Управление потоками финансовых ресурсов организации

Министерство транспорта Российской Федерации

Федеральное агентство железнодорожного транспорта

ГОСУДАРСТВЕННОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ  УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО

ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

САМАРСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ  ПУТЕЙ СООБЩЕНИЯ

 

 

    

                                    Кафедра: "Экономика и логистика на транспорте".

 

 

 

 

Курсовая работа

По дисциплине: "Теория менеджмента"

Тема: "Управление потоками финансовых ресурсов организации"

 

 

                                                                               Выполнила: студентка 1 курса группы МН-22

                                                                              Института управления и экономики  на транспорте

                                                                                      Филиппова Е.А.

                                                                                  Проверил:                                    Черняк Е.Л.

 

Самара 2013

Содержание

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ 1. Финансовые ресурсы предприятий 1.1 Источники формирования финансовых  ресурсов предприятия 1.2 Управление прибылью и амортизационными отчислениями, как источником финансовых ресурсов 2. Теоретические основы управления денежными потоками предприятия 2.1 Сущность и экономическое  содержание денежных потоков  предприятия 2.2 Система управления денежными потоками 3. Управление денежными потоками  организации 3.1. Информационная база анализа  денежных потоков организации 3.2. Отчет о движении денежных  средств. Прямой и косвенный методы составления отчета о движении денежных потоков 4.  Анализ движения денежных  потоков на примере ОАО "Строммашина-Щит " 4.1. Анализ динамики денежных  потоков предприятия ЗАКЛЮЧЕНИЕ СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

3 7 7 10   13   13   14 17 17 19   23   23 27 32

 

 

 

 

 

Введение

  

Развитие рыночных отношений  повышает ответственность и самостоятельность  предприятий и других субъектов  рынка в подготовке и принятии управленческих решений. Эффективность  этих решений во многом зависит от объективности, своевременности и  всесторонности оценивания существующего  и ожидаемого финансового состояния  предприятия.

Вопросы финансово-экономической  деятельности всегда были особенно актуальными  для предприятий. Динамичная рыночная среда постоянно предлагает новые  методы планирования, моделирования  и управления хозяйственной деятельностью  компании.

Одно из направлений управления финансами предприятия – это  эффективное управление потоками финансовых ресурсов предприятия. Это вытекает из необходимости обеспечения постоянной платежеспособности предприятия. Приоритетность этой деятельности связана с необходимостью постоянного формирования и расходования денежных средств.

В условиях поступательного  развития рыночных отношений успешная деятельность, результаты работы и  долгосрочная жизнь любого хозяйствующего объекта зависит от управленческих решений, которые вызывают движение финансовых ресурсов, обеспечивающих их деятельность. Поэтому управление потоками финансовых ресурсов принадлежит  исключительно важная роль.

Высокая роль эффективного управления финансовыми ресурсами  предприятий представляет собой  процесс выработки и принятия управленческих решений по всем основным аспектам формирования, распределения  и использования финансовых ресурсов на предприятии.

Грамотное, эффективное управление формированием финансовых ресурсов предусматривает построение на предприятии  соответствующих организационно-методических систем обеспечения этого управления, знание основных механизмов формирования финансовых ресурсов, умелое использование современных методов их анализа и планирования.

Наряду с формированием  финансовых ресурсов на каждом предприятии  должно быть обеспечено их эффективное  распределение. Необходимо при этом иметь в виду, что каждый цикл распределения финансовых ресурсов отчетного периода - это одновременно и процесс обеспечения эффективных  условий их формирования на расширенной  основе в предстоящем периоде, реализации целей стратегического развития предприятия.

Данная курсовая работа посвящена  этой актуальной проблеме.

Целями курсовой работы представляется рассмотрение процесса управления потоками финансовых ресурсов на предприятии, разработка и обоснование теоретических, организационных  и методологических подходов к управлению финансовыми потоками предприятия, выработка путей по оптимизации денежных средств предприятия и совершенствованию путей по их управлению.

В курсовой работе для достижения поставленных целей необходимо было решить следующие задачи:

- исследовать теоретические  подходы к понятию и сущности  денежных потоков предприятия;

- рассмотреть систему  управления денежными потоками;

- определить основные  показатели, используемые при управлении  денежными потоками;

- рассмотреть теоретические  основы управления денежными  потоками предприятия;

- определить место управления  финансовыми потоками в общей  системе управления финансово-хозяйственной  деятельностью организации; 

- исследовать основы построения  модели управления финансовыми  потоками организаций; 

-  рассмотреть источники  формирования финансовых ресурсов  на предприятии; 

-     на основе  анализа показателей разработать  рекомендации по улучшению

механизма управления денежными  потоками предприятия;

- на примере субъекта  хозяйствования ОАО «Строммашина-Щит" провести анализ движения денежных потоков предприятия и оценить эффективность управления ими.

Объект исследования ОАО  «Строммашина-Щит", основной деятельностью которого является: строительство, реконструкция, техническое перевооружение, капитальный ремонт, покупка и продажа объектов, проведение проектных, изыскательских, научно-исследовательских, конструкторских работ.

Предметом исследования выступают  финансовые потоки организации, управление потоками финансовых ресурсов организации, теоретические, организационные и  правовые аспекты деятельности ОАО  «Строммашина-Щит».

Источниками информации для  анализа денежных потоков являются: бухгалтерский баланс (форма №1), отчет о прибылях и убытках (форма  №2), отчёт о движении денежных средств (форма №4), отчет о численности  и раработной плате работников организации (форма №5).

Структурно курсовая работа состоит из введения, четырех глав, заключения, списка использованной литературы.

Практическая значимость заключается в разработке конкретных мероприятий по совершенствованию  управления потоками финансовых ресурсов на предприятии, определены пути оптимизации  процесса управления финансовыми потоками.

В условиях рыночной экономики  денежные потоки предприятия всегда являются наиболее ограниченным ресурсом, поэтому эффективное управление денежными потоками обеспечивает его  финансовую стабильность.

Несмотря  на большой интерес, проявляемый  учеными и специалистами  к  организации управления потоковыми процессами, стройной теоретической  и методологической базы в отношении ресурсов для промышленного производства пока не создано.

Обеспечение любого промышленного  предприятия ресурсами является одной из важнейших управленческих задач. Ее особенность состоит в  том, что сбои и нестабильность поступления  ресурсов приводит к необратимым  последствиям, связанным с недополучением продукции, с потерей клиентов, с уменьшением доли занимаемого рынка. Большое влияние на экономическое развитие оказывает способность эффективного преобразования ресурсов в общественно необходимый продукт. Чем меньше затраты ресурсообеспечения в общественном продукте, тем прогрессивнее производство.

В современных условиях хозяйствования многие предприятия поставлены в  условия самостоятельного выбора стратегии  и тактики своего развития. Самофинансирование предприятием своей деятельности стало  первоочередной задачей.

В условиях конкуренции и  нестабильной внешней среды необходимо оперативно реагировать на отклонения от нормальной деятельности предприятия. Управление денежными потоками является тем инструментом, при помощи которого можно достичь желаемого результата деятельности предприятия – получения  прибыли.

Следует отметить, что концепция  денежного потока предприятия как  самостоятельного объекта финансового  управления еще не получила достаточного отражения не только в отечественной, но и в зарубежной литературе по вопросам финансового менеджмента. Вместе с тем, денежные потоки предприятия  во всех их формах и видах, а соответственно и совокупный денежный поток являются важнейшим самостоятельным объектом финансового менеджмента. Управление денежными потоками является тем  инструментом, при помощи которого можно достичь желаемого результата деятельности предприятия – получения  прибыли. Этими обстоятельствами обусловлен выбор темы исследования.

ГЛАВА 1. Финансовые ресурсы предприятий

 

1.1.Источники формирования  финансовых ресурсов предприятия

Финансовые ресурсы предприятия  — это его основной и оборотный  капитал, это денежные средства, остающиеся в распоряжении предприятия после  осуществления текущих затрат по покрытию материальных расходов и оплаты труда.

Основной источник формирования финансовых ресурсов — это прибыль. Источники формирования финансовых ресурсов предприятия: прибыль; выручка  от реализации выбывшего имущества; амортизация; прирост устойчивых пассивов; займы; целевые поступления; паевые взносы. Кроме того, предприятие  может мобилизовать финансовые ресурсы  в различных секторах финансового  рынка: продажа акций, облигаций; дивиденды, проценты; кредиты; доходы от других финансовых операций; доходы от выплаты страховых  премий и т. д. (рис. 1).

Рис. 1. Группировка финансовых ресурсов предприятия

 

Значительные финансовые ресурсы предприятия могут быть мобилизованы на финансовом рынке. Основное направление использования финансовых средств — инвестирование в расширенное  воспроизводство.

Использование финансовых средств  осуществляется по следующим направлениям:

-инвестирование в капитальные  вложения на расширение производства;

-инвестирование в ценные  бумаги;

-платежи в бюджет, банковскую  систему, взносы во внебюджетные  фонды;

-образование денежных  фондов и резервов.

Основной источник финансовых средств предприятия — его прибыль (рис.2). Прибыль — часть валового дохода предприятия.

Рис. 2. Прибыль предприятия  и формирование налога на добавленную  стоимость

 

Валовой доход предприятия  — выручка от продажи продукции  за вычетом затрат.

Важная составляющая валовой  прибыли — прибыль от реализации основных фондов (рис. 3).

 

Рис. 3. Прибыль от реализации основных фондов и иного имущества

 

Другая составляющая валовой  прибыли — прибыль от внереализационной  деятельности (сдача имущества в  аренду, доходы по ценным бумагам и  прочее).

Среди основных источников финансирования расширенного воспроизводства  основных фондов находится амортизация. Это процесс перенесения стоимости  основных фондов и нематериальных активов  на производство и реализуемую продукцию  по мере их износа. Накопленные суммы  амортизационных отчислений должны использоваться для долгосрочного  инвестирования.

Финансовые ресурсы, относящиеся  к сфере распределения, являются важным элементом воспроизводства  и составляют основу системы управления материальными и денежными потоками предприятия. Финансовые ресурсы предприятия  находятся в постоянном движении, управление которым и осуществляется в рамках финансового менеджмента. В свою очередь, денежные потоки предприятия представляют собой движение (притоки и оттоки) денежных средств на расчетном, валютном и иных счетах и в кассе предприятия в процессе его хозяйственной деятельности, в совокупности составляя его денежный оборот.

  Вот почему темпы стратегического развития и финансовая устойчивость предприятия в значительной мере определяются тем, насколько притоки и оттоки денежных средств синхронизированы между собой во времени и по объемам, поскольку высокий уровень такой синхронизации и обеспечивает ускоренную реализацию выбранных целей.

Действительно, рациональное формирование денежных потоков способствует ритмичности операционного цикла  предприятия и обеспечивает рост объемов производства и реализации продукции. При этом любое нарушение платежной дисциплины отрицательно сказывается на формировании производственных запасов сырья и материалов, уровне производительности труда, реализации готовой продукции, положении предприятия на рынке и т.п.. Даже у предприятий, успешно работающих на рынке и генерирующих достаточную сумму прибыли, неплатежеспособность может возникать как следствие несбалансированности различных видов денежных потоков во времени.

С другой стороны, управление денежными потоками является важным фактором ускорения оборота капитала предприятия. Это происходит за счет сокращения продолжительности операционного  цикла, более экономного использования  собственных и уменьшения потребности  в заемных источниках денежных средств. Следовательно, эффективность работы предприятия полностью зависит  от организации системы управления денежными потоками. Данная система  создается для обеспечения выполнения краткосрочных и стратегических планов предприятия, сохранения платежеспособности и финансовой устойчивости, более  рационального использования его  активов и источников финансирования, а также минимизации затрат на финансирование хозяйственной деятельности.