Система кредитования в коммерческом банке

Заключительным этапом оценки кредитоспособности является определение рейтинга заёмщика, или класса. Устанавливается 3 класса заёмщиков:

• первоклассные - кредитование которых не вызывает сомнений;
• второго класса - кредитование требует взвешенного подхода;
• третьего класса - кредитование связанно с повышенным риском.          

Цели и задачи анализа  кредитоспособности заключаются в  определении и прогнозировании:

- способности заемщика  рассчитаться со своими долговыми  обязательствами на ближайшую  перспективу;

- степени риска, который  банк готов взять на себя;

- размера кредита,  который может быть предоставлен  в данных обстоятельствах;

- условий предоставления  ссуды.

Близким по смыслу является термин "платежеспособность клиента". Он характеризует наличие или  отсутствие неплатежей на определенную дату, поэтому платежеспособность является менее емким термином, чем кредитоспособность, одним из факторов, характеризующих кредитоспособность клиента.

Выявление уровня кредитоспособности (степени кредитоспособности) является процессом определения индивидуального или частного кредитного риска для банка, т.е. риска, связанного с конкретным клиентом, конкретной ссудой, выдаваемой клиенту.

До кредитной реформы широко использовалась система критериев  кредитоспособности от которой банкиры  должны были отталкиваться при оценке кредитоспособности клиента, кредитного риска:

1) характер клиента;

2) способность заимствовать средства;

3) возможность заработать средства  в ходе текущей производственной  деятельности;

4) капитал клиента;

5) обеспеченность ссуды;

6) условия, в которых совершается кредитная операция;

7) возможность осуществления контроля  за ходом осуществления кредитуемой  операции.

В практике американских банков применяется  подобная система, носящая название "правило пяти си", где критерии отбора клиентов обозначены словами, начинающимися на букву "си".

Если говорить подробнее о критериях  в отечественной банковской практике, то:

1) Характер клиента - это репутация  клиента как юридического лица, она складывается из длительности  функционирования клиента в данной  сфере бизнеса, отклонении его экономических показателей от среднеотраслевых (коэффициент "бэтта"), его кредитная история;  репутация его партнеров в деловом мире, репутация ведущих менеджеров с учетом профессиональной длительности работы в качестве руководителей, их моральные качества (здесь может использоваться бальная оценка) при формализации этого процесса оценки.

Важно понимать степень  ответственности клиента за непогашение  долга, четкость представления клиента  о целях ссуды. Для банка следует  обратить внимание на соответствие характеристик  клиента кредитной политике банка, т.е. банковские сегменты рынка должны соответствовать сегментам рынка клиента.

2) Способность заимствовать  средства - это наличие у клиента  права на подачу заявки на  кредит, право ведения от клиента  переговоров, право подписи кредитных  документов.

Если клиентом является физическое лицо, кредитным работникам следует убедиться в дееспособности клиента (возрастные ограничения, наличие судимостей, социальное положение и т.д.)

3) Способность клиента  заработать средства в ходе  текущей производственной деятельности.

4) При оценке капитала  клиента следует обратить внимание на 2 основных момента:

- достаточность капитала, который оценивается на основе  коэффициентов финансового ревеража;

- степень вложения  капитала клиента в кредитуемую  операцию.

5) Под обеспеченностью  кредита понимается стоимость  активов заемщика и конкретной величиной источника погашения долга (залог, банковская гарантия, поручительство третьих лиц, страхование риска невыплаты процентов и невозврат кредита).

Соотношение стоимости  активов и размер долговых обязательств имеет принципиальное значение, если заемщик будет объявлен банкротом, при обычной ситуации, а также при недостаточности денежного потока у клиента, - более важно качество и размер вторичных источников погашения долга.

6)При рассмотрении  условий, в которых совершается  кредитная операция следует обратить внимание:

    - на прогноз  экономической ситуации в стране, регионе деятельности заемщика, отрасли кредитуемой операции;

- на учет политических  факторов.

 Все это составляет  основу для определения внешних  рисков кредитуемой операции и учитывается при выборе банком стратегии кредитной работы. Нельзя забывать об изменении критериев оценки внешних рисков в зависимости от развития ситуации в околобанковском пространстве: внешние условия ухудшаются - банковские критерии должны становиться более жесткими. Составить формализованную систему оценки внешних рисков нельзя, и здесь должны работать интуиция банковских служащих, их прошлый опыт, анализ и работа со статистикой.

7) Осуществление контроля.

Под контролем здесь  понимается наличие законодательных основ деятельности клиента, наличие нормативных основ для осуществления клиентом кредитуемых мероприятий, учет влияния изменений в налоговой политике на кредитуемое мероприятие, соответствие кредитуемого мероприятия нормативам и правилам, регулирующим кредитную деятельность коммерческого банка.

Исходя из этих критериев  существуют определенные способы определения  кредитоспособности (в практической деятельности целесообразнее использовать в анализе одновременно несколько  способов).

Если построить последовательность работы при оценке кредитоспособности, то можно предложить следующий порядок проведения анализа:

1) оценка делового  риска кредитуемого мероприятия;

2) оценка менеджмента  ссудополучателя;

3) оценка финансовой  устойчивости клиента (например, на основе системы коэффициентов);

4) анализ денежного  потока заемщика ;

5) сбор информации  о клиенте, получение психологического  портрета заемщика, используя для  этого личное интервью с ним  и прочую доступную информацию;

6) составление заключения  о работе клиента путем выезда на предприятие-ссудополучателя.

Можно привести в качестве примера анкету, разработанную в  российском банке, заполнение которой  позволяет сформировать первичное  мнение о заемщике и составить  более или менее целостную  картину потенциального ссудополучателя.

Хотелось бы отметить, что в современной киргизской банковской практике следует сразу  же при рассмотрении заявки классифицировать клиента (крупный, средний, мелкий). Руководителю кредитного подразделения это требуется  для того, чтобы понять, стоит ли основное внимание сосредоточить на анализе представленной клиентом и заверенной аудиторской фирмой документации, или, в случае мелкого клиента, сконцентрировать свои усилия на сборе информации из других источников, обязательно совершить выезд на предприятие, провести осмотр обеспечения (как правило, предоставляемого в форме твердого залога).

Крупные клиенты отличаются наличием в штате высокопрофессиональных финансовых сотрудников, которые могут  представить подготовленную на хорошем  уровне и заверенную аудиторской фирмой документацию, при анализе которой можно использовать следующие способы финансово-математического расчета:

а) статистические методы оценки кредитного риска (модель "Зета" и уравнение Альтмана, модель Чессера, техника кредитного скоринга Д.Дюрана и т.д.) получили распространение в зарубежной банковской практике;

б) система финансовых коэффициентов (есть разработка Мирового банка) используется  во всем мире, в  т.ч. и в работе киргизских банков. Рассматривая подробнее эту систему можно выделить 5 основных групп финансовых коэффициентов (согласно методике Мирового банка):

1) Коэффициент ликвидности.  Здесь могут рассчитываться коэффициенты  текущей ликвидности (его иногда  называют коэффициентом покрытия), быстрой (оперативной) ликвидности (его иногда называют "кислотным тестом" или коэффициент "лакмусовая бумажка").

Общая формула:  

 

                                активы

К ликвидности             =  -----------------;

                             пассивы

 

                      3 689 048

 К ликвидности  =  ------------------------  =  1.0304

                        3 580 431

 

где активы и пассивы  могут быть сгруппированы в разном составе в зависимости от направления  анализа.

2) Коэффициент эффективности  или оборачиваемости запасов  (дебиторской задолженности, основного капитала, активов и т.д.) позволяют оценить эффективность использования руководством компании ее активов. Оборачиваемость основного капитала и активов учитывается при получении клиентом ссуд на капитальные вложения и при долгосрочном кредитовании. При оценке кредитоспособности оценивается не коэффициентов, а их динамика (замедляется или ускоряется оборачиваемость).

3) Коэффициент финансового  ревеража (его еще называют коэффициент  финансового рычага, показатель  задолженности) показывает, как распределяется риск между собственным капиталом и привлеченными средствами, между акционерами (пайщиками) компании и ее кредиторами. Чем выше отношение заемных средств к собственности владельцев фирмы, тем выше риск кредиторов и тем осторожнее банк должен относиться к выдаче новых кредитов.

В случае банкротства  компании с высокой задолженностью шансы на возврат кредитором вложенных  ими средств будут весьма низки. Для оценки задолженности рассчитывается прежде всего коэффициент покрытия основных средств

 

   основные средства

К покрытия        =   ---------------------------------

основных средств        собственный капитал

 

 

3 689 048

К покрытия = ----------------------=2,67                                          

  основных средств        1 381 321

 

 

Он показывает, какая  часть основных средств, профинансирована за счет собственного капитала. В принципе здания, оборудование и другие долгосрочные активы должны покрываться либо за счет средств акционеров (пайщиков), либо с помощью долгосрочных займов.

4) Коэффициент прибыльности (рентабельности) свидетельствует об  общей эффективности работы компании, об успешной политике ее руководства  и отдельных служб. При расчете  показателей рентабельности чистая  прибыль сравнивается с такими  параметрами, как сумма продаж, активы и акционерный (паевой) капитал компании. Большой интерес для банковского работника представляет изменения этих коэффициентов за ряд лет.

5) Коэффициент погашения  долга позволяет оценить способность  компании оплатить текущую задолженность путем генерирования денежных средств в процессе операционной деятельности. Главный показатель финансовой устойчивости предприятия - его способность выплатить проценты и основной долг по полученным кредитам. Для детального анализа составляется таблица денежных потоков. Но более простым и оперативным является метод расчета коэффициентов погашения долга. Это прежде всего коэффициент денежного потока

              

 

                            чистая прибыль + амортизация  - дивиденды

 К денежного= --------------------------------------------------------------------

  потока за         займы со сроком погашения в пределах периода

    период                               

 

Этот коэффициент за выбранный период показывает, какая  часть денежных поступлений компании от операций будет необходима для покрытия основного долга и процентов по займам со сроком погашения в течение этого периода. Чем ниже этот коэффициент, тем меньше "маржа безопасности" при погашении долгов. Теоретически коэффициент, равный единице, обеспечивает компании финансовую стабильность.

Оценка кредитоспособности заемщика может быть сведена к  единому показателю - рейтинг заемщика. Рейтинг определяется в баллах. Сумма  баллов рассчитывается путем умножения  классности (1,2,3) любого коэффициента и его доли соответственно в процентах. Так, например, к первому классу могут быть отнесены заемщики, набирающие от 100 до 150 баллов, ко второму - от 151- 250 баллов, третьему - от 251 до 300 баллов.

С предприятиями каждого  класса кредитоспособности банки по разному строят свои кредитные отношения. Так, первоклассным по кредитоспособности заемщикам коммерческие банки могут открывать кредитную линию, кредитовать по контокоррентному счету, выдавать в разовом порядке бланковые (без обеспечения) ссуды с установление во всех случаях более низкой процентной ставки, чем для всех остальных заемщиков. Кредитование второклассных ссудозаемщиков осуществляется банками в обычном порядке, то есть при наличие соответствующих форм обеспечительных обязательств. Процентная ставка соответственно зависит от вида обеспечения.

 Предоставление кредитов  клиентам третьего класса связано  для банка с серьезным риском. В большинстве случаев таким  клиентам банки стараются кредитов  не выдавать. Если же банк решается  на выдачу кредита клиенту третьего класса, то размер предоставляемой ссуды не должен превышать размера уставного фонда хозоргана. Процентная ставка за кредит устанавливается на высоком уровне.