Кредитоспособность деятельности предприятия

В соответствии с общепринятой международной практикой в структуре вознаграждения за оказание факторинговых услуг выделяются следующие три основных компонента:

1. Фиксированный сбор за обработку документов по поставке.

2. Стоимость кредитных ресурсов, необходимых для финансирования Поставщика.

3. Комиссия за финансовый сервис.

Данный вид комиссии предусматривает оказание Фактором следующих услуг:

      контроль своевременности оплаты поставок дебиторами;

      работа с дебиторами при задержках платежей;

      учет текущего состояния дебиторской задолженности;

      предоставление поставщику отчетов;

      установление и регулярный пересмотр лимитов;

      контроль лимитов;

      принятие ряда рисков;

      поддержание определенного уровня ликвидности, обеспечивающего возможность финансирования продавца в любой момент времени.

В настоящее время на рынке действует множество факторинговых компаний, также факторингом занимаются многие банки. Наиболее низкие цены имеет компания «Империал+».

Компания «Империал+» предлагает следующие расценки при обороте дебиторской задолженности 1 млн. руб. в месяц:

      фиксированный сбор – 600 руб.;

      стоимость кредитных ресурсов для поставщика 1,3% от суммы оборота в месяц;

      комиссия за финансовый сервис 1,3% от суммы оборота в месяц;

Обычно 1,3% ложатся на поставщика, а 1,3% и фиксированный сбор – на покупателя.

Для поставщика это выгодно, так как годовая ставка процента (1,3*12=15,6% годовых) не превышает ставку по краткосрочному кредиту в 16% (иногда ставки по краткосрочным кредитам выше, все зависит от объемов оборота и платежной дисциплины).

Для покупателя это выгодно, так как из оборота на срок в среднем 30 дней не отвлекаются средства, плата за них также меньше стоимости кредита, он может направить их на расширение товарооборота. Также следует отметить, что получение кредита в банке сопряжено с трудностями оформления и требуется залог имущества, а при факторинге залога не требуется.

Далее проведен сравнительный анализ работы покупателя с поставщиками без факторинга, с факторингом и с использованием банковского кредита (табл.3.2.).

Таблица 3.2

Сравнительный анализ финансирования закупок

Таким образом, даже неся дополнительные затраты по оплате услуг факторинговой фирмы, предприятие ООО «Фокин. Мебельная фабрика» имеет рост прибыли от продаж почти в два раза. Это связано с двукратным ростом средств в обращении.

Прирост прибыли от продаж составит: 1358,32-392,66=965,66 тыс. руб.

Таким образом, заключение дополнительных договоров позволит сэкономить 157,91 тыс. руб., а использование факторинга – повысить прибыль на 965,66 тыс. руб.

2. Эффективность организации работы под заказ.

Эффективность организации работы под заказ можно определить исходя из информации по отказам покупателям по причине того, что требуемой продукции не было в наличие. Причем отсутствие продукции было вызвано не недостатком работы службы снабжения, а тем, что спрос на да эту продукцию эпизодический.

В таблице 3.3 приведены данные по этим отказам, зафиксированные в ООО «Фокин. Мебельная фабрика».

Таблица 3.3

Расчет недополученных средств ООО «Фокин. Мебельная фабрика» вследствие отказа покупателю

Таким образом, потеря в товарообороте вследствие отказа клиенту составила 1736 тыс. руб.

При организации работы под заказ, себестоимость закупки и доставки товара повышается, так как оформление единичного заказа дороже, чем партии товара. Снижение торговой надбавки планируется до 20%.

При организации торговли под заказ и удовлетворение возникших потребностей приведет к росту прибыли от реализации ООО «Фокин. Мебельная фабрика» на 1736*0,2=347,6 тыс. руб.

Таким образом, организация работы под заказ позволит увеличить ООО «Фокин. Мебельная фабрика» прибыль от реализации на 347,6 тыс. руб., а также повысить привлекательность компании и качество обслуживания покупателей.

3. Модернизация оборудования с целью повышения качества продукции.

По оценкам деятельности других аналогичных компаний, товарооборот ООО «Фокин. Мебельная фабрика», получаемый от операций по модернизации оборудования, составляет 500 тыс. руб. год., то есть при средней наценке 7% рост прибыли от реализации увеличивается на 35 тыс. руб.

4. Расчет сводных показателей эффективности.

Итак, выше была рассчитана эффективность каждого предложения. Теперь необходимо соединить их и рассчитать суммарный эффект от всех предложений.

В таблице 3.4 приведены сводные данные по мероприятиям.

Таблица 3.4

Сводная таблица показателей по мероприятиям ООО «Фокин. Мебельная фабрика»

На рисунке 3.3 представлен вклад каждого мероприятия в увеличение роста валовой прибыли.

Рис.3.3. Вклад каждого мероприятия в рост прибыли от продаж

ООО «Фокин. Мебельная фабрика»

Итак, максимальный рост финансовых результатов ООО «Фокин. Мебельная фабрика» обеспечивает применение факторинга в расчетах с поставщиками (доля вклада 84,91%), так как это позволяет в два раза увеличить средства в обороте, расширить номенклатуру товаров. Так как основным тормозом в расширении бизнеса ООО «Фокин. Мебельная фабрика» является как раз недостаток средств в обороте, то данное мероприятие позволит также более полно реализовать потенциал ООО «Фокин. Мебельная фабрика».

Доля вклада организации работы на заказ составляет 9,71%. Это тоже высокий показатель.

Организация работы на заказ позволяет ООО «Фокин. Мебельная фабрика», с одной стороны, повысить экономические показатели работы предприятия, а, с другой стороны, повысить качество обслуживания покупателей, степень удовлетворения запросов. Это, в свою очередь, повышает конкурентоспособность предприятия.

Заключение долгосрочных договоров ООО «Фокин. Мебельная фабрика» с основными поставщиками вносит вклад в общий рост валовой прибыли в размере 4,41%, а модернизация оборудования – на 0,98%. Хотя вклад данных мероприятий не сильно высок, однако заключение долгосрочных договоров способствует упрочнению связей с поставщиками, а модернизация оборудования – повышает качество выпускаемой продукции и объемы производства.

Теперь рассмотрим, какой прирост валовой прибыли обеспечивают разработанные мероприятия (табл.3.5 и рис.3.4).

Таблица 3.5

Прирост валовой прибыль вследствие внедрения мероприятий

на ООО «Фокин. Мебельная фабрика»

Рис.3.4. Прирост прибыли от реализации ООО «Фокин. Мебельная фабрика» вследствие внедрения мероприятий

Таким образом, рост прибыли от продаж ООО «Фокин. Мебельная фабрика» вследствие внедрения мероприятий составит 1506,17 тыс. руб., что в относительном выражении составит 317,49%. За счет заключения долгосрочных договоров валовая прибыль возрастет на 14%, применение факторинга в расчетах с поставщиками позволит увеличить прибыль от реализации на 269,57%, организация работы на заказа – на 30,82%, модернизация оборудования – на 3,1%.

Таким образом, в третьей главе выпускной квалификационной работы на основании результатов анализа были сформулированы основные пути увеличения показателей прибыли и рентабельности ООО «Фокин. Мебельная фабрика».

К ним относятся:

- совершенствование работы с поставщиками продукции;

- организация работы на заказ;

- модернизация оборудования с целью повышения качества продукции (замена производственного оборудования – станков, приборов).

Расчет эффективности по каждому мероприятия позволяет сделать вывод:

      модернизация оборудования позволит увеличить качество продукции и объемы реализации;

      экономия от заключения долгосрочных договоров составит 157,91 тыс. руб.;

      при применении факторинга в расчетах с покупателями, даже неся дополнительные затраты по оплате услуг факторинговой фирмы, предприятие имеет рост прибыли от продаж почти в два раза. Это связано с двукратным ростом средств в обращении;

      при организации работы под заказ рост прибыли от реализации составит 347,6 тыс. руб.;

      замена производственного оборудования (станков, приборов) позволит увеличить прибыль на 35 тыс. руб.

Внедрение мероприятия приведет к росту товарооборота на 3088,58 тыс. руб., что составит 85,72%. Рост производительности труда составит также 85,72%. Чистая прибыль возрастут на 1204,94 тыс. руб. (658,72%), а рентабельность от продаж – на 14,54%. Динамика данных показателей говорит о том, что внедрение данных мероприятий целесообразно.