Анализ финансового состояния предприятия

АНАЛИЗ  ПОКАЗАТЕЛЕЙ ПРИБЫЛИ, РЕНТАБЕЛЬНОСТИ И БЕЗУБЫТОЧНОЙ РАБОТЫ ПРЕДПРИЯТИЯ

1. Связь между себестоимостью, валовым доходом и прибылью

Предприятия реализуют свою продукцию потребителям, получая за нее денежную выручку. Однако это еще не означает получение прибыли. Для выявления финансового результата необходимо сопоставить выручку с затратами на производство продукции и ее реализацию, т. е. с себестоимостью продукции. Предприятие получает прибыль, если выручка превышает себестоимость; если выручка равна себестоимости, то предприятию удалось лишь возместить затраты на производство и реализацию продукции и прибыль отсутствует; если затраты превышают выручку, то предприятие получает убыток, т. е. отрицательный финансовый результат, что ставит его в сложное финансовое положение, не исключающее банкротство.

Прибыль — основной источник финансовых ресурсов предприятия, связанный с получением валового дохода.

Валовой доход предприятия ~ выручка от реализации продукции (работ, услуг) за вычетом материальных затрат, т. е. валовой доход включает оплату труда и прибыль. Связь между себестоимостью, валовым доходом и прибылью предприятия приведена на рис. 8.1 .

 

	Валовой доход
Материальные  затраты	Оплата труда	Прибыль
Себестоимость		Чистая прибыль	Налог на прибыль
Выручка от реализации

Рис. 8.1. Связь между себестоимостью, валовым  доходом и прибылью предприятия

Конечный финансовый результат (прибыль или убыток) слагается из финансового результата от реализации продукции (работ, услуг), основных фондов и иного имущества предпрития и доходов от внереализованных операций, уменьшенных на сумму расходов по этим операциям. Прибыль (убыток) от реализации продукции (работ, услуг) определяется как разница между выручкой от реализации в действующих ценах без НДС и акцизов и затратами на производство и реализацию продукции. Предприятия,   осуществляющие  экспортную  деятельность, при начислении прибыли из выручки от реализации продукции исключают экспортные тарифы (рис. 8.2).

Рис. 8.2. Выручка предприятия за реализованную продукцию

Вторая составляющая валовой (общей) прибыли предприятия - прибыль от реализации основных средств и иного имущества приведена на рис. 8.3. Третья составляющая валовой прибыли - прибыль от внереализационных операций, т. е. от операций, непосредственно не связанных с основной деятельностью: сдача имущества в аренду, доходы по ценным бумагам предприятия, превышение суммы полученных штрафов над уплаченными, прибыль от совместной деятельности, прибыль прошлых лет, выявленная в отчетном году, и др.

Рис. 8.3. Прибыль от реализации основных средств

Главным источником прибыли  предприятий являются результаты от реализации готовой продукции.

К прочей реализации относится: реализация отходов, сувениров, продукции подсобного сельского хозяйства, сверхнормативных и излишних материальных ценностей и т. п.

Внереализационные операции непосредственно с реализацией продукции не связаны.

Конечная модель формирования прибыли от всех видов финансово-производственной деятельности предприятия показана на рис. 8.4.

Анализ показателей выполнения объемов прибыли произведен на примере показателей предприятия (табл. 8.1).

При анализе показателя прибыли определяют абсолютный и  относительный приросты, а также  влияние отдельных факторов на изменение  прибыли.

Рост прибыли  не во всех случаях можно считать показателем эффективности работы предприятия.

Расширение производства, увеличение численности работающих (экстенсивные факторы) могут привести к росту суммы прибыли при неизменной эффективности производства или даже при ее снижении. Можно обеспечить увеличение суммы прибыли в результате увеличения выпуска и реализации продукции при повышении ее себестоимости. Сумма прибыли моет быть увеличена при структурных сдвигах в составе ее общего объема или даже при некотором повышении себестоимости.

Таблица 8.1

Анализ  показателей прибыли

Показатели	Предыдущий период	Отчет	Отклонение (±)
Валовая прибыль, тыс. руб.	14100	15340	+1245
В том числе: прибыль   от   реализации   товарной продукции (работ, услуг)	14200	15400	+1200
прибыль (убыток) от реализации основных средств и иного имущества	+50	+100	+50
прибыль от внереализационных  операций	-150	-155	-5

Улучшение использования  производственных фондов, рост объемов  продукции без увеличения численности  работающих, рост производительности труда (интенсивные факторы) также изменяют суммы получаемой прибыли. Увеличению прибыли способствует опережение роста производительности труда над средней заработной платой. Опережающий рост производительности труда по сравнению с его оплатой означает относительное уменьшение расходов на заработную плату.

Изменение суммы  прибыли под влиянием различных  факторов делает необходимым проведение всестороннего анализа влияния каждого из них.

Рис. 8.4. Схема формирования прибыли

8.2. Анализ факторов, влияющих на величину прибыли

 Для повышения эффективности работы предприятий первостепенное значение имеет выявление резервов увеличения объемов производства и реализации, снижения себестоимости продукции (работ» услуг), роста прибыли.

Для определения основных направлений поиска резервов увеличения прибыли факторы, влияющие на ее получение, классифицируют по различным признакам (рис. 8.5). К внешним фактором относятся природные условия, регулирование цен, тарифов, процентов, налоговых ставок и льгот, штрафных санкций и др. Эти факторы не зависят от деятельности предприятий, но могут оказывать значительное влияние на величину прибыли.

Рис. 8.5. Классификация факторов, влияющих на величину прибыли

Внутренние  факторы делятся на производственные и внепроизводственные. Производственные факторы характеризуют наличие и использование средств и предметов труда, трудовых и финансовых ресурсов и в свою очередь могут подразделяться на экстенсивные и интенсивные.

Экстенсивные  факторы воздействуют на процесс получения прибыли через количественные изменения: объема средств и Предметов труда, финансовых ресурсов, времени работы оборудования, численности персонала, фонда рабочего времени и др.

Интенсивные факторы воздействуют на процесс получения прибыли через «качественные» изменения: повышение производительности оборудования и его качества, использование прогрессивных видов материалов и совершенствование технологии их добычи и обработки, ускорение оборачиваемости оборотных средств, повышение квалификации и производительности труда персонала, снижение трудоемкости и материалоемкости продукции, совершенствование организации труда и более эффективное использование финансовых ресурсов и др.

К внепроизводственным факторам относятся, например, снабженческо-сбытовая и природоохранная деятельность, социальные условия труда и быта и др.

При осуществлении  финансово-хозяйственной деятельности предприятия все эти факторы находятся в тесной взаимосвязи и взаимозависимости. «Прямое» влияние на величину себестоимости продукции, а значит, и прибыли, связано с тем, насколько рационально и экономно расходуются материальные ресурсы -ведь доля материальных затрат в составе себестоимости доходит до 90%.

Основными задачами анализа финансовых результатов являются:

• анализ и оценка уровня и динамики показателей прибыли;
• факторный анализ прибыли от реализации продукции (работ, услуг);
• анализ финансовых результатов от прочей реализации, внереализационной и финансовой деятельности;
• анализ и оценка использования чистой прибыли;
• анализ взаимосвязи затрат, объема производства (продаж) и прибыли;
• анализ резервов роста прибыли.

Показатели  прибыли характеризуют абсолютную эффективность деятельности предприятия по всем направлениям его деятельности: производственной, сбытовой, снабженческой, финансовой и инвестиционной. По данным формы № 2 баланса могут быть рассчитаны соответствующие показатели прибыли: прибыль (убыток) от реализации; прибыль (убыток) от финансово-хозяйственной деятельности; прибыль (убыток) отчетного периода и нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода. Также из формы № 2 рассчитываются показатели финансовых результатов; прибыль (убыток) от финансовых и прочих операций; прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия послe уплаты налога на прибыль и иных обязательных платежей (чистая прибыль); валовой доход от реализации товаров, продукции, работ, услуг.

Анализ финансовых результатов деятельности предприятий включает оценку изменений по каждому показателю в сравнении с аналогичным показателем в прошлом году. Наиболее важные показатели финансовых результатов деятельности предприятия находят отражение в отчете о прибылях и убытках (форма № 2) баланса (табл. 8.2).

Таблица 8.2

Отчет о прибыли и убытках предприятия за ... год, тыс. руб.

Показатели	Код строки	Отчетный период	Аналогичный период прошлого года	Изменения
				тыс. руб.	%
Выручка (нетто) от реализации товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей)	010	114 900	113 000	+1900	101,7
Себестоимость реализации товаров, продукции, работ, услуг	020	56 600	56 300	+300	100,5
Коммерческие  расходы	030	250	180	+70
Управленческие расходы	040	850	820	+30
Прибыль (убыток) от реализации (строки 010-020-030-040)	050	57 200	55 700	+1500	102,7
Проценты к получению	060	4620	4080	+540
Проценты к уплате	070	90	240	-150
Доходы от участия в других организациях	080	150	90	+60
Прочие операционные доходы	090	1750	1800	-50
Прочие операционные расходы	100	8020	8000	-20
Прибыль (убыток) от финансово-хозяйственной деятельности (строки 050+060-070+080+090-100)	110	55 610	53 430	+2180	104,1
Прочие  внереализационные доходы	120	400	—	+400
Прочие внереализационные расходы	130	900	__	-900
Прибыль (убыток) отчетного периода (строки 110 +120-130)	140	55 110	53 430	+1680	103,1
Налог на прибыль	150	33 180	31800	-1380
Отвлеченные средства	160	1640	1540	-100
Нераспределенная  прибыль (убыток) отчетного периода (строки 140-150-160)	170	20 290	20090	+200	101,0

Для анализа  и оценки уровня показателей прибыли по данным бухгалтерской отчетности по форме № 2 составлена табл. 8.3.

Как следует  из данных табл. 8.3, прибыль предприятия  за отчетный период возросла на 3,1%. В основном рост прибыли произошел за счет улучшения финансово-хозяйственной деятельности (4,1%), определяющими факторами которой явились опережающий рост выручки от реализации на 1,7% по сравнению с производственной себестоимостью за этот же период (0,5%), что свидетельствует о снижении затрат на производство.

За этот же период чистая прибыль возросла всего лишь на 1%, что свидетельствует о недостаточном использовании предприятием механизма льготного налогообложения. К негативным изменениям следует отнести также рост внереализационных расходов на 500 тыс. руб., расходов за этот период (коммерческие + управленческие) на 10% и отдельных статей операционных расходов.

Рентабельность  реализации продукции предприятия  за отчетный период составила 48,4%, что больше, чем в предыдущем периоде на 1,5%. Из проведенного анализа финансовых результатов предприятия за отчетный период следует, что определяющим фактором формирования прибыли оказался рост выручки от реализации на 1,7%. Показатель прибыли от реализации продукции формируется под воздействием многих факторов, основными из которых являются: изменение объема реализации; изменение структуры реализации; изменение отпускных цен на реализованную продукцию; изменение цен на сырье, материалы и топливо, тарифов на энергию и перевозки; изменение уровня материальных и трудовых ресурсов.

Таблица 8.3 Динамика показателей прибыли предприятия за год, тыс. руб.

№ строки	Показатели	Отчетный период	Предыдущий период	Отклонения, %
1.   2.     3. 4.   5.	Выручка (нетто) от реализации товаров, продукции, услуг Себестоимость    (производственная) реализации товаров, продукции, услуг, работ Валовой доход Расходы периода (коммерческие и управленческие Прибыль (убыток) от реализации	114 900   56 600    58 300 1100   57 200	113 000   56 300     56 700 1000   55 700	101,7   100,5     102,8 110,0   102,7
6.   7.   8. 9.   10.   11.   12.	Сальдо операционных расходов (4620+150+1750-90-8020= -1590) Прибыль   (убыток)   от   финансово-хозяйственной деятельности Сальдо внереализационных результатов Прибыль (убыток) отчетного периода (балансовая прибыль) Прибыль, остающаяся в распоряжении организации (чистая прибыль) Нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода Рентабельность, % (стр. 9:стр. 1)	-1590   55 610   -500 55 110   20 290       48,4	-2270   53 430   - 53 430   20 090       46,9	70,0   104,1     103,1   101,0       101,4