Традиционные и новые инструменты долгосрочного финансирования предприятия

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 21 Сентября 2015 в 22:42, курсовая работа

Краткое описание

Основными финансовыми отчетными документами предприятия являются бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках и отчет о движении денежных средств.
В курсовой работе проводится исследование бухгалтерской отчетности предприятия, которое позволяет оценить его финансовое состояние, а также провести анализ полученных финансовых результатов.
В работе анализируется изменение финансового состояния предприятия в течение исследуемого периода, оценивается эффективность отдельных управленческих решений, формулируются рекомендации для улучшения финансового состояния и повышения эффективности работы предприятия.

Содержание

ВВЕДЕНИЕ 3
1 ТРАДИЦИОННЫЕ И НОВЫЕ ИСТОЧНИКИ ДОЛГОСРОЧНОГО ФИНАНСИРОВАНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ 5
1.1 Традиционные источники долгосрочного финансирования 5
1.2. Новые источники долгосрочного финансирования 8
2 СОСТАВЛЕНИЕ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ 16
2.1 Задания для расчетов (6вариант) 16
2.2 Расчетная часть 19
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 58
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 60

Скачать полностью (162.90 Кб) Сколько стоит заказать работу?

Прикрепленные файлы: 1 файл

ебмулаев финмен.docx

— 166.01 Кб (Скачать документ)

ТП= 1841171,49 руб.

СК = Уставный капитал + Нераспределенная прибыль

СК (собственный капитал) = 8524201,48 руб.

СК+ДК= 12244201,48 руб.

Показатель	Метод расчета	Значение
1.Ликвидность	Текущая ликвидность – отношение текущих активов к текущим пассивам.	2,47
1.Ликвидность	Абсолютная ликвидность – отношение денежных средств к текущим пассивам.	0,23
2.Платежеспособность	Отношение собственных средств к сумме пассивов.	0,61
2.Платежеспособность	Соотношение собственных средств и долгосрочных кредитов к сумме пассивов.	0,87
3.Рентабельность	Рентабельность продаж – отношение чистой прибыли к выручке.	0,06
	Рентабельность активов – отношение чистой прибыли к активам	0,01
	Рентабельность собственных средств – отношение чистой прибыли к собственным средствам	0,02
4.WACC	Сумма произведений удельных весов источников капитала в общей сумме капитала и их стоимости	0,74
СОК	Текущие активы минус текущие пассивы	2713249,10

Вывод: Коэффициенты текущей ликвидности показывают, в какой степени текущие активы покрывают краткосрочные обязательства. Рассчитанный коэффициент текущей ликвидности находится в пределах рекомендуемого (более 1,5). Он равен 2,47.

Коэффициент абсолютной ликвидности равен значению 0,23 и соответствует тому, что часть краткосрочных обязательств предприятия может быть погашена за счет имеющихся денежных средств. Денежные средства предприятия используются достаточно эффективно.

Полученный показатель платежеспособности соответствует рекомендуемому значению более 0,55 и равен 0,61. Это означает, что предприятие способно расплатиться по своим обязательствам за счет собственных средств.

Рентабельность продаж=0,06. Это свидетельствует о том, что предприятие получает 6% прибыли с каждого рубля реализации.

Рентабельность активов = 0,01. Это свидетельствует о том, что на один рубль активов приходится 10 копеек прибыли.

Рентабельность собственных средств = 0,02. Это свидетельствует о том, что предприятие получает 2 % прибыли с каждого внесенного рубля.

В итоге деятельности за 4-й месяц предприятие получило чистую прибыль в размере 151352,6235 рублей, что является положительным моментом в деятельности любого предприятия.

Отчет о прибылях и убытках

Наименование	Сумма, тыс. руб.
Выручка от реализации продукции	2349243,60
Себестоимость реализованной продукции(переменные расходы)	1719239,13
Маржинальная прибыль	630004,47
Коммерческие и управленческие расходы(постоянные расходы)	447313,69
Прибыль от продаж	182690,78
Прибыль от финансовых вложений	6500,00
Налогооблагаемая прибыль	189190,78
Налог на прибыль	37838,16
Чистая прибыль предприятия	151352,62
Нераспределенная прибыль	90811,57

Отчет о движении денежных средств.

Показатель	Сумма
1.Остаток денежных средств на начало месяца( пред. отчет)	380634,27
2.Движение денежных средств по текущей деятельности
2.1.Средства, полученные от покупателей:	2420483,34
- от реализации текущего месяца	1527008,34
- в погашение ДЗ	893475,00
2.2.Денежные средства, направленные:	2261981,05
- на оплату приобретенных товаров, услуг, сырья и иных оборотных активов	1182000,00
- на оплату труда	354600,00
- на выплату % по кредиту	68837,50
- на выплату дивидендов	60541,05
- на расчеты по налогам и сборам	596002,50
2.3.Чистые денежные средства от текущей деятельности	158502,29
3.Движение денежных средств по инвестиционной деятельности
3.1.Денежные средства, полученные от:
- выручки от продажи объектов основных средств и иных внеоборотных активов
- выручки от продажи ценных бумаг и иных финансовых вложений
- полученных процентов	6500,00
- поступления от погашения займов, предоставленных другими организациям
3.2. Денежные средства, направленные на:
- приобретение объектов основных средств, доходных вложений в материальные ценности и нематериальных активов
- приобретение ценных бумаг и иных финансовых вложений	0,00
- предоставление займов другим организациям
3.3.Чистые денежные средства от инвестиционной деятельности	6500,00
4.Движение денежных средств по финансовой деятельности
4.1.Денежные средства, полученные от:
- поступления от эмиссии акций или иных долевых бумаг, от вкладов учредителей
- получения займов и кредитов
4.2.Денежные средства, направленные на:
- погашение займов и кредитов	124166,67
4.3.Чистые денежные средства от финансовой деятельности	-124166,67
5.Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств и их эквивалентов	40835,63
6.Остаток денежных средств на конец отчетного периода	421469,89

Расчеты на 5 месяц.

Произошли изменения:

Приобретаются 3 автомобиля на сумму 520 000 рублей каждый за счет увеличения уставного капитала 3*520 000= 1 560 000 рублей.
Дополнительные ежемесячные затраты, связанные с эксплуатацией автомобилей, составляют 130 тыс. руб.
Ежемесячный объём продаж с пятого месяца увеличится на 15%

Принято решение купить еще 1 станок за счет земных средств.

Объем продаж=660*1,15=759 шт.
ОС= (ОС баланс 4 месяц) + (изменения в 5 месяце) – (амортизация в 1 месяце) – (амортизация в 4 месяце) =12 300 476,19 (руб.)
КК=993332-124167=869 166,6667 (руб.)
Проценты по КК=9933322 *0,14/12=11588,88889 (руб.)
Долгосрочный кредит = 5720000
% по долгосрочному кредиту = 85800
% от финансовых вложений= 6500 руб.
Выручка без НДС=759*3610*0,8+759*3357,3*0,2 = 2701630,14(руб.)
Распределяем выручку.

Таблица 31 – Распределение выручки.

Покупатель	Доля в продажах, %	Объем продаж, руб.	Выручка	Денежные средства	Дебиторская задолженность, руб.
Покупатель 1	50	2701630,14	1350815	675407,5	675407,5
Покупатель 2	20	2701630,14	540326	270163	270163
Покупатель 3	30	2701630,14	810489	810489
Итоги				1756060	945570,5

10. Запускаем в производство.

Таблица 32-Запускаем в производство.

Материалы	Запасы на складе	Норма расхода на ед. готовой продукции	На сколько штук	Запуск	Остаток
А	4500	5	900	4500	0
В	2700	3	900	2700	0
С	450	0,5	900	450	0

НП=20 шт.,

Выпуск=745шт.

В НЗП переходит 155 шт., стоимостью 155*2100=325 500 руб.

Объем производства=765 шт.

11. Считаем затраты на производство

Таблица 33 - Смета затрат на производство.

Материалы	1606500
Затраты на производственный персонал	263925
Затраты на расходные комплектующие	38250
Услуги связи	25000
Электроэнергия	23000
Зарплата администрации	120000
Амортизация	85800
Проценты по долгосрочным кредитам	11588,88889
Проценты по краткосрочным кредитам	190476,1905
Прочие расходы	20000
Дополнительные ежемесячные затраты, связанные с эксплуатацией автомобилей	130000
Итого	2514540,079

12. Считаем готовую продукцию

Таблица 34 – Готовая продукция.

Готовая продукция на начало	420	1378715,431
Произвели	765	2514540,079
На складе	1185	3893255,511
Продали	759	2493654,795
Осталось	426	1399600,715

13. Считаем прибыль.

Таблица 35- Показатели прибыли

Прибыль	214475,34
Налог	42895,07
ЧП	171580,28
Дивиденды	68632,11
Нераспределенная прибыль	102948,17
Нераспределенная прибыль(ИТОГО)	1527149,64

14. Докупаем материалы.

Таблица 36 - Докупаем материалы

Материалы	Надо	Есть	Покупаем	Цена
А	4250	0	4250	120
В	2550	0	2550	200
С	425	0	425	1800

Стоимость материала = 1680000 руб.

15. Оплачиваем материалы.

Таблица 37 – Оплата материалов.

Наименование материала	Оплата за счет
Наименование материала	ДС	КЗ
А	255000	255000
В		510000
С	765000
Итого	1020000	765000

16. Денежные средства = ДС(баланс на конец 4 мес.) + ДЗ(баланс на конец 4 мес.) + ДС(табл.27) - ДС(табл.32) - (Объем производстваЗатраты на персонал) - (комплектующиеОбъем производства) - Услуги связи – Электроэнергия - Зарплата администрации - % по долгосрочным кредитам - % по краткосрочным кредитам - Тело кредита - Прочие расходы – Дивиденды – КЗ( баланс на конец 4 месяца) + % фин. вложения= 228063,9242 руб.

Баланс на конец 5 месяца.

Актив	Сумма, руб.	Пассив	Сумма, руб.
1.Основные средства	12300476,19	1.Уставный капитал	8660000
2.Запасы сырья	1785000	2.Нераспределенная прибыль	1527149,643
3.Незавершенное производство	325500	3.Долгосрочные кредиты	5720000
4.Готовая продукция	1399600,715	4.Краткосрочные кредиты	869166,6667
5.Дебиторская задолженность	945570,549	5.Кредиторская задолженность, в т.ч.:
6.НДС по приобретенным ценностям		- перед поставщиками	765000
7.Денежные средства	228063,9242	- перед бюджетом	42895,06891
8.Финансовые вложения	600000
Итого	17584211,38	Итого	17584211,38

Расчет коэффициентов

ТА (Текущие активы)=Запасы сырья + НП+ГП+ДЗ+ДС

ТА= 4683735,19 руб.

ТП (Текущие пассивы)=Краткосрочные кредиты +КЗ

ТП= 1677061,74 руб.

Информация о работе Традиционные и новые инструменты долгосрочного финансирования предприятия