Финансовые ресурсы предприятия

Так, помимо всех проблем, связанных с амортизацией, налогообложением и тому подобным, организация-владелец подвижного состава сталкивается с необходимостью все время его окупать: искать постоянных клиентов, тем самым, обеспечивая его загрузку. Если же собственного транспорта нет, эта проблема снимается.

Предприятие, обладающее собственным автотранспортом, может получать больший доход, так как в данном случае не возникает обязанности делиться заработанными средствами с перевозчиками. Кроме того, необходимо учитывать риски, с которыми неизбежно сталкиваются компании-экспедиторы: они сами непосредственно не доставляют грузы, грузоперевозки осуществляет сторонний перевозчик, который в силу субъективных причин может не выйти на рейс или опоздать или вообще до места не доехать, а может испортить груз, а отвечать перед клиентом должен экспедитор. В этом случае он рискует своим имиджем и своими деньгами. Стоит отметить, что с водителями (перевозчиками) предприятие заключает двухсторонние специальные соглашения, в которых строго оговаривается ответственность, которая ложится на водителей, уезжающих в рейс. Далее, собственный транспорт является дополнительным аргументом в борьбе за клиентов и требуется для решения маркетинговых задач.

ООО «АвтоИмиджБарнаул» занимается как внутригородскими, так  и междугородними перевозками, причем выручка от междугородних перевозок занимает наибольшую долю на протяжении всего анализируемого периода и имеет тенденцию к росту (Таблица 2.1).

 

Таблица 2.1 - Структура  грузоперевозок ООО «АвтоИмиджБарнаул» 2008-2010 г.г.

Наименование	2008 год		2009 год		2010 год
	Сумма, тыс.руб.	Доля в общем итоге	Сумма, тыс.руб.	Доля в общем итоге	Сумма, тыс.руб.	Доля в общем итоге
Междугородние перевозки	14703	0,52	18672	0,61	30234	0,79
Внутригородские перевозки	11875	0,42	11938	0,39	8037	0,21
Итого:	56548	1	61006	1	74543	1

 

Анализируемое предприятие  организует грузоперевозки

- металлопроката;

- строительных материалов;

- бытовой химии;

- пищевых продуктов.

Услуги, предоставляемые организацией, пользуются спросом и их объемы с каждым годом имеют тенденцию к росту. Однако стоит отметить, что объем выполняемых грузоперевозок в течение года подвержен сезонным колебаниям: так в период с апреля по сентябрь наблюдается значительный рост заказов (в летний сезон спрос на перевозки превышает предложение), тогда как в остальное время, особенно в зимнее время – значительный спад. Данный факт наглядно иллюстрирует динамика грузоперевозок за 2010 год в разрезе месяцев, представленная на Рисунке 3.1.

 

Рисунок 2.1 – Динамика выручки ООО  «АвтоИмиджБарнаул» от грузоперевозок в разрезе месяцев в 2010 году.

 

Рассмотрим конкурентное окружение  предприятия и факторы риска.

На сегодняшний день в Алтайском  крае зарегистрировано всего 214 автотранспортных компаний, из них

- перевозчиков — 172;

- прямых грузовладельцев — 45;

- транспортно-экспедиторских компаний и диспетчеров — 64;

- суммарно подвижного состава  — 66 единиц.

Примерно 20 - 25 из них - крупные компании, которые контролируют основную часть рынка (эксперты называют показатели 40 60%). Конкуренция среди компаний с крупными масштабами деятельности значительно жестче, чем среди мелких игроков. Эксперты объясняют это, в частности, политикой фирм-клиентов. Выигрывает тот, кто предложит меньшую цену. Желание клиентов сократить свои издержки на логистику влияет на рентабельность: если еще год назад можно было с уверенностью говорить, что рентабельность такого бизнеса составляет от 20 до 25%, то по состоянию на сегодняшний день, он - уже примерно 10 15% .

ООО «АвтоИмиджБарнаул» не относится к крупным компаниям отрасли, в которой функционирует. Серьезных проблем с поиском клиентов у малых фирм (транспортные организации с автопарком в 10 - 15 машин или экспедиторы, работающие с четырьмя-пятью заказчиками) в нашем регионе нет. Тот объем, который набирают эти предприятия, является достаточным, чтобы окупаться и развиваться. Причем, некрупные транспортно-логистические фирмы приходят на рынок с завидным постоянством, отмечают эксперты, однако низкий порог выхода на рынок привлекает непрофессионалов, что, в свою очередь, сказывается на качестве услуг.

 

Таблица 2.2 – Действующие тарифы ООО «АвтоИмиджБарнаул» по состоянию на 31.12.2010 г.

Тип транспортного средства	Почасовой тариф, руб./час	Плата за километр, руб./км
Газель	180 - 200	8 – 8,50
Автомобиль 3 т	450 - 500	12 - 13
Автомобиль 5 т	ххх	15 – 16
Автомобиль 10 т	ххх	21 – 22
Автомобиль 20 т	ххх	30 - 31

В настоящее время в исследуемой организации применяют почасовые тарифы (на внутригородских маршрутах) и тарифы за километр пути, используемые при междугородних перевозках (Таблица 2.2). Как видно из Таблицы 3.2, тарифы в организации являются плавающими, применение того или иного значения в указанном диапазоне зависит от того, сколько готов заплатить заказчик за предоставляемые ему услуги, а также от того, какой тариф запросит перевозчик груза. Как правило, вознаграждение, которое остается ООО «АвтоИмиджБарнаул», составляет примерно 3 – 10%.

Исследуемая организация находится на общем режиме налогообложения, а, следовательно, выплачивает следующие налоговые платежи:

- налог на добавленную стоимость (НДС) в размере 18%;

- налог на прибыль в размере 20%;

- взносы в  фонд социального страхования-3,5%-2 вида;

- взносы в  фонд медицинского страхования-5,1%-2 вида;

- взносы в фонд обязательного  пенсионного страхования-26% от фонда  оплаты труда - 2 вида.

Основные экономические  показатели деятельности исследуемого предприятия представлены в таблице 2.3.

Как видно из таблицы 2.3 выручка в 2010 году прирастала более высокими темпами (125,03%), чем в 2009 году (108,26%). Производительность труда имела отрицательную динамику в 2009 году (темп роста составил 86,61%), тогда как в 2010 году – положительную (темп роста - 110%). Данный факт объясняется тем, что в 2009 году темпы роста среднесписочной численности персонала (125,00%) превышали темпы роста выручки (108,26%), тогда как в 2010 году, наоборот, темпы роста выручки (125,03%) превысили темпы роста среднесписочной численности персонала (110,00%). Чистая прибыль предприятия имеет положительную динамику за период 2008 – 2009 г.г. (+61 тыс.руб., или 136,87%), в 2010 году организация получила прибыль в размере 115 тыс.руб., темп ее роста составил всего 50,72%.

 

Таблица 2.3 - Основные экономические показатели ООО «АвтоИмиджБарнаул»

 

Показатель	2008	2009	Отклонения, (+,-)	Темп роста, %	2009	2010	Отклонения, (+,-)	Темп роста, %
А	1	2	3	4	5	6	7	8
Выручка от реализации (без  НДС), тыс.руб.	28274	30610	+2336	108,26%	30610	38271	+7661	125,03%
Среднесписочная численность  работников, чел	8	10	+2	125,00%	10	11	+1	110,00%
Производительность труда  одного работника, тыс.руб./чел	3534	3061	-473	86,61%	3061	3479	+418	113,66%
Себестоимость оказанных услуг, тыс.руб.	26351	28253	+1902	107,22%	28253	35515	+7262	125,71%
Валовая прибыль, тыс.руб.	1923	2356	+434	122,59%	2356	2756	+399	116,91%
Коммерческие расходы, тыс.руб.	1669	2027	+358	121,45%	2027	2559	+532	126,25%
Прибыль (убыток) от продаж, тыс.руб.	254	329	+76	130,10%	329	197	-133	59,55%
Прочие доходы, тыс.руб.	-	-	-	-	-	-	-	-
Прочие расходы, тыс.руб.	36	47	+11	130,56%	47	53	+6	112,77%
Прибыль (убыток) до налогообложения, тыс.руб.	218	283	+65	130,02%	283	144	-139	50,72%
Чистая прибыль (убыток) отчетного года, тыс.руб.	165	226	+61	136,87%	226	115	-112	50,72%

 

 

Стоит отметить, что темп роста чистой прибыли в 2009 году обусловлен двумя факторами: во-первых, в 2009 году снизилась ставка налога на прибыль (20% вместо 24%), а, во-вторых, уровень маржи (соотношение выручки от реализации и себестоимости оказанных услуг) увеличился с 6,8% до 7,7%.

Отрицательная динамика темпа роста показателя чистой прибыли  в 2010 году обусловлена тем, что в  этом периоде темп роста себестоимости  оказанных услуг (125,71%) и темп роста  коммерческих расходов (126,25%) превышают  темп роста выручки (125,03%). Рост коммерческих расходов в 2010 году обусловлен ростом средней заработной платы сотрудников и повышенным процентом отчислений с фонда заработной платы во внебюджетные фонды: если в 2008-2009 г.г. ставка единого социального налога составляла 26%, то в 2010 году отчисления составляют 34,6%.

Оказывать влияние на уровень себестоимости оказываемых  услуг, а, значит, на уровень маржи  исследуемого предприятия достаточно затруднительно, так как эта величина складывается из тарифов, предъявляемых  перевозчиками грузов, причем эти тарифы одинаковы практически у всех перевозчиков. Таким образом, дополнительная прибыль, которую могло бы заработать предприятие, оседает у непосредственных исполнителей грузоперевозок. Нередки случаи, когда поставки срываются из-за недобросовестности автоперевозчиков, в этом случае приходится срочно искать им замену, зачастую, на невыгодных условиях для анализируемого предприятия. Таким образом, программа развития анализируемого предприятия должна обязательно включать приобретение собственного автопарка, не отказываясь, в тоже время от посреднических услуг между перевозчиками и грузоотправителями.

Для осуществления данного  мероприятия важно определить необходимый  объем его финансирования, проанализировать имеющиеся источники финансовых ресурсов и определиться непосредственно с самой схемой финансирования.

 

2.2 Анализ  источников финансирования деятельности  предприятия

 

 

В целях анализа источников формирования капитала была использована бухгалтерская (финансовая) отчетность ООО «АвтоИмиджБарнаул» за 2008-2010 г.г.

На основании данных формы №1 «Бухгалтерский баланс» (Приложение 2, 3, 4) проведем анализ состава, структуры и динамики капитала организации. Как правило, такого рода анализ начинается с построения аналитической таблицы, содержащей укрупненные (агрегированные) статьи – итоги раздела пассивов (таблица 2.4).

Как видно из таблицы 2.4 в пассив баланса исследуемой  организации на протяжении всего  анализируемого периода формируется  за счет собственного капитала и краткосрочных  обязательств, долгосрочные источники финансирования отсутствуют.

В 2009 году пассив баланса  характеризуется положительной  динамикой всех его разделов, абсолютное увеличение валюты баланса составило 223 тыс. руб., темп роста – 133,63%. Причем темп роста собственных источников (136,39%) превосходил темп роста краткосрочных пассивов (129,34%). Таким образом, увеличение валюты баланса на 65,92% обеспечено увеличением собственного капитала и на 34,08% - увеличением краткосрочной задолженности. Следствием этого является увеличение удельного веса собственного капитала в общем объеме источников средств на 1,25 процентных пункта.

В 2010 году абсолютное увеличение валюты баланса составило 186 тыс. руб., темп роста – 120,99%. Данные показатели ниже показателей, сложившихся за 2009 год. Темп роста собственных источников (120,87%) немного ниже темпа роста краткосрочной задолженности (121,19%). Вследствие этого в 2010 году произошло незначительное снижение доли собственного капитала в структуре источников имущества организации (на 0,06 процентных пункта).

 

Таблица 2.4 - Состав, структура  и динамика пассивов по данным баланса  ООО «АвтоИмиджБарнаул»

Показатель	Сумма, тыс.руб.			Темп роста, %	Удельный вес, %
	01.01.2009	01.01.2010	абс.изм. (+, -)		01.01.2009	01.01.2010	абс.изм. (+, -)
А	1	2	3	4	5	6	7
Раздел III. Капитал и  резервы	404	551	147	136,39%	60,94%	62,19%	1,25%
Раздел IV. Долгосрочные обязательства	-	-	-	-	-	-	-
Раздел V. Краткосрочные  обязательства	259	335	76	129,34%	39,06%	37,81%	-1,25%
Итого пассивов	663	886	223	133,63%	100,00%	100,00%	-