Анализ финансовой устойчивости предприятия

В ООО «ДОМтрейд» применяется повременно премиальная форма оплаты труда. Оклады работников рассчитываются из тарифной ставки 1 разряда, действующей на предприятии, и тарифных коэффициентов Единой тарифной сетки работников экономики Республики Беларусь.

Премия за результаты финансово-хозяйственной деятельности работника предприятия выплачивается согласно «Положению о премировании работников ООО «ДОМтрейд». Кроме того, в обществе выплачивается надбавка за стаж согласно «Положению о выплате надбавки за продолжительность непрерывной работы в ООО «ДОМтрейд»» и другие выплаты согласно «Положению о выплате материальной помощи и других единовременных выплатах».

Далее проанализируем основные экономические показатели деятельности ООО «ДОМтрейд» для этого составим таблицу 2.1 на основании приложения 1, 2

Таблица 2.1 Анализ основных экономических показателей за 2011-2012 гг., млн. руб.

Показатели	Единица измерения	2011 г.	2012 г.	Отклонение, (+,-)	Темп роста, %
1	2	3	4	5	6
Розничный товарооборот	млн. руб.	3887	4151	264	106,79
Выручка от реализации в действующих ценах	млн. руб.	3781	5865	2084	155,12
в сопоставимых ценах	млн. руб.	3567	4577	1010,2	128,32
Налоги из выручки	млн. руб.	630	978	348	155,24
Себестоимость реализованных товаров	млн. руб.	2680	4080	1400	152,24
Валовая прибыль	млн. руб.	471	807	336	171,34
Уровень валового дохода от реализации товаров, работ, услуг	%	12,5	13,8	1,30	110,46
Расходы на реализацию	млн. руб.	2	3	1	150,0
Уровень расходов на реализация	%	0,050	0,051	0,001	102,0
Среднесписочная численность работников	чел.	19	18	-1	94,74
Среднемесячная заработная плата 1 работника	руб.	2839	3634	795	128,00
Производительность труда	млн. руб.	204,6	230,6	26,03	112,72
Торговая площадь	кв.м.	3741,3	3741,3	0	100,00
Выручка на 1 кв.м.торговой площади	млн. руб.	1,01	1,57	0,56	155,12
Прибыль (убыток) от реализации товаров, продукции, работ, услуг	млн. руб.	371	804	433	216,71
Рентабельность продаж (в % к выручке от реализации)	%	0,19	0,18	-0,01	94,74
Рентабельность реализованной продукции (товаров, услуг в % к затратам)	%	0,160	0,150	-0,01	93,75
Прибыль (убыток) от внереализационных доходов и расходов	млн. руб.	0	-25	-25	-
Прибыль отчетного периода	млн. руб.	471	779	308	165,39
Налоги и сборы, производимые из прибыли	млн. руб.	124	156	32	125,81
Уровень налогов в % к выручке от реализации	%	3,28	2,66	-0,620	81,10
Расходы на платежи из прибыли	млн. руб.	3	9	6	300,00
Чистая прибыль (убыток)	млн. руб.	344	644	300	187,21
Рентабельность продаж		9,10	10,98	1,88	120,69

Примечание. Источник: собственная разработка на основании данных предприятия

В результате исследования таблицы 2.1 установлено, что розничный товарооборот в 2012 году по сравнению с 2011 годом увеличился на 264 млн. руб., или на 6,79%. Это привело к росту выручки от реализации на 2084 млн. руб., или на  55,12% в действующих ценах. В сопоставимых ценах выручка увеличилась на 1010,2 млн. руб., или на 28,32%.

Учитывая себестоимость реализованных товаров, которая также увеличилась на 1400 млн. руб., или на 52,24%, налоги из выручки валовая прибыль в 2012 году составила 807 млн. руб., что на 336 млн. руб. выше, чем в 2011 году, или на 71,34%.

Уровень валовой прибыли в 2012 году составил 13,8%, то есть увеличился на 1,3%.

Анализируя расходы на реализацию продукции видно, что они возросли на 3 млн. руб., при этом прибыль от реализации продукции за 2012 году по сравнению с 2011 годом увеличилась на 433 млн. руб., или на 116,71%.

Среднесписочная численность работников снизилась на 1 человек, тем самым видим, что производительность возросла на 26,03 млн. руб., или на 12,72%. Среднемесячная заработная плата с каждым годом увеличивается, таким образом, в 2012 году она составила 3634 млн. руб.

ООО «ДОМтрейд» также получает прибыль (убыток) от других видов деятельности. То есть, в 2012 году по сравнению с 2011 годом предприятие получило убыток в размере 25 млн. руб. Несмотря на это, ООО «ДОМтрейд» в 2012 году получило прибыль отчетного периода в размере 779 млн. руб., что на 308 млн. руб. больше, чем в 2011 году. Чистая прибыль также увеличилась на 300 млн. руб., или на 87,21%, рентабельность продаж составила в 2012 году 10,98%, то есть увеличилась на 1,88 пункта.

Таким образом, ООО «ДОМтрейд» является динамично развивающимся предприятием, специализирующееся на розничной торговле строительными материалами. Анализируя основные показатели деятельности предприятия, установлено, что оно рентабельно, с каждым годом повышает свои основные показатели, за исследуемый период получило чистую прибыль в размере 644 млн. руб.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Анализ финансовой устойчивости предприятия.

 

2.1. Анализ состава и структуры активов предприятия и оценка уровня операционного левериджа

 

Анализ финансовой устойчивости организации обычно начинают с общего ознакомления с активами и их источниками, используя данные бухгалтерского баланса, других форм отчетности и текущего учета. При проведении анализа изучают динамику, взаимосвязи и взаимозависимости между показателями, характеризующими финансовое состояние организации.

Активы ООО «ДОМтрейд»  и их структура исследуется как с точки зрения их участия в торговле, так и с позиции их ликвидности. В активе баланса хозяйственные средства по их функциональной роли в процессе производства сгруппированы в следующих разделах:

Внеоборотные активы, которые включают стоимость находящихся в распоряжении основных средств, нематериальных активов (программные продукты, лицензии, патенты и другие), а также долгосрочные вложения в материальные ценности, прочие внеоборотные активы.

Оборотные активы – это предметы труда, которые используются или потребляются в течение одного операционного цикла, полностью переносят свою стоимость на готовый продукт. К ним относятся запасы и затраты, денежные средства, готовая продукция, краткосрочные финансовые вложения.

По данным бухгалтерского баланса за 2011-2012гг. (приложение 3) проведем анализ динамики, состава и структуры активов ООО «ДОМтрейд», составим таблицу 2.2.

За 2012 г. итог актива бухгалтерского баланса по ООО «ДОМтрейд» увеличилась на 156 млн. руб. или на 24,34%. В том числе: внеоборотные активы  – увеличились на 26 млн. руб. или на 18,18%, оборотные (текущие) активы – увеличились на 130 млн. руб. или на 26,10%, из них: запасы в виде сырья и материалов и незавершенного производства – увеличились на 71 млн. руб. или на 65,74%, готовая продукция и товары – на 393 млн. руб., товары отгруженные снизились на 33 млн. руб.

Расходы будущих периодов снизились на 18 млн. руб. или на 66,67%; налоги по приобретенным ценностям увеличились на 1 млн. руб.,  дебиторская задолженность увеличилась на 50 млн. руб. или на 250%, в том числе дебиторская задолженность поставщиков и подрядчиков снизилась на 9 млн. руб., по налогам и сборам увеличилась на 3 млн. руб., разных дебиторов увеличилась на 56 млн. руб. или на 509,09%, денежные средства увеличились  на 20 млн. руб. или на 285,71%. Это благоприятно для организации, так как это говорит о рациональности выбранной хозяйственной стратегии, вследствие которой значительная часть текущих активов иммобилизована в запасах, чья ликвидность может быть высокой.

Таблица 2.2 Анализ динамики активов ООО «ДОМтрейд» за 2012г., млн. руб.

Показатели	стр.	2012 год		Темп роста, %	Абсолютное изменение
		на начало периода	на конец периода
1	2	3	4	5	6
1. Внеоборотные активы:
1.1. Основные средства	110	142	168	118,31	26
1.2. Нематериальные активы	120	1	1	100,00	0
ИТОГО по  разделу I	190	143	169	118,18	26
2. Оборотные активы:
2.1. Запасы и затраты:	210	329	388	117,93	59
а) сырье, материалы и другие активы	211	108	179	165,74	71
б) готовая продукция и товары для реализации	215	17	410	2411,76	393
в) товары  отгруженные	216	177	-210		-33
г) расходы будущих периодов	218	27	9	33,33	-18
2.2.Налоги по приобретенным ценностям	220	1	2	0,00	1
2.3. Дебиторская задолженность:	240	20	70	350,00	50
а) поставщиков и подрядчиков	242	9	0	0,00	-9
б) по налогам и сборам	243	0	3	0,00	3
в) разных дебиторов	245	11	67	609,09	56
2.4. Расчеты с учредителями по  вкладам в уставный фонд	251	141	141	100,00	0
2.5. Денежные средства:	260	7	27	385,71	20
ИТОГО по разделу 2	290	498	628	126,10	130
Баланс (190 +290)	300	641	797	124,34	156

Примечание. Источник: собственная разработка на основании данных предпряития

Изучим состав и структуру активов ООО «ДОМтрейд» за 2012г. Для этого составим таблицу  2.3.

 

Таблица 2.3 Анализ состава и структуры активов ООО «ДОМтрейд» за 2012 г., млн. руб.

Показатели	стр.	2012 год		Удельный вес, %
		на начало периода	на конец периода	на начало периода	на конец периода	отклонение
1	2	2	3	4	6	6
1. Внеоборотные активы:
1.1. Основные средства	110	142	168	99,30	99,41	0,11
1.2. Нематериальные активы	120	1	1	0,70	0,59	-0,11
ИТОГО по  разделу I	190	143	169	82,18	100,00	17,82
2. Оборотные активы:
2.1. Запасы и затраты:	210	329	388	66,06	61,78	-4,28
а) сырье, материалы и другие активы	211	108	179	21,69	28,50	6,82
б) готовая продукция и товары для реализации	215	17	410	3,41	65,29	61,87
в) товары  отгруженные	216	177	-210	35,54	-33,44	-68,98
г) расходы будущих периодов	218	27	9	5,42	1,43	-3,99
2.2.Налоги по приобретенным ценностям	220	1	2	0,20	0,32	0,12
2.3. Дебиторская задолженность:	240	20	70	4,02	11,15	7,13
а) поставщиков и подрядчиков	242	9	0	1,81	0,00	-1,81
б) по налогам и сборам	243	0	3	0,00	0,48	0,48
в) разных дебиторов	245	11	67	2,21	10,67	8,46
2.4. Расчеты с учредителями по  вкладам в уставный фонд	251	141	141	28,31	22,45	-5,86
2.5. Денежные средства:	260	7	27	1,41	4,30	2,89
ИТОГО по разделу 2	290	498	628	100,00	100,00	0,00
Баланс (190 +290)	300	641	797

Примечание. Источник: собственная разработка на основании данных предприятия

Таким образом, из таблицы видим, что основные средства на начало периода составили 99,3% в общей сумме внеоборотных активов, на  1.01.2012г. составили 99,41%, то есть при сравнении на начало периода с 1.01.2013г., видим, что удельный вес основных средств увеличился на 0,11%; нематериальные активы на на начало периода составили 0,7% в общей сумме внеоборотных активов, на 1.01.2013г. составили 0,59%, то есть снизились на 0,11%.

Статья «Запасы и затраты» на начало периода составила 66,06 % в общей сумме оборотных активов, на 1.01.2012г. – 61,78%, то есть снизилась на 4,28%; в том числе сырье и материалы на начало периода года составили 21,69% в общей сумме оборотных активов, и на 1.01.2013г.   составили 28,5%, то есть увеличились на 6,82%. Готовая продукция и товары для реализации на начало периода составила 3,41%, на 1.01.2012г. составила 65,29%, то есть увеличилась на 61,87%, товары отгруженные на начало периода составили 35,54%, а на 1.01.2013г. -33,44%. Расходы на реализацию на начало периода – 5,42%, на 1.01.2013г.  составили 1,43%, то есть снизились на 3,99% в общей сумме оборотных активов. Налоги по приобретенным ценностям на начало периода составили 0,2%, на конец  0,32%, также увеличились, дебиторская задолженность, которая возросла на 7,13%, так как на начало и на конец периода удельный вес составил 4,02% и 11,15% соответственно. В том числе дебиторская задолженность поставщиков и подрядчиков снизилась на 1,81%, так как составила на начало периода 1,81%, а на 1.01.2013г. – 0% в общей сумме оборотных активов; по налогам и сборам возросла на 0,48%, разных дебиторов возросла на 8,46. Удельный вес денежных средств увеличился на 2,89% в общей сумме оборотных активов.

Таким образом, снижение удельного веса производственных запасов свидетельствует  о рациональности выбранной хозяйственной стратегии, в следствии которой ликвидность может быть высокой.

 

 

2.2.Анализ состава и структуры источников формирования капитала. Оценка уровня финансового левериджа

 

 

В пассиве средства ООО «ДОМтрейд» сгруппированы в следующих разделах:

Капитал и резервы - уставный фонд, собственные акции, выкупленные у акционеров; резервный фонд, добавочный фонд (дооценка основных фондов, эмиссионный доход, полученный от превышения фактической цены размещения над номинальной стоимостью акций,  уценка основных фондов, при перечислении средств добавочного капитала на увеличение уставного фонда, продажа, безвозмездная передача, ликвидация при авариях), нераспределенная прибыль, резервы по сомнительным долгам и целевое финансирование; доходы будущих периодов, прибыль и убытки отчетного года.