Повышение экономической эффективности работы предприятия ООО «ЭКСПО - СЕРВИС» в условиях рыночной экономики

        Анализ относительных показателей (коэффициентов) – расчет отношений данных отчетности, определение взаимосвязей показателей.

        Сравнительный (пространственный) анализ - это как внутрихозяйственное сравнение по отдельным показателям фирмы, дочерних фирм, подразделений, цехов, так и межхозяйственное сравнение показателей данной фирмы с показателями конкурентов, с среднеотраслевыми и средними общеэкономическими.

        Факторный анализ – это анализ влияния отдельных факторов (причин) на результативный показатель с помощью детерминированных или стохастических приемов исследования. Причем факторный анализ может быть как прямым (собственно анализ), т.е. заключающимися в раздроблении результативного показателя на составные части, так и обратным (синтез), когда отдельные элементы соединяют в общей результативный показатель.

        Также существуют  количественные методы финансово–экономического анализа.

        Количественные  методы финансово–экономического  анализа подразделяются на статистические, бухгалтерские и экономико–математические.

        Статистические методы экономического анализа:

§ Статистические наблюдения – запись информации по определенным принципам и с определенными целями.

§ Абсолютные и относительные показатели (коэффициенты, проценты).

§ Расчеты средних величин: средние арифметические простые, взвешенные, геометрические.

§ Ряды динамики: абсолютный прирост, относительный прирост, темпы роста, темпы прироста.

§ Сводка и группировка экономических показателей по определенным признакам.

§ Сравнение: с конкурентами, с нормативами, в динамике

§ Индексы – влияние факторов на сравниваемые показатели.

§ Детализация (например, производительность труда годовая зависит, во – первых, от производительности часовой, во – вторых, от использованного времени в течении года).

§ Графические методы.

        Бухгалтерские  методы: метод двойной записи, бухгалтерский  баланс, другие бухгалтерские методы.

        Экономико – математические методы: методы элементарной математики; классические методы математического анализа: дифференцирование, интегрирование, вариационное исчисление; методы математической статистики: изучение одномерных и многомерных статистических совокупностей; экономические методы: статистическое оценивание параметров экономических зависимостей, в том числе производственных функций, межотраслевого баланса народного хозяйства; методы математического программирования: оптимизация, линейное, квадратичное и нелинейное программирование, блочное и динамическое программирование; методы исследования операций: управления запасами, методы технического износа и замены оборудования, теория игр, теория расписаний, методы экономической кибернетики; эвристические методы; методы экономико – математического моделирования и факторного анализа, используемые для решения специфических задач финансового анализа.

Финансовый анализ проводится с помощью различного типа моделей, позволяющих структурировать и идентифицировать взаимосвязи между основными показателями.

Дескриптивные модели, известные так же, как модели описательного характера, являются основными для оценки финансового состояния предприятия. К ним относятся: построение системы отчетных балансов, представление финансовой отчетности в различных аналитических разрезах, вертикальный и горизонтальный анализ отчетности, система аналитических коэффициентов, аналитические записки к отчетности. Все эти модели основаны на использовании информации бухгалтерской отчетности.                                                                                                               Предикативные модели - это модели предсказательного, прогностического характера. Они используются для прогнозирования доходов предприятия и его будущего финансового состояния.

        Нормативные модели. Модели этого типа позволяют сравнить фактические результаты деятельности предприятий с ожидаемыми результатами, рассчитанными по бюджету. Эти модели используются в основном во внутреннем финансовом анализе. Их сущность сводится к установлению нормативов по каждой статье расходов по технологическим процессам, видам изделий, центрам ответственности и т.п. и к анализу отклонений фактических данных от этих нормативов.

        В состав аналитических процедур входит двухмодельная структура:

• Экспресс – анализ финансово – хозяйственной деятельности.
• Углубленный финансовый анализ.

        Детализация  процедурной стороны финансового  анализа зависит от его целей, а также от различных факторов (информационного, методического, временного, кадрового и технического обеспечения).

        Цель экспресс  анализа финансово –хозяйственной  деятельности состоит в получении  оперативной, наглядной и достоверной  информации о финансовом благополучии  предприятия.

        Экспресс  – анализ целесообразно выполнять в три этапа:

§ предварительный этап.

§ предварительный обзор бухгалтерской отчетности.

§ экономическое чтение и анализ отчетности.

        Цель первого  этапа – принятие решения о  целесообразности анализа финансовой отчетности и ее готовности к чтению. Первая задача  решается с помощью аудиторского заключения. Существуют два их типа – стандартное и нестандартное. Стандартное заключение – унифицированный и кратко изложенный документ, содержащий положительную оценку аудитора о достоверности представленных в отчетности сведений об имущественном и финансовом положении предприятия. При наличии такого заключения внешний аналитик может положиться на мнение аудитора и не совершать дополнительных аналитических процедур с целью определения финансового состояния фирмы.

        Нестандартное  аудиторское заключение более  объемное и содержит дополнительную  информацию, полезную пользователем  отчетности. Оно может содержать  безусловную, положительную оценку  деятельности предприятия либо такую оценку, но с оговорками.

        Цель второго  этапа – ознакомление с годовым  отчетом и пояснительной запиской  к нему. Это необходимо, чтобы  оценить условия работы предприятия  в отчетном периоде и установить  основные тенденции показателей его деятельности (рентабельность, оборачиваемость активов, ликвидность баланса и др.)

        Анализируя  финансовые показатели, следует  учитывать некоторые искажающие  факторы, в частности инфляцию.

        Бухгалтерский  баланс, являясь основной аналитической формой, не свободен от ограничений. Например, он отражает постоянство в средствах и обязательствах предприятия на определенную дату, но не отвечает на вопрос, за счет чего сложилось такое положение. Баланс – свод моментальных данных на конец отчетного периода и он адекватно не отражает средств предприятия внутри отчетного периода.

        Третий этап  – ключевой в экспресс–анализе. Его цель – обобщенная  характеристика  финансово – хозяйственной деятельности  предприятия. Он проводится с  различной степенью детализации в интересах пользователей информации. В общем виде на данном этапе осуществляется изучение источников средств предприятия, их размещения и эффективности использования. Смысл экспресс – анализа – отбор небольшого количества показателей и постоянное отслеживание их динамики. Вариант отбора аналитических показателей приведем в Схеме 1.

Экспресс – анализ завершается выводом о целесообразности дальнейшего углубленного (детального) анализа финансово – хозяйственной деятельности предприятия.

 

 

Схема № 1.

Система аналитических показателей  экспресс – анализа.

Направление) финансового анализа

Показатели

1. оценка экономического потенциала предприятия 1.1 оценка имущественного положения          1.2 оценка финансового положения                 1.3 наличие неблагополучных статей в бухгалтерской отчетности   2. оценка результативности финансово – хозяйственной деятельности 2.1 оценка прибыльности 2.2 оценка динамичности развития предприятия 2.3 оценка эффективности использования  экономического потенциала

величина основных средств и их доля в активах коэффициенты износа, обновления и выбытия основных средств общая сумма хозяйственных средств у предприятия (валюта баланса) величина собственного капитала и его доля в источниках средств коэффициент общей ликвидности (платежеспособности) доля собственных оборотных средств в оборотных активах и краткосрочных обязательствах доля долгосрочных обязательств в источниках средств коэффициент покрытия запасов (МПЗ/краткосрочные обязательства) убытки ссуды и займы, не погашенные в срок просроченная дебиторская и кредиторская задолженности векселя выданные (полученные) просроченные бухгалтерская прибыль рентабельность продаж рентабельность текущей деятельности   сравнительные темпы роста выручки от реализации, активов и прибыли оборачиваемость активов и собственного капитала продолжительность операционного и финансового циклов 1. рентабельность авансированного        (совокупного) капитала 2. рентабельность собственного капитала

    

           Цель углубленного анализа – детальная характеристика имущественного и финансового положения предприятия, оценка его текущих финансовых результатов и прогноз на будущий период. Он дополняет и расширяет процедуры экспресс – анализа.

        В общем  виде. программа углубленного анализа  финансово – хозяйственной деятельности предприятия выглядит следующим образом (как один из возможных вариантов).

1. Предварительный обзор финансово – экономического положения предприятия.

1.1. Характеристика общей направленности финансово – хозяйственной деятельности.

1.2. Выявление неблагополучных статей отчетности.

2. Оценка и анализ экономического потенциала.

2.1.Оценка имущественного положения:

       Горизонтальный  и вертикальный анализ баланса;

       Анализ качественных  сдвигов в имущественном положении.

2.2. Оценка финансового положения:

Оценка финансовой устойчивости;

Оценка ликвидности и платежеспособности.

3. Оценка и анализ результативности деятельности предприятия:

Анализ показателей рентабельности (доходности);

Анализ показателей оборачиваемости;

Оценка положения на рынке ценных бумаг.  

        В процессе  углубленного анализа в дополнении  к приведенной системе показателей  могут быть использованы и  другие параметры, характеризующие  финансовое состояние предприятия (структура и динамика внеоборотных и оборотных активов, собственного и заемного капитала, их рентабельность и оборачиваемость, кредитоспособность заемщика.)

Следует сказать, что не все методы и модели, изложенные выше, будут использованы мною в данной работе в ходе анализа финансового состояния. Это объясняется ограниченностью информации, которая имеется в распоряжении, а также тем, что анализ будет преимущественно внешним.

В ходе анализа будет использоваться дескриптивная модель, т.е. модель описательного характера, в рамках которой применимы следующие методы и направления анализа:

1) Вертикальный и горизонтальный  анализ отчетности - выражением данного  метода будет построение сравнительного  аналитического баланса;

2) Построение системы аналитических  коэффициентов, в которой будет  рассматриваться четыре группы показателей по следующим направлениям финансового анализа:

• Анализ ликвидности
• Анализ финансовой устойчивости
• Анализ текущей деятельности
• Анализ рентабельности

3). Факторный анализ - определение  степени влияния отдельных составляющих показателя на его величину - будет проводиться при рассмотрении структуры активов и пассивов, выручки от реализации.

 

1.3. Система показателей, используемых   в анализе  финансово-хозяйственной деятельности

 

Финансово-хозяйственная деятельность предприятий и её результаты находят отражение в экономических показателях. Экономический показатель – это количественная и качественная характеристика явления, процесса или их результата. Он может отражать и параметры экономических процессов. Каждое экономическое явление, каждый процесс выражается не одним, обособленным, а целым комплексом взаимосвязанных показателей, которые как для оценки результатов деятельности предприятий и их структурных подразделений, так и для регулирования процесса производства, распределения и потребления. От того, насколько показатели полно и точно отражают сущность изучаемых явлений, зависят результаты анализа [4, с. 37].

Так как в анализе используется большое количество разнокачественных показателей, необходима их группировка и систематизация.

Показатели, используемые в финансовом анализе, подразделяются:

• по свойствам отображения явлений, процессов – на количественные и качественные;
• по степени применения – на общие и специфические;
• по способу образования – на первичные, производные, синтетические;
• по способу расчёта – на абсолютные и относительные.

Количественные показатели отражают размеры анализируемых показателей и происходящих в них изменения (объём реализации, количество работников и др.); качественные – существенные особенности и свойства отдельных объектов, сторон и в целом результатов хозяйственной деятельности (прибыль, себестоимость, рентабельность и др.).

Общие показатели характерны для всех отраслей экономики (показатели валовой продукции, прибыли, себестоимости и др.); специфические – используются в отдельных отраслях (например, калорийность каменного угля, влажность торфа и др.).

Первичные показатели формируются непосредственно по данным учёта, плановой информации, производные – рассчитываются на базе первичных.

Синтетические (интегральные) показатели дают обобщающую характеристику сложных экономических явлений (прибыль, себестоимость и др.).

Абсолютные показатели – это стоимостные, натуральные, трудовые или условные измерители; относительные – это отношение одного показателя к другому (коэффициенты, индексы, проценты и др.). Они характеризуют степень изменения явления (процесса) или его результата во времени, пространстве, структуру изучаемых процессов, их частоту, интенсивность [4, с.127].