Методы определения плановой потребности в оборотном капитале

54

 

Содержание

 

 

Введение………………………………………………………………………………3

Глава 1. Экономическое содержание и основы организации оборотного

               капитала……………………………………………………………………..5

1. Сущность и структура оборотного капитала……………………………..5
2. Состав и структура оборотных средств…………………………………..6
3. Особенности кругооборота оборотных средств……………………….....8
4. Источники формирования оборотного капитала……………………….......10

Глава 2. Методы определения плановой потребности в оборотном капитале…..12

1. Аналитический метод……………………………………………………..13
2. Коэффициентный метод…………………………………………………..14
3. Метод прямого счета………………………………………………………15
4. Сущность и особенности формирования оборотных средств………….16

Глава 3. Показатели, характеризующие эффективность использования оборотного капитала предприятия. Методики их исчисления…………………...25

Расчетная часть………………………………………………………………………33

Заключение…………………………………………………………………………...60

Список литературы…………………………………………………………………..62

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

 

Актуальность данной темы подтверждается нынешним состоянием экономики, а также других сфер общественной жизни. Оживленное развитие российского предпринимательства в течение последних лет вызвало необходимость вовлечь в оборот имущественные комплексы - предприятия, в целом используемые для извлечения коммерческой выгоды.

На современном этапе развития рыночной экономики в России предприятие является базисом всей хозяйственной системы, на котором строится совокупность экономических отношений в стране в целом.

Необходимым условием реализации основной цели предпринимательства – получение прибыли на авансированный капитал – является планирование воспроизводства капитала, которое охватывает стадии инвестирования, производства, реализации (обмена) и потребления.

Формирование и использование различных денежных фондов для возмещения затрат капитала, его накопления и потребления составляет суть механизма финансового управления на предприятии.

Независимо от того, разделяется ли капитал предприятия на собственный, заемный, основной или оборотный, он находится в процессе непрерывного движения и принимает лишь различные формы в зависимости от конкретной стадии кругооборота.

Бизнес как система функционирует и развивается в результате предшествующих вложений капитала. Получение прибыли сегодня – это результат правильных решений о пропорциях вложения капитала в основные и оборотные средства, принятых еще до начала операционной деятельности предприятия. Для обеспечения бесперебойного процесса производства и реализации продукции каждая фирма должна располагать одновременно и основными фондами, и оборотными.

Цель работы – исследовать понятие оборотного капитала предприятия, а также методы определения потребности в оборотном капитале и показатели, характеризующие эффективность использования оборотных средств.

Оборотные средства являются одной из главных составных частей имущества предприятия. Состояние и эффективность их использования — залог успешной деятельности предприятия. Развитие рыночных отношений определяет новые условия их организации. Высокая инфляция, неплатежи и другие кризисные явления вынуждают предприятия изменять свою политику по отношению к оборотным средствам, искать новые источники пополнения, изучать проблему эффективности их использования.

Для достижения данной цели при написании работы были поставлены следующие задачи:

1. Изучить экономическое содержание оборотного капитала;
2. Рассмотреть основы организации оборотного капитала на предприятии;
3. Изучить понятие нормирования оборотных средств;
4. Проанализировать методы определения потребности в оборотном капитале;
5. Рассмотреть виды и методику исчисления показателей, характеризующих эффективность использования оборотных средств.

Объектом исследования данной работы являются экономические отношения, связанные с формированием и использованием оборотного капитала предприятия.

Предметом изучения выступают различные формы оборотного капитала, источники их формирования и способы использования [14, c 5].

  При написании курсовой работы были проанализированы основные учебные и научные материалы в  рамках тематики работы, а также различные публикации в периодической прессе о сущности и особенностях использования оборотного капитала. При этом можно выделить следующих авторов: Анциферова И.В., Астахов В. Н.,  Гетьман В.Г., Глушков И. Е.,  Шеремет А. Д., В.Я. Горфинкель, В. А. Шандара, А.Б. Карлика и другие.

 

Глава 1. Экономическое содержание и основы организации оборотного капитала

 

1.1.Сущность оборотного капитала

 

Оборотный капитал — это капитал, инвестируемый фирмой,     компанией в текущую деятельность на период каждого операционного цикла. Иными словами, это средства фирмы, вложенные в текущие активы (оборотные средства). Оборотный капитал, как и основной капитал, выражает определенные производственные отношения, складывающиеся с развитием предпринимательства. Оборотный капитал непосредственно участвует в создании новой стоимости, функционируя в процессе кругооборота всего капитала. При этом соотношение основного и оборотного капитала влияет на величину получаемой прибыли. Оборотный капитал обращается быстрее, чем основной капитал. Поэтому с увеличением доли оборотного капитала в общей сумме авансированного капитала время оборота всего капитала сокращается, а, следовательно, увеличивается возможность роста новой стоимости, т.е. прибыли [3, с 102].

Существует понятие чистого оборотного капитала. Его величина определяется как разница между текущими активами и текущими обязательствами, текущими пассивами. В нормальных условиях функционирования хозяйствующих субъектов величина текущих активов выше текущих обязательств, т.е. сумма оборотных средств превышает кредиторскую задолженность.

Чистый оборотный  капитал  в традиционной терминологии представляет собой не что иное, как собственные оборотные средства.

Оборотный капитал характеризуется не только объемом и структурой, но и ликвидностью текущих активов. Степень ликвидности определяется способностью текущих активов превращаться в процессе кругооборота в денежные средства. При этом учитывается, что, например, производственные запасы менее ликвидны, чем готовая продукция, а абсолютно ликвидны денежные средства.

 

1.2. Состав и структура оборотных  средств

 

На практике различают состав и структуру оборотных средств организации. Состав оборотных средств показывает, из каких элементов они состоят (рис. 1). Оборотные средства организации включают: сырье, материалы, незавершенное производство, готовую продукцию, товары для перепродажи, дебиторскую задолженность, краткосрочные финансовые вложения, денежные средства.

Рис. 1 Состав оборотных средств предприятия 

Структура оборотных средств характеризует удельный вес каждой статьи в их общем объеме. В различных отраслях хозяйства она не одинакова и складывается под влиянием ряда факторов:

1. производственных — типа производства (массовое, серийное, единичное и т.п.), длительности производственного цикла, характера изготавливаемой продукции, состава затрат на производство;
2. особенностей материально-технического обеспечения производства – периодичности и регулярности поставок, удельного веса комплектующих изделий;
3. организации расчетов;
4. учетной политики предприятия [3, с 78].

Создание наиболее рациональной структуры оборотных средств создает важные предпосылки эффективного управления ими.

Оборотные средства предприятий и организаций классифицируют по следующим признакам:

1. функциональное назначение — различают средства, авансированные в оборотные производственные фонды и оборотные средства в фондах обращения;
2. участие в производстве — оборотные производственные фонды подразделяются на средства в производственных запасах и средства в производстве; участие в обращении — фонды обращения состоят из готовой продукции и денежных средств;
3. особенности планирования и организации — планируемые (нормируемые) и не планируемые (ненормируемые);
4.   источник формирования — собственные и заемные;
5.   степень ликвидности — первоклассно ликвидные, быстро- и медленнореализуемые активы [4, с 43].

Наиболее важно подразделение оборотных средств организации в зависимости от их размещения в воспроизводственном процессе  или по функциональному признаку. Оно показывает часть оборотных средств в виде оборотных производственных фондов, занятую в процессе производства, и другую часть в виде фондов обращения, занятую в процессе реализации.

В зависимости от участия в производстве оборотные производственные фонды подразделяются на средства в производственных запасах и средства в производственном процессе (или в производстве). Подавляющую часть оборотных производственных фондов составляют производственные запасы. Они включают вещественные элементы производства, используемые в качестве предметов труда и частично орудий труда, еще не вступивших в производственный процесс и находящихся в виде складских запасов.

В состав предметов труда входят:

1. сырье и основные материалы, из которых изготавливается продукт. Они образуют материальную (вещественную) основу продукта. К сырью относится продукция сельского хозяйства, добывающей промышленности, а к материалам — продукция обрабатывающих отраслей промышленности;
2. вспомогательные материалы — топливо, тара и тарные материалы для упаковки, запасные части. Они используются для обслуживания, ухода за орудиями труда, облегчения процесса производства, для придания продукту определенных потребительских свойств;
3. покупные полуфабрикаты и комплектующие изделия. Полуфабрикаты не являются готовой продукцией и вместе с комплектующими играют в производственном процессе ту же роль, что и основные материалы [7, с 21].

В специальную группу оборотных фондов выделяют средства труда, имеющие непродолжительный срок службы, которые по экономическому назначению относятся к внеоборотным активам, так как участвуют в процессе производства многократно и не сразу теряют свою материально-вещественную форму. Это могут быть инструменты, инвентарь, запасные части для текущего ремонта, насчитывающие в организациях сотни наименований. Они включаются в состав оборотных фондов для упрощения учета их износа и списываются на затраты производства как материалы.

Наряду с производственными запасами в оборотные производственные фонды входят средства в производстве, включающие незаконченную продукцию и расходы будущих периодов. Незаконченная продукция, или продукция частичной готовности, — это предметы и средства труда, вступившие в производственный процесс, но не прошедшие всех операций обработки, предусмотренных технологическим процессом. Они представлены незавершенным производством и полуфабрикатами собственного изготовления. Это вещественные элементы оборотных фондов. В составе оборотных фондов в производстве основная доля приходится на незавершенное производство.

Единственный невещественный элемент оборотных производственных фондов — расходы будущих периодов. Они включают затраты на подготовку и освоение новой продукции, новой технологии, которые производятся в данном году, но относятся на продукцию будущего года.

Таким образом, оборотные производственные фонды создают материальную основу для осуществления процесса производства, но их состав и структура зависят от отраслевых особенностей, технического уровня организации, особенностей используемых сырья и материалов.

 

1.3. Особенности кругооборота оборотного капитала

 

Экономическая сущность оборотных средств определяется их ролью в обеспечении непрерывности процесса воспроизводства, в ходе которого оборотные фонды и фонды обращения проходят как сферу производства, так и сферу обращения. Находясь в постоянном движении, оборотные средства совершают непрерывный кругооборот, который отражается в постоянном возобновлении процесса производства.

Движение оборотного капитала может быть представлено в классической форме (рис. 2):

Д→ПЗ→НЗП→ГП→Т’→Д’
Д     — деньги ПЗ   — производственные запасы НЗП — незавершенное производство	ГП — готовая продукция Т'  — товары отгруженные Д' — деньги с приростом Д'= Д + ΔД