Шпаргалка по "Рынку ценных бумаг"

Кредитная орг-я подготавливает проспект эмиссии  акции, кот содержит сведения об эмитенте, его финн положении и сведений о выпущенных и выпускаемых ц.б. кредитной орг-ей.. Все выпуски акций подлежат гос регистрации в ЦБ РФ. Регистрация выпуска акций должна сопровождаться регистрацией проспекта их эмиссии, если общий объем эмиссии акций превышает 5000 МРОТ, или если размещение акции банка производится среди неогранич круга лиц, либо заранее известного круга лиц, число кот превышает 500 лиц. После этого банк должен раскрыть для инвестора инф-ию, содержащихся в проспекте эмиссии в СМИ. И лишь через 2 недели после этого, банк имеет право приступить к размещению своих акций. 

61. Способы размещения акций банка на РЦБ.

Кредитная орг-ия ОАО, кот вправе проводить  как публичное размещение (открытую подписку на акции,  а также осущ их свободную продажу) и закрытую подписку на выпускаемые акции. Акции банка, созданного в форме залога размещаются только путем закрытой подписки среди акционеров ЗАО, число которых не должно превышать 50 лиц. В момент создания банка в люб форме АО, размещение акций путем публичной продажи не допускается, т.е. идет только закрытая подписка. Эмиссия акций первого выпуска считается состоявшейся, если акции будут оплачены полностью, т.е. на 100% от УК в течении 30 дней со дня гос регистрации КО. 

41. Кто такой андеррайтер и отнош-я м/у андеррайтером и эмитентом.  После того, как эмитент определится с величиной уставного капитала, с видами выпускаемых акций, с условием их обращения он составляет, проспект эмиссии передает на регистрацию в фин органы и еще до регистрации приступает к организации подписки на акции. Эта процедура наз-ся - андеррайтинг. Посредническая фирма, при помощи услуг которой осуществляется первичная эмиссия акций эмитента, называется андеррайтер.

   Отношения между эмитентом и  андеррайтером может строиться:

1.на договорной основе, т.е. в этом случае цена продажи уст-ся эмитентом, а посредник получает лишь комиссионное вознаграждение за реализацию ценных бумаг по этой цене. Риск по продаже акций лежит на эмитенте.

2.на конкурсной основе, т.е. посредник, проводит операции по размещению ценных бумаг за свой счет. В этом случае андеррайтер выкупает у эмитента ценные бумаги по одной цене, а перепродает их в розницу инвесторам по другой цене.