Платежеспособность

Всего в штате универсама 22 сотрудника. Важнейшую роль в жизнедеятельности магазина играют генеральный директор, директор, главный бухгалтер, администратор магазина.

Генеральный директор  осуществляет общее руководство  предприятием, занимается заключением  договоров на поставку продукции, контролирует работу непосредственных своих подчиненных, разрабатывает внутренние документы управления.

Директор занимается подбором кадров, ведет кадровую документацию, осуществляет политику ценообразования, взаимодействует и решает текущие вопросы с арендодателями, решает вопросы по инкассации, решение конфликтных ситуаций.

Главный бухгалтер   осуществляет организацию бухгалтерского учета хозяйственно-финансовой деятельности и контроль за экономным использованием материальных, трудовых и финансовых ресурсов, ведет бухгалтерский учет в соответствии с законодательством РФ, готовит отчеты в налоговую инспекцию, руководит работниками бухгалтерии.

Бухгалтер ведет всю  первичную бухгалтерскую документацию, производит расчет и выплату заработной платы сотрудникам, выполняет поручения главного бухгалтера. 

Администратор подчиняется  директору, руководит производственным персоналом, следит за выполнением  расписания выхода на работу, качеством  работы, обеспечивает контроль за сохранностью материальных ценностей, организует бесперебойную работу магазина.

Остальной персонал магазина выполняет поручения выше перечисленных  сотрудников, работает по своим направлениям и знает свои обязанности. Это  такие сотрудники как кассиры, продавцы, охранники, операторы, уборщицы.

Организация и ее поставщики взаимозависимы, и взаимовыгодные отношения  повышают способность обеих сторон создавать ценности.

Стабильные долгосрочные отношения с поставщиком ведут  к тому, что поставщик будет  в большей степени заботиться о качестве поставок. Кроме того, организация  станет для него постоянным потребителем, и взаимовыгодное сотрудничество принесет плоды для обеих сторон.

Напротив, если относиться к поставщику как к источнику  дополнительной прибыли и постоянно  требовать от него снижения цен или работать на краткосрочных контрактах, то бизнес поставщика будет сопровождаться повышенным риском, и он, в свою очередь, займет в отношениях с потребителем жесткую позицию и начнет страховать свои риски повышением цен. В этом случае конкурирующая фирма, которая смогла договориться со своим поставщиком, рано или поздно обойдет организацию на рынке.

В этом плане ООО «Велеон» ведет совершенно правильную политику. Со многими поставщиками, универсам  работает с самого открытия, многие поставщики постоянно предоставляют бонусы организации, без проблем обменивают некачественную или просроченную продукцию или же оформляют возврат.

Универсам сотрудничает более чем с 200 поставщиками, что  доказывает широкий ассортиментный ряд. В основном это поставщики молочной продукции, хлебобулочных изделий, мясных, сопутствующих товаров, алкоголя и многого другого.

Со всеми поставщиками магазин ведет безналичный расчет. Так же ООО «Велеон» зарекомендовал себя как добросовестный плательщик, который постоянно платит в срок. Поэтому многие организации дают отсрочку платежа от 1 дня до месяца, с учетом специфики магазина это приличные сроки.

Далее проведем анализ ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия.

Платежеспособность и  ликвидность оказывают положительное  влияние на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому они направлены на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение рациональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективного его использования.

Чтобы выжить в условиях рыночной экономики и не допустить  банкротства предприятия, нужно  хорошо знать, как управлять финансами, какой  должна быть структура капитала по составу и источникам образования, какую долю должны занимать собственные средства, а какую – заемные.

 

3. Анализ показателей платежеспособности организации

3.1. Анализ ликвидности активов

Потребность в анализе ликвидности баланса возникает в условиях рынка в связи с усилением финансовых ограничений и необходимостью  оценки кредитоспособности предприятия. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых  в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств.

Ликвидность активов – величина, обратная ликвидности баланса по времени превращения активов в денежные средства. Чем меньше времени требуется, чтобы данный вид активов обрел денежную форму, тем выше его ликвидность. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

Платежеспособность характеризуется  степенью ликвидности оборотных активов и свидетельствует о финансовых возможностях организации (о наличных денежных средствах и их эквивалентов, о счетах к оплате) полностью расплатиться по своим обязательствам по мере наступления срока погашения долга.

Анализ  показателей  ликвидности проводился по следующим  направлениям:

• анализ ликвидности баланса;
• анализ коэффициентов ликвидности.

Приводимые ниже группировки  осуществляются по отношению к балансу. В зависимости от степени ликвидности, то есть скорости превращения в денежные средства, активы предприятия разделяются на следующие группы:

А1 - наиболее ликвидные активы - денежные средства и краткосрочные финансовые вложения предприятия (ценные бумаги);

А2 - быстрореализуемые активы - дебиторская задолженность, товары отгруженные и прочие оборотные активы;

А3 - медленно реализуемые активы- статьи раздела II актива "Запасы и затраты" (за исключением "Расходов будущих периодов"), а также статьи из раздела 1 актива баланса "Долгосрочные финансовые вложения" (уменьшенные на величину вложение в уставные фонды других предприятий);

А4 - труднореализуемые активы - статьи раздела 1 актива баланса "Основные средства и иные внеоборотные активы", за исключением статей этого раздела, включенных в 5 предыдущую группу.

Пассивы баланса группируются по степени срочности их оплаты:

П1 - наиболее срочные обязательства - к ним относятся кредиторская задолженность (статьи раздела 11 пассива баланса "Расчеты и прочие пассивы"), а также ссуды, не погашенные в срок из справки 2 ф №5;

П2 - краткосрочные пассивы - краткосрочные кредиты и заемные средства;

П3 - долгосрочные пассивы - долгосрочные кредиты и заемные  средства;

П4 - постоянные пассивы - статьи раздела 1 пассива баланса "Источники собственных средств".

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву.  Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место соотношения:

А1 больше или равно П1

А2 больше или равно П2

А3 больше или равно П3

А4 меньше или равно П4

Анализ ликвидности  баланса  предприятия представлен  в таблице 3.1.

Таблица 3.1. - Анализ ликвидности баланса.

Группы	2009	2010
	Сумма, тыс.руб.	Сумма, тыс.руб.
Активы
А1	426	589
А2	1924	2189
А3	1967	2432
А4	465	490
Пассивы
Итого:	4782	5700
П1	1404	1568
П2	250	2815
П3	-	-
П4	3152	3731
Итого:	4806	8114

 

Как показывают представленные данные, баланс предприятия не является  полностью ликвидным, поскольку не соблюдается некоторые из четырех неравенств, согласно которому баланс считается ликвидным при условии если: А1>П1; А2> П2; А3>П3; А4< П4.

По данным бухгалтерского баланса предприятия А1< П1, т.е. наиболее ликвидные активы  во много раз не покрывают наиболее срочные обязательства. Данная тенденция наблюдается на протяжении всего исследуемого периода. А это ведет  к поиску других источников покрытия.

В 2010 году вообще текущие активы не покрывают текущие пассивы, не выполняется ни первое, ни второе неравенство. А возникло это из-за роста статьи «Краткосрочные займы и кредиты» почти в 11 раз.

Таким образом, баланс предприятия  в 2009- 2010 гг. является неликвидным.

На ближайшее время  положение предприятия остается сложным, так как для погашения краткосрочных долгов требуется привлечь медленно реализуемые активы.

Нельзя не отметить, что  предприятие не имеет долгосрочных кредитов и займов, поэтому оно  имеет право свободно распоряжаться  своими медленно реализуемыми активами.

Для уточнения результатов  данного анализа требуется провести анализ платёжеспособности предприятия.

Рассмотренный выше общий  показатель ликвидности баланса  выражает способность предприятия осуществлять расчеты по всем видам обязательств - как по ближайшим,  так и по отдаленным. Этот показатель  не  дает представления о возможностях предприятия в плане погашения именно краткосрочных обязательств.  Поэтому для  оценки платежеспособности предприятия используют относительные показатели ликвидности, различающиеся набором ликвидных средств, рассматриваемых в качестве покрытия краткосрочных обязательств.

Существуют традиционные  финансовые  показатели, методы расчета,  называемые коэффициентами платежеспособности: коэффициент абсолютной ликвидности,  промежуточный  коэффициент  покрытия  и общий коэффициент покрытия. Каждый из них рассчитывается делением отдельных элементов  или всей суммы оборотных активов предприятия на величину его краткосрочной задолженности.

Коэффициент абсолютной ликвидности определяется по формуле:

           Денежные средствах + Краткосрочные финансовые вложения

К=                                                                                                                   

                                    Краткосрочные обязательства                  

Предельное теоретическое значение данного показателя  составляет 0,2 - 0,25.  Этот индикатор имеет особенно важное  значение для поставщиков  материальных  ресурсов  и  банка,  кредитующего предприятие.

Промежуточный коэффициент покрытия краткосрочных  обязательств рассчитывается следующим образом:

 

            Денежные     Краткосрочные       Дебиторская

             средства   +   финансовые       +   задолженность

                                      Вложения

К=                                                                                                                   

                        Краткосрочные обязательства                     

 Теоретическое значение  показателя признается достаточным на уровне 0,7 - 0,8.  Особенный интерес этот индикатор  представляет для держателей акций. Формула общего коэффициента покрытия имеет вид:

      Денежные    Краткосрочные   Дебиторская   Запасы и

      средства  +    финансовые   +      задолж.    +     затраты

                            вложения

К=                                                                                                                 

                     Краткосрочные обязательства                          

 При исчислении  коэффициента в стоимость запасов и затрат не включается сумма расходов будущих  периодов.

Ликвидных средств  должно  быть  достаточно  для  выполнения краткосрочных обязательств, то есть значение показателя не должно опускаться ниже единицы.

Анализ коэффициентов  платежеспособности рассматривают в качестве начального этапа оценки  платежеспособности предприятия.

На основании данных группировок, статей актива и пассива  баланса рассчитаем коэффициенты ликвидности  предприятия, расчет которых приведен в таблице 3.2.

Таблица 3.2. - Расчет коэффициентов ликвидности.

Показатели	2009	2010	Нормативное значение
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,26	0,13	> 0,2
Коэффициент промежуточной ликвидности	1,42	0,63	> 1
Коэффициент текущей ликвидности	2,61	1,19	> 2
Коэффициент общей ликвидности	1,29	0,81	> 1