Проблемы и перспективы развития кредитного рынка Российской Федерации

Национальные интересы как совокупность сбалансированных интересов личности, общества и государства в кредитной  сфере заключаются в обеспечении  устойчивого развития кредитного рынка  и кредитной системы в целом. Необходимо, чтобы в условиях глобализации и либерализации кредитных рынков российская кредитная система была достаточно развитой и конкурентоспособной.

Как показал финансовый кризис 2009 года, финансово-кредитная система, будучи одним из ключевых звеньев  рыночной экономики, уязвима и подвержена различным негативным влияниям извне. Сегодня должно быть ясно, как дорого могут стоить структурно-функциональное несовершенство кредитной системы  и недостатки ее правового регулирования.

Таким образом, кредитный рынок  представляет собой многоуровневый механизм аккумулирования и перераспределения  финансовых активов и включает учетный  рынок и рынок ссудных капиталов. При помощи инструментов, такие как  различные векселя, коммерческие бумаги, расчетные документы и т.д., кредитный  рынок осуществляет операции. Контролирует эту деятельность законодательство, в частности ФЗ « О банках и  банковской деятельности» от 28.04.2009 года.

Глава 2.  Современный кредитный рынок Российской Федерации

2.1 Состояние  современного кредитного рынка  Российской Федерации

Ипотечный кризис, разразившийся в  июле-августе 2007 года в США, оказал влияние  на экономики всех развивающихся  и даже развитых стран. Ситуация на мировых рынках отразилась и на кредитном  рынке Российской Федерации. Подверженность фондового рынка Российской Федерации  политическим рискам привела к массовому  оттоку капитала со стороны иностранных  инвесторов. Рынок захлестнул кризис ликвидности, в условиях которого Федеральная  служба по финансовым рынкам была вынуждена  приостановить торги на биржах РТС  и ММВБ до специального распоряжения¹³.

Одновременно с выводом активов  из Российской Федерации, нерезиденты  сократили объемы кредитования российских компаний. Учитывая, что многие компании брали более дешевые, чем в  России, кредиты за рубежом, пускали  их в оборот, а когда приходило  время расплачиваться, вновь брали  кредиты, с помощью которых гасили старые, становится ясно, что закрытие иностранными компаниями лимитов по кредитам привело к коллапсу системы  кредитования в РФ. Банки были вынуждены  поднять ставки или полностью  отказаться от выдачи кредитов.

Состояние российского банковского кредитования, его доступность определяются ценовыми и неценовыми условиями. К ценовым относятся ставки и дополнительные комиссии, а к неценовым максимальные сроки и объемы кредитов, требования к финансовому положению заемщика и качеству обеспечения по кредиту.

Динамика  банковского кредитования в последние  годы позволяет назвать его наиболее активно развивающимся сегментом  российского финансового рынка. Так, по данным Росстата¹⁴ на 1 января 2013 года объем кредитования российских банков составил 32 886,9 млрд. руб., что на 71,5 % больше чем на то же число 2010 года и на 17,8 %, чем на 1 января 2012 года (Таблица 1).

Рассмотрим  подробнее данные о размещенных  средствах в динамике за 2010—2013 года (Таблица 2).

Что касается структуры кредитного портфеля, основную долю занимают кредиты, выданные организациям — на начало 2013 года она составила 63 % или 20917 млрд. руб. На физические лица приходится 24 %, а на кредитные организации 13 % на тот же период. Исследуя данные показатели в динамике за 2010―2013 гг., можно отметить, что доля кредитов, размещенных в организациях к 2013 году, постепенно снижается (с 67 % до 63 %), продолжая оставаться основной. Происходит это главным образом за счет увеличения кредитов, выданных населению (с 19 до 24 %), что говорит о наметившейся положительной тенденции. В 2012 году банки наращивали кредитование физических лиц наиболее высокими темпами: объем кредитов населению возрос за 2012 г. на 39,4 % — до 7737,1 млрд. руб. (за 2011 г. — на 35,9 %(5550,8 млрд. руб.)). В результате повысился удельный вес розничного портфеля в активах банковского сектора и в совокупных кредитах и прочих размещенных средствах. Этому поспособствовали: появление новых кредитных продуктов, совершенствование платежных систем, повышение жизненного уровня населения, стабильная экономическая ситуация, развитие законодательной и правовой базы, наличие информационных ресурсов. Доля же депозитов, размещенных в других кредитных организациях, остается практически неизменной, чуть сократившись к началу 2013 года.

Теперь  рассмотрим в динамике, как изменяются объемы кредитования физическим лицам, юридическим лицам и кредитным  организациям за аналогичный период (Таблица 3).

Из графика видно, что объем  размещенных средств организациям в целом растет, причем темпы роста  увеличиваются с начала 2012 года. К началу 2013 г. спрос на кредиты со стороны качественных корпоративных заемщиков несколько снизился в связи с активизацией привлечения ими заемных средств на рынке облигаций. На месячную динамику кредитного портфеля нефинансовых организаций в течение 2012 г. корректирующее влияние оказывала переоценка их валютной составляющей вследствие колебаний курса российского рубля по отношению к доллару США. Доля кредитов нефинансовым организациям в их общем объеме снизилась до минимального за последние несколько лет значения — 59,4 % на 1.12.12, что стало следствием бурного роста объемов кредитования физических лиц. Наименьший прирост объема корпоративных кредитов за 2012 г. продемонстрировали 30 крупнейших банков (исключая ОАО «Сбербанк России»), а прирост значительно выше среднего — малые и средние региональные, а также московские банки, не в последнюю очередь за счет кредитования субъектов малого и среднего предпринимательства в регионах. ОАО «Сбербанк России» за этот период нарастило объем кредитования нефинансовых организаций на 13,7 %, обеспечив более 40 % прироста корпоративного кредитного портфеля в целом по банковскому сектору.

Объем кредитов, выданных населению, также растет, причем заметный рост начинается с середины 2012 года. Что  касается кредитных организаций, ситуация стабильная. Объем межбанковских  кредитов, не имея явной тенденции, все же растет умеренными темпами. Объем предоставленных межбанковских кредитов за 2012 г. вырос на 6,9 % — до 4230,4 млрд. руб. (за 2011 г. — на 35,5 %). Их доля в активах банковского сектора уменьшилась с 9,5 до 8,5 %. При этом объем кредитов, размещенных в кредитных организациях — резидентах, возрос на 22,4 %, а в банках-нерезидентах — напротив, сократился на 4,2 %. В целом прирост депозитов, размещенных в кредитных организациях, за анализируемый период составил 55 %, а среднегодовое значение за данный период составило 3 458 861 млн. руб.

Немаловажным является распределение  кредитов, выданных физическим лицам  в Российской Федерации в разрезе Федеральных округов (табл. 4). По состоянию на 01.01.2013¹⁵ данный показатель составил 7 226 423 млн. руб. Согласно диаграмме, основной объем кредитов физическим лицам выдается на территориях Центрального Федерального округа — 31 % или 2 270 731 млн. руб., из них 15 % приходится на основной денежно-кредитный центр России — г. Москва, Приволжского Федерального округа — 17 % (1 257 277 млн. руб.), Сибирского Федерального округа — 15 % (1 062 466 млн. руб.) и т. д. Данный факт¹⁶ можно сопоставить с территориальным распространением банков. Следовательно, объем кредитования населения, как правило, больше там, где распространены банковские услуги для физических лиц.

Аналогично на ту же дату объем  кредитования юридических лиц и  индивидуальных предпринимателей составил 27 531 130 млн. руб. Рассмотрим также данный показатель в территориальном разрезе и сравним его с объемом кредитования физических лиц (Таблица 5).

Основной объем кредитов юридическим  лицам и индивидуальным предпринимателям выдается также на территории Центрального Федерального округа, но по сравнению  с кредитованием физических лиц, ее доля в структуре больше половины — 55 % (15 268 061 млн. руб.), что уменьшает значение других Федеральных округов в общей структуре. Причем на г. Москва приходится 43 % всех кредитов, выданных в Российской Федерации, что говорит о его особом значении для организаций и индивидуальных предпринимателей. Это связано также с тем, что Москва имеет самое большое количество действующих банков. Большую долю в этой структуре отведено Приволжскому Федеральному округу (как и в кредитовании физических лиц) — 12 % (3 182 178 млн. руб.) и Северо-Западному Федеральному округу — 11 % (3 002 649 млн. руб.). Доля кредитования организаций и индивидуальных предпринимателей на территории Сибирского Федерального округа в два раза меньше по сравнению с той же долей кредитования физических лиц — 7 % по сравнению с 15 %. Объем кредитов в остальных Федеральных округах не превышает 10 %. Самую маленькую долю в кредитовании как физических, так и юридических лиц и индивидуальных предпринимателей можно наблюдать на территории Северо - Кавказского и Южного Федеральных округов. Данный факт, скорее всего, связан с нестабильной политической и экономической ситуацией и дотационным характером доходов в Республиках, входящих в данные округа.

Рассмотрим структуру кредитного портфеля и ее динамику за 2010—2013 гг. по срокам выданных ссуд. По состоянию на 1 января 2013 года объем кредитов, выданных банками в рублях и иностранной валюте организациям, составил 20 917 млрд. руб. Из них кредиты, выданные на срок:               

· до 30 дней — 655 млрд. руб. (3 %);               

· от 31 до 90 дней — 608 млрд. руб. (3 %);               

· от 91 до 180 дней — 965 млрд. руб. (5 %);               

· от 181 дня до 1 года — 3 375 млрд. руб. (16 %);               

· от 1 года до 3 лет — 5 906 млрд. руб. (28 %);               

· от 3 лет — 8 468 млрд. руб. (40 %).

Рассмотрев структуру кредитования организаций по срокам, можно говорить о его долгосрочном характере, так  основную долю составляют кредиты свыше 3 лет, что явилось характерной  чертой анализируемого периода (с 2010 по 2013 гг.), так как в ранние периоды долгосрочные кредиты не были столь востребованы. Это, безусловно, является положительным моментом. Возможно, это связано с повышением доверия к клиентам со стороны банков и стабилизацией финансового состояния, как организаций, так и банков.

Данные  диаграммы (Таблица 6) наглядно свидетельствуют о том, что существует определенная зависимость удельного веса кредитов от сроков их предоставления. С удлинением сроков ссуд, их доля в кредитном портфеле увеличивается. Наблюдается тенденция к увеличению удельного веса долгосрочных кредитов сроком от 3 лет, остальные же кредиты не имеют определенной направленности ни к снижению, ни к увеличению, отклоняясь незначительно в ту или иную сторону. В начале 2013 года по сравнению с январем 2010 года, наибольший прирост имела ссудная задолженность по кредитам со сроком погашения от 31 до 90 дней — 114 %, и до 30 дней — 108 %, наименьший прирост наблюдался по кредитам со сроком погашения от 181 дня до 1 года — 37 %.

В течение большей части 2012 г. российские банки ужесточали неценовые условия кредитования нефинансовых организаций (прежде всего требования к их финансовому положению и обеспечению по кредиту). Ряд банков уменьшал максимальный срок кредитования. Некоторые кредитные организации повышали процентные ставки по корпоративным кредитам. По результатам обследования Росстата, проведенного в конце года, в целом средневзвешенные процентные ставки по рублевым кредитам нефинансовым организациям в течение 2012 г. колебались около уровня, сложившегося к концу 2011 года, но были значительно меньше, чем в течение 2010 года.

Изменение условий банковского  кредитования было неоднородным. Влияние  ряда факторов на условия кредитования различных категорий заемщиков  обусловило разную степень изменения  этих условий. Основными факторами  снижения доступности кредитования стали изменение условий привлечения  средств на внутреннем рынке, изменение  ситуации с ликвидностью в банках, а также ожидание изменения этих и других факторов в будущем. Главным  фактором, способствующим смягчению  условий банковского кредитования и, соответственно, росту доступности  кредитных ресурсов для всех категорий  заемщиков, оставалась конкуренция  между банками.

Текущее состояние денежно-кредитного рынка оценивается как период постепенного и медленного восстановления, что связано с нестабильностью  финансового состояния населения, ухудшением условий кредитования и  ужесточением условий предоставления кредитов. В конце декабря 2013 и началу 2014 года условия рынка должны значительно улучшиться из-за бюджетных расходов, которые традиционно активизируются в конце года.

2.2 Виды кредитов представленных  на кредитном рынке

На кредитном рынке реализуется  следующие виды кредитов¹⁷:

1) коммерческий предоставляется  предприятиями и организациями  друг другу в товарной форме.  Эта форма кредита существует  в основном в виде отсрочки  платежа, которая и определяет  срочность его предоставления;

2) банковский предоставляется специализированными  кредитно-финансовыми учреждениями, всем хозяйствующим субъектам,  нуждающимся в кредитах;

3) потребительский предоставляется  физическим лицам на покупку  потребительских товаров длительного  пользования, как правило, на  срок до 3-х лет и за самый  низкий процент;

4) ипотечный кредит выдается  под залог недвижимости с целью  получения долгосрочной ссуды;

5) межхозяйственный предоставляется  предприятиями (друг другу) с  хорошо налаженными межхозяйственными  связями путем продажи акций,  облигаций и других ценных  бумаг;

6) государственный предоставляется  населением страны своему государству  путем покупки государственных  облигаций внутренних займов;

7) международный предоставляется  странами друг другу в денежной  и товарной формах;

8) ростовщический кредит;

9) межбанковский кредиты.

Рассмотрим каждый из перечисленных  видов кредита подробнее.

Коммерческий кредит предоставляется  одним функционирующим предприятием другому в виде продажи товаров  с отсрочкой платежа. Орудием  такого кредита является вексель, оплачиваемый через коммерческий банк. Как правило, объектом коммерческого кредита  выступает товарный капитал, который  обслуживает кругооборот промышленного  капитала, движение товаров из сферы  производства в сферу потребления. Особенность коммерческого кредита  состоит в том, что ссудный  капитал здесь сливается с  промышленным. Главная цель такого кредита - ускорить процесс реализации товаров и заключенной в них прибыли. Процент по коммерческому кредиту, как правило, ниже, чем по банковскому кредиту.