Прогнозирование устойчивости СПК «Заречье»

Абсолютные показатели прибыли не всегда дают четкое представление об уровне эффективности деятельности коммерческих организаций, так как одни и те же суммы прибыли могут быть получены в различных экономических условиях. Для измерения эффективности деятельности экономических субъектов применяются показатели рентабельности.

Рентабельность – это уровень прибыльности или доходности. Показатели рентабельности – это относительные показатели (коэффициенты), в которых сумма прибыли сопоставляется с каким-либо показателем, отражающим условия хозяйствования, например, с суммой выручки от продаж, с суммой собственного капитала и т.д.

В числителе дроби при расчетах коэффициентов рентабельности могут быть использованы различные показатели прибыли: прибыль от продаж, прибыль до налогообложения, чистая прибыль.

В знаменателе дроби при расчетах коэффициентов рентабельности могут применяться следующие показатели:

- выручка от продаж;

- полная себестоимость продаж;

- среднегодовая стоимость активов (имущества);

- среднегодовой размер собственного  капитала;

- среднегодовой размер уставного  капитала;

- среднегодовая стоимость основных  средств;

- среднегодовая стоимость оборотных  активов.

В системе показателей рентабельности можно выделить четыре основные группы:

1) показатели рентабельности активов, отражающие эффективность использования имущества коммерческой организации;

2) показатели рентабельности капитала, отражающие эффективность использования капитала;

3) показатели рентабельности продаж, характеризующие эффективность  продаж продукции, работ и услуг;

4) показатели рентабельности затрат, отражающие эффективность производства продукции, работ и услуг ().

Большую роль в обосновании управленческих решений играет маржинальный анализ, который еще называют анализом безубыточности. Данная методика основана на делении производственных и сбытовых затрат на постоянные и переменные.

Маржинальная прибыль (валовая маржа, маржа покрытия) – это разность между выручкой и переменными издержками. Она включает в себя постоянные затраты и прибыль. Чем выше ее величина, тем больше вероятность покрытия постоянных затрат и получения прибыли от производственной деятельности.

Маржа покрытия на единицу продукции показывает вклад каждой дополнительно произведенной единицы продукции в общую сумму маржинальной прибыли.

Т.е.: ;

Где Qi – физический объем вида продукции;

        pi – цена единицы продукции;

       bi – переменные затраты на единицу продукции.

На основании вышеперечисленных методик осуществим комплексный экономический анализ объекта исследования.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Раздел 2. Организационно-экономическая характеристика СПК «Заречье» и организация экономического анализа

 

2.1. Организационно-экономическая  характеристика предприятия

Организация находится в Зареченском районе Белгородской области. Центральная усадьба хозяйства расположение в п. Заречье. Расстояние до районного центра составляет 30 км, а до областного центра г. Белгород – 120 км.

По агроклиматическому районированию территория хозяйства относится к четвертому агроклиматическому району - умеренно теплому и умеренно влажному.

Организация занимает достаточно выгодное транспортное положение. По территории хозяйства проходит  одна из линий железно дороги Белгород-Москва. Расстояние до железнодорожной станции Бобыльская составляет 50 км, а до станции Водок – 27 км. С областным центром район связывают хорошие автодороги.

СПК «Заречье» специализируется на производстве молока, зерновых сельскохозяйственных культур и картофеля.  Организация имеет статус племенного хозяйства, а с 1994 года оно является элитно-семеноводческим по производству семян озимых зерновых.

Ежегодно заготавливают в большом количестве высококачественные корма. В рационе животных используется плющенное консервированное зерно и сенаж в упаковке. Кормление осуществляется кормосмесью, для приготовления которой применяется кормосмеситель французской фирмы KUHN.

Рассмотрим основные производственно-экономические показатели деятельности кооператива.

Как видно из данных таблицы 2.1. исследуемая организация является прибыльной на протяжении всего анализируемого периода. Показатель прибыли от продаж за три рассматриваемых года возрос на 38,5%, балансовой прибыли – на 64,4% и чистой прибыли – на 67,8%. Несмотря на рост показателей прибыли рентабельность продаж снизилась на 3,6 п.п., что объясняется превышением темпов роста выручки аналогичного показатели по прибыли от продаж.

Высокая финансовая результативность исследуемой организации вызвана успешным функционированием сферы производства. По всем видам продукции наблюдается увеличение объемов производства. Так, производство молока за анализируемый период возросло на 51,4%, прироста живой массы скота – на 35,3%, зерна – на 35,2%, картофеля – на 80,3%.

Увеличение производства основных видов сельскохозяйственной продукции достигнуто благодаря росту площади сельхозугодий и пашни соответственно на 70,1 и 68,4%, а также поголовья молочного стада и животных на выращивании и откорме на 60,1 и 47,9% соответственно.

Показатели продуктивности скота за анализируемый период снижаются: среднегодовой удой на одну корову уменьшился на 28,9 %, среднесуточный прирост живой массы скота снизился на 8,5%.

 

Таблица 2.1.

Производственно-экономические показатели СПК «Заречье»

Показатели	2010	2011	2012	2012 в % к 2010
Производственные показатели
Произведено, ц.
Молока	45539	52516	68927	151,4
прироста живой массы КРС	2546	2575	3445	135,3
Зерна	70523	52366	95327	135,2
Картофеля	38640	28693	69670	180,3
Площадь с/х угодий, га	5408	5408	9199	170,1
в том числе пашни, га	3948	3948	6649	168,4
Среднегодовое поголовье с/х животных, условных голов	1016	973,5	1409	138,7
в том числе коров	662	700	1060	160,1
животных на выращивании и откорме	1299	1292	1921	147,9
Продуктивность с/х животных:
среднегодовой удой на 1 корову, кг	6879,0	5394,6	4891,9	71,1
среднесуточный прирост живой массы КРС, г	544,4	553,6	498,1	91,5
Среднегодовая (среднесписочная) численность работников, чел.	178	179	236	132,6
в том числе занятых в с/х производстве	145	145	200	137,9
Экономические показатели
Выручка от продаж товаров, продукции, работ и услуг, тыс. руб.	94281	106388	148321	157,3
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ и услуг, тыс. руб.	75461	77265	122256	162,0
Валовая прибыль (убыток), тыс. руб.	18820	29123	26065	138,5
Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.	18820	29123	26065	138,5
Прибыль (убыток)  до налогообложения тыс. руб.	18835	28022	30974	164,4
Чистая прибыль (убыток) тыс. руб.	18449	27981	30949	167,8
Рентабельность (убыточность) продаж, %	24,9	37,7	21,3	-3,6 п.п.

Среднесписочная численность работников за период с 2010 по 2012 г.г. возрастает на 32,6%, в том числе работников занятых в сельскохозяйственном производстве стало больше на 37,9%.

Анализ производственно-экономических показателей СПК «Заречье» позволяет сделать вывод о том, что увеличение объемов производства, а также финансовой результативности достигается в организации экстенсивным путем расширенного воспроизводства. Организацией наращивается ресурсный потенциал – земельные ресурсы, сельскохозяйственные животные, рабочая сила. Вместе с тем показатели продуктивности скота имеют тенденцию к снижению, т.е. эффект достигается лишь за счет наращивания количественных, а не качественных составляющих.

 

2.1. Финансовое состояние

Под финансовым состоянием организации следует понимать ее обеспеченность финансовыми ресурсами, рациональность их размещения и эффективность их использования.

В рамках нашего исследования мы рассмотрим следующие аспекты финансовой устойчивости – платежеспособность и финансовую устойчивость.

Под платежеспособностью понимают способность экономического субъекта к полному и своевременному погашению своих текущих долговых обязательств. Анализ платежеспособности осуществляют путем расчета относительных показателей – коэффициентов ликвидности. Второй способ анализа платежеспособности организации – оценка ликвидности ее баланса.

Под ликвидностью актива понимают его способность трансформироваться в денежные средства, ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.

Немаловажное значение при оценке платежеспособности экономического субъекта имеет анализ движения денежных потоков.

Под денежным потоком понимается поступление и расходование денежных средств и их эквивалентов. От того, насколько сбалансированы денежные потоки организации во многом определяется ее платежеспособность. Отрицательное  влияние на финансовое состояние предприятия может оказать как дефицит, так и избыток денежных средств. Дефицит денежных средств приводит к росту просроченной задолженности кооператива по кредитам банку, поставщикам, персоналу по оплате труда, в результате чего увеличивается продолжительность финансового цикла и снижается рентабельность капитала. Избыток денежных средств в кассе и на счетах организации означает выведение денег из хозяйственного оборота.

Из данных таблицы 2.3. видно, что в 2010 году чистый денежный поток в кооперативе был отрицательный и  составил 44414 тыс. руб., к 2012 году от возрос до 246 тыс. руб.

По текущей деятельности поступление денежных средств за анализируемый период возросло в 11,1 раза, из которых с наибольшими темпами растут поступления от покупателей и заказчиков – от 0 до 150192 тыс. руб. В доходной части по основной деятельности значительными являются поступления в форме бюджетной поддержки – за исследуемый период из размер увеличился на 77,1%. Расход денежных средств по основной операционной деятельности увеличивается в 2,06 раза. Причем расходы на приобретение товаров, работ, услуг и пр. увеличиваются в 2,16  раза; на оплату труда – на 84,3%, по налогам и сборам – на 69%.

Таблица 2.3.

Анализ денежных потоков СПК «Заречье» прямым методом

Показатели	2010	2011	2012	2012 в % к 2010
Остаток денежных средств на начало года	1466	47	457	31,23
1. Движение денежных средств по  текущей деятельности
Поступление	16170	120416	178997	11,1 раза
средства полученные от покупателей и заказчиков	-	101836	150192	-
бюджетные субсидии	16081	18550	28485	177,1
страховые возмещения	-	-	55	-
прочие доходы	89	30	265	2,97 раза
Расход	81974	86650	169390	2,06 раза
на оплату  приобретенных товаров, работ и услуг	54080	45703	118626	2,19 раза
на оплату труда	12003	16903	22124	184,34
на выплату дивидендов, процентов	12170	19531	-	-
на расчеты по налогам и сборам	3570	4399	6032	168,96
на командировочные расходы	136	99	100	73,53
на обучение кадров	15	15	25	166,67
прочие расходы	-	-	22483	-
Чистые денежные средства от текущей деятельности	-65804	33766	9607	-
2. Движение денежных средств от  инвестиционной деятельности
Поступление	-	-	-	-
Расход	29598	53812	21489	72,60
приобретение объектов основных средств, доходных вложений в материальные ценности и нематериальные активы	29598	53812	21489	72,60
Чистые денежные средства от инвестиционной деятельности	-29598	-53812	-21489	72,60
3. Движение денежных средств от  финансовой деятельности
Поступление	59894	48700	66313	110,72
займы и кредиты, предоставленные другими организациями	59894	48700	66313	110,72
Расход	8906	28244	54185	6,11 раза
погашение займов и кредитов (без процентов)	2589	25657	49698	19,2 раза
погашение обязательств по финансовой аренде	3197	2187	4487	140,4
прочие расходы	3120	400
Чистые денежные средства от финансовой деятельности	50988	20456	12128	23,79
Чистый денежный поток	-44414	410	246	-
Остаток денежных средств на конец года	-42948	457	703	-