Анализ показателей рентабельности коммерческой организации на примере ЗАО"Сервис-центр"

 Для анализа финансовых  результатов деятельности сотавим таблицу, используя данные отчетности предприятия из формы №2 (см. Приложение 2)

Таблица 2. Анализ финансовых результатов ЗАО "Сервис-центр"

Наименование показателя	За 2011 год	За 2012 год	Отклонение		Удельный вес		Отклоне-ние +/-;%
			+/-тыс.руб.	%	2011	2013
Выручка	104796	95090	-9706	-9,3	100	100	-
Себестоимость продаж	69818	64598	-5220	-7,5	66,6	67,9	+1,3
Коммерческие расходы	27747	24952	-2795	-10	26,5	26,2	-0,3
Прибыль (убыток) от продаж	7231	5540	-1691	-23,4	6,9	5,8	-1,1
Проценты к уплате	472	137	-335	-71	0,5	0,1	-0,4
Прочие доходы	1019	1293	+274	+26,9	1	1,4	+0,4
Прочие расходы	2029	2183	+154	+7,6	1,9	2,3	+0,4
Прибыль (убыток) до налогообложения	5749	4513	-1236	-21,5	5,5	4,7	-0,8
Налог на прибыль	860	1059	+199	+23,1	0,8	1,1	+0,3
Прочее	0	18	+18	+18	0	0,02	+0,02
Чистая прибыль (убыток)	4889	3436	-1453	-29,7	4,7	3,6	-1,1

Анализ финансовых результатов  работы предприятия за 2011, 2012 год  показа, что выручка снизилась  на 9,3%, себестоимость уменьшилась  на 7,5%.Удельный вес затрат в стоимости реализованной продукции увеличилсч с 66,6% до 67,9%.Как следствие, удельный вес прибыли в реализованной продукции сократился на 1,1% по сравнению с 2011 годом.

Балансовая прибыль  также уменьшилась на 21,5% по сравнению  с предыдущим годом. Это произошло вследствие роста прочих расходов на 7,6% и прочих доходов на 26,9%.

В связи с увеличением  налога на прибыль, чистая прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия сократилась  на 29,7% по сравнению с предыдущим годом и составила 3436 тыс.рублей против 4889 тыс. рублей в 2011 году. Понижение рентабельности предприятия вызвано балансовой и чистой прибыли из-за увеличения прочих расходов и недостаточностью прибыли от реализации прдукции, в связи с увеличением доли затрат в стоимости реализованной продукции.

Из произведенных расчетов мы видим, что рентабельность продаж снизилась до 5,8% в 2012 году, против 6,9% - в предшевствующем, т.е прибыль  с каждого рубля реализованной  продукции снизилась на 1,1 копейку.Рентабельность основной деятельности уменьшилась на конец 2012 года на 1,8% по сравнению с 2011 годом, т.е. прибыль, получаемая с каждого рубля затраченного на производство и реализацию продукции, уменьшилась на 1,8 копейки. Понижение рентабельности продаж и основной деятельности говорит о том, что руководство предприятия следует пересмотреть в сторону уменьшения расходов связанных, с производствои м реализацией продукции, отнесенные на себестоимость.

Рентабельность всего  капитала предприятия за 2012 год уменьшилась  на 7,8% по сравнению с прошлым годом и составила 11,9%, т.е. прибыль с каждого рубля, вложенного в имущество в 2011 году, уменьшилась на 7,8 копеек.

Рентабельность собственного капитала также понизилась. Прибыль, приходящаяся на один рубль собственного капитала, вложенного в производство, уменьшилась на 15 копеек и составила 21,8 копейки в 2012 году, против 36,8 копеек в 2011 году.

Чистая прибыль на 1 рубль оборота в 2011 году составляла 4,7 копеек, в 2012 году 3,6 копейки.

Из системы показателей  рентабельности выделим рентабельность продаж как один из важнейших показателей для торговой организации.

Показатель рентабельности продаж получил широкое применение в рыночной экономике. Он характеризует  эффективность предпринимательской  деятельности: сколько прибыли имеет  организация с одного рубля продаж. Рентабельность продаж определяется как отношение прибыли от продаж или чистой прибыли к сумме полученной выручки, т.е.:

R_p= P_n/N или R_p= P_ч/N     (1)

где Rp - рентабельность продаж;

Рп - прибыль от продаж;

Рч - чистая прибыль;

N - выручка от продажи.

Расчет рентабельности продаж приведен в таблице 1.

Таблица 3 Расчет рентабельности продаж ЗАО"Сервис-центр"

Показатели	Условные обозна-чения	Прошлый год	Отчетный год	Отклоне-ния	В процентах к прошлому году, %
1. Чистая прибыль, тыс.  руб.	Рч	4889	3436	-1453	70,3
2. Прибыль от продаж, тыс. руб.	К	7231	5540	-1691	76,6
3. Выручка от продажи,  тыс. руб.	N	104796	95090	-9706	90,7
4. Рентабельность продаж (по чистой прибыли), единиц	PJN	0,0467	0,0361	-0,0106	77,3
5. Рентабельность продаж (по прибыли от продаж), единиц	Pn/N	0,0690	0,0583	-0,0107	84,5

Как в прошлом, так  и в отчетном годах в организации  наблюдается рентабельность продаж по прибыли от продаж соответственно 6,9% и 5,8%. Снижение рост рентабельности продаж происходит вследствие уменьшения размеров прибыли от продаж в отчетном году на 1691 тыс.руб., или на 23,4%.

В отчетном году чистая прибыль  снижается на 29,7%, поэтому рентабельность продаж по чистой прибыли имеет тенденцию  к снижению и составила соответственно 4,67% в прошлом году и 3,61 в отчетном году.

В практике экономического анализа часто используется показатель рентабельности продаж, рассчитанный по чистой прибыли, поэтому рассмотрим влияние факторов именно на этот показатель.

R_p(прош.) =4889:104796=0,0467

R_p(скор.) =3636:104796=0,0328

R_p(отч.) = 3436:95090=0,0361

Влияние ∆N = R_p(скор.) - R_p(прош.) = 0,0328 – 0,0467 = -0,0139

Влияние ∆N = R_p(отч.) - R_p(скор.) = 0,0361 – 0,0328 = 0,0033

Совокупное влияние  факторов: -0,0106.

Таким образом, видно, что  на рентабельность продаж (по чистой прибыли) наибольшее отрицательное влияние (0,0139 единиц) оказало снижение чистой прибыли на 1453 тыс. руб., а уменьшение выручки от продажи на 9706 тыс.руб. повысило рентабельность продаж на 0,0033 единиц.

Рентабельность продаж также можно представить в виде следующей модели:

 P_p=(N-S-KP-УР)/N*100%=P/N*100% (2)

где Rp - рентабельность продаж;

N - выручка от продажи; 

S - себестоимость проданных  товаров; 

КР - коммерческие расходы;

УР - управленческие расходы.

Из этой факторной  модели следует, что на рентабельность продаж влияют выручка от продажи, себестоимость проданных товаров, коммерческие расходы и управленческие расходы.

2.3. Факторный анализ рентабельности ЗАО "Сервис-центр"

Проведем факторный  анализ рентабельности продаж организации по данным за два года. Поскольку за исследуемый период организация не имела управленческих расходов, то при проведении факторного анализа рентабельности продаж влияние данного фактора на результативный показатель учитывать не следует. Таким образом, формула (2) примет следующий вид (формула (3)):

P_p=(N-S-KP)/N.    (3)

Для расчета влияния  факторов на результативный показатель используем формулы (4-7) и метод цепной подстановки.

     1.Влияние изменения выручки от продажи на рентабельность продаж:

∆R_p(N)=((N₁-S₀-KP₀)/N₁-(N₀-S₀-KP₀)/N₀)*100%. (4)

2. Влияние изменения себестоимости продажи на рентабельность продаж:

∆R_p(S)=((N₁-S₁-KP₀)/N₁-(N₁-S₀-KP₀)/N₁)*100%.(5)

3. Влияние изменения коммерческих расходов на рентабельность продаж:

    ∆R_p(kp)=((N₁-S₁-KP₁)/N₁-(N₁-S₁-KP₀)/N₁)*100%. (6)

4. Совокупное влияние факторов:

∆R_p=+∆R_{p(N )} + ∆R_p(S) +  ∆R_p(kp) . (7)

Результаты факторного анализа рентабельности продаж обобщим в таблице.

Таблица 4. Факторный анализ рентабельности продаж

Показатели	Первый год	Второй год
Исходные данные, тыс.руб.
1 .Выручка от продажи	104796	95090
2.Себестоимость проданных  товаров	69818	64598
3.Коммерческие расходы	27747	24952
4. Прибыль от продаж	7231	5540
5. Рентабельность продаж	6,9	5,8
6.Изменение рентабельности  продаж к переменной базе		-1,1
Влияние факторов на изменение  рентабельности
7. Выручка от продажи		-9,5
8.Себестоимость проданных  товаров		+31,5
9.Коммерческие расходы		2,94
10.Совокупное влияние  факторов		-19,94

 

 Данные таблицы 4 показывают, что на протяжении двух лет в торговой организации имеет место рентабельность продаж, которая в этом году снизилась. Так, рентабельность сложилась только под воздействием уменьшения объема продаж - размер влияния составил -9,5%. Рост себестоимости и коммерческих расходов вызвал снижение рентабельности. Как видим, в отчетном периоде влияние объема продаж и себестоимости ослабело, а коммерческих расходов - несколько усилилось.

Рентабельность продаж часто используется (является одним из факторов) при факторном анализе различных интегральных показателей эффективности деятельности организаций. Рентабельность коммерческого предприятия характеризуется системой показателей, между которыми существуют взаимосвязь и взаимозависимость. В свою очередь каждый из показателей рентабельности складывается под воздействием тех или иных процессов, происходящих в деятельности организации. Для проведения факторного анализа рентабельности продаж предварительно обобщим данные бухгалтерского баланса (среднегодовые величины), отчета о прибылях и убытках и справочные данные (таблица 5).

Таблица 5. Исходные данные торговой организации

Показатели	Условные обозначения	2011 год	2012 год	Изме- нения	В % к 2011 г.
Основные и оборотные  средства, тыс. руб.	F + E"	29099	28651	-448	98,46
Оборотные активы, тыс. руб.	Е	19111	19090	-21	99,89
Запасы, тыс. руб.	З	9798	7970	-1828	81,34
Выручка от продажи, тыс. руб.	N	104796	95090	-9706	90,74
Издержки обращения, тыс. руб.	I	27747	24952	-2495	89,93
Чистая прибыль, тыс.руб.	Р	4889	3436	-1453	70,28
Расходы на оплату труда, тыс.руб.	U	14185	13149	-1036	92,7
Среднесписочная численность  работников, человек	R	28	21	-7	75

Рассмотрим взаимосвязи  и пропорции между основными  экономическими показателями, характеризующими хозяйственно-финансовую деятельность организации по данным таблицы 6.

Таблица 6. Показатели эффективности деятельности торговой организации

Показатели	Условные обозна-чения	Прошлый год	Отчетный год	Откло-нения	В % к прошлому году
1. Рентабельность выручки от продажи	P/N	0,0467	0,0361	-0,0106	77,3
2. Рентабельность основных  и оборотных средств	P/(F+E)	0,168	0,1199	-0,0481	71,37
3. Рентабельность издержек  обращения	Р/I	0,1762	0,1377	-0,0385	78,15
4. Фондоотдача основных  и оборотных средств руб.	N/F+E	3,6014	3,3189	-0,2825	92,16
5. Скорость обращения  оборотных активов, оборотов	N/E	5,4835	49811	-0,5024	90,838
6. Доля оборотных активов  в имуществе	E/F+E	0,6568	0,6663	0,0095	101,45
7. Скорость обращения  товарных запасов	N/3	10,6957	11931	1,2353	111,55
8. Доля товарных запасов  в оборотных активах	3/Е	0,5127	0,4175	-0,0952	81,43
9. Издержкоемкость выручки  от продажи	I/N	0,2648	0,2624	-0,0024	99,09
10. Прибыль на одного  работника	Р/R	174,6071	163,619	-10,9881	93,71
11. Производи-тельность труда	N/R	3742,714	4528,0952	785,381	120,98
12. Фондооснащен-ность трудовых ресурсов	F+E/R	1039,25	1364,333	325,083	131,28
13. Средняя заработная плата	U/R	506,6071	626,1429	119,5358	123,6
14. Зарплато-емкость выручки от продажи	U/N	0,1353	0,1383	0,003	102,22