютных ограничений.

2. Валюта, валютные курсы и рынки.

Базовым элементом любой  валютной системы является валюта.

Когда деньги используют для международных операций, их обычно называют валютой. Валюту эмитируют и поддерживают центральные банки различных государств.

Различают национальную валюту, или просто деньги, и иностранную  валюту. Валюта используется в международных  расчетах, может покупаться и продаваться на валютных рынках.

Цена одной валюты, выраженная в единицах другой, называется валютным курсом. Он устанавливается, так же как и цена всех товаров, на основе равенства спроса и предложения.

Валютный курс необходим  для установления пропорций обмена валют при международной торговле товарами и услугами, при движении капиталов в виде инвестиций и кредитов, для сравнения цен на мировых товарных рынках и стоимостных показателей различных стран, переоценке счетов в иностранной валюте фирм, банков, правительств и частных лиц.

Степень конвертируемости национальной валюты и уровень валютного  курса, а также другие валютные параметры  определяются на валютном рынке.

Валютный рынок – это система устойчивых экономических и организационных отношений, возникающих в результате операций по купле-продаже иностранной валюты и различных валютных ценностей.

На валютном рынке  складывается система взаимоотношений  между различными экономическими субъектами.

В качестве основных субъектов  валютного рынка выступают: транснациональные банки, коммерческие банки, торгово-промышленные и финансовые компании, центральные банки, биржи, международные и региональные организации, частные лица и др.

При выходе на валютный рынок  экономические субъекты преследуют различные цели:

• непрерывное осуществление международных расчетов (предприятия- клиенты банков);
• изменение структуры инвалютных резервов и их пополнение (коммерческие, центральные банки);
• получение прибыли в виде разницы курсов валют и процентных ставок по различным долговым обязательствам (коммерческие банки, предприятия);
• хеджирование (страхование) от валютных и кредитных рисков;
• проведение валютной политики (центральные банки, Федеральная резервная система, казначейство);
• получение кредитов (банки и их клиенты).