Оргазационн- правовые аспекты по созданию предприятия

 

     Применение  предложенных рекомендаций позволили  предприятию ЧП «Нептун» на 01.06.10., получить экономию и снизить кредиторскую задолженность на 694,8 тыс.грн., что в свою очередь привело к укреплению платежеспособности организации.

     Для повышения эффективности финансово-экономической  деятельности предприятия, улучшения  контроля денежных потоков в организации  целесообразно внедрение системы  бюджетирования.

     Внедрение системы бюджетирования позволяет:

     - разграничить планирование по  начислению и оплате;

     - избежать образования кредиторской  задолженности;

     - структурировать управление оборотным  капиталом;

     - обеспечить финансирование смет;

     - планировать поток денежных средств  и налоговых выплат;

     - избежать дефицита бюджета;

     - принимать экономически обоснованные  инвестиционные решения;

     - оценить эффективность существующих  проектов;

     - улучшить управление дебиторской  задолженностью. 

     3.2. Оценка платежеспособности предприятия на основе изучения потоков денежных средств 

     Для оперативного внутреннего анализа  текущей платежеспособности, ежедневного  контроля за поступлением средств от продажи продукции, погашения дебиторской  задолженности и прочим поступлениями  денежных средств, а так же для  контроля за выполнением платежных  обязательств перед поставщиками, банками  и прочими кредиторами составляется оперативный платежный календарь, в котором, с одной стороны, подсчитываются наличные и ожидаемые платежные  средства, а с другой – платежные  обязательства на этот период.

     Календарь составляется на основе данных об отгрузке и реализации продукции, о закупках средств производства, документов о  расчетах по оплате труда, на выдачу авансов  работникам, выписок со счетов банков и др.

     Для определения текущей платежеспособности необходимо платежные средства на соответствующую  дату сравнить с платежными обязательствами  на эту же дату.

     Низкий  уровень платежеспособности, т. е. недостаток денежных средств и наличие просроченных платежей, может быть случайным и  хроническим. Поэтому, анализируя состояние  платежеспособности предприятия, нужно  рассматривать причины финансовых затруднений, частоту их образования  и продолжительность просроченных долгов.

     Причинами неплатежеспособности могут быть:

     - снижение объемов производства и реализации продукции, повышение ее себестоимости, уменьшение суммы прибыли и как результат – недостаток собственных источников самофинансирования предприятия;

     - неправильное использование оборотного капитала: отвлечение средств в дебиторскую задолженность, вложение в сверхплановые запасы и на прочие цели, которые временно не имеют источников финансирования;

     - несостоятельность клиентов предприятия;

     - высокий уровень налогообложения, штрафных санкций за несвоевременную или неполную уплату налогов.

     Для выяснения причин изменения показателей  платежеспособности большое значение имеет анализ выполнения плана по притоку и оттоку денежных средств. Для этого данные отчета о движении денежных средств сравнивают с данными  финансовой части бизнес-плана.

     В первую очередь следует установить выполнение плана по поступлению  денежных средств от операционной, инвестиционной и финансовой деятельности и выяснить причины отклонения от плана. Особое внимание следует обратить на использование денежных средств, т. к. даже при выполнении доходной части  бюджета предприятия перерасходы  и нерациональное использование  денежных средств могут привести к финансовым затруднениям.

     Расходная часть финансового бюджета предприятия  анализируется по каждой статье с  выяснением причин перерасхода, который  может быть оправданным и неоправданным. По итогам анализа должны быть выявлены резервы увеличения планомерного притока  денежных средств для обеспечения  стабильной платежеспособности предприятия  в перспективе. 
 
 
 

     3.2. Разработка рекомендаций по укреплению платежеспособности и ликвидности на основе выявленных резервов 

     В дипломной работе подробно рассмотрен один из важнейших показателей экономической деятельности предприятия - платежеспособность, который зависит от ликвидности организации. Вместе с тем на платежеспособность предприятия значительное влияние оказывают и другие факторы – политическая и экономическая ситуация в стране, состояние денежного рынка, совершенство залогового и банковского законодательства, обеспеченность собственным капиталом, финансовое положение предприятия – дебиторов и другое.

     При анализе платежеспособности и ликвидности  ЧП «Нептун», комплексно рассмотрены все эти факторы, что позволяет объективно оценить финансовое положение предприятия и разработать рекомендации по укреплению платежеспособности и ликвидности на основе выявленных резервов.

     На  предприятии можно также рекомендовать, чтобы регулярно проводился анализ деятельности предприятия, для того, чтобы предприятие могло «на  ходу» оценить и улучшить свое финансовое положение.

     Сложившаяся ситуация требует одного из основных и радикальных направлений финансового  оздоровления предприятия: поиск внутренних резервов прибыльности и достижению безубыточной работы за счет полного  использования мощности предприятия, повышения качества и конкурентоспособности  продукции, снижения ее себестоимости, проведения инвентаризации запасов, оценки их востребованности, выявления излишних и некомплектных запасов, рационального  использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов, сокращения расходов и потерь.

     Основное  внимание необходимо уделить вопросу  о снижении себестоимости реализуемой  продукции: сокращение затрат за счет повышения уровня производительности труда, экономного использования сырья, материалов, электроэнергии, оборудования и т.д.; сокращение затрат установленных по каждой статье расходов за счет конкретных организационно-технических мероприятий, которые будут способствовать экономии зарплаты, сырья, материалов, энергии и т.д.

     Рассчитаем  коэффициенты ликвидности с учетом предполагаемой экономии на 1 января 2011года.

     Коэффициент текущей ликвидности (покрытия) составит:

     Клт 01.01.09. = 22336 / (16172 – 1669,9) = 1,54

     Коэфиициент текущей ликвидности повысился  с 1,38 до 1,54, - ликвидность активов  предприятия увеличится, показывая, сколько рублей текущих активов  приходится на один рубль текущих  обязательств.

     Коэффициент быстрой ликвидности (промежуточный  коэффициент покрытия) составит:

     Клб 01.01.11. = (22336 – 2569) / (16172 – 1669,9) = 1,36

     Коэффициент быстрой ликвидности (промежуточный  коэффициент покрытия) повысился  с 1,22 до 1,36. Это увеличение логически  можно охарактеризовать тем, что  денежные средства, которые можно  будет выручить в случае вынужденной  реализации производственных запасов, могут быть существенно ниже затрат по их приобретению.

     Коэффициент абсолютной ликвидности составит:

     Кла 01.01.11. = 0 / (1672 – 1669,9) = 0

     Коэффициент абсолютной ликвидности остался  прежним, т.к. на 1 января 2010 года сумма денежных средств и краткосрочных финансовых вложений составляет – 0.

     Коэффициент обеспеченности оборотных активов  собственными средствами составит:

     Коас 01.01.11. = (6164 + 1669,9) / 22336 = 0,35

     Коэффициент обеспеченности оборотных активов  собственными средствами повысился  с 0,28 до 0,35, – это характеризует наличие собственных средств у организации, необходимых для его финансовой устойчивости.

     Отсюда, показатели платежеспособности и ликвидности  на 1 января 2011 года – возрастут, что говорит об укреплении платежеспособности и ликвидности ЧП «Нептун».

     Кроме того, одним из путей пополнения собственных оборотных средств  является продвижение продукции. Рост доходов от реализации зависит от цен на ее продукцию, ее ассортимента и качества, от кредитной политики организации, от направления стратегии  маркетинга на максимизацию прибыли  путем наибольшего удовлетворения спроса на продукцию и т.п.

     На  увеличение спроса влияет не только потребность, но и соотношение цены и качества товара, активность рекламы, скидки за увеличение объема проданных товаров (накопительная система скидок) –  внедрение подобных мероприятий  даст возможность предприятию увеличить  поступление выручки от реализации продукции.

     Снижение  расходов, является задачей, стоящей  перед предприятием. Оптимизация  затрат, запасов, ценностей, совершенствование  их структуры.

     Резервы сокращения затрат устанавливаются  под каждой статьей расходов за счет конкретных мероприятий (улучшение  организации труда, усиление контроля за состоянием складского хозяйства, систематическое  проведение инвентаризаций, контроль обоснованностью списания расходных  материалов, сравнение прайс-листов поставщиков, проведение переговоров  по поводу снижения расценок на товары, заключение договоров поставки с  более выгодными для предприятия  условиями и т.п.).

     При осуществлении плана увеличении прибыли и сокращения затрат, предприятие  ЧП «Нептун» будет иметь свободные денежные средства, и вкладывать их в ликвидные запасы.

     Увеличение  выручки, и, соответственно, прибыли  предприятия, позволит ЧП «Нептун» погасить свою кредиторскую задолженность.

     Дебиторская и кредиторская задолженность предприятия  должна быть сокращена и увеличен собственный капитал, т.к. использование заемных средств в таком соотношении делает невыгодным хозяйственную деятельность предприятия. При сохранении существующей кредитной политики предприятие окончательно потеряет доверие кредиторов.

     Исходя  из вышеизложенного, предприятие ЧП «Нептун» имеет реальную возможность восстановить свою платежеспособность, так например при небольшом значении коэффициента абсолютной ликвидности, организация всегда может быть платежеспособной, если сумеет сбалансировать и синхронизировать приток и отток денежных средств по срокам и объему.

     Отсюда, поскольку значение коэффициента текущей  ликвидности (покрытия) тесно связано  с уровнем эффективности работы организации в отношении управления запасами: можно внедрить систему  поставки сырья и материалов известной  под названием «точно в срок», что может существенно сократить  уровень запасов. Так же, при высокой  оборачиваемости денежных средств  организация может позволить  себе относительно невысокие значения коэффициента текущей ликвидности (покрытия). В данном случае приемлемая ликвидность обеспечивается за счет более интенсивного притока денежных средств в результате текущей  деятельности. Таким образом, анализируя текущее финансовое положение организации  ЧП «Нептун», нужно по возможности учитывать и другие факторы, в явном виде не оказывающие влияния на значение коэффициента текущей ликвидности (покрытия).

     Еще одна задача, стоящая перед руководством предприятия ЧП «Нептун» - улучшение показателей ликвидности баланса. Основной путь для этого – стабилизация денежных потоков для увеличения денежных средств на расчетном счете предприятия и в кассе. Оптимизация денежных потоков предприятия и увеличение денежных средств на балансе предприятия позволит увеличить показатели абсолютной ликвидности баланса. Основной путь для оптимизации денежных потоков – сокращения разрыва времени между отгрузкой товара и получением оплаты за него, проведение систематической инвентаризации дебиторской задолженности. Кроме того, предприятию необходимо периодически проводить инвентаризацию кредиторской задолженности, и вовремя погашать свои долги перед поставщиками и покупателями, работниками по заработной плате, задолженность перед бюджетом по налогам и сборам, что приведет к сокращению объема кредиторской задолженности, и также улучшит показатели абсолютной ликвидности баланса ЧП «Нептун».