Анализ финансово-экономического состояния предприятия ООО "Аттол"

- Продолжительность финансового цикла увеличилась за год на 2,55 дня и составила на 01.01.10г. 1,57 дней, это время в течение которого финансовые ресурсы отвлечены из оборота. По сравнению с прошлым годом длительность операционного цикла равна 15,82 дней, при этом в течение 16,8 дней он обслуживался капиталом поставщиков (кредиторов), что на 0,98 дней больше чем операционный цикл.

4.4 Анализ показателей рентабельности

              По данным финансового учета общества проанализируем динамику рентабельности продаж, рентабельности отчетного периода, а также определим влияние факторов на изменение этих показателей.

Рентабельность продаж за 2009 год :

R = (1659843-1396398-20914) : 1659843 х100 = 3,71 %

Рентабельность продаж за 2008 год :

R = (1600219-1347070-192931) : 1600219 х100 = 3,76 %

              Рассчитаем как каждый фактор повлиял на снижение рентабельности продаж, на 0,05 %:

1. Влияние изменения выручки от реализации на рентабельность продаж (R1):

Rр=[(1659843-1347070-192931):1659843-(1600219-1347070-192931):1600219]х100%

= (0,0722-0,0376)х100 % = + 3,46 %

2. Влияние изменения себестоимости на R:

Rс=[(1659843-1396398-192931):1659843-(1659843-1347070-192931):1659843]х100% = (0,424-0,0722)х100 % = - 2,98 %

3. Влияние изменения коммерческих расходов на R:

Rкр=[(1659843-1396398-201914):1659843-(1659843-1396398-192931):1659843]х100%   = (0,0370-0,0424)х100 % = - 0,53 %

              Совокупное влияние факторов составляет:

              R = 3,46 % - 2,98 % - 0,53 % = - 0,05 %

Рентабельность продаж на 01.01.10г. составила 3,71 % и уменьшилась по сравнению с прошлым годом на 0,05 %. Отрицательный результат дали факторы изменения себестоимости и изменения коммерческих расходов.

              Рассчитаем рентабельность деятельности ООО «Аттол» в отчетном периоде и в базисном:

R (2009) = (282534:6639372)х100% = 4,25% ;                 

R (2008) = 4,18 %.

              На рентабельность отчетного периода (R) оказывает влияние изменение уровней всех показателей - факторов:

              R = - 0,05 + 1,0 - 1,02 = + 0,07 %.

              Рентабельность основной деятельности на конец 2009г. возросла на 0,07 % и составила 4,25 %, т.е. на 1 рубль затрат получено 007 рублей прибыли, это произошло за счет увеличения прочих внереализационных доходов и уменьшения прочих внереализационных расходов.              Проанализируем рентабельность всего капитала, собственных средств, производственных фондов, финансовых вложений, перманентных средств (табл. 9)

Таблица 9 - Показатели характеризующие рентабельность ООО «Аттол»                                                                                                                                                 

              Экономическая рентабельность составила за отчетный год 16,9 % и возросла по сравнению с прошлым годом на 0,3 %, т.е. увеличилась прибыль которую получают в расчете на рубль своего имущества.

              Экономическая рентабельность повышается при неизменной рентабельности продаж и росте объема реализации, опережающем увеличении стоимости активов, т.е. ускорение оборачиваемости актива. И, наоборот, при неизменной ресурсоотдаче рентабельность активов может расти за счет роста рентабельности  продаж.

              Рентабельность продаж можно наращивать путем повышения цен или снижением затрат, однако эти способы недостаточно надежны в нынешних условиях. Политика укрепления финансового состояния состоит в том, чтобы увеличивать реализацию той продукции, необходимость которой определена путем улучшения рыночной конъюнктуры.

              Рентабельность собственного капитала составила на 01.01.10г. 20,8 %, уменьшилась эффективность использования собственного капитала на 0,12 % по сравнению с 2008 годом.

4.5 Расчет чистых активов (в балансовой оценке) за 2009 год    

               Показатель чистых активов на 01.01.10г. равен 345616 руб., он увеличился за отчетный год на 25676 руб., это положительная тенденция.

              Анализ финансовой деятельности ООО «Аттол»  на 01.01.10г. позволяет оценить состояние структуры баланса предприятия, как удовлетворительное.     

Таблица 10 – Структура активов                                                                                     

              За отчетный период структура активов предприятия возросла на 14357 руб. или на 3,6 %. Это произошло за счет увеличения запасов на 2,7 % и наиболее ликвидных активов на 1,3 %. На фоне этого произошло уменьшение дебиторской задолженности на 1,3 %, по сравнению с данными на 01.01.10г.

Пассивная часть баланса характеризуется преобладающим удельным весом собственных источников средств, причем их доля в общем объеме увеличилась в течение года на 2 %. Доля собственных средств в обороте увеличилась на 4,5 %.  Доля кредиторской задолженности поставщикам и др. уменьшилась на 3,6 %.

В целом наблюдается высокая автономия предприятия (высокий удельный вес собственного капитала - 81,3 %) и низкая степень использования заемных средств - 18,7 %.

Расчет показателей платежеспособности позволяет сделать вывод о том, что предприятие не в состоянии погасить свои срочные обязательства за счет собственных средств в ближайшее время:

1. Коэффициент абсолютной ликвидности (при нормативном значении 0,2-0,5) составил:    

на 01.01.09 - 0,23; 

на 01.01.10 - 0,32

              Это означает, что магазин в ближайшее время способен погасить лишь 32 % краткосрочной задолженности за счет денежных средств по состоянию на 01.01.10г., что выше, чем за прошлый год на 9 %.

2. Коэффициент «критической оценки» (при нормативном значении 0,7) составил:       

на 01.01.09 - 0,29;     

на 01.01.10 - 0,32

Это означает, что только 32 % краткосрочных обязательств на 01.01.10г. может быть погашено немедленно за счет поступлений по счетам и поступлений по расчетам.

3. Коэффициент текущей ликвидности (при норме 1,0) составил:

на 01.01.09 - 1,18;             

на 01.01.10 - 1,46

Это означает, что на 01.01.10 предприятие могло бы погасить 146 % своих текущих обязательств мобилизовав все оборотные средства, в сроки более года, что больше, чем в прошлом году на 28 %, т.е. на 1 единицу текущих обязательств приходится 1,46 текущих активов.

4. Коэффициент маневренности составил: 

на 01.01.09 - 4,82;

на 01.01.10 - 2,48

              Это значит, что значительная доля функционирующего капитала обездвижена в запасах, уменьшение показателя в динамике положительный факт.

              Предприятие имеет достаточную финансовую независимость и финансовую устойчивость, о чем свидетельствуют коэффициенты:

1. Финансовой устойчивости, который (при норме 0,8-0,9) составил:

на 01.01.09              - 0,79;   

на   01.01.10 - 0,81

              Это означает, что на 01.01.10г. 81% активов предприятия финансировалось за счет устойчивых собственных источников.

              2. Финансовой независимости (при норме более 0,5) составил:

на 01.01.09 - 0,79;             

на 01.01.10 - 0,81

              Вышеуказанный коэффициент показывает, что в структуре совокупных пассивов преобладает собственный капитал, составивший 81 %.

Заключение

Основным документом для анализа финансового состояния был «Годовой бухгалтерский отчет организации». В  курсовой работе произведен анализ финансово-экономического состояния ООО «Аттол», состояние структуры баланса можно охарактеризовать как удовлетворительное. Наблюдается высокая автономия предприятия (высокий удельный вес собственного капитала – 81,3 %) и низкая степень использования заемных средств – 18,7%.

              Анализ ликвидности баланса ООО «Аттол» показал, что она недостаточна. Процент покрытия по текущей ликвидности составил 01.01.10 г. 35,4 %, а перспективная ликвидность отражает платежный излишек. Расчет относительных показателей ликвидности и платежеспособности позволяет сделать вывод о платежеспособности предприятия.

              ООО «Аттол»  имеет достаточную финансовую независимость и финансовую устойчивость,  на 01.01.10 г. становится предприятием III класса устойчивости.

              Проведенный анализ деловой активности предприятия позволяет выявить, насколько эффективно оно использует свои средства. Можно сделать вывод, что по сравнению с 2009 г.  произошло снижение этого показателя.

              Рентабельность продаж также уменьшилась на 0,05 % за счет отрицательного фактора изменения себестоимости и изменения коммерческих расходов. Рентабельность основной деятельности на 01.01.10 г. возросла на 0,07 % , это произошло за счет увеличения прочих внереализационных доходов и уменьшения прочих внереализационных расходов.

              Движение денежных средств на предприятии происходило только по текущей деятельности, основным источником их прихода явилась выручка от реализации товаров и услуг, которая составила 99,6 %  Положительным фактом в движении денежных средств является превышение притока средств над их оттоком, что необходимо для финансовой стабильности предприятия.

              По итогам  проведенной работы можно сделать вывод о приоритете перехода финансами на основе анализа финансово-экономического состояния с учетом постановки стратегических целей деятельности предприятия, адекватных рыночных условий  и поиска путей их достижения.