Порядок проведения факторинговых операций, их анализ и перспективы в Республике Беларусь

2) определение ежемесячных лимитов  отгрузок, в размере которых экспортером  может производиться отгрузка  товаров одному плательщику в течение месяца без принятия на себя риска сомнительных долгов;

3) страхование по отдельным сделкам, представляющая собой предельную  сумму каждого отдельного заказа. Такой метод используется в  том случае, если специфика производственной  деятельности поставщика предполагает ряд отдельных сделок на крупные суммы (а не серию поставок товаров одному и тому же покупателю) [27, с. 208-209].

Учет степени всех рисков, а также вид использованного лимита входят в расчет комиссионной составляющей «цены» факторинга. Эта составляющая устанавливаться как доля от суммы счет-фактур или в абсолютной сумме. Кроме затрат на страхование принимаемых на себя фактором риском в комиссионную цену факторингового обслуживания включается трудоемкость работ по обслуживанию переуступаемых требований и получению платежей по ним. Установление комиссии за факторинговое обслуживание варьируется на уровне 0,2 – 0,6 процентов от стоимости переуступленных требований.

Другая составляющая «цены» факторинга - плата за кредит. В нее включается стоимость ресурсов, используемых для выплаты аванса за покупаемые требования, с учетом альтернативных формы использования этих ресурсов. При этом применяются обычные для кредитования методы, рассчитывается оборачиваемость средств. Размер платы за кредит при факторинге рассчитывается за период между выдачей аванса по требованиям (который выдается по истечении определенного времени в 2-3 дня или сразу после передачи выставленного на плательщика требования фактору, в рассчитанный средний срок платежа) и датой их инкассирования. Обычно процент за факторинговый кредит на 2-3% превышает процент, взимаемый банками при обычном кредитовании. Это связано с необходимостью дополнительных затрат по учету такого кредита.

Как принимая решения об использовании факторинговых услуг, так и в процессе заключения и исполнения договора о факторинговом обслуживании предприятия-поставщики (экспортеры) сравнивают установленную за это обслуживание банками «цену» с получаемыми выгодами. При этом выгоды должны быть оценены поставщиками и, чтобы не упустить их, должны быть полностью учтены:

возможность избежания кредитных и/или валютных рисков, а также экономия на расходах по их страхованию;

возможность использования преимуществ поставки товаров с отсрочкой платежа, среди которых могут быть более высокая контрактная цена и/или стимул для покупателя к заключению с ним договора;

немедленное получение средств за товар, что может позволить осуществлять:

1) своевременные расчеты с кредиторами  без выплаты им пени за просрочку;

2) осуществлять покупки у своих поставщиков за предоплату, а значит за более выгодной цене. И все это без увеличения пассивов, а значит без снижения кредитоспособности экспортера.

Следует отметить, что как предприятие, так и фактор необязательно будут иметь возможность получения или использования всех из преимуществ факторинга, или же последние могут быть меньше, чем соответствующие расходы.

Рассчитав цену, фактор уже начинает работу над III-им этапом факторинговой работы - составлению договора, т.к. цена за факторинговые услуги является одним из важных компонентов такого договора. Кроме цены в договоре о предоставлении факторинговых услуг указывают:

а) вид факторинга;

б) предмет договора. Точно указывается перечень уступаемых требований, обычно приводимый в виде приложения;

в) о порядке расчетов между клиентом и фактором, с указанием мер воздействия за нарушение этого порядка. Этот порядок может частично определяться видом факторинга;

г) об обязанностях сторон договора по взаимодействию с плательщиком (могут определяться видом факторинга и будут описаны далее);

д) другие оговорки, обусловленные видом факторинга (о праве регресса и его обеспечении, т.д.);

е) условия прекращения договора.

Таким образом, факторинг способствует установлению прочных связей между покупателями и поставщиками продукции, насыщению рынков конкурентоспособной продукцией, что выступает в качестве одной из первоочередных задач, стоящих перед экономикой Беларуси.

2.3 Проблемы развития  факторинга и пути его совершенствования  в Республике Беларусь

В настоящее время существует ряд факторов, сдерживающих осуществление и развитие факторинговых операций в Республике Беларусь.

Тормозящим моментом является почти полное отсутствие методической базы факторинговых операций, нехватка справочной и научной литературы.

Первостепенное значение для заключения факторингового соглашения имеет анализ бухгалтерских отчетов и балансов, финансовых показателей деятельности предприятия-поставщика с целью выяснения его кредитоспособности. Анализируется также номенклатура, качество, конкурентоспособность поставляемой продукции, количество рекламаций и случаев возврата товара. Банк изучает и платежеспособность должников предприятия.

Всю аналитическую работу банк проводит либо самостоятельно, либо заключая на нее договор с аудиторской или посредническо-консультационной организацией. Далее банк определяет максимальную сумму по операциям факторинга, в пределах которой поставка товара или оказание услуг может производиться без риска неполучения платежа. В договоре на осуществление факторинговых операций должен быть оговорен способ расчета предельной суммы и очерчены обстоятельства, при наступлении которых факторинговый отдел обязан осуществлять платеж в пользу поставщика.

Также одним   из   факторов, сдерживающих осуществление и развитие факторинговых операций в Республике Беларусь, выступает   недостаточно   развитая   нормативная   база, регулирующая проведение как внутренних, так международных факторинговых операций. 

Анализ практики применения договора факторинга показывает, что зарубежный законодатель уделяет значительное внимание разработке правовых институтов, эффективно содействующих оптимизации хозяйственной деятельности.

Основными     нормативными     документами,    регулирующими применение факторинговых операций в Республике Беларусь, выступают:

1. Гражданский кодекс (содержит  только одну статью – ст. 772 – дающую понятие факторинга, но не раскрывающую содержание данной операции);

2. Банковский кодекс (урегулировал  проведение открытого факторинга  в Республике Беларусь, но не  учтены особенности и порядок  проведения скрытого факторинга).

3. Правила проведения банками  и небанковскими кредитно-финансовыми организациями финансирования под уступку денежного требования (факторинга), утвержденные Постановлением Правления Национального банка Республики Беларусь от 30.08.2001г. № 229. (далее «Правила…») (определяют порядок проведения факторинга и существенные условия договора факторинга, причем сужают сферу применения факторинга до фактически существующего денежного требования, т.е. определяют возможность применения факторинга только относительно фактически отгруженных товаров (выполненных услуг), исключая тем самым возможность постоянного финансирования по долгосрочным договорам в счет будущих требований).

В международной практике факторинг регулируется специальной Конвенцией о международном факторинге. До настоящего времени Республика Беларусь не присоединилась к ней, и в отечественном законодательстве отсутствуют ее положения. Все это сдерживает развитие международного факторинга, а, следовательно, затрудняет выход банков на международный рынок банковских услуг. Кроме того, следует отметить, что одним из обстоятельств, сдерживающих применение факторинга, является то, что хотя платежи по возврату суммы финансирования и уплате процентов по факторингу осуществляются в очередности возврата средств по кредитам, фактор не наделен правом бесспорного списания сумм своим инкассовым распоряжением.

Еще одним препятствием к развитию факторинга служит отсутствие у отечественных банков ресурсов в объеме, достаточном для проведения операций такого рода. Оказание факторинговых услуг в первую очередь предполагает наличие у фактора средств, предназначенных для кредитования клиентов путем выкупа у них долговых требований. Нашей стране катастрофически не хватает ресурсов, инвестиций, и банковская сфера здесь не исключение.

Большие риски для фактора неполучения платежа по факторингу от плательщика и невозможности осуществления права регресса на поставщика в связи с его финансовой несостоятельностью также сдерживают развитие факторинга в Беларуси. Данные риски особенно возрастают при внутреннем факторинге, когда и поставщик и плательщик (предприятия Республики Беларусь) могут оказаться не состоятельными. Эти риски обусловлены общим тяжелым экономическим положением большинства белорусских предприятий, а также повсеместными неплатежами в республике и странах бывшего СССР, с которыми предприятия Беларуси имеют устойчивые хозяйственные связи. При проведении факторинговых операций чрезвычайно важна грамотная методика оценки риска, так как одним из аспектов этой операции является принятие на себя фактором кредитных рисков своего клиента (исключение составляет агентское соглашение). Наши банки стоят перед сложной задачей самостоятельной разработки данной методики. Использование обширного зарубежного опыта позволит в какой-то мере ее упростить, но необходима адаптация его к отечественным условиям, которые значительно отличаются от зарубежных. Кроме того, в настоящее время факторинг предполагает нерегулярный, разовый характер обслуживания, производится при потребности у поставщика получить средства, а у плательщика - оплатить конкретный платежный документ. Подобная ситуация значительно увеличивает риски банка, приобретающего заведомо сомнительные с точки зрения своевременности оплаты платежные требования, а также лишает факторинг таких его преимуществ, как комплексность обслуживания, обеспечение бесперебойности и своевременности платежей в пользу поставщика.

Одной из серьезнейших проблем является низкий уровень банковских технологий и недостаточная компетентность в области финансового анализа. Технология обслуживания сложна - и это одна из причин неготовности банка заниматься факторингом - она требует не только квалифицированного персонала, но и длительного срока подготовки. В Восточной Европе у факторинговых компаний, которые были там созданы в начале 90-х годов, от момента создания до начала операций проходило время около двух лет. 2-3 года – это подготовительный этап для начала работы. За этот период необходимо выработать технологию оценки дебитора, технологию принятия решений, технологию распределения ресурсов. Широко эти технологии не распространены, у каждого банка есть свои секреты факторингового обслуживания. В Беларуси информации о дебиторах предприятий, как правило, недостаточно, а не работая с дебиторами напрямую, занимаясь только обслуживанием платежных документов или взаимозачетами, тяжело постоянно следить за изменением риска в тех или иных отраслях промышленности. Разработка технологий современного уровня (существующие в Республике Беларусь далеки от западных) – еще один серьезный шаг к освоению отечественными банками факторинговых операций.

Консервативный менталитет многих руководителей предприятий, не желающих внедрять новые методы хозяйствования, действующих по старинке и видящих в новых банковских услугах лишь способ наживы для самих банков является еще одной проблемой на пути эволюции факторинга в Беларуси. Этому зачастую способствует некомпетентность банковских работников и неправильная постановка акцентов при общении с клиентами по поводу проведения факторинговой операции.

6. Для повышения качества банковских  услуг банкам необходимо решить внутренние проблемы, связанные с организацией их деятельности (функционирование информационных потоков, повышение качества учета и отчетности), с управлением (оценка рисков при предоставлении кредитов, обеспечение ликвидности, анализ комиссий) и с подготовкой квалифицированных кадров. Но, тем не менее, в Республике Беларусь существуют хорошие перспективы развития факторинга, что связано с функционированием малых предприятий, увеличивающимся спросом на “факторабельные” виды продукции. Эти обстоятельства обуславливают активное использование в будущей белорусской коммерческой практике кредита поставщика, который будет эффективно рефинансироваться банками. Принципиальное отличие возможностей проведения факторинговых операций у нас, в отличие от международной практики, заключается в том, что здесь невозможно положиться исключительно на правильность выбора клиентом своих партнеров и устанавливать линии кредитного, обслуживания только в зависимости от уровня финансовой и хозяйственной устойчивости клиента, У зарубежных факторинговых компаний есть возможность обратить регрессные требования на покупателя, хотя они этим, как правило, не пользуются. Смысл проведения операции за рубежом - освободить клиента от всей административной и технической работы по погашению дебиторской задолженности, включая принятие факторинговой компанией всех рисков, связанных с проведением операции.

К сожалению, в Беларуси реализовать такой механизм проведения факторинга пока невозможно. Белорусские банки в ближайшей перспективе не смогут отказаться от права регресса на продавца задолженности, так как не готовы принимать на себя все риски, связанные с деятельностью поставщика. Если такие риски все же принимаются, то стоимость услуги для фактора значительно увеличивается. Последний вынужден увеличивать не только расходы, связанные с проведением кредитного анализа всех дебиторов (их финансового состояния, конкурентного положения, уровня компетенции, менеджмента и др.), но и расходы, связанные с обслуживанием документооборота по расчетам клиента со своими дебиторами. В итоге цена факторингового обслуживании может значительно превысить даже стоимость простейшего кредитования в любом коммерческом банке, что сведет эффективность этих операций к нулю.[12, с. 58] В этой связи оптимальная схема операции может предполагать подписание трехстороннего договора факторингового обслуживания между банком, клиентом и дебитором, в соответствии с которым банк осуществляет финансирование клиента, а дебитор гарантирует погашение своей задолженности. В данном случае дебитор выступает как гарант исполнения заемщиком своих обязательств по кредитному договору. Проводить факторинговое обслуживание на первом этапе необходимо с помощью специальных отделов банков за счет, как собственных средств банка, так и заемных средств. Как считают исследователи, в дальнейшем эти отделы отделятся от банков в самостоятельные фактор-фирмы.