Учет и анализ оборотных активов

   Отметим наличие просроченной дебиторской задолженности у организации , что значительно увеличивает риск не оплаты и отрицательно влияет на платежеспособность организации и отрицательный момент — увеличение ее доли на 31.12.13 г. на 5 %.

  Рисунок 3 — Анализ структуры и динамики дебиторской задолженности.

 

 

3.1.3 Анализ состояния запасов предприятия

 

Излишние запасы приводят к необоснованному отвлечению средств из хозяйственного оборота, что в конечном итоге влияет на рост кредиторской задолженности и является одной из причин неустойчивого финансового положения. Недостаток запасов может привести к сокращению объема производства продукции и уменьшению суммы прибыли, что также влияет на ухудшение финансового состояния предприятия. Учитывая это, запасы должны быть оптимальными1.

Таблица 7— Анализ состояние запасов предприятия.

Показатели	На 31.12.12		На31.12.13		Изменение +,–
	Сумма	%	Сумма	%	Сумма	%
Запасы всего	673062	100	693010	100	+19948	0
В том числе :
Сырье материалы	235572	35	277204	40	+41632	+5
Незавершенное производство	134612,4	20	173252,5	25	+38640,1	+5
Готовая продукция	67306,2	10	34650,5	5	-32655,7	-5
Расходы будущих периодов	201918,6	30	138602	20	-63316,6	-10
Прочие запасы	33653,1	5	69301	10	+35648	+5

Вывод : Как видно из таблицы 5, запасы товарно-материальных ценностей за анализируемый период возросли на 19946 тыс. рублей. Основной прирост запасов произошел по сырью и материалам, сумма которых увеличилась на 41632тыс. рублей. или на 5%. Затраты в незавершенном производстве увеличились на 38640,1тыс. рублей. или на 5%.  Уменьшились расходы будущих периодов  уменьшение которых соответственно составил 138602тыс. рублей. Готовая продукция и товары для перепродажи уменьшились на 32655,7 тыс. рублей, или на 5% это говорит о том , что есть спрос на продукцию.

  Анализ структурной динамики показывает, что наибольший удельный вес в составе запасов занимают остатки сырья и материалов, доля которых повысилась к концу отчетного года на 5%. Возросла доля затрат в незавершенном производстве (с 20% до 25% - на 5%), расходов будущих периодов доля которых уменьшилась (с 30% до 20% - на 10%), доля прочих затрат увеличилась (с 5% до 10% - на 5%). Удельный вес остатков готовой продукции и товаров для перепродажи снизился на 5%.

1Новопашина . Е.А . Практика оценки финансового состояния хозяйственного субъекта с учетом мирового опыта : Учебное пособие .— М.: Электронная библиотека — 2011 г.

Рисунок 4 — Анализ состояние запасов предприятия.

 

 

3.1.4 Анализ оборачиваемость запасов

 

Оборачиваемость запасов (inventory turnover) показывает, сколько раз за анализируемый период организация использовала средний имеющийся остаток запасов. Данный показатель характеризует качество запасов и эффективность управления ими, позволяет выявить остатки неиспользуемых, устаревших или некондиционных запасов. Важность показателя связна с тем, что прибыль возникает при каждом "обороте" запасов (т.е. использовании в производстве, операционном цикле)1.

Таблица 8 —Анализ оборачиваемость запасов

Показатели	На 01.01.12	На 01.01.13	Изменения
Себестоимость продукции	4631640	2830399	-1801241
Коэффициент оборачиваемости	678	414	-264
Оборачиваемость  в днях	0,538	0,827	0,289

Формулы для расчета :

 

Среднегодовой остаток рассчитывается как сумма запасов на начало и конец года деленная на 2.                                                                                        (1)

   

Ср.год остаток = 673062+693010: 2 = 683036 тыс. рублей.

1 http://www.audit-it.ru/finanaliz/terms/turnover/inventory_turnover.html

 

                                          КОЗ = С/С: Ср.г.о                                                     (2)

где : КОЗ - коэффициент оборачиваемость запасов

        С/С - себестоимость

        Ср.г.о - средне годовой остаток 

 

                                  КОЗ 12 = 4631640:683036 = 6,78

                                  КОЗ 13 = 2830399 : 683036 =4,14

 

                                    ОЗ в днях = 365:КОЗ(в днях)                                           (3)

где : ОЗ - оборачиваемость запасов

        КОЗ - Коэффициент оборачиваемости запасов

                                        ОЗ 12 = 365: 678 = 0,538

                                        ОЗ13 = 365: 414 = 0,827

Вывод : Анализируем оборачиваемость запасов и использование коэффициента оборачиваемости который может характеризовать на сколько эффективно предприятие использует свои запасы. На конец года коэффициент оборачиваемости уменьшился на 264 %

Снижение коэффициента оборачиваемости запасов может отражать накопление избыточных запасов, неэффективное складское управление, накопление непригодных к использованию материалов.

 

Рисунок 5 — Анализ оборачиваемости запасов 

 

 

3.1.5Анализ финансовой устойчивости по запасам и затратам

 

Таблица 5 — Анализ финансовой устойчивости по запасам и затратам

Показатели	На 01.01.12	На 01.01.13	Изменение
1	2	3	4
Источники собственных средств	1993485	1948498	-44987
Основные средства	284374	344142	59768
Наличие собственных средств	1709111	1604356	-104755
Долгосрочные кредиты и заемные средства	10365	9867	-498
Наличие собственных , долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат	1719467	1614223	-105244
Краткосрочные кредиты и займы	1253804	744315	-509489
Общая величина основных Источников формирования запасов	2973271	2358538	-614733
Общая величина запасов и затрат	673062	693010	19948
+,- собственных   оборотных средств	1036049	911346	-124703
+,- собственных долгосрочных заемных  источников формирования запасов  и затрат	1046405	921213	-125192
+,- общая величина на основных  источников формирования запасов  и затрат	2300209	1665528	-634681
Трехкомпонентный показатель типа финансовой ситуации .	3,4	2,3	-1,1

1)Абсолютная устойчивость финансового состояния

 

                                            З < С Коб +КРтмц ( тыс . рублей)                     (4)

 где :З- запасы и затраты

      СКоб - собственные оборотные средства

     КРтмц - краткосрочные кредиты и займы

 

                                             67306212<103604912 +125380412

                                                69301013<91134613 + 74431513 

 

                                                  Ко.з = СКоб+ КРтмц /З > 1                             (5)

где :Ко.з  - коэффициент оборачиваемости запасов

       СКоб- собственные оборотные средства

       КРтмц - краткосрочные кредиты и займы

       З - запасы  и затраты 

 

                                Ко.з12 = 1036049 + 1253804 / 673062 = 3,4 >1

                                Ко.з13 = 911346 + 744315 / 693010 = 2,3 >1

Предприятие финансово устойчиво так как запасы и затраты меньше собственного оборотного капитала, а коэффициент обеспеченности запасов и затрат больше единицы.

 

 

3.1.6 Анализ платежеспособности предприятия

 

Платежеспособность – это способность предприятия выполнять свои обязательства при наступлении срока погашения.

Оценка платежеспособности осуществляется на основе характеристики текущих активов, т.е. времени необходимого для их превращения в денежную наличность. Понятия платежеспособность и ликвидность близки, но ликвидность характеризует не только состояние расчетов, но и перспективу.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые сгруппированы по степени срочности их погашения.

Наиболее мобильной части активов являются денежные средства и краткосрочность финансового вложения. Ко второй группе относится готовая продукция, товары отгруженные и дебиторская задолженность. Ликвидность этой группы зависит от своевременности отгрузки продукции, оформление банковских документов, скорость платежного документооборота в банках; зависит от спроса на продукцию.

Значительно больший срок понадобится для превращения производственных запасов и незавершенного производства в готовую продукцию, а затем в денежные средства, поэтому они относятся к третьей группе.

Чтобы определить текущую платежеспособность необходимо ликвидные средства первой группы сравнить с платежными обязательствами. Идеальный вариант считается, если соотношение больше или равно нормативу от 1 до 2.   По данным баланса этот коэффициент может рассчитываться 1 раз в месяц. Однако предприятию приходится ежедневно рассчитываться по своим обязательствам, поэтому составляется платежный календарь, в котором с одной стороны подсчитывается наличные и ожидаемые платежные средства с другой стороны обязательства на этот же период (1, 5, 10, 15, 20 и т.д.). Оперативный платежный календарь составляется на основе данных об отгрузке и реализации продукции, о закупке средств, о выдаче авансов и т.д. 

 

Таблица 4 — Анализ платежеспособности

№	Показатели	Теорети ческое значение	На начало года	На конец года	Изменения (+,-)
1	2	3	4	5	6
1	Денежные средства		10325	6989	-3336
2	Краткосрочные финансовые вложения
3	Дебиторская задолженность		1600051	1325209	-274842
4	Запасы и затраты (без расходов будущих периодов)		471143,4	554408	83264,6
5	Краткосрочные обязательства		1253804	744315	-509489
6	Коэффициент  текущей ликвидности	≥1-2	1,8	2,7	0,9
7	Уточненный (промежуточный) коэффициент текущей ликвидности	0,7-0,8	1,2	1,7	0,05
8	Коэффициент быстрой ликвидности		1,2	1,7	0,05
9	Коэффициент абсолютной (срочной) ликвидности	0,2-0,25	0,008	0,009	0,001
10	Коэффициент ликвидности исходя из наличия денежных средств		0,008	0,009	0,001
11	Удельный вес запасов и затрат в сумме краткосрочных обязательств, %		37,5	74,4	36,9