Оценка кредитоспособности заемщика в банковском кредитовании

Общее количество балов будет рассчитываться следующим образом:

3 кл * 30 = 90 баллов

1 кл * 30 = 30 баллов

1 кл * 40 = 40 баллов

Итого       160 баллов

Таким образом, ОАО “Металлсервис” относиться ко 2 - му классу кредитоспособности.

В соответствии с критериями надежности клиентов, принятыми Правлением АКБ МИнБ, ОАО “Металлсервис” относиться к высокой степени ( II ):

- позиция на рынке достаточно  прочная

- финансовое положение хорошее

- высокое качество управления

- через расчетный счет в нашем  банке проходит весь оборот

- высокое качество управление

- претензий к расчетному счету  не имеется

- гарантии возврата кредита  надежные

- с процентной политикой банка  клиент не всегда согласен

От класса кредитоспособности зависит выбор вида кредитной линии (лимита), порядок - определения и размер процентной ставки, требования банка ко вторичному источнику погашения долга (например, к размеру залоговой моржи). В результате анализа кредитоспособности и платежеспособности клиента лежат определенные условия кредитования, которые отражаются в кредитном договоре. При высоких темпах инфляции, экономической и политической нестабильности организация кредитных отношений основывается не только на классе кредитоспособности заемщика, но и на анализе делового риска на момент выдачи ссуды. Анализ коэффициентов кредитоспособности позволяет определить слабые звенья в управлении организацией, а на этой основе - условия кредитования.

Не рекомендуется повышать класс кредитоспособности клиента банка или оговаривать условия кредитования по данному классу при:

- улучшении коэффициента ликвидности  только за счет роста дебиторской  задолженности или остатков готовой  продукции;

- повышения коэффициента покрытия за счет роста остатков готовой продукции, не обеспеченной договорами на сбыт, или труднореализуемых остатков сырья и незавершенного производства;

- ухудшении структуры ликвидных  средств;

- фактическое наличие собственных  оборотных средств в размере менее постоянной минимальной потребности в них;

- росте показателя обеспеченности  собственными средствами малых  производственных структур за  счет фондов, связанных с рисковой  деятельностью предприятия;

- улучшения показателя обеспеченности  производственной деятельности договорами за счет заключения договоров с некредитоспособными покупателями и поставщиками;

- сокращение долговых обязательств  банку в связи с непоставками  кредитуемого сырья.

 

3.2. Методы определения  критических значений 

оценочных показателей кредитоспособности

 

Мы рассмотрим вопросы анализа кредитоспособности в том виде, который универсален для всех предприятий, независимо от рода их деятельности. Однако специализация предприятия накладывает свои особенности на результаты анализа кредитоспособности заемщика. Что касается официальных коэффициентов, оценивающих итоговую кредитоспособность, то вызывает сомнение возможность применения ко всем предприятиям одних и тех же критических значений.

 

Фактический уровень коэффициентов указывает не только неплохое или хорошее финансовое состояние предприятия, но и отражает структуру активов и пассивов, объективно различающуюся в зависимости от сферы деятельности предприятия. Например, производственные предприятия промышленности и строительства имеют большую долю внеоборотных активов, в торговых предприятиях преобладают оборотные активы, в составе самих оборотных активов производственных предприятий преобладают запасы и дебиторская задолженность, а у торговых предприятий высок удельный вес денежных средств и т.д. Соотношение капитала и заемных средств также  может быть различным и при плохом, и при хорошем финансовом состоянии предприятия. Оно зависит от скорости оборота дебиторской и кредиторской задолженности: чем быстрее поступают средства от покупателей, тем большую кредиторскую задолженность может позволить себе предприятие. В зависимости от сроков погашения задолженности, устанавливаемых кредиторами, предприятие должно регулировать объем дебиторской задолженности путем установления покупателям обоснованных сроков ее погашения.

Кроме того, сами оборотные активы могут быть качественно разными по своему составу, в зависимости от того, присутствуют ли в них неликвидные или труднореализуемые запасы, безнадежная дебиторская задолженность.

Существенно влияет на необходимый уровень коэффициентов наличие или отсутствие у предприятия долгосрочных заемных средств, являющихся дополнительным источником покрытия внеоборотных активов.

Это обстоятельства свидетельствуют о том, что едва ли экономически целесообразно подходить ко всем предприятиям с одной и той же меркой минимально необходимого уровня коэффициентов текущий ликвидности и обеспеченности собственными средствами.

Даже если пока не принимать во внимание отраслевые особенности, о которых говорилось выше, на одном и том же предприятии в разные периоды его деятельности в зависимости от структуры и оборачиваемости активов и пассивов нормальный уровень коэффициентов может существенно различаться.

Покажем это на динамике показателей ОАО “Металлсервис” за 2 квартал 2011 года.

В таблице 15 содержаться данные балансов и формы № 2, а так же расшифровка некоторых из этих данных на основе первичных документов бухгалтерского учета. По материалам таблице 15 составим другую таблицу, содержащую информацию, которую можно непосредственно использовать для оценки необходимых предприятию уровней коэффициентов текущей ликвидности и обеспеченности собственными средствами.

Таблица 15

Исходные данные для определения нормального уровня

коэффициентов текущей ликвидности и

обеспеченности собственными средствами.

 

№	Показатель	1.04	1.07	1.10	1.01
1	Внеоборотные активы	65247232	64794744	65324037	65666778
1.1	Основные средства	39461312	40491277	47093154	47137322
2.	Оборотные активы	79552121	77231483	79758692	83190868
2.1	Сырье и материалы	633976	669482	683437	590075
2.2	Запасы в т.ч.	74288997	73593284	77297990	81142284
2.2.1	Неликвидные и труднореализуемые запасы	-	-	-	-
2.3	Дебиторская задолженность в т.ч.	4365377	2286723	1104616	976533
2.3.1	Безнадежная дебиторская задолженность	-	-	-	-
2.4	Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	263771	681994	672649	481976
3	Собственные средства	123571828	126662405	131860349	136630699
4	Долгосрочные займы	-	-	-	-
5	Краткосрочные займы в т.ч.	3000000	850000	40000	1200000
6	Кредиторская задолженность в т.ч.	18227525	14513822	13182380	11026947
6.1	За товары, работы, услуги	9691698	5473112	3478260	4531021
7	Выручка от реализации	20501503	44733491	78477323	110892219
8	Себестоимость, коммерческие и управленческие расходы	16979597	34738465	59285413	52432080
9	Прирост запасов (+) Уменьшение (-)	-1640126	-1461705	+2858680	+7168312

 

 

Таблица 16

Исходные данные для определения нормального уровня

коэффициентов текущий ликвидности

и обеспеченности собственными средствами

 

№	Показатель	Ед. изм.	1.04	1.07	1.10	1.01
1	Объем дневных продаж	тыс.руб	227795	248519	290657	308034
2	Объем дневных затрат и прироста запасов	тыс.руб	170439	184871	230163	165557
3	Средняя величина:
а	оборотных активов	тыс.руб	81453965	79922883	79446951	79953909
б	запасов	тыс.руб	75583547	74762344	74990108	76047615
	сырья и материалов	тыс.руб	635833	43781	654674	650194
	дебиторской задолженности	тыс.руб	5005849	4165950	3342523	2767036
	кредиторской задолженности и займов	тыс.руб	23732081	21013877	18773619	17011380
	Оборачиваемость	дни
	оборотных активов (стр3а/стр1)	дни	357,6	321,6	273,3	259,6
	Запасов (стр3б/стр2)	дни	443,5	404,4	325,8	459,3
	сырья и материалов (стр3в/стр1)	дни	3,7	3,48	2,8	3,9
	дебиторской задолженности (стр3г/стр1)	дни	22,0	16,8	11,5	9,0
	кредиторской задолженности и запасов (стр3д/стр1)	дни	104,2	84,6	64,6	55,2

 

Пояснения к таблице 16:

1. Объем дневных продаж рассчитывается  делением выручки от реализации на число дней в периоде (соответственно на 90,180,270 и 360 дней). Аналогичным образом определяется объем дневных затрат и прироста запасов. В предыдущей таблице прирост запасов рассчитан нарастающем итогом с начала года.

2. Средние величины оборотных  активов и отдельных их элементов  определены общепринятым статистическим  методом: половины величин на начальную и конечную даты плюс полные величины на остальные даты, деленные на число слагаемых минус 1. В расчет включены и данные на 1,01.97г., не показанные в таблице. Например, средняя сумма оборотных активов на 01.01.98 г. равна:

 тыс.руб.

3. Оборачиваемость в днях разных  элементов оборотных активов  и кредиторской задолженности  рассчитывается исходя либо из  однодневной выручки от реализации, либо из однодневного объема  затрат и прироста запасов, в  зависимости от характера использования той или оной части оборотных активов. Все виды материальных запасов сопоставимы с себестоимостью и производят обороты в составе затрат дебиторская задолженность - это задолженность по выручке от реализации, а кредиторская - это задолженность поставщикам и подрядчикам, материалы, работы и услуги которых включаются в себестоимость.

Некоторые методические подходы к расчетам:

Как правило, оборачиваемость оборотных активов и краткосрочной задолженности рассчитывается исходя из выручки от реализации. С нашей точки зрения, это дает неточные результаты.

Оборачиваемость дебиторской задолженности, бесспорно, должна рассчитываться исходя из выручки от реализации, т.к. в основной своей части дебиторская задолженность состоит из долгов покупателей продукции предприятия. Оборачиваемость всех видов запасов точнее рассчитывать исходя из себестоимости и прироста запасов, поскольку запасы в своем большинстве либо включаются в материальные затраты на производство продукции либо увеличиваются (уменьшаются) как складские запасы. Кредиторская задолженность в основной своей части является задолженностью по оплате труда и социальному страхованию, т.е. сопоставима с себестоимостью и изменением размера складских запасов.

Конечно, в составе дебиторской и кредиторской задолженности есть долги, не связанные с производством и реализацией продукции предприятия, однако ими можно пренебречь по двум причинам: во - первых, величина таких долгов незначительна (это подтверждается данными балансов, см. приложения); во - вторых, технически очень сложно и экономически не целесообразно такое скрупулезное деление долгов и расчет их оборачиваемости по каждому элементу. Информацию для столь точного расчета оборачиваемости можно получить лишь из первичных документов бухгалтерского учета. Просто надо иметь в виду, что названный допуск в расчете оборачиваемости имеет место. В исключительных случаях, когда суммы дебиторской или кредиторской задолженности, не связанные с основной деятельностью предприятия, являются значительными, их целесообразно выделять при расчете оборачиваемости. Например, оборачиваемость кредиторской задолженности перед бюджетом надо рассчитывать делением общей суммы причитающихся платежей в бюджет на эту задолженность.