Курсовая работа по "Комплексному экономическому анализу хозяйственной деятельности"

Значения коэффициента соответствуют нормативному, но он имеет тенденцию к снижению. Если тенденция снижения продолжится, величина собственного капитала, которую можно вложить в текущие активы, будет уменьшаться.

7). Коэффициент маневренности  собственного капитала. К_м= (СК-ВнА)/СК. Нормативное значение лежит в диапазоне от 0,2 до 0,5.

- для прошлого года:

(2017966 – 1270019)/2017966 = 747947/2017966 = 0,37.

- для отчетного года:

(2312931 – 1600816)/ 2312931 = 712115/2312931 = 0,31.

- изменение коэффициента: 0,31 – 0,37 = -0,6.

Значение коэффициента соответствует нормативному, но в  отчетном году маневренность собственного капитала несколько снизилась по сравнению с предыдущим годом.

8). Коэффициент обеспеченности оборотными средствами. Определяется как отношение разности собственного капитала и внеоборотных средств к текущим активам. Нормативное значение коэффициента – должен быть больше 0,1.

- для прошлого года: 747947/1574710 = 0,475.

- для отчетного года: 712115/1545524 = 0,461.

- изменение коэффициента: 0,461 – 0,475 = -0,014.

Значение коэффициента больше нормативного, но имеет тенденцию  к снижению, что говорит об уменьшении обеспеченности оборотными средствами.

9). Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств. Определяется как отношение текущих активов к внеоборотным.

- для прошлого года: 1574710/1270019 = 1,24.

- для отчетного года: 1545524/1600816 = 0,97.

- изменение коэффициента: 0,97 – 1,24 = -0,27.

Значение коэффициента снизилось по сравнению с прошлым  годом на 0,27, что говорит о тенденции  преобладания иммобилизованных средств  над мобильными.

10). Коэффициент соотношения оборотных активов и собственного капитала. Отношение оборотных активов к собственному капиталу.

- для прошлого года: 1574710/2017966 = 0,780.

- для отчетного года: 1545524/2312931 = 0,668.

- изменение коэффициента: 0,668 – 0,780 = -0,112.

Значения коэффициента имеют высокое значение, однако наметилась тенденция к снижению доли оборотных  активов в собственном капитале. В отчетном году она уменьшилась на 11,2%.

11). Коэффициент постоянного актива. Отношение величины активов, уменьшенное на величину долгосрочных обязательств к собственному капиталу. Нормативное значение – должен быть больше 0,7.

- для прошлого года: (2844729 – 351791)/2017966 = 1,235.

- для отчетного года: (3146340 – 370980)/2312931 = 1,2.

- изменение коэффициента: 1,2 – 1,235 = -0,035.

Значение коэффициента больше нормативного, однако в отчетном году уменьшилось на 0,035, что говорит  об уменьшении постоянства активов.

12). Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами. Определяется как отношение суммы собственного капитала и долгосрочных обязательств, уменьшенную на величину внеоборотных активов к величине запасов. Нормативное значение коэффициента должно находиться в диапазоне от 0,6 до 0,8.

- для прошлого года: (2017966 – 1270019)/963166 = 0,78.

- для отчетного года: (2312931 – 1600816)/937539 = 0,76.

- изменение коэффициента: 0,76 – 0,78 = -0,02.

Значения коэффициента соответствуют нормативному, но в отчетном году оно снизилось на 0,02 по сравнению с предыдущим годом, что говорит об уменьшении обеспеченности запасов собственными оборотными средствами.

Анализ финансового положения организации в отчетном году по сравнению с предыдущим показал тенденцию к снижению ряда коэффициентов. Несмотря на соответствие нормативному значению, снизились значения коэффициентов соотношения активов и собственного капитала, финансирования, инвестирования, маневренности, обеспеченности оборотными средствами, соотношения мобильных и иммобильных средств, соотношения оборотных средств и собственного капитала, коэффициент постоянства активов, обеспеченности запасов оборотными средствами.

Коэффициент автономии  больше нормативного и увеличился по сравнению с предыдущим годом, но по сравнению с предыдущим годом наметилась тенденция к увеличению коэффициента зависимости.

Коэффициент финансового  рычага ниже нормативного и снизился по сравнению с предыдущим годом.

Задание 6. Комплексная оценка хозяйственной деятельности организации.

1. Используя показатели комплексной оценки хозяйственной деятельности и аналогичные показатели конкурирующих ООО «Алмаз» и «Агат», провести сравнительную рейтинговую оценку их деятельности.

Таблица 20.

Показатели для расчета комплексной рейтинговой оценки.

Показатель	Значение
Рентабельность продаж	0,100
Рентабельность активов	0,088
Рентабельность собственного капитала	0,131
Рентабельность доходов	0,032
Рентабельность расходов	0,034
Коэффициент финансовой независимости	0,602

1) Расчет рентабельности  продаж:

Рентабельность продаж определим как отношение прибыли  от продаж к выручке от продаж.

R_продаж = P/N = 723823/7238399 = 0,1.

2) Расчет рентабельности  активов:

Рентабельность активов  рассчитаем как отношение прибыли до налогообложения к валюте баланса.

Rа = 276878/3146340 = 0,088.

3) Расчет рентабельности  собственного капитала:

Рентабельность собственного капитала рассчитаем как отношение  чистой прибыли к средней стоимости  собственного капитала:

Rск = 236918/1804063 = 0,131.

4) Расчет рентабельности  доходов:

Рентабельность доходов  определим как отношение чистой прибыли к сумме доходов:

Rд = 236918/7291898 = 0,032.

5) Расчет рентабельности  расходов:

Рентабельность расходов определим как отношение чистой прибыли к сумме расходов:

Rр = 236918/7015020 = 0,034.

6) Расчет коэффициента  финансовой независимости:

Коэффициент финансовой независимости рассчитаем как отношение  средней стоимости собственного капитала к средней стоимости  активов:

Кфн = 1804063/2995534,5 = 0,602.

Для сравнения полученных показателей с аналогичными показателями фирм – конкурентов, представим их в виде таблицы:

Таблица 21.

Подготовка стандартизованных  показателей для комплексной  оценки результатов хозяйственной  деятельности ООО «Алмаз», «Рубин»  и «Агат».

Стандартизованный комплексный  показатель	ООО			Наибольшее значение показателя (эталон)
	«Алмаз»	«Рубин»	«Агат»
Рентабельность продаж	0,110	0,100	0,112	0,112
Рентабельность активов	0,094	0,088	0,100	0,100
Рентабельность собственного капитала	0,115	0,131	0,126	0,131
Рентабельность доходов	0,037	0,032	0,040	0,040
Рентабельность расходов	0,033	0,034	0,031	0,034
Коэффициент финансовой независимости	0,600	0,602	0,608	0,608

Сравнив показатели, видим, что у ООО «Агат» лучшие показатели рентабельность продаж, активов, доходов и коэффициент финансовой независимости, а у ООО «Рубин» лучшие рентабельность собственного капитала и расходов. Эти показатели выберем в качестве эталонных для расчета матрицы стандартизованных показателей.

Таблица 22.

Матрица стандартизованных показателей для комплексной оценки хозяйственной деятельности ООО «Алмаз», «Рубин» и «Агат».

Стандартизованный комплексный  показатель	ООО			Коэффициент значимости показателя
	«Алмаз»	«Рубин»	«Агат»
Рентабельность продаж	0,964	0,797	1	1,8
Рентабельность активов	0,884	0,774	1	1,4
Рентабельность собственного капитала	0,772	1	0,925	2,0
Рентабельность доходов	0,856	0,640	1	1,6
Рентабельность расходов	0,943	1	0,832	1,5
Коэффициент финансовой независимости	0,974	0,980	1	1,7
Итого	Х	Х	Х	Х
Рейтинговая оценка с учетом степени значимости показателя	2,992	2,776	3,098	Х
Ранжирование мест ООО	2	3	1	Х

Для расчета рейтинговой  оценки подготовим матрицу стандартизованных  комплексных показателей по формуле: X_ij = (X_ij/X_max)².

Расчет столбца матрицы  для ООО «Алмаз»:

X₁₁ = (0,110/0,112)² = 0,964.

X₁₂ = (0,094/0,100)² = 0,884.

X₁₃ = (0,115/0,131)² = 0,771.

X₁₄ = (0,037/0,040)² = 0,856.

X₁₅ = (0,033/0,034)² = 0,943.

X₁₆ = (0,600/0,608)² = 0,974.

Расчет столбца матрицы  для ООО «Рубин»:

X₂₁ = (0,100/0,112)² = 0,797.

X₂₂ = (0,088/0,100)² = 0,774.

X₂₃ = 1.

X₂₄ = (0,032/0,040)² = 0,640.

X₂₅ = 1.

X₂₆ = (0,602/0,608)² = 0,980.

Расчет столбца матрицы  для ООО «Агат»:

X₃₁ = 1.

X₃₂ = 1.

X₃₃ = (0,126/0,131)² = 0,925.

X₃₄ = 1.

X₃₅ = (0,031/0,034)² = 0,832.

X₃₆ = 1.

Рейтинговую оценку рассчитаем как корень квадратный из суммы полученных коэффициентов, умноженных на коэффициент значимости показателя.

Для ООО «Алмаз»:

R_{«Алмаз»} = (0,964Х1,8 + 0,884Х1,4 + 0,771Х2 + 0,856Х1,6 + 0,943Х1,5 + 0,974Х1,7)^-1/2 = 2,992.

Для ООО «Рубин»:

R_{«Рубин»} = (0,797Х1,8 + 0,774Х1,4 + 2 + 0,640Х1,6 + 1,5 + 0,980Х1,7)^-1/2 = 2,776.

Для ООО «Агат»:

R_«Агат» = (1,8 + 1,4 + 0,925Х2 + 1,6 + 0,832Х1,5 + 1,7)^-1/2 = 3,098.

После расчета рейтинговых  показателей, видно, что ООО «Рубин»  занимает третье место среди фирм – конкурентов. Первое место занимает ООО «Агат», из значений его показателей четыре выбраны в качестве эталонных. Из показателей ООО «Рубин» эталонными выбраны два показателя, но тем не менее по результативности деятельности фирма уступила ООО «Алмаз».

2. Результаты анализа ООО «Рубин» и комплексной оценки его места в конкурентной среде.

Данная работа скачена с сайта Банк рефератов http://www.vzfeiinfo.ru. ID работы: 23920

 

11 октября 2010 г.                                                 Рябошенко И.В.