Анализ имущества предприятия и источников его финансирования

 

 

Анализ показателей деловой активности показывает, насколько эффективно организация использует  имеющиеся средства.{13} Как видно из таблицы 4, показатель оборачиваемости запасов достаточно высокий, что отражает нормальную скорость реализации ТМЦ. Общий коэффициент оборачиваемости показывает, что уровень  продаж превышает вложенный капитал. В частности, в 2013 г. на рубль активов было реализовано продукции на 6,31руб. Обновление запасов происходило за 21 дней. На 1руб. собственных средств  приходилось 16,2 руб. выручки от реализации.

 

Также были проведены расчеты показателей рентабельности, которые представлены в таблице  6 .

Показатели рентабельности:

1. Общая рентабельность продаж:

(12)

Крп=	Прибыль от продаж	*100%
	Выручка от реализации

 

 

2. Чистая рентабельность  продаж

(13)

(Чистая рентабельность продаж = Чистая прибыль предприятия × 100 / Чистый доход предприятия от реализации товарной продукции.)

 

Таблица 6 - Показатели рентабельности  ОАО « Краснодарский   хлебозавод №3» за 2011-2013гг.

Показатели рентабельности	2011 год	2012 год	2013 год
1.Общая рентабельность продаж	0,0028	0,0006	-0.0381
2.Чистая рентабельность продаж	0,0013	0,0001	-0,0310

 

Проведенные расчеты показали, что в 2013 г. по сравнению с  2011 г. наблюдается заметное снижение роста показателей рентабельности. Так, общая рентабельность продаж в 2013 году составила - 0.0381, в то время как данный показатель в 2011 г составил  0,0028. Чистая рентабельность продаж также уменьшилась, и в  2013 году составила  -0,0310.

Таким образом, на основе проведенного анализа можно сделать вывод, что финансовое состояние  ОАО «Краснодарский хлебозавод №3» за 2011-2013гг. ухудшилось. Низкий уровень коэффициентов ликвидности и платежеспособности ОАО «Краснодарский хлебозавод №3» за 2011-2013гг, свидетельствует о затруднениях в сбыте продукции, о плохой организации снабжения.

 ГЛАВА 3. ПУТИ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ ФИНАНСОВ КОММЕРЧЕСКИХ ОРГАНИЗАЦИЙ (НА ПРИМЕРЕ  ОАО «КРАСНОДАРСКИЙ ХЛЕБОЗАВОД №3»)

 

 

 

Одна из важнейших характеристик финансового состояния предприятия - стабильность его деятельности с позиции долгосрочной перспективы. Она связана, прежде всего, с общей финансовой структурой предприятия, степенью его зависимости от кредиторов и инвесторов.

Большое значение для повышения эффективности финансов коммерческих организаций имеет улучшение использования основных средств, которое отражается на финансовых результатах работы предприятия за счет: увеличения выпуска продукции, снижения себестоимости, улучшения качества продукции, снижения налога на имущество и увеличения валовой прибыли .

Улучшения использования основных средств на предприятии можно достигнуть путем: {7}

• освобождения предприятия от излишнего оборудования, машин и других основных средств или сдачи их в аренду;
• своевременного и качественного проведения планово-предупредительных и капитальных ремонтов;
• приобретения высококачественных основных средств;
• повышения уровня квалификации обслуживающего персонала;
• своевременного обновления, особенно активной части, основных     средств с целью недопущения чрезмерного морального и физического износа;
• повышения уровня механизации и автоматизации производства;
• внедрения новой техники и прогрессивной технологии.

Пути улучшения использования основных средств зависят от конкретных условий, сложившихся на предприятии за тот или иной период времени. Следующим фактором можно отметить эффективность использования оборотных средств. В российской хозяйственной практике оценка эффективности использования оборотного капитала осуществляется через показатели его оборачиваемости. Важным фактором ускорения оборачиваемости оборотных средств является экономия материальных ресурсов, используемых в производстве, сокращения их расхода на единицу продукции. Именно поэтому в современных условиях такое большое значение приобретает разработка программ, направленных на более рациональное использование сырья, топлива, электроэнергии и других материальных ресурсов, в которых предусмотрены меры по ужесточению правил использования материальных ценностей, усилению экономического стимулирования и повышению материальной ответственности за их расходование. {12}

Также для совершенствования финансов коммерческих организаций необходимо эффективное управление дебиторской задолженностью, работа с банками, оптимизация издержек, проблемы текущего управления. Проведенные исследования показывают, что организация финансов на ОАО «Краснодарский хлебозавод №3»  требует совершенствования.

Итак, на основе анализа финансовых результатов следует провести ряд важных мероприятий по повышению эффективности  организации финансов  на ОАО «Краснодарский хлебозавод №3»:

• необходимо стремиться к снижению издержек и, как следствие,  к снижению себестоимости продукции и соответственно  цены реализации. Это можно достичь, занявшись поиском новых поставщиков сырья более дешевого, но не уступающего по качеству;
• необходимо снизить уровень дебиторской задолженности предприятия, в том числе свести к минимуму просроченную задолженность. Для этого следует оптимизировать работу с дебиторами, повысит эффективность сбытовой деятельности завода, проводить предварительные работы с клиентами, усовершенствовать договорные работы, предоставлять скидки плательщикам за сокращение сроков расчета;
• улучшению финансового состояния будет способствовать реализация запасов готовой продукции. Росту продаж будет способствовать оптимизация сбытовой политики, маркетинговой стратегии, в том числе развитие рынков сбыта и улучшение рекламы, совершенствование системы реализации продукции, разработка новых видов продукции;
• необходимо снизить уровень кредиторской задолженности.{5} Для оптимизации долгов необходимо осуществлять поиск дополнительных источников погашения кредиторской задолженности, оптимизировать работу с поставщиками, ужесточить нормы расхода материалов, осуществлять поиск новых поставщиков, проводить работу по отсрочке и рассрочке вновь возникающей проблемной задолженности;
• следует рассмотреть целесообразность увеличения собственного капитала, инвестиций в производство через дополнительную эмиссию акций;
• важно осуществить также мобилизацию внутренних резервов предприятия посредством возврата дебиторской задолженности, максимизации прибыли, реализации излишнего оборудования и долгосрочных финансовых вложений, продажи запасов готовой продукции, снижения себестоимости продукции, получения арендной платы.

Таким образом, предложенные рекомендации помогут предприятию повысить эффективность  деятельности, увеличить уровень рентабельности, а следовательно увеличить прибыль предприятия ОАО «Краснодарский хлебозавод №3».

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

 

 В результате проведенного исследования можно сделать следующие выводы. Задачи, поставленные перед началом работы – выполнены.

В первой части работы изучены теоретические аспекты анализа источников финансирования имущества, понятие имущества предприятия и показателей эффективности его использования, а также источники финансирования имущества

Во второй части работы проведен анализ источников финансирования имущества ОАО « Краснодарский   хлебозавод №3» за 2011-2013гг: дана  краткая характеристика организации, проведен анализ  формирования финансовых ресурсов, а также проведена оценка финансового состояния ОАО «Краснодарский хлебозавод  №3».

В третьей части работы разработаны мероприятия по совершенствованию процесса организации финансов коммерческих организаций.

Особую роль в экономических отношениях играют финансовые ресурсы. {14} Их специфика проявляется в том, что они всегда выступают в роли собственного, заемного и привлеченного денежного капитала, который используется предприятиями для формирования своих активов и осуществления производственно-финансовой деятельности в целях получения соответствующих доходов и прибыли. Наличие в достаточном объеме финансовых ресурсов, их эффективное использование, предопределяют хорошее финансовое положение предприятия платежеспособность, финансовую устойчивость, ликвидность.

Представленные расчеты на примере ОАО «Краснодарский   хлебозавод №3» позволяют сделать вывод о том, что в активе баланса наибольший удельный вес занимают внеоборотные активы (57,1%) , а в  пассиве  баланса - краткосрочные обязательства (63,5%). Отрицательным фактором является рост кредиторской задолженности в 2013 году по сравнению с 2011 г., так как это свидетельствует о том, что                                      ОАО « Краснодарский   хлебозавод №3» увеличивает задолженность перед кредиторами, а именно перед поставщиками, бюджетом и работниками. Рост данного показателя вызван высоким ростом цен на сырье, материалы, энергоносители.

Из приложенных форм бухгалтерской отчетности и их анализа вполне четко прослеживается нерентабельность предприятия, убыточность от его хозяйственной деятельности.  Ухудшение  финансового состояния ОАО «Краснодарский   хлебозавод №3» произошло за счет:

• повышения стоимости энергоносителей, основного сырья и материалов;
• повышения страховых взносов на 8%;

В 2013 году себестоимость увеличилась   по сравнению с 2011 г.  на 13663 тыс.руб. В то же время наблюдается снижение прибыли от продаж на 479  руб., что и повлекло за собой снижение чистой прибыли.

Как показывает анализ финансового состояния,  все коэффициенты не только не соответствуют нормативам, но и заметна негативная тенденция. Так, по приведенным расчетам мы наблюдаем низкий уровень коэффициентов финансовой устойчивости и платежеспособности ОАО «Краснодарский хлебозавод №3» за 2011-2013 гг., что может свидетельствовать о затруднениях в сбыте продукции, о плохой организации снабжения. А также  происходит заметное увеличение коэффициента финансовой зависимости. В 2013 г по сравнению с 2011 годом  значение данного показателя  увеличилось  на  0,24. Рост этого коэффициента в динамике означает увеличение доли заемных средств в финансировании предприятия, то есть организация стала больше использовать заемные средства,  а это значит, что собственники не могут полностью финансировать свое предприятие.

Таким образом, все показатели находятся в тенденции спада, что предоставляет ОАО «Краснодарский хлебозавод №3» обратить свое внимание на увеличение рентабельности собственного капитала, активов, оборотных активов, продаж. В связи с этим нами был предложен ряд мероприятий, которые помогут ОАО «Краснодарский хлебозавод №3» повысить эффективность  деятельности, увеличить уровень рентабельности, а следовательно увеличить прибыль предприятия.  

Таким образом, правильная организация финансов, рациональное размещение финансовых ресурсов, эффективное их использование и поиск длительных источников финансирования являются главными факторами успешной производственно-хозяйственной деятельности организации.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

1. Баканов М.И. Экономический анализ: ситуации, тесты, примеры, задачи, выбор оптимальных решений, финансовое прогнозирование: Учеб. пос. / М.И. Баканов, А.Д. Шеремет.- М. : Финансы и статистика, 2011г.
2. Банк В.Р. Финансовый анализ: Учебное пособие / В.Р. Банк, С.В. Банк, А.В. Тараксина. - М.: ТК Велби, Изд-во проспект, 2009 г.
3. Илясов Г.Г. Как улучшить финансовое состояние предприятия / Г.Г. Илясов // Финансы.- 2008 г.
4. Кожинов В.Я. Бухгалтерский учет. Прогнозирование финансового результата. Учебно-методическое пособие /В.Я. Кожинов. - М: Экзамен.2007 г.
5. Любушин Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности предприятий: Учеб. пос. / Н.П. Любушин, В.Б. Лещева, В.Г. Дьякова.- М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2009 г.
6. Матвейчева Е.В. Традиционный подход к оценке финансовых результатов деятельности предприятия/ Матвейчева, Е.В., Вишнинская Г.Н. // Аудит и финансовый анализ
7. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. пос. / Г.В. Савицкая.- Мн. : Новое издание, 2010 г.
8. Савицкая Г.В. Экономический анализ 11-е изд., испр. и доп. - М.: Новое знание, 2005.
9. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности. Издание пятое, переработанное и дополненное / Г.В. Савицкая. Инфра-М:. - 2009.
10. Чечевицына Л.Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: Учеб. пос. / Л.Н. Чечевицына, И.Н. Чуев.- Ростов н/Д.; Феникс, 2009.
11. Шеремет А.Д. Методика финансового анализа. 3-е издание, переработанное и дополненное / Негашев Е.В.. -М. - Инфра - М. - 2008.
12. Анализ и оценка  финансовой устойчивости  коммерческих организаций: учеб. пособие/ Л.Т,  Гиляровская , А.В. Ендовицкая. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2010 г.
13. Ковалев В.В., Ковалев Вит. В.  Финансы организаций (предприятий): учеб.- М.: Проспект, 2009
14. Методические основы платежеспособности организации с учетом оборачиваемости активов.  А.Ф. Черненко // Финансы и кредит. - 2009.
15. Практикум по финансовому оздоровлению неплатежеспособных предприятий/ Под ред.  М.А. Федотовой. – М.: Финансы и статистика, 2010г.
16. Анализ хозяйственной деятельности предприятия/ Под ред.  Г.В. Савицкая, 2008 г.