Управление дебиторской и кредиторской задолженностью

В зависимости от цели и задач аудита организация анализа по дебиторской задолженности значительно различается. Практика свидетельствует, что при обязательном аудите наибольшее применение имеют следующие процедуры по анализу дебиторской задолженности: оценка величины дебиторской задолженности и ее динамики; анализ сроков возникновения задолженности.

В целях минимизации затрат на аудит и повышения его результативности целесообразно выделить следующие этапы проведения анализа дебиторской задолженности: подготовительный, информационный, исследовательский (аналитический), рекомендательный.

Структура аналитической работы представлена на рис.1.1.3

Рис.1.1. Организация работы по анализу задолженности

 

Для обеспечения требуемой организованности анализа дебиторской задолженности необходимо учитывать ее многогранность, осуществлять постоянные поиски различных путей снижения уровня дебиторской задолженности на всех участках работы хозяйствующего субъекта. Это, в свою очередь, требует четкого распределения работ, определения их последовательности, взаимосвязи исполнителей.

Ответственным моментом подготовительного этапа является составление плана аналитической работы. В этом плане указываются цель, содержание работы и круг вопросов, подлежащих исследованию. Наряду с планом составляется календарный график, в котором определяются сроки начала и окончания отдельных частей аналитической работы, устанавливается состав участников предполагаемой работы и их обязанности, определяются источники информации и методы ее сбора, разрабатываются макеты таблиц и способы определения результатов анализа.

В план анализа дебиторской задолженности организации на год целесообразно включить следующие разделы:4

1. Разработка календарного плана, подбор исполнителей и их расстановка.

2. Общее ознакомление с основными  показателями дебиторской задолженности.

3. Подбор информации и счетная  проверка.

4. Разработка рабочих документов (макетов аналитических таблиц и методических указаний по их заполнению), а также способов графического оформления материалов и результатов анализа.

5. Обобщение результатов анализа  и разработка выводов и предложений  по результатам анализа дебиторской  задолженности.

6. Обсуждение результатов анализа на оперативном совещании организации.

Основную часть информационного этапа составляет отбор и проверка информации в соответствии с планом анализа.

На этой стадии осуществляется подбор основной и дополнительной информации для анализа, проверка достоверности и сопоставимости анализируемых показателей, а также предварительная аналитическая обработка информации (арифметическая проверка, подведение итогов). В процессе отбора используются различные учетные, отчетные, плановые и внеучетные источники информации.

По своей роли в процессе управления дебиторской задолженностью информация подразделяется на планово-нормативную, учетную и внеучетную (рис.1.2).5

Рис.1.2. Информационная база для анализа задолженности

 

Основными показателями при анализе задолженности являются:6

- показатели динамики и структуры  задолженности;

- сроки возникновения задолженности;

- возраст задолженности;

- показатели движения задолженности;

- коэффициент инкассации;

- коэффициент оборачиваемости  дебиторской задолженности;

- период погашения дебиторской  задолженности;

- коэффициент погашаемости дебиторской  задолженности;

- доля сомнительной задолженности (со сроком погашения более 12 месяцев) в общем объеме дебиторской  задолженности;

- доля задолженности в общем  объеме активов или пассивов;

- коэффициент соотношения между  дебиторской и кредиторской задолженностью  за расчетный период.

Заключительный рекомендательный этап начинается с обобщения и оформления результатов анализа  задолженности.

Обобщение результатов анализа задолженности производится для оценки деятельности организации за отчетный период и выявления разнообразных причин, как положительно, так и отрицательно влияющих на общие результаты. После анализа важно выделить главные причины и на их основе разработать и обосновать выводы и предложения по результатам анализа задолженности. Главным итогом в обобщении результатов анализа являются рекомендации по улучшению работы с задолженностью.

 

 

1.2. Методическое обеспечение анализа дебиторской задолженности

 

Средства, поступающие от дебиторов, являются одним из основных источников доходов производственных предприятий. Несвоевременная оплата покупателями своих обязательств приводит к дефициту денежных средств, увеличивает потребность организации в оборотных активах для финансирования текущей деятельности, ухудшает финансовое состояние. Это, в свою очередь, приводит к необходимости изменения расчетных отношений между организацией и покупателями, выработке рациональной политики предоставления кредитов и инкассации задолженностей.

Состояние дебиторской задолженности, ее размер и качество оказывают существенное влияние на финансовое состояние организации. По российским источникам, дебиторская задолженность в среднем составляет около 33% всех активов организаций. Уровень дебиторской задолженности определяется многими факторами: видом продукции и степенью насыщенности ею рынка, емкостью рынка, договорными условиями и принятой системой расчетов на конкретном предприятии, платежеспособностью и аккуратностью дебиторов.

Основными задачами аналитического обеспечения управления дебиторской задолженностью являются:7

- обоснование политики предоставления  товарного кредита и инкассации  задолженностей для различных  групп покупателей и видов  продукции;

- анализ дебиторской задолженности  по персональному списку дебиторов, срокам образования и размерам;

- анализ допустимой и недопустимой  дебиторской задолженности;

- оценка реальности дебиторской  задолженности организации;

- анализ и ранжирование покупателей  в зависимости от объема закупок, истории кредитных отношений и предлагаемых условий оплаты;

- контроль за расчетами с  дебиторами по отсроченной или  просроченной задолженности;

- оценка средних сроков погашения  задолженности и сроков их  изменения;

- предварительная оценка платежеспособности  потенциальных покупателей;

- определение приемов и способов  ускорения востребования долгов  и уменьшения безнадежных долгов;

- определение условий продажи, обеспечивающих гарантированное  поступление денежных средств.

Аналитическое обеспечение управления дебиторской задолженностью должно базироваться на соответствующей методике анализа дебиторской задолженности.

В отечественной литературе методика анализа в целях управления дебиторской задолженностью, как правило, включает анализ абсолютных и относительных показателей состояния, структуры и движения дебиторской задолженности, оценку доли дебиторской задолженности в общем объеме оборотных активов, оценку соотношения дебиторской задолженности с результатом основной деятельности (выручкой от продаж), оценку доли сомнительной задолженности в составе дебиторской, анализ изменения дебиторской задолженности по срокам ее образования. Кроме того, необходимо проводить анализ соотношения дебиторской и кредиторской задолженности, рассчитывать реальную дебиторскую задолженность.

Исходная информация, необходимая для проведения анализа дебиторской задолженности, содержится в формах 1 (разд. 2) и 5 бухгалтерской отчетности. На основе этой информации анализ проводится в такой последовательности:8

1) анализ абсолютных и относительных  показателей состояния, структуры и движения дебиторской задолженности.

Оценка состояния и структуры дебиторской задолженности, ее движения позволяет определить:

а) динамику изменения дебиторской задолженности в разрезе конкретных дебиторов и их долю в общей совокупности;

б) какова доля каждого вида дебиторской задолженности (краткосрочной, долгосрочной, просроченной свыше трех месяцев) в общей совокупности;

в) динамику изменения каждой составляющей дебиторской задолженности;

г) темп роста остатка по каждому виду дебиторской задолженности и т.п.;

2) оценка доли дебиторской задолженности  каждого вида в объеме оборотных  активов:

доля общей дебиторской задолженности:

d(ДБЗ) = ДБЗ : ОА;

доля краткосрочной дебиторской задолженности:

d(КДБЗ) = КДБЗ : ОА;

доля долгосрочной дебиторской задолженности:

d(ДДБЗ) = ДДБЗ : ОА.

Увеличение доли долгосрочной дебиторской задолженности в динамике может привести к снижению уровня платежеспособности организации, уменьшению ликвидности активов;

3) оценка соотношения темпов  роста дебиторской задолженности (Тр(ДБЗ)) с темпами роста выручки от продаж (Тр(В)):

К = Тр(ДБЗ) : Тр(В).

Значение показателя зависит от времени оплаты с момента отгрузки товара. Увеличение показателя в динамике свидетельствует о снижении уровня управления дебиторской задолженностью, о "замораживании" части выручки организации, необходимой для финансирования текущей деятельности;

4) анализ соотношения дебиторской  и кредиторской задолженности.

Необходимо установить фактическое и оптимальное соотношение дебиторской и кредиторской задолженности, так как, например, значительное превышение дебиторской задолженности над кредиторской создает угрозу финансовому состоянию предприятия, приводит к необходимости привлечения дополнительных источников финансирования, а значительное превышение кредиторской задолженности над дебиторской приводит к снижению финансовой независимости и устойчивости предприятия.

Критерием оптимальности соотношения дебиторской и кредиторской задолженности выступает следующее условие:9

    ДБЗ   + ДЕЛЬТАОП >= ДЕЛЬТАОЗ + РПС + КРЗ  ,

       дп                                   дп

 

    где ДБЗ   - допустимая  дебиторская задолженность;

           дп

ДЕЛЬТАОП - изменение операционной прибыли, связанной с производством и реализацией продукции;

ДЕЛЬТАОЗ - изменение операционных затрат, связанных с производством и реализацией продукции;

РПС - размер потерь средств, инвестированных в дебиторскую задолженность, из-за неплатежеспособности покупателей;

    КРЗ   - допустимая  кредиторская задолженность;

       дп

5) оценка доли сомнительной задолженности в составе дебиторской:10

d(СДБЗ) = СДБЗ : ДБЗ.

Увеличение показателя в динамике свидетельствует о повышении доли сомнительной задолженности в составе дебиторской, риска невозврата дебиторской задолженности и возможности образования просроченной задолженности. Поэтому предприятие должно стремиться к минимизации данного показателя.

Одним из способов управления сомнительной задолженностью является создание резерва по сомнительным долгам;

6) проанализировать изменение дебиторской задолженности по срокам ее образования.

С этой целью необходимо провести ранжирование дебиторской задолженности по срокам ее возникновения. Наиболее распространенная классификация предусматривает следующую группировку в днях: до 30 дней; от 31 до 60 дней; от 61 до 90 дней; от 91 до 120 дней; свыше 121 дня;

7) рассчитать реальную дебиторскую  задолженность.

Стоимость дебиторской задолженности в соответствии с договором важна для бухгалтерии организации-кредитора (для последующего взыскания и отражения в балансе и других формах финансовой отчетности). Величина реальных к возврату долгов дебиторов интересует собственников предприятия, оценщиков его активов, аудиторов, финансовых аналитиков, специалистов инвестиционных и иных организаций.

Поскольку денежные средства за время просрочки платежа дебиторской задолженности обесцениваются, более правильно для расчета реальной суммы долгов и потерь от их невзыскания или позднего взыскания использовать формулу наращенной суммы долга:11

НДБЗ = ПС(1 + СР x СП),

где НДБЗ - наращенная сумма дебиторской задолженности;

ПС - величина первоначальной суммы долга;

СР - годовая ставка рефинансирования;

СП - отношение срока продолжительности задержки платежа к числу дней в году.

Расчетное значение реальной дебиторской задолженности и сопоставление ее с бухгалтерской суммой дебиторской задолженности позволит определить потери предприятия в результате реализации продукции в кредит.

Результаты анализа дебиторской задолженности, проведенного по данной методике, должны учитываться при планировании деятельности предприятия. Кроме того, на базе результатов анализа, проведенного по такой методике, необходимо предложить мероприятия по улучшению управления дебиторской задолженностью и расчетов с дебиторами.

Продажа в кредит, отсрочка платежей при наличии постоянной дебиторской задолженности - обычное явление в деловой жизни организаций, атрибут нашего времени, следствие нормальных хозяйственных отношений в условиях рынка. В этом, в принципе, нет ничего плохого, если взаимные долги оправданны и сбалансированы, если ими разумно управляют.

Особое значение имеет управление дебиторской задолженностью, поскольку она ведет к прямому отвлечению денежных и других платежных средств из оборота. Бухгалтерам, финансовым или руководящим работникам предприятия необходимо научиться управлять долгами дебиторов, чтобы не утратить заработанных средств, полученной прибыли и уменьшить риск финансовых потерь.

Существует ряд приемов и способов предотвращения неоправданного роста дебиторской задолженности, обеспечения возврата долгов и снижения потерь при их невозврате. Для этого необходимо:12