Оценка результативности финансово-хозяйственной деятельности предприятия

Понятие прибыли по мере развития экономической теории постоянно усложнялось. Причем трактовки прибыли были и остаются до сих пор довольно спорными.

В современной экономике прибыль является конечным финансовым результатом деятельности организации. Она представляет собой выраженный в денежной форме чистый доход, представляющий собой разницу между совокупным доходом и совокупными затратами. Предприятие получает прибыль, если выручка от продаж превышает себестоимость реализованной продукции (работ, услуг).

Конечным финансовым результатом деятельности коммерческой организации является прибыль. Прибыль представляет собой выраженный в 
денежной форме чистый доход, представляющий собой разницу между 
совокупным доходом и совокупными затратами. Предприятие получает 
прибыль, если выручка от продаж превышает себестоимость реализованной 
продукции (работ, услуг) [15, с. 309].

В процессе анализа финансовых результатов используются разнообразные показатели прибыли, которые можно классифицировать следующим образом:

1. по видам  хозяйственной деятельности:

- прибыль от основной  деятельности – это разность между выручкой, полученной от реализации продукции, и ее фактической себестоимостью;

- прочие  внереализационные  доходы и расходы - это поступления и расходы, связанные с использованием активов организации как таковых (выбытие ввиду списания в случае морального и физического износа, безвозмездной передачи);

- прочие операционные  доходы и расходы - это поступления и расходы, отличные от получения выручки и расходов по обычным видам деятельности и операционных доходов и расходов. Они возникают в результате фактов хозяйственной деятельности организации (курсовые разницы, пени, штрафы);

2. по составу включаемых элементов:

- валовая прибыль - это разность между выручкой и прямыми производственными затратами по реализованной продукции;

- брутто- прибыль включает  финансовые результаты от операционной, финансовой и инвестиционной деятельности, внереализационные и чрезвычайные доходы и расходы;

- прибыль до налогообложения - это результат после выплаты процентов кредиторам;

- чистая прибыль - это сумма прибыли, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений;

3. по характеру деятельности:

- прибыль от обычной  деятельности - это прибыль от обычной деятельности, определенной в уставе организации;

- прибыль от чрезвычайных ситуаций;

4. по характеру налогообложения:

- налогооблагаемая прибыль- это прибыль, с которой изымается налог на прибыль;

- льготная прибыль - прибыль, с которой не изымается налог на прибыль;

5. по экономическому содержанию:

- бухгалтерская  прибыль – это конечный финансовый результат, выявленный за отчетный период на основании бухгалтерского учета всех хозяйственных операций организации;

- экономическая  прибыль - наращение собственного капитала;

6. по характеру использования:

- капитализированная прибыль - это часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов предприятия;

- потребляемая  прибыль - это часть чистой прибыли, которая расходуется на выплату дивидендов предприятия [13, с. 265].

   Все аспекты снабженческой, производственной и сбытовой деятельности предприятия находят свое выражение в показателе прибыли: уровень использования материальных ресурсов, основных средств, трудовых ресурсов, объем реализации продукции, уровень цен. С другой стороны, прибыль является основным  источником развития предприятия, расширения его производственной базы и источником финансирования социальной сферы. Из прибыли    выплачиваются дивиденды и другие доходы учредителям и собственникам предприятия. По прибыли кредиторы судят о возможностях предприятия по возврату заемных средств, инвесторы - о целесообразности инвестиций в предприятие, поставщики - о платежеспособности предприятия. Таким образом, прибыль как важнейшая категория рыночных отношений  выполняет следующие функции:

1) как показатель, характеризующий финансовые результаты хозяйственной деятельности. Значение прибыли состоит в том, что она отражает конечный финансовый результат деятельности предприятия за определенный период;

2) стимулирующую функцию, проявляющуюся в процессе ее распределения и использования. Содержание этой функции состоит в том, что прибыль одновременно является финансовым результатом и основным элементом финансовых ресурсов предприятия;

3) как основной  источник формирования доходной  части бюджетов разных уровней. Налог на прибыль является важнейшим источником пополнения средств бюджета [9,с.223].

Прибыль или убыток предприятия является главным показателем, отражающим финансовый результат, слагаемый из совокупности доходов и расходов, возникающих в результате осуществления хозяйственных операций.

Положением по бухгалтерскому учёту «Бухгалтерская отчётность организации» ПБУ 4/99, утв. приказом Минфина РФ от 06.07.99 № 43н, а также типовой формой № 2 «Отчёт о прибылях и убытках», рекомендованных в приложении к приказу Минфина РФ от 13.01.2000 № 4н предусмотрены пять основных показателей прибыли:

- валовая прибыль,

- прибыль от продаж,

- прибыль до налогообложения,

- прибыль от обычной  деятельности,

- чистая (нераспределённая  прибыль) [1].

Если из валового дохода (валовой прибыли) вычесть издержки обращения, получим финансовый результат (прибыль или убыток) от продаж. К нему прибавляют операционные доходы и вычитают операционные расходы.

 К операционным доходам  и расходам относят результаты  по операциям, связанным с движением имущества предприятия (основных и оборотных средств (кроме товаров), иностранной валюты, ценных бумаг, сдачей имущества в аренду (если аренда не является предметом деятельности организации), проценты, полученные за предоставление в пользование денежных средств организации (доходы), проценты, уплачиваемые организацией за предоставление ей в пользование денежных средств (расходы) и т. п.).

К полученному результату прибавляют внереализационные доходы и вычитают внереализационные расходы.

К внереализационным относят доходы и расходы, не связанные с реализацией товаров и имущества организации. В состав доходов по этим статьям относят штрафы, пени и неустойки, полученные за нарушение условий хозяйствования; суммы, поступившие в погашение дебиторской и депонентской задолженности, по которым истёк срок исковой давности; прибыль прошлых лет, выявленная в отчётном году, суммы дооценки активов (за исключением внеоборотных активов), курсовые разницы и др.

К внереализационным расходам относят суммы уценки оборотных активов в соответствии с установленным порядком, убытки от списания дебиторской задолженности, по которой срок исковой давности истёк, штрафы, пени и неустойки, уплаченные за нарушение условий хозяйствования и др.

Таким образом, получают прибыль до налогообложения. Из неё вычитают налог на прибыль и иные аналогичные обязательные платежи (сбор за использование наименований «Россия», «Российская Федерация», сверхнормативные отчисления за загрязнения окружающей среды, санкции за нарушение налогового законодательства). После чего получается прибыль от обычной деятельности.

Далее к ней следует прибавить чрезвычайные доходы и вычесть чрезвычайные расходы.

Чрезвычайными доходами считаются поступления, возникающие как последствия чрезвычайных обстоятельств (стихийного бедствия, пожара, аварии, национализации и т. п.). К ним относят: страховое возмещение, стоимость материальных ценностей, остающихся от списания непригодных к восстановлению и дальнейшему использованию активов и т. п.

В составе чрезвычайных расходов отражаются расходы от чрезвычайных обстоятельств.

Произведя данные операции получают чистую прибыль (нераспределённую прибыль (убыток) отчётного периода). Предприятия могут производить от неё отчисления на благотворительные цели; направлять на формирование резервного капитала, специальных фондов: фондов потребления и фондов накопления, фондов социальной сферы и другие цели по усмотрению руководства. Предприятия вправе не создавать фонды специального назначения, а расходовать средства на различные цели производственного или непроизводственного характера напрямую из чистой (нераспределённой) прибыли. Но в любом случае расходы, связанные и не связанные с производственной деятельностью следует подвергать анализу с целью экономически оправданного их распределения [5, с. 14].

Таким образом, подводя итог, можно отметить, что прибыль, в современной экономики – это конечный финансовый результат деятельности предприятия.

 

 

3. Роль рентабельности в анализе финансово-хозяйственной деятельности

 

 

Обобщающим результативным показателем производственно-финансовой деятельности предприятия и источником финансовых накоплений является прибыль. В экономической литературе приводится много убедительных доказательств важной роли прибыли как показателя, который выражает долгосрочные цели развития хозяйственной деятельности промышленного предприятия, достигнутый эффект выступает стимулом к повышению результативности работы, основой расширенного производства.

Однако для оценки эффективности работы промышленного предприятия недостаточно использовать только показатель прибыли. Необходимо также использовать показатель рентабельности.

Показатель рентабельности взаимосвязан со всеми показателями эффективности производства, в частности, с себестоимостью продукции, фондоемкостью продукции и скоростью оборачиваемости капитала. Поэтому рентабельность можно назвать инструментом управления эффективностью предприятия.

Ориентация отечественной экономики на рыночные отношения потребовала пересмотра отношения к рентабельности, что обусловлено ее особым местом в системе хозяйствования.

Рентабельность выступает как экономическая категория, оценочный результативный показатель, целевой ориентир, инструмент расчета чистого дохода общества, источник формирования различных фондов [12, с.66].

Экономическое содержание рентабельности тождественно понятию «прибавочная стоимость». Как экономическая категория рентабельность отражает совокупность отношений субъектов хозяйствования, участвующих в формировании и распределении национального дохода.

Основными функциями рентабельности являются: учетная, оценочная, стимулирующая.

 Как результативный  показатель она характеризует  эффективность использования имеющихся ресурсов, успех (неуспех) в бизнесе, рост (снижение) объемов деятельности.

Как количественный показатель рентабельность представляет собой разницу между ценой и стоимостью товаров, между объемом продаж и себестоимостью (в сфере обращения  между валовыми доходами и издержками обращения). Рентабельность, являясь конечным результатом деятельности предприятия, создает условия для его расширения, развития, самофинансирования и повышения конкурентоспособности [29].

Понятие «рентабельность» имеет разные значения с позиции предприятия, потребителя, государства. Но во всех случаях оно означает выгоду. Если предприятие работает рентабельно (в нормальных условиях хозяйствования), то это свидетельствует о том, что покупатель, приобретая товар именно в этом магазине (или этого производителя), получает удовлетворение от покупки (когда у него есть выбор), а государство (общество) может за счет налогов на рентабельность поддерживать убыточные объекты, решать приоритетные социальные задачи. Наличие рентабельности позволяет удовлетворять экономические интересы государства, предприятия, работников и собственников.

Экономические интересы предприятия заключаются в увеличении доли рентабельности, остающейся в его распоряжении. За счет этой рентабельности предприятие решает производственные и социальные задачи своего развития. Интересы работников в увеличении рентабельности связаны с созданием возможностей для улучшения материального стимулирования и повышения уровня их социального развития. Собственники также заинтересованы в росте рентабельности предприятия, ибо тем самым увеличатся дивиденды, обеспечится увеличение их капитала. В гармонично развивающемся обществе ни один из вышеперечисленных интересов не обладает преимуществами перед другими. Если же такая взаимосвязь нарушится в пользу чьих-либо интересов, то тем самым это приведет к ущемлению интересов других сторон. Так, снижение заинтересованности предприятия в наращивании рентабельности (например, из-за необоснованности налогов и отчислений) приведет к уменьшению платежей в бюджет, к замораживанию заработной платы, к нерациональному использованию капитала [23, с.266].