Анали финансовых показателей деятельносьти фирмы (на примере ООО «КВАНТ+»)

     Анализ финансового состояния предприятия можно подробно рассмотреть и в работах зарубежных авторов, таких, как Браун М., Нидиз Б., Андерсон Х., а также Коробоу Л., Штур О., Мартин Д., и другие.

В настоящее время, под  анализом финансового состояния  предприятия понимают ознакомление с его основными экономическими характеристиками (и с тенденциями их изменений), текущей ликвидностью и финансовой устойчивостью, оборачиваемостью активов предприятия, рентабельности его деятельности, показателей коммерческой активности. Только грамотно проведенный анализ финансового состояния предприятия позволит объективно оценить деятельность предприятия в прошлом и настоящем, сделать прогнозы о его функционировании в будущем.

     В данное время нужна не только достоверная оперативная информация, но и надежный диагностический анализ, который позволяет вскрывать глубокие и внешне невидимые причины кризисной ситуации, а также проводить оценку надежности партнера. В данном случае под надежностью партнера понимается его успешная финансовая деятельность и устойчивое финансовое состояние.

     Комплексный анализ финансового состояния позволяет дать оценку текущей платежеспособности предприятия и его деятельности в долгосрочном аспекте. Это позволяет собственникам, кредиторам и инвесторам, а также другим пользователям бухгалтерской информации правильно оценить имеющийся потенциал предприятия. Информационной базой для проведения анализа служит бухгалтерская отчетность предприятия и данные внутрипроизводственного учета и анализа.

     Комплексный анализ финансового состояния в выпускной квалификационной работе будет проведен на основе данных, характеризующих деятельность ООО "КВАНТ+" (на основе данных бухгалтерского баланса за 2010-2011гг).

Глава I.  Теоретические аспекты анализа финансовых показателей предприятия.

1. Информационная база анализа финансовых показателей.

     В современных экономических условиях деятельность каждого хозяйствующего субъекта является предметом внимания широкого круга участников рыночных отношений, заинтересованных в результатах его функционирования. Чтобы гарантировать выживаемость предприятия, управленческому персоналу необходимо, прежде всего, уметь хорошо оценивать финансовое и экономическое состояние, как своего предприятия, так и существующих потенциальных конкурентов.

     Финансовое состояние является комплексным понятием, определяющим наличие, размещение и использование средств предприятия, и характеризуется всей совокупностью хозяйственных факторов: рациональность структуры активов и пассивов, эффективность использования имущества, степень финансовой устойчивости, уровень ликвидности и платежеспособности предприятия.¹

     Финансовое состояние предприятия характеризуется показателями, отражающими состояние средств в процессе их кругооборота и способность хозяйствующего субъекта финансировать свою деятельность на фиксированный момент времени. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность и поддерживать платежеспособность, говорит о его устойчивом финансовом положении, и наоборот. Достигается устойчивое финансовое состояние при достаточности собственного капитала, хорошем качестве активов, стабильных доходах и широких возможностях привлечения заемных средств.

     Основными факторами, определяющими финансовое состояние, являются:

   1) выполнение финансового плана и пополнение по мере потребности собственного оборотного капитала за счет прибыли;

   2) скорость оборачиваемости оборотных средств (активов).

   Финансовое состояние предприятия характеризуется размещением и использованием средств предприятием. Эти сведения представляются в балансе предприятия, форма №1. Структуру бухгалтерского баланса можно представить схематически (рис.1.1).

  Значение баланса как основной отчетной формы исключительно велико, так как этот документ позволяет получить достаточно наглядное и непредвзятое представление об имущественном и финансовом положении предприятия. В балансе отражается состояние средств предприятия в денежной форме на определенную дату в двух разрезах: 1) по составу, 2) по источникам формирования. Говоря другими словами, одна и та же сумма средств, которая находится в распоряжении предприятия, представлена двояко, что дает возможность получить представление о том, куда вложены финансовые ресурсы предприятия (актив баланса), и каковы источники их происхождения (пассив баланса).

   Для удобства анализа баланса группировка пассива становиться крупнее, тогда могут выступать два вида аналитических группировок. С одной стороны, в основу группировки положена принадлежность используемых предприятием капиталов, и их подразделяют на собственные средства и заемные. С другой стороны, учитывается продолжительность использования капитала в обороте предприятия, и его подразделяют на капитал длительного использования (постоянный капитал) и капитал краткосрочного использования.

  Чтобы успешно развиваться в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства, нужно знать, как управлять финансами предприятия, какой должна быть структура капитала по источникам образования и составу, какую долю должны занимать собственные и заемные средства.

    Следует знать и такие понятия, как финансовая устойчивость, платежеспособность, деловая активность, рентабельность и другие.

   Финансовое состояние предприятия и его устойчивость зависят от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственные и финансовые планы выполняются то, это хорошо влияет на финансовое положение предприятия. Финансовое состояние предприятия зависит от многих факторов, которые можно классифицировать как зависящие (внутренние) и независящие (внешние) от деятельности предприятия.²

  К внутренним факторам в первую очередь можно отнести способность руководителей предприятия и его менеджеров эффективно управлять предприятием с целью достижения рационального использования всех ресурсов, выпуска конкурентоспособной продукции и на этой основе устойчивого финансового состояния предприятия.

   Внешние факторы зависят, как правило, от проводимой экономической политики государства: финансово-кредитной, налоговой, амортизационной и внешнеэкономической, которая в конечном итоге создает благоприятные или неблагоприятные экономические условия хозяйствования.

Высшей формой устойчивости предприятия является его способность  развиваться в условиях изменяющейся внутренней и внешней среды.

   Основным инструментом оценки финансового состояния предприятия является анализ финансовых показателей, при помощи которого можно объективно оценить внутренние и внешние отношения анализируемого объекта. Анализ финансового состояния представляет собой глубокое научное исследование финансовых ресурсов в едином производственно – торговом процессе.

   Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Предприятия в основном получают прибыль от продажи товаров, работ, услуг, а также от других видов деятельности (сдача в аренду основных средств, поступления от продажи основных средств и материальных активов и т.д.). Прибылью является часть чистого дохода, который получают предприятия после реализации товаров, работ, услуг. Количественно она представляет собой разность между чистой выручкой (после уплаты налога на добавленную стоимость, акцизного налога и других отчислений из выручки в бюджетные и внебюджетные фонды) и полной себестоимостью проданных товаров.

    

     Конечный финансовый результат деятельности предприятия выражается прибылью (убытком), выявленной за отчетный период на основании бухгалтерского учета всех ее хозяйственных операций. Он отражается в бухгалтерском балансе, как нераспределенная прибыль (непокрытый убыток). Чистая прибыль слагается из:

     1) финансового результата от продажи товаров;

2. доходов от участия в других организациях;
3. процентов к получению за минусом их к уплате;
4. операционных доходов и расходов;
5. внереализационных доходов и расходов за вычетом налога на прибыль.

     Главным показателем деятельности большинства предприятий является его финансовый результат. Исходя из разных целей и задач предприятий, имеются различные методики определения финансовых результатов.

   Вся полученная предприятием прибыль подлежит распределению. На предприятии распределяется чистая прибыль. Из нее взыскиваются санкции, уплачиваемые в бюджет и некоторые внебюджетные фонды. За счет нее выплачиваются некоторые виды сборов и налогов. Распределение чистой прибыли отражает процесс формирования фондов и резервов предприятия для финансирования различных потребностей развития предприятия и его социальной сферы.

 

     На данном рисунке представлены общие направления в распределении прибыли.

 

Рис. 1.1

Общая схема распределения чистой прибыли

Прибыль после налогообложения

Отчисления на благотворительные  цели

Оплата штрафных санкций

Погашение целевого кредита

Формирование и использование  резервного фонда

Фонды специального назначения

Фонд потребления

Фонд накопления

Фонд выплат дивидендов

 

 

 

    

     Финансовые результаты деятельности предприятия оцениваются двумя показателями: 1) абсолютными; 2) относительными;

   К абсолютным относятся прибыль (убыток) от продажи товаров, прибыль (убыток) от прочей реализации, доходы и расходы от внереализационных операций, прибыль (убыток) до налогообложения, чистая прибыль (убыток) отчетного периода.

   К относительным показателям относятся различные соотношения прибыли и затрат или вложенного капитала. Важное место, среди которых занимают показатели рентабельности. Они характеризуют прибыль, получаемую с каждого рубля капитала, в этом и состоит их экономический смысл.

   Анализ финансовых результатов деятельности предприятия проводят по данным бухгалтерской и статистической отчетности, текущего бухгалтерского учета. Предприятия всех отраслей экономики и форм собственности представляют месячный «Отчет о финансовых результатах» (форма №5),

   Важным источником финансовых результатов является бухгалтерский отчет о прибылях и убытках (форма № 2), который составляется предприятиями всех отраслей. Аналитическая ценность этой формы заключается в том, что в ней последовательно показывается формирование и использование прибыли, начиная с выручки от продажи и заканчивая чистой прибылью. При этом данные приводятся не только за отчетный, но и за аналогичный период прошлого года.³

     В России, для анализа финансовых показателей, приоритет имеет баланс, поскольку именно в балансе показаны в агрегированном виде показатели всех других отчетных форм. В принципе, даже отчет о прибылях и убытках может рассматриваться как приложение к балансу, т.е. как документ, в котором раскрывается приведенный в балансе показатель чистой прибыли, полученной предприятием за истекший отчетный период.

 

1.2 Задачи и методы анализа финансовых показателей

Анализ финансовых показателей  деятельности предприятия является важным элементом в системе функций управления предприятием, так как без данного анализа не могут реализоваться и многие другие функции, в первую очередь связанные с принятием управленческих решений.

Базой для проведения любого анализа являются исходные данные, касающиеся деятельности анализируемого субъекта. Просто иметь определенные цифры и сведения совсем не означает знать, как обстоят дела на самом деле. Данные следует подвергнуть обработке, и только тогда они станут управленческой информацией, подходящей для принятия решений.

Рис.1.2

Основные задачи анализа финансовых показателей

Основные задачи, решаемые при анализе  финансовых показателей

 

1.Своевременное выявление и  устранение недостатков в финансовой деятельности, и поиск резервов улучшения финансового состояния предприятия, его платежеспособности.

 

2.Прогнозирование возможных финансовых  резервов, разработка моделей финансового состояния  при разнообразных вариантах использования ресурсов.

 

3.Разработка конкретных мероприятий,  направленных на эффективное использование финансовых ресурсов и укрепление финансового состояния предприятия.

 

     На рис.1.2 представлен блок основных задач, решаемых при анализе финансовых показателей предприятия. Как видим, все они направлены на решение главной задачи – улучшение финансового состояния предприятия.