Комплексный экономический анализ деятельности организации

 

 

 

 

 

Таблица 16.

Определение точки безубыточности деятельности,

порога рентабельности и запаса финансовой прочности

Показатели	Значение показателя
1. Выручка от продаж, тыс.руб.	5389
2. Полная себестоимость всего, тыс.руб.	4514
в том числе:
- условно-постоянные затраты	-
- условно-переменные затраты	4514
3. Сумма маржинального дохода, тыс.руб.	875
4. Доля маржинального дохода в  выручке от продаж, коэф.	0,16
5. Критический объем выручки от  продаж (точка безубыточности), тыс.руб.	6,16
6. Запас финансовой прочности, тыс.руб.	5382,84
7. Запас финансовой прочности, %	99

 

Сумма маржинального дохода= В-переменные затраты

5389-4514= 875

 

Доля маржинального дохода в выручке от продаж= Сумма маржинального дохода/ Выручка от продаж

875/5389= 0,16

 

Критический объем выручки от продаж (точка безубыточности)=(В*постоянные  затраты)/(В-переменные затраты)

5389/(5389-4514)=6,16

 

Запас финансовой прочности= Выручка от продаж-  Критический объем выручки от продаж (точка безубыточности)

5389-6,16=5382,84

 

Запас финансовой прочности, %= Запас финансовой прочности/ Выручка от продаж*100%

 

5382,84/5389*100%=99%

 

Вывод: Под точкой безубыточности (критической точкой) понимается та точка объема продаж, в которой издержки равны выручке от реализации всей продукции, а прибыль, соответственно, — нулю.

Точка безубыточности является критерием эффективности деятельности организации. Организация, не достигающая точки безубыточности, действует неэффективно с точки зрения сложившейся рыночной конъюнктуры.

Главная роль в процессе выбора стратегии поведения организации — необходимость уделять достаточное внимание величине маржинального дохода. Очевидно, что добиваться увеличения прибыли можно, увеличив величину маржинального дохода. Достичь этого можно разными способами: снизить цену продажи и соответственно увеличить объем реализации, увеличить объем реализации и снизить уровень постоянных издержек, пропорционально изменять переменные, постоянные издержки и объем выпуска продукции. Кроме того, на выбор модели поведения организации также оказывает существенное влияние величина среднего маржинального дохода.

Запас прочности более объективная характеристика, чем точка безубыточности. Например, точки безубыточности маленького магазина и большого супермаркета могут отличаться в тысячи раз, и только запас финансовой прочности покажет какое из предприятий более устойчиво.

Чем выше показатель финансовой прочности, тем меньше риск потерь для предприятия. По данной таблице, мы видим ,что запас финансовой прочности составляет 99 %, это говорит о том, что у МУП «Городской рынок» маленький  риск потерь.

 

 

 

 

Таблица 17.

Расчет операционного рычага

Показатели	Прош- лый год	Отчет- ный год	Измене- ние (+;-)
1. Выручка от продаж, тыс.руб.	4334	5389	1055
2. Полная себестоимость, тыс.руб.	4120	4514	394
в том числе:
- условно-постоянные затраты	-	-	-
- условно-переменные затраты	4120	4514	394
3. Прибыль от продаж, тыс.руб.	214	875	661
4. Маржинальная прибыль, тыс.руб.	214	875	661
5.Коэффициент операционного рычага (леверидж)	1	1	0

 

Коэффициент операционного рычага (леверидж)= Маржинальная прибыль/ Прибыль от продаж

214/214=1(2006г)

875/875=1(2007г)

 

Вывод: Эффект операционного рычага состоит в том, что любое изменение выручки от реализации приводит к еще более  сильному изменению прибыли. Действие данного эффекта связано с непропорциональным воздействием условно-постоянных и условно-переменных затрат на финансовый результат при изменении объема производства и реализации. 
Чем выше доля условно-постоянных расходов в себестоимости продукции, тем сильнее воздействие операционного рычага. 
Сила воздействия операционного рычага рассчитывается как отношение маржинальной прибыли к прибыли от реализации.

   При этом влияние может быть как положительным, так и отрицательным .  Положительное влияние эффекта операционного рычага проявляется только после того, как  достигнут объем продаж, при котором  покрываются постоянные расходы, т.е.  критический объем продаж. В нашем случае, коэффициент операционного рычага положительный.

В то же время, возможен и отрицательный эффект операционного рычага. При снижении объема продаж  прибыль будет падать тем более быстрыми темпами, чем   выше доля постоянных расходов. 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 18.

Анализ динамики и структуры финансовых результатов

Показатели	Прошлый  год		Отчетный год		Изменение (+;-)
	Сумма, тыс.руб.	Уд. вес (%)	Сумма, тыс.руб.	Уд. вес (%)	Сумма, тыс.руб.	Уд. вес (%)
1. Прибыль от продаж	214	100	875	100	661	0
2. Проценты к получению	-	-	-	-	-	-
3. Проценты к уплате	-	-	-	-	-	-
4. Доходы от участия в других организациях	-	-	-	-	-	-
5. Прочие доходы	-	-	2	100	2	100
6. Прочие расходы	200	100	194	100	-6	0
7.Итого прибыль до налогаобложения	14	100	683	100	669	-
8. Отложенные налоговые активы	-	-	-	-	-	-
9. Отложенные налоговые обязательства	-	-	-	-	-	-
10. Текущий налог на прибыль	-	-	-	-	-	-
11.Чистая прибыль отчетного периода	14	100	683	100	669	-

 

Вывод:

Позитивным считается высокий удельный вес прибыли от продаж продукции. На предприятиях, испытывающих финансовые трудности, в составе прибыли до налогообложения, как правило, высока доля внереализационных доходов. Такие предприятия обеспечивают самофинансирование реализацией собственного имущества или сдачей его в аренду. 
В нашем случае, прибыль от продаж увеличилась, что показывает хорошее финансовое положение организации.

Таблица 19.

Факторный анализ чистой прибыли.

Показатели	Прошлый год	Отчет-ный год	Измене-ние (+;-)	Темп роста, %
1. Прибыль от продаж, тыс.руб.	214	875	661	409
2. Прочие доходы, тыс.руб.	-	2	2	0
3. Прочие расходы, тыс.руб.	200	194	-6	97
4. Прибыль   до налогообложения, тыс.руб.	14	683	669	488
5.Налог на прибыль и  иные  аналогичные обязательные платежи, тыс.руб.	-	-	-	-
6. Чистая прибыль отчетного периода, тыс.руб.	14	683	669	488
7.Превышение прочих доходов над прочими расходами, тыс.руб.	-200	-192	-392	-96
8.Тоже в % к прочим расходам	-100	-99	-199	-99

 

Превышение прочих доходов над прочими расходами= Прочие доходы- Прочие расходы

0-200=-200(2006г)

2-194=-192(2007г)

 

Тоже в % к прочим расходам= Превышение прочих доходов над прочими расходами/Прочие расходы*100

-200/200*100=-100(2006г)

-192/194*100=-99(2007г)

 

Вывод:

Чистая прибыль  (остающаяся в распоряжении предприятия)

определяется как разность между балансовой прибылью и налогами, уплачиваемыми предприятиями из балансовой прибыли (на недвижимость, прибыль, доход), экономическими санкциями и отчислениями, уплачиваемыми за счет прибыли.

Предприятие распределяет и использует ее самостоятельно.

У МУП «Городской рынок» прочие расходы превышают над прочими  доходами, но не смотря на это чистая прибыль увеличилась на  669 тыс. рублей.

 

 

Таблица 20.

Показатели рентабельности организации,  (%)

Показатели	Базис- ный год	Отчет- ный год	Измене- ние (+;-)
1.Рентабельность капитала	0,5	24	23,5
2. Рентабельность собственного капитала	0,5	23	22,5
3. Рентабельность продаж	5	16	11
4. Рентабельность продукции	5	19	14
5. Рентабельность основных фондов	0,3	14	13,7
6. Рентабельность оборотных средств	8	150	142

Р капитала=Прибыль до налогообложения/Ср.стоимость капитала

 

Сср.стоимость капитала=(2432+2661)/2=2546,5 (2006г.)

Сср.стоимость капитала=(2661+3009)/2=2835(2007г.)

Рк=14/2546,5=0,005*100%=0,05 (2006г.)

Рк=683/2835=0,24*100%=24(2007г.)

 

Рентабельность собственного капитала= ЧП/СК, где

ЧП-чистая прибыль

СК-собственный капитал

Рск=14/2661=0,005*100%=0,5(2006г)

Рск=683/3009=0,23*100%=23(2007г)

 

 

Рентабельность продаж= Прибыль от продаж/Выручка от продаж

Рп=214/4334=0,05*100%=5 (2006г)

Рп=875/5389= 0,16*100%=16(2007г)

 

Рентабельность продукции= Прибыль от продаж/ С/ст продукции

Рпродукции=214/4120=0,05*100%=5(2006г)

Рпродукции=875/4514=0,19*100%=19(2007г)

 

Рентабельность основных фондов=ЧП/Сср.стоимость ОС

Рос=14/4145=0,003*100%=0,3(2006г)

Рос=683/4862=0,14*100%=14(2007г)

 

Рентабельность оборотных средств= ЧП/ОА

Роб.с=14/159=0,08*100%=8(2006г)

Роб.с =683/454=1,50*100%=150(2007г)

 

 

 

Вывод: Коэффициенты рентабельности показывают, насколько прибыльна деятельность компании. 

Рентабельность капитала всех активов показывает, сколько чистой прибыли без учета стоимости заемного капитала приходится на рубль вложенного в предприятие капитала

Рентабельность  собственного  капитала  -  самый  значимый  показатель  в

деятельности  предприятия,   характеризующий   эффективность   использования имущества, находящегося в его  собственности.  На  основе  этого  показателя собственник  активов  может  выбрать  место   их   вложения.   При   расчете принимается во внимание не операционный доход, а конечная,  чистая  прибыль, которая  будет  образом   распределена   между   владельцами   (акционерами) предприятия. Рассчитывается как отношение  чистой  прибыли  к  среднегодовой стоимости собственного капитала.