Анализ ликвидности и платежеспособности на примере ООО ТД «Строитель»

Возглавляет склад заведующий. Он возглавляет работу по приему, хранению и отпуску товарно-материальных ценностей, рациональному размещению их на складе, соблюдение режима хранения, обеспечивает составление заявки на поставку продукции, согласовывает условия и сроки поставок, организует отпуск товаров со склада, учет и соблюдение правил оформления складских операций.

Для оценки условий функционирования и определения основных тенденций развития ОАО ТД «Строитель» проведем анализ его финансового состояния. Основанием для проведения расчетов послужит финансовая отчетность ОАО ТД «Строитель» за 2004-2006гг., представленная в приложении 1.

Далее проводится анализ финансовых результатов.

Результативность и экономическая целесообразность деятельности любого предприятия измеряется абсолютными и относительными показателями.

Поэтому деятельность ОАО ТД «Строитель» оценим с точки зрения абсолютных и относительных показателей эффективности деятельности на основе Отчета о прибылях и убытках (Форма №2).

Результаты анализа порядка формирования чистой прибыли и ее динамику на основе Отчета о прибылях и убытках ОАО ТД «Строитель» обобщим в таблице 1.

Таблица 1

Анализ финансовых результатов ОАО ТД «Строитель» за 2004-2006гг.,тыс.руб.

Наименование показателя	2004	2005	2006	Изменение 2005/2004		Изменение 2006/2005
				Абсол.	Относит.	Абсолют.	Относит
Выручка от реализации товаров, продукции, работ, услуг	6249	5066	2832	-1183	81,07	-2234	55,90
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	5799	4298	2082	-1501	74,12	-2216	48,44
Валовая прибыль	450	768	751	+318	170,67	-17	97,79
Коммерческие расходы	70	65	56	-5	92,86	-9	86,15
Управленческие расходы	281	246	254	-35	87,54	+8	103,25
Прибыль (убыток) от продажи	99	457	441	+358	461,62	-16	96,50
Прочие операционные доходы	113			-	-		-
Прочие операционные расходы	25	207	155	+182	828	-52	74,88
Внереализационные доходы	11	6	10	-5	54,55	+4	166,67
Внереализационные расходы		100		-	-		-
Прибыль (убыток) до налогообложения	198	156	295	-42	78,79	+139	189,10
Налог на прибыль	42	23	55	-19	54,76	+32	239,13
Прибыль (убыток) от обычной деятельности	156	133	240	-23	85,26	+107	180,45
Чистая прибыль (нераспределенная прибыль (убыток) отчетного года	156	133	240	-23	85,26	+107	180,45

 

На основе полученных данных можно отметить, что в ОАО ТД «Строитель» на протяжении анализируемого периода выручка от реализации продукции в 2005г. по сравнению с 2004г. уменьшилась на 1183 тыс.руб., в 2006г. по сравнению с 2005г. – на 2234 тыс.руб.

Характеризуя динамику валовой прибыли следует отметить увеличение данного показателя в 2005г. по сравнению с 2004г. – на 318 тыс.руб., в 2006г. по сравнению с 2005г. незначительное снижение – на 17 тыс.руб.

Оценивая результативность операционной и внереализационной деятельности следует отметить: в 2005г. по сравнению с 2004г. операционные расходы увеличились на 182 тыс.руб., в 2006г. по сравнению с 2005г. снизились на 52 тыс.руб.; внереализационные доходы в 2005г. по сравнению с 2004г. снизились на 5 тыс.руб., в 2006г. по сравнению с 2005г. – увеличились на 4 тыс.руб., а внереализационные расходы имели место только в 2005г.

В целом, ОАО ТД «Строитель» является доходным предприятием, имеющим чистую прибыль в 2004 году 156 тыс. руб., в 2005 году - 133 тыс. руб. и 240 тыс. руб. в 2006 году.

Характеризуя динамику чистой (нераспределенной) прибыли за анализируемый период следует заметить увеличение ее объема на 84 тыс. руб.

Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности, окупаемость затрат и т.д. Они более полно, чем прибыль, отражают окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными и используемыми ресурсами.

Основные показатели рентабельности ОАО ТД «Строитель» обобщим в таблице 2.

Таблица 2

Анализ рентабельности ОАО ТД «Строитель» за 2004-2006гг.

Коэффициенты	2004г.	2005г.	2006г.
Рентабельность продаж	0,02	0,09	0,16
Рентабельность всего капитала предприятия	0,01	0,06	0,05
Рентабельность основных средств и прочих внеоборотных активов	0,02	0,07	0,07
Рентабельность собственного капитала	0,01	0,07	0,07

Как видно из табл.2.14., по всем показателям рентабельности (кроме показателя рентабельности всего капитала предприятия) наблюдается положительная динамика, что свидетельствует об увеличении величины прибыли по отношению к выручке предприятия, основных средств и собственному капиталу.

Таким образом, как показал анализ финансового состояния ОАО ТД «Строитель», исследуемое предприятие имеет низкую степень ликвидности, неплатежеспособно, финансово неустойчиво. Поэтому необходимо разработать направления укрепления финансового состояния предприятия, об этом и пойдет речь в третьей главе дипломной работы.

 

 

2. Анализ имущественного состояния ОАО ТД «Строитель»

Финансовое состояние предприятия характеризуется размещением и использованием средств (активов) и источниками их формирования (собственного капитала и обязательств, т.е. пассивов).

В процессе анализа активов предприятия в первую очередь следует изучить наличие, состав, структуру средств предприятия и происшедшие в них изменения.

Наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре активов предприятия, а также в динамике этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа его отчетности.

Для изучения динамики имущества предприятия во времени и изменений в структуре активов предприятия проведем горизонтальный и вертикальный анализ актива баланса.

Результаты расчетов обобщим в таблице 3 и 4.

Таблица 3

Вертикальный анализ активов баланса ОАО ТД «Строитель»

Показатели	2004		2005		2006
	Средняя стоимость, тыс. руб.	Удельный вес, %	Средняя стоимость, тыс. руб.	Удельный вес, %	Средняя стоимость, тыс. руб.	Удельный вес, %
АКТИВ
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	-	-	-	-	-	-
Основные средства	6095926	78,86	6221224	76,86	6237869	75,25
Незавершенное строительство	-	-	-	-	-	-
Долгосрочные финансовые вложения	-	-	-	-	-	-
Прочие внеоборотные активы	-	-	-	-	-	-
ИТОГО по разделу I	6095926	78,86	6221224	76,86	6237869	75,25
2. Оборотные активы
Запасы	1367777	17,69	1543325	19,07	1798238	21,69
НДС	18558	0,24	21555	0,27	24516	0,30
Дебиторская задолженность	246916	3,19	306747	0,88	228689	2,76
Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	939	0,03	1376	0,004	745	0,009
Прочие оборотные активы	-	-	-	-	-	-
ИТОГО по разделу II	1634190	21,14	1873003	23,14	2052187	24,75
БАЛАНС	7730116	100	8094227	100	8290056	100

 

Как видно из таблицы 3 наибольший удельный вес в структуре активов ОАО ТД «Строитель» занимают внеоборотные активы, которые сформированы полностью за счет основных средств. В 2005г. по сравнению с 2004г. их доля снизилась на 2,0%, в 2006г. по сравнению с 2005г. – на 1,61%.

Доля оборотных активов предприятия в течение анализируемого периода имеет тенденцию к увеличению. Так, в 2005г. по сравнению с 2004г. она увеличилась на 2,0%, в 2006г. по сравнению с 2005г. – на 1,61%.

Наибольший удельный вес в структуре оборотных активов занимают запасы и дебиторская задолженность.

По данным таблицы 4 можно сделать следующие выводы:

- основные средства на протяжении  анализируемого периода имеют тенденцию к увеличению. Так, в 2005г. по сравнению с 2004г. они увеличились на увеличились 125298 руб. ил на 2,06%, в 2006г. По сравнению с 2005г. – на 16645 руб. или на 0,23%. Общее изменение за 2004-2006гг. составило 141943 руб. или 2,23%.

- оборотные активы в 2005г. по сравнению  с 2004г. увеличились на 238813 руб. или  на 14,61%, в 2006г. по сравнению с 2005г. – на 179185 руб. или на 9,57%. Общее  изменение за 2004-2006гг. составило 417998 руб. или 25,58%.

- величина запасов предприятия увеличилась в целом за анализируемый период на 430461 руб. или 31,47%;

- дебиторская задолженность предприятия  сократилась на 18227 руб. или на 7,38%;

- денежные средства предприятия  существенно сократились - на 194 руб. или 20,66%;

- в целом валюта баланса увеличилась на 559941 руб. или 7,24% и составила в среднем в 2006 году 8290056 руб.

 

Таблица 4

Горизонтальный анализ актива баланса ОАО ТД «Строитель» за 2004-2006 гг.

Показатели	Средняя стоимость, тыс. руб.			Изменение в абсолютной величине, тыс. руб .			Изменение в %
	2004г	2005г	2006г
				2005 по сравнению с 2004	2006 по сравнению с 2005	2006 по сравнению с 2004	2005 по сравнению с 2004	2006 по сравнению с 2005	2006 по сравнению с 2004
АКТИВ
1. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Основные средства	6095926	6221224	6237869	125298	16645	141943	102,06	100,23	102,33
Незавершенное строительство	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Долгосрочные финансовые вложения	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Прочие внеоборотные активы	-	-	-	-	-	-	-	-	-
ИТОГО по разделу I	6095926	6221224	6237869	125298	16645	141943	102,06	100,23	102,33
2. Оборотные активы
Запасы	1367777	1543325	1798238	175548	254913	430461	112,84	116,52	131,47
НДС по приобретенным ценностям	18558	21555	24516	2997	2961	5958	116,15	113,74	132,10
Дебиторская задолженность	246916	306747	228689	59831	-78058	-18227	124,23	74,55	92,62
Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения	939	1376	745	437	-631	-194	146,54	54,14	79,34
Прочие оборотные активы	-	-	-	-	-	-	-	-	-
ИТОГО по разделу II	1634190	1873003	2052188	238813	179185	417998	114,61	109,57	125,58
БАЛАНС	7730116	8094227	8290057	364111	195830	559941	104,71	102,42	107,24

  

Для анализа динамики и структуры источников средств ОАО ТД «Строитель» проведем горизонтальный и вертикальный анализ пассива баланса.

Результаты расчетов представим в таблице 5, 6

Таблица 5

Вертикальный анализ пассива баланса ОАО ТД «Строитель»

Показатели	2004г		2005г		2006г
	Средняя стоимость, тыс. руб.	Удельный вес, %	Средняя стоимость, тыс. руб.	Удельный вес, %	Средняя стоимость, тыс. руб.	Удельный вес, %
ПАССИВ
III Капитал и резервы
Уставный капитал	112000	1,45	112000	1,38	112000	1,35
Добавочный капитал	6365433	82,35	6365433	78,65	6122428	73,85
Фонды и резервы	129285	1,67	144320	1,78	186333	2,25
ИТОГО по разделу III	6606718	85,47	6621753	81,81	6420761	77,45
IV Долгосрочные пассивы
Займы и кредиты	-	-	-	-	-	-
Прочие долгосрочные пассивы	-	-	-	-	-	-
ИТОГО по разделу IV	-	-	-	-	-	-
V Краткосрочные пассивы
Займы и кредиты	-	-	-	-	-	-
Кредиторская задолженность	1121349	14,50	1468905	18,15	1864622	22,49
Доходы будущих периодов	-	-	-	-	-	-
Резервы предстоящих расходов и платежей	-	-	-	-	-	-
Прочие краткосрочные пассивы	2049	0,03	3569	0,04	4674	0,06
ИТОГО по разделу V	1123397	14,53	1472474	18,19	1869295	22,55
БАЛАНС	7730116	100	8094227	100	8290056	100