Разработка стратегии развития ЗАО «Вормет»

Учет движения продукции, товарно-материальных запасов, документов ведется в офисе, расположенном  по юридическому адресу организации.

Решением оперативных  вопросов, принятием управленческих решений в ходе производственной деятельности занимается Отдел управления персоналом (ОУП). На схеме 1 (приложение2) показана связь всех отделов, их функции и ответственные лица:

Начальники  отделов напрямую подчиняются Генеральному директору. Отдельным звеном работы предприятия является Бухгалтерия. Возглавляет бухгалтерию Главный бухгалтер, который подчиняется Генеральному директору. Функции бухгалтерии:

- своевременное  проведение всех первичных документов, контроль за правильностью предоставляемых документов,

- документооборот,

- формирование  отчетности предприятия,

- контроль за  адекватностью данных.

Набором и подготовкой  персонала занимается Отдел кадров, возглавляемый начальником отдела кадров. Начальник отдела кадров подчиняется Генеральному директору.

За обеспеченность транспорта для бесперебойной отгрузки цехов отвечает Начальник автотранспортного  цеха, который напрямую подчиняется  Генеральному директору. Его основные функции:

- предоставление  собственного транспорта для  выгрузки

- заключение  договор с автоперевозчиками

- контроль оплаты  услуг перевозки

- технического  обслуживание и ремонт транспорта.

Это подразделение  тесно взаимодействует с Отделом  отгрузки.

Контроль за финансовыми потоками предприятия  осуществляет Помощник Генерального директора по финансовым вопросам. Он отслеживает все финансовые потоки предприятия, контролирует состояние кредиторской/ дебиторской задолжности, рассчитывает эффективность работы всего предприятия и каждого цеха по отдельности, рассчитывает плановую/ фактическую прибыль, занимается финансовым анализом предприятия, определяет источники снижения себестоимости и увеличения прибыли.

Предприятие ЗАО  «Втормет» организовано в 2004 году на базе организации РОАО «Втормет», правоприемником  которой, тем не менее, не является.

В настоящее  время предприятие успешно наращивает долю на рынке за счет следующих  факторов:

- производственная  база, которая насчитывает 65 - летний  стаж площадки, находящиеся в  собственности организации возможность  снижения издержек за счет масштаба производства

- налаженные  связи с поставщиками товаров,  услуг

- налаженный  сбыт продукции

- техническое  оснащение производства, оборудование

- гибкое ценообразование

- несмотря на  масштаб организации, быстрая  адаптация к изменениям на  рынке

- высококвалифицированный  персонал, универсализация труда

- постоянный  контроль всех внутренних материальных  потоков

- постоянное  изучение рынка ломосдатчиков,  проведение маркетинговых исследований.

Предприятие сбывает  переработанное сырье за границу и на внутренний рынок, на предприятия машиностроения и метеллопереработки.

Предприятие работает без налога на добавленную стоимость.

Конкуренция на рынке заготовки и переработки  лома черных металлов высока. Особенно высокая конкуренция в портах.

 

 

2.2 Анализ финансового положения и финансовой устойчивости ЗАО «Втормет»

Активы организации  на конец 2011 г. характеризуются следующим соотношением: 21% иммобилизованных средств и 79% текущих активов. Активы организации за рассматриваемый период изменились несущественно (на 3,3%). Учитывая увеличение активов, необходимо отметить, что собственный капитал увеличился в меньшей степени – на 1,8%. Отстающее увеличение собственного капитала относительно общего изменения активов является негативным показателем (табл.2.1).

Таблица 2.1 - Структура имущества ЗАО «Втормет» и источников его формирования за 2011 год.

Показатель	Значение показателя								Изменение
	на начало периода				на конец  периода				(гр.4-гр.2), тыс. руб.		(гр.4: гр.2), %
	в тыс. руб.		в % к валюте баланса		в тыс. руб.		в % к валюте баланса
1	2		3		4		5		6		7
Актив
1. Иммобилизованные  средства		6006		24,3		5355		21		-651	-10,8
2. Оборотные  активы, всего		18678		75,7		20153		79		+1475	+7,9
в том числе: запасы (кроме  товаров отгруженных)		11448		46,4		13712		53,8		+2264	+19,8
в том числе: -сырье и материалы;		9719		39,4		10405		40,8		+686	+7,1
- готовая продукция  (товары).		1365		5,5		3021		11,8		+1656	+121,3
затраты в незавершенном  производстве (издержках обращения) и расходах будущих периодов;		364		1,5		286		1,1		-78	-21,4
НДС по приобретенным ценностям		17		0,1		44		0,2		+27	+158,8
ликвидные активы, всего		7151		29		6271		24,6		-880	-12,3
из них: - денежные средства  и краткосрочные вложения;		6357		25,8		4599		18		-1758	-27,7
- дебиторская  задолженность (срок платежа по  которой не более года);		510		2,1		1139		4,5		+629	+123,3
- товары отгруженные.		284		1,2		533		2,1		+249	+87,7
Пассив
1. Собственный  капитал	23128		93,7		23539		92,3		+411			+1,8
2. Заемный капитал,  всего	–		–		–		–		–			–
из них: - долгосрочные  кредиты и займы;	–		–		–		–		–			–
- краткосрочные  кредиты и займы.	–		–		–		–		–			–
3. Привлеченный  капитал	1556		6,3		1969		7,7		+413			+26,5
Валюта баланса	24684		100		25508		100		+824			+3,3

 

Рост величины активов организации связан, в  основном, с ростом следующих позиций  актива баланса (в скобках указана  доля изменения данной статьи в общей сумме всех положительно изменившихся статей):

- Запасы: готовая  продукция и товары для перепродажи  – 1656 тыс. руб. (48,5%)

- Запасы: сырье,  материалы и другие аналогичные  ценности – 686 тыс. руб. (20,1%)

- Дебиторская  задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) – 629 тыс. руб. (18,4%)

- Запасы: товары  отгруженные – 249 тыс. руб. (7,3%)

Одновременно, в пассиве баланса прирост  наблюдается по строкам:

- Нераспределенная  прибыль (непокрытый убыток) – 1005 тыс. руб. (70,9%)

- Кредиторская  задолженность: поставщики и подрядчики  – 235 тыс. руб. (16,6%)

- Кредиторская  задолженность: задолженность перед  персоналом организации – 178 тыс.  руб. (12,6%)

Среди отрицательно изменившихся статей баланса можно выделить «Денежные средства» в активе и «Добавочный капитал» в пассиве (-1857 тыс. руб. и -370 тыс. руб. соответственно).

Исходя из таблицы 2.2 чистые активы организации на конец  декабря 2006 г. намного (в 2615,4 раза) превышают  уставный капитал.

Таблица 2.2 - Оценка стоимости чистых активов ЗАО «Втормет» за 2011 год.

Показатель	Значение показателя				Изменение
	на начало периода		на конец  периода		тыс. руб. (гр.4-гр.2)	± % ((4-2): 2)
	в тыс. руб.	в % к валюте баланса	в тыс. руб.	в % к валюте баланса
1	2	3	4	5	6
1. Чистые активы	23128	93,7	23539	92,3	+411	+1,8
2. Уставный капитал	9	<0,1	9	<0,1	–	–
3. Превышение  чистых активов над уставным  капиталом	23119	93,7	23530	92,2	+411	+1,8

 

Такое соотношение  положительно характеризует финансовое положение ЗАО «Втормет», полностью удовлетворяя требованиям нормативных актов к величине чистых активов организации. К тому же следует отметить увеличение чистых активов на 1,8% за 2011 г. Приняв во внимание одновременно и превышение чистых активов над уставным капиталом и их увеличение за период, можно говорить о хорошем финансовом положении организации по данному признаку.

Поскольку оба  коэффициента по данным таблицы 2.3 на последний  день декабря 2011 г. оказались в пределах допустимых норм, в качестве третьего показателя рассчитан коэффициент утраты платежеспособности. Данный коэффициент служит для оценки перспективы утраты предприятием нормальной структуры баланса (платежеспособности) в течение трех месяцев при сохранении имевшей место в анализируемом периоде динамики первых двух коэффициентов. Значение коэффициента утраты платежеспособности (4,9) указывает на низкую вероятность значительного ухудшения показателей платежеспособности ЗАО «Втормет» в ближайшие три месяца.

Таблица 2.3 - Определение неудовлетворительной структуры баланса ЗАО «Втормет» за 2011 год.

Показатель	Значение показателя		Изменение (гр.3-гр.2)	Нормативное значение	Соответствие  фактического значения нормативному на конец периода
	на начало отчетного  периода	на конец  отчетного периода
1. Коэффициент текущей ликвидности	12	10,24	-1,76	не менее 2	соответствует
2. Коэффициент  обеспеченности собственными средствами	0,92	0,9	-0,02	не менее 0,1	соответствует
3. Коэффициент  утраты платежеспособности	x	4,9	x	не менее 1	соответствует

 

 

По всем трем вариантам расчета в таблице 2.4 наблюдается покрытие собственными оборотными средствами имеющихся у ЗАО «Втормет» запасов и затрат, поэтому финансовое положение организации можно характеризовать как абсолютно устойчивое. Следует обратить внимание, что несмотря на хорошую финансовую устойчивость все три показателя покрытия собственными оборотными средствами запасов и затрат за анализируемый период ухудшили свои значения.

Таблица 2.4 - Анализ финансовой устойчивости по величине излишка (недостатка) собственных оборотных средств у ЗАО «Втормет» за 2011 год.

Показатель  собственных оборотных средств (СОС)	На начало отчетного  периода		На конец  отчетного периода
	Значение показателя	Излишек (недостаток)	Значение показателя	Излишек (недостаток)
СОС1 (рассчитан без учета долгосрочных и краткосрочных пассивов)	+17122	+5390	+18184	+3939
СОС2 (рассчитан с учетом долгосрочных пассивов)	+17122	+5390	+18184	+3939
СОС3 (рассчитан с учетом и долгосрочных, и краткосрочных пассивов)	+18678	+6946	+20153	+5908

 

Коэффициент автономии организации на последний день 2011 г. составил 0,92. Полученное значение говорит о слишком осторожном отношении ЗАО «Втормет» к привлечению заемных денежных средств (собственный капитал составляет 92% в общем капитале организации) (табл. 2.5).

Значение коэффициента покрытия инвестиций на конец периода  составило 0,92, что полностью соответствует  норме.

Значение коэффициента маневренности собственного капитала на 31.12.2011 г. составило 0,77. Считается, что оптимальный диапазон значений коэффициента 0,5-0,6. Однако на практике норматив для этого показателя не определен, поскольку сильно зависит от сферы деятельности организации.

Таблица 2.5 - Анализ прочих показателей финансовой устойчивости ЗАО «Втормет» за 2011 год.

Показатель	Значение показателя		Изменение показателя (3-2)	Описание показателя и его нормативное значение
	на начало отчетного  периода	на конец  отчетного периода
1. Коэффициент  автономии	0,94	0,92	-0,01	Отношение собственного капитала к общей сумме капитала. Рекомендованное значение: >0,5 (обычно 0,6-0,7)
2. Финансовый  леверидж	14,86	11,95	-2,91	Отношение собственного капитала к заемному. Оптимальное  значение: 1.
3. Коэффициент  покрытия инвестиций	0,94	0,92	-0,01	Отношение собственного капитала и долгосрочных обязательств к общей сумме капитала. Нормальное  значение в мировой практике: ок. 0,9; критическое – <0,75.
4. Коэффициент  маневренности собственного капитала	0,74	0,77	+0,03	Отношение собственных  оборотных средств к источникам собственных и долгосрочных заемных  средств. Отношение должно быть, как минимум, положительное.
5. Коэффициент  мобильности оборотных средств	0,76	0,79	+0,03	Отношение оборотных  средств к стоимости всего  имущества.
6. Коэффициент  обеспеченности материальных запасов	1,5	1,33	-0,17	Отношение собственных оборотных средств к величине материально-производственных запасов. Нормативное значение: не менее 0,5
7. Коэффициент  обеспеченности текущих активов	0,92	0,9	-0,01	Отношение собственных  оборотных средств к текущим  активам. Нормативное значение: не ниже 0,1
8. Коэффициент  краткосрочной задолженности	1	1	–	Отношение краткосрочной  задолженности к сумме общей  задолженности.