Отчет по практике в ОАО «РЖД»

 

На протяжении трех лет стоимость уставного, добавочного и резервного капитала не менялась. Размер собственного капитала в 2012г. увеличился на 3134 тыс.р., в 2013г. на 10864 тыс.р., в 2014г. уменьшился на 36316 тыс.р.

В ходе исследования заемного капитала особо анализируется структура краткосрочной задолженности: краткосрочные кредиты банков и различные займы; задолженность перед другими предприятиями ; задолженность перед бюджетом; внебюджетными фондами; задолженность по оплате труда и тенденции ее изменения.

Выявленная тенденция к увеличению доли заемных средств в источниках образования активов предприятия, с одной стороны, свидетельствует об усилении финансовой зависимости предприятия и повышении степени его финансовых рисков, а с другой - об активном перераспределении (в условиях инфляции и невыполнения в срок финансовых обязательств) доходов от кредиторов в пользу рассматриваемой организации.

При наличии информации о конкретных кредиторах предприятия и сроках выполнения обязательств перед ними целесообразно составить их перечень с указанием полного названия, юридического адреса, сроков и сумм платежей и доли данного кредита в общей задолженности предприятия. Особое внимание следует уделить наличию (и возможному росту) просроченной задолженности предприятия перед бюджетом, по социальному страхованию и обеспечению, по внебюджетным платежам.

 

Таблица 19 - Показатели динамики заемного капитала организации

№ п/п	Элементы заемного капитала	Абсолютное изменение                          показателя (+, -), тыс.р.			Удельный вес влияния элемента на общее изменение собственного капитала, %
		2012г.	2013г.	2014г.	2012г.	2013г.	2014г.
	А	1	2	3	4	5	6
1	Долгосрочные обязательства	2415	5042	3799	-0,56	7,89	-20,39
1.1	Долгосрочные займы и  кредиты	0	0	0	0	0	0
1.2	Отложенные налоговые обязательства	2415	5042	3799	-0,56	7,89	-20,39
1.3	Прочие долгосрочные обязательства	0	0	0	0	0	0
2	Краткосрочные обязательства	-435911	58842	-22430	100,56	92,11	-120,39
2.1	Краткосрочные займы и  кредиты	0	0	0	0	0	0
2.2	Кредиторская задолженность	-435654	56964	-23157	100,50	89,17	124,29
2.3	Резервы предстоящих расходов и платежей	-257	1878	727	0,06	2,94	-3,90
2.4	Прочие краткосрочные обязательства	0	0	0	0	0	0
3	Заемный капитал (всего)	-433496	63884	-18631	100	100	100

 

Заемный капитал в 2012г. стал меньше на 433496 тыс.р., в 2013г. увеличился по сравнению с 2012г. на 63884 тыс.р., в 2014г. по сравнению с 2013г. уменьшился на 18631 тыс.р. за счет изменений кредиторской задолженности.

 

Таблица 20 - Показатели динамики кредиторской задолженности организации

№ п/п	Элементы кредиторской задолженности	2012г.	2013г.	Темп прироста за 2013г. к 2012г., %	2014г.	Темп прироста за 2014г. к 2013г., %
	А	1	2	3	4	5
1	Кредиторская задолженность  (всего)	90094	147058	63,23	123901	-15,75
1.1	Поставщики и подрядчики	68948	129841	88,32	109858	-15,39
1.2	Авансы полученные в счет предстоящих отгрузок готовой продукции	631	435	-31,06	1018	134,02
1.3	Задолженность перед персоналом организации	3354	2112	-37,03	2795	32,34
1.4	Задолженность перед государственными внебюджетными фондами	2781	3227	16,04	3591	11,28
1.5	Задолженность по налогам и сборам	13763	10587	-23,08	4215	-60,19
1.6	Прочие кредиторы	617	856	38,74	2424	183,18
2	Просроченная кредиторская задолженность	4504	5882	30,60	6195	5,32
2.1	Просроченная кредиторская задолженность длительностью свыше 3-х месяцев	1351	735	-45,60	1239	68,57

 

Кредиторская задолженность в 2013г. по сравнению с 2012г. увеличилась на 63,23%, в 2014г. по сравнению в 2013г. стала меньше на 15,75%, основное влияние оказывает изменение кредиторской задолженности поставщикам и подрядчикам. Стоит отметить положительный момент – это уменьшение задолженности по налогам и сборам в 2014г. в сравнении с 2013г. на 60,19%. Отрицательным моментом является рост просроченной кредиторской задолженности, в том числе свыше трех месяцев, что говорит об уменьшении платежеспособности организации.

 

Таблица 21 – Состав и структура кредиторской задолженности организации

№ п/п	Элементы кредиторской задолженности	2012г.	Уд.вес, %	2013г.	уд.вес, %	2014г.	уд.вес, %
	А	1	2	3	4	5	6
1	Кредиторская задолженность  (всего)	90094	100	147058	100	123901	100
1.1	Поставщики и подрядчики	68948	76,53	129841	88,29	109858	88,67
1.2	Авансы полученные в счет предстоящих отгрузок готовой продукции	631	0,70	435	0,30	1018	0,82
1.3	Задолженность перед персоналом организации	3354	3,72	2112	1,44	2795	2,26
1.4	Задолженность перед государственными внебюджетными фондами	2781	3,09	3227	2,19	3591	2,90
1.5	Задолженность по налогам и сборам	13763	15,28	10587	7,20	4215	3,40
1.6	Прочие кредиторы	617	0,68	856	0,58	2424	1,95
2	Просроченная кредиторская задолженность	4504	5,00	5882	4,01	6195	4,99
2.1	Просроченная кредиторская задолженность длительностью свыше 3-х месяцев	1351	1,50	735	0,51	1239	1,03

 

Наибольший удельный вес в структуре кредиторской задолженности занимает кредиторская задолженность поставщикам и подрядчикам в 2012г. 76,53%, в 2013г. 88,29%, в 2014г. 88,67%,  эта доля задолженности увеличивается. Просроченная кредиторская задолженность в 2012г. составляет 5%, в том числе длительностью свыше трех месяцев 1,5%, в 2013г. 4,01%, в том числе 0,51% длительностью свыше трех месяцев, в 2014г. 4,99% и 1,03% или 1239 тыс.р. просроченная кредиторская задолженность длительностью свыше трех месяцев.

Обязательства организации (статьи пассива баланса) также, как и активы, в целях сравнительного анализа агрегируются в четыре группы, но по степени срочности их оплаты.

-наиболее срочные обязательства (П1);

-краткосрочные пассивы (П2);

-долгосрочные пассивы (П3);

-постоянные пассивы (П4).

Таблица 22 – Группировка статей пассива баланса по степени срочности обязательств

№ п/п	Группа пассивов	Сумма, тыс.р.			Удельный вес, %
		2012г.	2013г.	2014г	2012г.	2013г.	2014г
	А	1	2	3	4	5	6
1	П1 – наиболее срочные обязательства	90094	147058	123901	28,60	37,74	37,01
2	П2 - краткосрочные пассивы	369	2247	2974	0,12	0,58	0,89
3	П3  - долгосрочные пассивы	14924	19966	23765	4,74	5,12	7,09
4	П4 – постоянные пассивы	209575	220424	184159	66,54	56,56	55,01
5	Итого	314962	389695	334799	100	100	100

 

Наиболее срочные обязательства в структуре пассивов составляют в 2012г. 28,60%, 2013г. 37,74%, в 2014г. 37,01%. Постоянные пассивы, то есть собственный капитал в 2012г. составляет 66,54%, в 2013г. 56,56%, в 2014г. 55,01%, его доля в структуре пассивов заметно уменьшается.

Под ликвидностью какого-либо актива понимают способность его трансформироваться в денежные средства, а степень ликвидности определяется продолжительностью временного периода, в течение которого эта трансформация может быть осуществлена. Чем короче период, тем выше ликвидность данного вида активов.

Под ликвидностью организации понимается ее способность покрывать свои обязательства активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность означает безусловную платежеспособность организации и предполагает постоянное равенство между ее активами и обязательствами одновременно по:

-общей сумме;

-срокам превращения в деньги (активы) и срокам погашения (обязательства).

Анализ ликвидности организации представляет собой анализ ликвидности баланса и заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени ликвидности и расположенных в порядке убывания с обязательствами по пассиву, объединенными по срокам их погашения в порядке возрастания сроков.

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств.

 

Таблица 23 – Оценка типа ликвидности баланса

№ п/п

2012г.

2013г.

2014г.

А

1

2

1

А1

<

П1

А1

<

П1

А1

<

П1

2

А2

>

П2

А2

>

П2

А2

>

П2

3

А3

>

П3

А3

>

П3

А3

>

П3

4

А4

<

П4

А4

<

П4

А4

<

П4

5

Код ситуации (0, 1, 1)

Код ситуации (0, 1, 1)

Код ситуации (0, 1, 1)