Бухгалтерская отчётность в системе информационного обеспечения финансового менеджмента

Снижение стоимости оборотных активов обусловлено в большей степени уменьшением дебиторской задолженности (платежи по которой ожидались в течение 12 месяцев), краткосрочных финансовых вложений, налога на добавленную стоимость.

За 2004 год снижается сумма дебиторской задолженности, платежи по которой ожидались в течение 12 месяцев на 4961258 тыс. руб. или 38,47%. В 2005 году данный вид активов напротив увеличивается на 584626 тыс. руб. или 7,37% и появляется дебиторская задолженность, платежи по которой ожидались более чем через 12 месяцев и составляет 8610 тыс. руб.. Доля средств в расчетах за 2004 год понизилась с 34,16% на 8,1%, а за 2005 повысилась с 26, 06% на 1,47%.

 

Рис. 3. Динамика стоимости оборотных активов, тыс. руб.

 

Имеет тенденцию снижения сумма налога на добавленную стоимость. За 2004 год она снизилась на 1078201 тыс. руб. или 53,77%, за 2005 год на 349455 тыс. руб. или37,7%.

Сумма краткосрочных финансовых вложений уменьшается на 2272917 тыс. руб. или 76,49% в 2004, и на 457261 тыс. руб. или 65,49% в 2005 годах. Их доля в стоимости активов уменьшается с 7,87% на 5,58% в 2004 и с 2,29% на 1,51% в 2005 годах.

Денежные средства в 2004 году уменьшились на 163691 тыс. руб. или 5,86%, в 2005 на 384894 тыс. руб. или 14,64%, что может отрицательно сказаться на платежеспособности предприятия. Однако удельный вес денежных средств за анализируемые периоды изменялся незначительно, колеблясь от 8,64% до 7,25%.

Авансы выданные образуются в течение 2005 года, и концу данного отчетного периода составляют 6259887 тыс. руб. или 20,21% в структуре баланса.

В ходе анализа структурной динамики установлено, что на конец рассматриваемых отчетных периодов 59, 37% составляют внеоборотные активы и 40,63% - текущие активы.

В составе внеоборотных активов наибольшую долю занимают долгосрочные финансовые вложения (55,2%), в составе оборотных активов - дебиторская задолженность (27,53%) и авансы выданные (20,21%).

В целом структура хозяйственных средств на конец отчетных периодов несколько ухудшилась, но отдельные изменения можно оценить положительно. Следует обратить внимание на значительное отвлечение средств в долгосрочные финансовые вложения.

Стоимость реальных активов, характеризующих производственный потенциал предприятия, составила, по данным бухгалтерского баланса на начало 2004 года, 68902 тыс. руб. (15789 + 53113), 0,18% к общей сумме капитала, на конец 2005 года - 895340 тыс. руб. (298322 + 62389 + 534629), 2,89%. Абсолютный и относительный прирост активов свидетельствует о потенциальных возможностях предприятия расширить объемы производственной деятельности.

Таким образом, за 2004 год наблюдалось значительное уменьшение стоимости имущества на 19,33%, за 2005 незначительное увеличение на 1,73%. Мобильные средства уменьшаются (на 39,34% и 1,12%), внеоборотные активы растут (на 5,71% и 3,77%), что определяет тенденцию замедления оборачиваемости наиболее ликвидных средств предприятия.

После общей оценки имущественного состояния предприятия перейдем к изучению состояния, движения и причин изменения основных видов имущества, установим оборачиваемость хозяйственных средств.

Для анализа состояния запасов составим их аналитическую таблицу (Таблица 4).

 

Таблица 4

Анализ состояния запасов

Материальные оборотные средства	На начало 2005 г.		На начало 2006 г.		На начало 2007 г.		Изменение за 2005 г.		Изменение за 2006 г.
	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к началу периода	Тыс. руб.	В % к началу периода
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11
Запасы, всего в том числе:	538689	100	994911	100	7299544	100	456222	84,69	6304633	633,69
Сырье, материалы и другие аналогичные ценности	176333	32,73	62389	6,27	91057	1,25	-113944	-64,62	28668	45,95
Затраты в незавершенном производстве	186258	35	534629	53,74	4743013	64,98	348371	187,04	4208384	787,16
Готовая продукция и товары для перепродажи	168378	31,26	389912	39,19	1104012	15,12	221534	131,57	714100	183,14
Расходы будущих периодов	7720	1,43	7981	0,80	21292	0,29	261	3,38	13311	166,78

 

 

Материальные оборотные средства	На начало 2004 г.		На начало 2005 г.		На конец 2005 г.		Изменение за 2004 г.		Изменение за 2005 г.
	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к началу периода	Тыс. руб.	В % к началу периода
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11
Запасы, всего в том числе:	316815	100	538689	100	994911	100	221874	70,03	456222	84,69
Сырье, материалы и другие аналогичные ценности	53113	16,76	176333	32,73	62389	6,27	123220	232,00	-113944	-64,62
Затраты в незавершенном производстве	0	0	186257	34,58	534629	53,74	186257	-	348372	187,04
Готовая продукция и товары для перепродажи	257159	81,17	168378	31,26	389912	39,19	-88781	-34,52	221534	131,57
Расходы будущих периодов	6543	2,07	7720	1,43	7981	0,80	1177	17,99	261	3,38

 

Как видно из Таблицы 4, запасы товарно-материальных ценностей в целом повысились за 2004 год на 221874 тыс. руб. или 70,03%, за 2005 год на 456222 тыс. руб. или 84,69%.

В 2004 году имело место увеличение запасов по всем видам материальных оборотных активов за исключением готовой продукции и товаров для перепродажи, которые уменьшились на 88781 тыс. руб. или 34,52%. Основной прирост запасов произошел по затратам в незавершенном производстве, сумма которых возросла на 186257 тыс. руб. Сырье, материалы и другие аналогичные ценности возросли на 123220 тыс. руб. или 232%, расходы будущих периодов возросли на 1177 тыс. руб. или 17,99%. Затраты в незавершенном производстве на начало 2004 года отсутствовали, к концу 2004 года они составили 186257 тыс. руб.

В 2005 году исключением увеличения материальных оборотных активов составили сырье, материалы и другие аналогичные ценности, которые уменьшились на 113944 тыс. руб. или 64,62%. Наблюдается резкое увеличение затрат в незавершенном производстве, появившихся к концу 2004 года в размере 186257 тыс. руб. и возросших за 2005 год на 348372 тыс. руб. или 187,04%. Готовая продукция и товары для перепродажи возросли на 221534 тыс. руб. или 131,57%, расходы будущих периодов увеличились на 261 тыс. руб. или 3,38%.

Анализ структурной динамики показывает, что наибольший удельный вес в составе запасов на начало 2004 года занимает готовая продукция и товары для перепродажи - 81,17%. Однако ее удельный вес снижается к концу 2004 года до 31,36%, и к концу 2005 года доля готовой продукции и товаров для перепродажи составляет 39,19%. На начало 2005 года наибольший удельный вес в составе запасов уже составляют затраты в незавершенном производстве - 34,58%, доля которых увеличивается за 2005 год до 53,74%. Доля сырья, материалов и других аналогичных ценностей увеличивается за 2004 год с 16,76% до 32,73%, за 2005 год снижается до 6,27%. Удельный вес расходов будущих периодов в составе запасов незначителен и имеет тенденцию снижения с 2,07% до 1,43% за 2004 год, и с 1,43% до 0,8% за 2005год.

По данным баланса анализируемого предприятия, коэффициент накопления запасов (рассчитывается по формуле 1) составил на конец 2004 года 2,2 , на конец 2005 года - 1,55 . Расчеты показывают, что коэффициенты накопления значительно выше рекомендуемой величины (при оптимальном варианте он должен быть меньше 1). Это свидетельствует о неблагоприятной структуре запасов предприятия, о наличии излишних и ненужных производственных запасов, неоправданном росте остатков незавершенного производства.

Для определения средней величины запасов и их оборачиваемости выполним аналитический расчет (Таблица 5) (формулы 2, 4).

 

Таблица 5

Анализ оборачиваемости материально-производственных запасов

№ п/п	Показатели	2005 год	2006 год	Изменение
1	Выручка (нетто) от продажи товаров, тыс. руб.	6755890	10700640	3944750
2	Среднегодовые мотериально-производственные запасы, всего, тыс. руб., в том числе:	766800	4147228	3380428
	Сырье и материалы	119361	76723	-42638
	Готовая продукция	279145	746962	467817
	Затраты, расходы будущих периодов	368294	2653458	2285164
3	Период оборота, всего, дней, из них:	40,9	139,5	98,7
	Сырья и материалов	6,4	2,6	-3,8
	Готовой продукции	14,9	25,1	10,3
	Затрат, расходов будущих периодов	19,6	89,3	69,6
4	Козффициент оборачиваемости	8,8	2,6	-6,2
	Сырья и материалов	56,6	139,5	82,9
	Готовой продукции	24,2	14,3	-9,9
	Затрат, расходов будущих периодов	18,3	4,0	-14,3

 

№ п/п	Показатели	2004 год	2005 год	Изменение
1	2	3	4	5
1	Выручка (нетто) от продажи товаров, тыс. руб.	36351292	6755890	-29595402
2	Среднегодовые материально-производственные запасы, всего, тыс. руб., в том числе:	427752	766800	339048
	Сырье и материалы	114723	119361	4638
	Готовая продукция	212769	279145	66376
	Затраты, расходы будущих периодов	100260	368294	268034
3	Период оборота, всего, дней, из них:	4,2	40,9	36,7
	Сырья и материалов	1,1	6,4	5,3
	Готовой продукции	2,1	14,9	12,8
	Затрат, расходов будущих периодов	1,0	19,6	18,6
4	Коэффициент оборачиваемости	85,7	8,8	-76,9
	Сырья и материалов	327,3	56,3	-271,0
	Готовой продукции	171,4	24,2	-147,2
	Затрат, расходов будущих периодов	360,0	18,4	-341,6

 

Данные Таблицы 5 характеризуют ускорение оборачиваемости материально-производственных запасов. Срок хранения материально-производственных запасов увеличился на 36,7 дня и составил в 2005 году 40,9 дня. Наименьший срок хранения имеют запасы сырья и материалов, и увеличение продолжительности их оборота свидетельствует о накапливании сырьевых ресурсов на предприятии. Наибольший срок хранения имеют затраты в незавершенном производстве, расходы будущих периодов и запасы готовой продукции. Увеличение запасов готовой продукции за 2005 год указывает на уменьшение спроса на продукцию предприятия или на понижение уровня платежеспособности покупателей.

Оборачиваемость всех видов запасов значительно увеличилось в 2005 году. Это отразилось на общем уровне оборачиваемости материально-производственных запасов, что привело к высвобождению средств из оборота (эффективность оборачиваемости запасов рассчитывается по формуле 5) на сумму 688725 тыс. руб. , и за год - на сумму 6060780 тыс. руб. .

Для анализа состава и движения дебиторской задолженности систематизируем данные в Таблице 6.

 

Таблица 6. Состав и структура дебиторской задолженности

Виды дебиторской задолженности	На начало 2005г.		На начало 2006г.		На начало 2007г.		Изменение за 2005г.		Изменение за2006г.
	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к началу периода	Тыс. руб.	В % к началу периода
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11
Расчеты с дебиторами, всего в том числе:	7934382	100	8519008	100	23152633	100	584626	7,4	14633625	171,8
С покупателями и заказчиками	3874656	48,8	1201840	14,1	3712409	16,0	-2672816	-69,0	2510569	208,9

 

 

Виды дебиторской задолженности	На начало 2004 г.		На начало 2005 г.		На конец 2005 г.		Изменение за 2004 г.		Изменение за 2005 г.
	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к итогу	Тыс. руб.	В % к началу периода	Тыс. руб.	В % к началу периода
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11
Расчеты с дебиторами, всего в том числе:	12895640	100	7934382	100	8519008	100	-4961258	-38,5	584626	7,4
С покупателями и заказчиками	7884165	61,1	3874656	48,8	1201840	14,1	-4009509	-50,9	-2672816	-69,0
По авансам выданным	0	0	0	0	6259887	73,5	0	-	6259887	-
С прочими дебиторами	5011475	38,9	4059726	51,2	1057281	12,4	-951749	-19,0	-3002445	-74,0

 

Анализ движения дебиторской задолженности позволил установить, что в 2004 году она уменьшилась на 4961258 тыс. руб., а в 2005 году увеличилась на 584626 тыс. руб. Сумма неоплаченных счетов покупателями и заказчиками уменьшилась как в 2004, так и в 2005 годах на 50,9% и 69% соответственно. Сумма средств в расчетах с прочим дебиторами также имеет положительную для предприятия тенденции уменьшения на 19% и 74% в 2004 и 2005 годах соответственно. За 2004 год удельный вес средств в расчетах с покупателями и заказчиками уменьшился на 12,3%, за 2005 год уменьшился на 34,7%. Удельный вес средств в расчетах с дебиторами за 2004 год увеличился на 12,3%, за 2005 год значительно уменьшился на 38,8%. Доля средств в авансах выданных, отсутствовавшая на начало 2005 года, к концу данного периода стала равной 73,5%.