Развития лизинга в Казахстане

Содержание

 

Введение

1. Теоретические  основы лизинга

1.1 Общая характеристика  лизинга

1.2 Нормативно-правовая  основа лизинга

 

2. Лизинговые  операции в Республике Казахстан

2.1 Анализ лизинговой  деятельности банков второго  уровня

2.2 Страхование  в лизинговой деятельности

2.3 Казахстан  на центрально-азиатском рынке  лизинга

 

3. Пути совершенствования  лизинга в РК

3.1 Международный  опыт применения лизинга

3.2 Проблемные  аспекты лизинговых операций  в Республике Казахстан

Заключение

Список использованной литературы

Приложение 1

Приложение 2

Приложение 3

 

 

Введение

 

Каждое предприятие функционирует  в рыночной экономике как обособленная (относительно и абсолютно) в экономическом  плане производственная единица. Результатом  репродуктивного (способного к самовоспроизведению) функционирования предприятий, обособленных в экономическом плане и взаимозависимых  в процессе создания материальных благ и услуг, является индивидуальное воспроизводство. Для осуществления хозяйственной  деятельности предприятие должно иметь  инвестиционные ресурсы, которые находятся  в постоянном движении, выраженном лизингом.

Преобразование под воздействием научно-технического прогресса сферы  производства и обращения, глубокие изменения экономических условий хозяйствования вызывают необходимость поиска и внедрения нетрадиционных для хозяйства нашей страны методов обновления материально-технической базы и модификации основных фондов субъектов различных форм собственности. Одним из таких методов является лизинг.

Актуальность развития лизинга  в Казахстане, включая формирование лизингового рынка, обусловлена  прежде всего неблагоприятным состоянием парка оборудования: значителен удельный вес морально устаревшего оборудования, низка эффективность его использования, нет обеспеченности запасными частями  и т. д. Одним из вариантов решения  этих проблем может быть лизинг, который объединяет все элементы внешнеторговых, кредитных и инвестиционных операций.

В настоящее время большинство  казахстанских предприятий испытывает недостаток оборотных средств. Они  не могут обновлять свои основные фонды, внедрять достижения научно-технического прогресса и вынуждены брать  кредиты. Существуют различные виды кредитования: ипотечное, под залог  ценных бумаг, под залог партий товара, недвижимости. Однако предприятию при  необходимости обновления своих  основных средств выгоднее брать  оборудование в лизинг. При этом экономия средств предприятия по сравнению с обычным кредитом на приобретение основных средств доходит до 10% от стоимости оборудования за весь срок лизинга, который составляет, как правило, от одного года до пяти лет. Нынешняя экономическая ситуация в Казахстане, по мнению экспертов, благоприятствует лизингу. Форма лизинга примиряет противоречия между предприятием, у которого нет средств на модернизацию, и банком, который неохотно предоставит этому предприятию кредит, так как не имеет достаточных гарантий возврата инвестированных средств. Лизинговая операция выгодна всем участвующим: одна сторона получает кредит, который выплачивает поэтапно, и нужное оборудование; другая сторона – гарантию возврата кредита, так как объект лизинга является собственностью лизингодателя или банка, финансирующего лизинговую операцию, до поступления последнего платежа.

Тема курсовой работы является крайне актуальной на сегодняшний день, ведь от инвестирования в производство, а значит, и от выбора наиболее эффективного метода инвестиционной политики множества предприятий, сегодня зависит развитие экономики нашей страны.

Целью данной курсовой работы является раскрытие правового регулирования лизинга по законодательству Республики Казахстан.

Для достижения цели нужно  решить следующие задачи:

- раскрыть экономическую  и юридическую основу лизинга;

- рассмотреть лизинговые  операции в Республике Казахстан;

- предложить пути совершенствования  лизинга в РК.

При написаний дипломной  работы было использовано законодательство Республики Казахстан, данные Агентства  Республики Казахстан по Статистике и учебные пособия отечественных  и зарубежных ученных.

 

 

1. Теоретические основы лизинга

 

1.1 Общая характеристика лизинга

 

Как у любого сложного юридического понятия у лизинга есть множество  определений. Прежде всего, лизинг, — слово английского происхождения, производное от глагола to lease — брать и сдавать имущество во временное пользование. Наиболее точно отражающим сущность термина “лизинг”, на мой взгляд, является следующее определение: Лизинг представляет собой инвестирование временно свободных или привлеченных финансовых средств, при котором лизингодатель обязуется приобрести в собственность обусловленное договором имущество у определенного продавца и предоставить это имущество лизингополучателю за плату во временное пользование с правом последующего выкупа.

Лизинговая сделка, в  свою очередь, представляет собой совокупность договоров, необходимых для реализации договора лизинга между лизингодателем, лизингополучателем и продавцом (поставщиком) предмета лизинга.

Предметом лизинга могут  быть здания, сооружения, машины, оборудование, инвентарь, транспортные средства, земельные  участки и любые другие неупотребляемые  вещи.

Предметом лизинга не могут  быть ценные бумаги и природные ресурсы.

Законодательными актами могут быть установлены иные ограничения на использование в качестве предмета лизинга отдельных категорий вещей и земельных участков.

Типичная лизинговая сделка выглядит следующим образом.

1. Пользователь (после вступления  в лизинговые отношения лизингополучатель)  сообщает лизинговой компании, какое  оборудование ему необходимо.

2. Лизинговая компания, убедившись  в ликвидности проекта, покупает  это оборудование у фирмы-изготовителя, или другого юридического, или  физического лица, продающего имущество,  являющееся объектом лизинга.

3. Лизинговая компания (лизингодатель), став собственником оборудования, передает его во временное  пользование с правом дальнейшего  выкупа (определяется договором)  лизингополучателю, получая взамен  лизинговые платежи.

 

 

Одним из первых законов  о лизинге стал Закон Уэльса 1284 г.

В лизинговой сделке обычно участвуют несколько субъектов:

— Лизингодатель - физическое или юридическое лицо, которое  за счет привлеченных или собственных денежных средств приобретает в ходе реализации лизинговой сделки в собственность имущество и предоставляет его в качестве предмета лизинга лизингополучателю за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование с переходом или без перехода к лизингополучателю права собственности на предмет лизинга.

— Лизингополучатель - физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором лизинга обязано принять предмет лизинга за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование в соответствии с договором лизинга.

— Продавец имущества (поставщик) - физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором купли-продажи с лизингодателем продает лизингодателю в обусловленный срок производимое (закупаемое) им имущество, являющееся предметом лизинга. Продавец (поставщик) обязан передать предмет лизинга лизингодателю или лизингополучателю в соответствии с условиями договора купли-продажи.

— Банк (или другое кредитное  учреждение), предоставляющее средства на приобретение предмета договора.

На рынке лизинговых услуг  можно выделить и специальные  субъекты, такие как:

— Страховые компании, осуществляющие страхование всевозможных рисков, возникающих  при лизинговой сделке: страхование  имущества лизингодателя, кредитов, предоставляемых лизингодателю  кредитным учреждением, от возможных  рисков неплатежей и многое другое.

Любой из субъектов лизинга  может быть резидентом Республики Казахстан, нерезидентом Республики Казахстан, а также субъектом предпринимательской деятельности с участием иностранного инвестора, осуществляющим свою деятельность в соответствии с законодательством Республики Казахстан.

Изучение состояния финансового  лизинга в развитых странах позволяет  выделить основные группы оборудования, сдаваемого в лизинг:

— Транспортное (транспортные самолеты, автомобили, морские суда, железнодорожные вагоны и т. п.)

— Оборудование связи (радиостанции, спутники, почтовое оборудование и  т. п.)

— Сельскохозяйственное оборудование

— Строительное (краны, бетономешалки  и т. п.)

и многое другое.

Классификация лизинговых отношений

Согласно Казахстанского законодательства существуют 2 основные формы лизинга: внутренний и международный.

При осуществлении внутреннего  лизинга лизингодатель, лизингополучатель  и продавец (поставщик) являются резидентами  Республики Казахстан. Внутренний лизинг регулируется законодательством Республики Казахстан.

При осуществлении международного лизинга лизингодатель или лизингополучатель является нерезидентом Республики Казахстан.

Если лизингодателем является резидент Республики Казахстан, то есть предмет лизинга находится в собственности резидента Республики Казахстан, договор международного лизинга регулируется законодательством Республики Казахстан.

Если лизингодателем является нерезидент Республики Казахстан , то есть предмет лизинга находится в собственности нерезидента Республики Казахстан, то договор международного лизинга регулируется законами в области внешнеэкономической деятельности.

В настоящее время в  хозяйственной практике развитых стран  применяются различные виды лизинга, каждая из которых характеризуется  своими специфическими особенностями. Наиболее распространенными являются:

- оперативный (сервисный) лизинг (operating lease)

- финансовый (капитальный) лизинг (Financial lease)

- возвратный лизинг (sale and lease back)

- долевой лизинг (с участием  третьей стороны) (leveraged lease)

- прямой лизинг (direct lease)

- сублизинг (sub-lease)

Все существующие виды подобных соглашений являются разновидностями  двух базовых форм лизинга – оперативного либо финансового. В Республике Казахстан  закон “О финансовом лизинге” регулирует три основных вида лизинга: оперативный, финансовый и возвратный (по сути, является разновидностью финансового лизинга). Но, тем не менее, я предлагаю рассмотреть наиболее распространенные виды лизинга более подробно.

Оперативный (сервисный) лизинг – это соглашение о текущей  аренде. Как правило, срок такого соглашения меньше периода полной амортизации  арендуемого актива. Таким образом, предусмотренная контрактом арендная плата не покрывает полной стоимости  актива, что вызывает необходимость  сдавать его в лизинг несколько  раз.

Важнейшая отличительная  черта оперативного лизинга –  право лизингополучателя (арендатора) на досрочное прекращение контракта. Подобные соглашения также могут  предусматривать указание различных  услуг по установке и текущему техническому обслуживанию сдаваемого в аренду оборудования. Отсюда и  второе, часто употребляемое название этой формы лизинга – сервисный. При этом стоимость оказываемых  услуг включается в арендную плату  либо оплачивается отдельно.

К основным объектам оперативного лизинга относятся быстро устаревающие виды оборудования (компьютеры, копировальная  и множительная техника, различные  виды оргтехники и т.д.) и технически сложные, требующие постоянного  сервисного обслуживания (грузовые и  легковые автомобили, воздушные авиалайнеры, железнодорожный и морской транспорт).

Финансовый (капитальный) лизинг долгосрочное соглашение, предусматривающее  полную амортизацию арендуемого  оборудования за счет платы, вносимой арендатором. Поскольку подобные соглашения не допускают возможности досрочного прекращения аренды, правильное определение  величины периодической платы обеспечивает владельцу полное возмещение понесенных затрат на приобретение и содержание оборудования, а также требуемую  норму доходности. При этой форме  лизинга все расходы по установке  и текущему обслуживанию имущества  возлагается, как правило, на арендатора. Часто подобные соглашения предусматривают право арендатора на выкуп имущества по истечении срока контракта по льготной или остаточной стоимости (такая стоимость может быть чисто символической, например 1 доллар).

В отличие от оперативного финансовый лизинг существенно снижает  риск владельца имущества. По сути, его условия во многом идентичны  договорам, заключаемым при получении  долгосрочных банковских кредитов, так  как предусматривают полное погашение  стоимости оборудования (займа); внесение периодической платы, включающей стоимость  оборудования и доход владельца (выплата по займу – основная и процентная части); право объявить арендатора банкротом в случае его  неспособности выполнить соглашение и т.д.

К объектам финансового  лизинга относятся недвижимость (земля, здания и сооружения), а также  долгосрочные средства производства.

Финансовый лизинг служит базой для образования двух других форм долгосрочной аренды – возвратной и долевой (с участием третьей  стороны).

Возвратный лизинг представляет собой систему из двух соглашений, при которой владелец продает  оборудование в собственность другой стороне с одновременным заключением  договора о его долгосрочной аренде у покупателя. В качестве покупателя здесь обычно выступают коммерческие банки, инвестиционные, страховые или  лизинговые компании. В результате проведения такой операции меняется лишь собственник оборудования, а  его пользователь остается прежним, получив в свое распоряжение дополнительные средства финансирования. Инвестор же, по сути, кредитует бывшего владельца, получая в качестве обеспечения  права собственности на его имущество. Подобные операции часто проводятся в условиях делового спада в целях  стабилизации финансового положения  предприятий.