Анализ хозяйственно-финансовой деятельности ООО «Дельта»

Для рассматриваемого предприятия скорректированные  данные изменения денежных средств  по видам деятельности выглядят следующим  образом: текущая деятельность -3509163, инвестиционная деятельность -1915653, финансовая деятельность +6132507. Общее изменения денежных средств составит +707691. В результате того, что оттоки по текущей и инвестиционной деятельности частично были покрыты поступлениями от финансовой деятельности, предприятие ОАО «САН ИНБЕВ» сумма чистой прибыли с учетом корректировок составит -2602978.

Составленный  отчет о движении денежных средств  позволяет сделать следующие  выводы.

Основной  причиной расхождения полученного  чистого финансового результата и чистого потока денежных средств  явилось повлекшее отток денежных средств снижение суммы кратскосрочных займов, стоимости основных средств, рост дебиторской задолженности  со стороны покупателей, рост переплаты  по налогу на прибыль, увеличение производственных запасов по статье «сырье, материалы  и другие аналогичные ценности».

Дополнительный  приток денежных средств был обеспечен  за счет роста долгосрочных займов, начисления амортизации основных средств, снижения стоимости прочих внеоборотных активов, сокращения затрат в незавершенном  производстве.

Ввиду того, что предприятие в отчетном периоде  несло убытки, финансирование возросших  оборотных активов осуществлялось за счет долгосрочных займов.

Чтобы определить потребность предприятия в финансовых средствах, рассчитаем его текущие  финансовые потребности (табл. 3.6).

Таблица 3.6 – Определение потребности предприятия в дополнительном финансировании

Как показали расчеты, текущие финансовые потребности предприятия за период 2010-2011 гг. существенно возросли. Превышение размеров текущих финансовых потребностей над величиной собственных оборотных  средств в 2011 г. означает, что предприятию для обеспечения своей деятельности  не хватало собственных средств и долгосрочных займов, и оно испытывало потенциальную потребность в дополнительных финансовых ресурсах. С учетом привлеченных банковских кредитов реальная потребность в дополнительном финансировании в 2011 г. отпадает.

В работе были предложены мероприятия по ускорению  оборачиваемости одной из существенной части оборотных активов ОАО «САН ИНБЕВ» - дебиторской задолженности.

Для ускорения  расчетов с покупателями ОАО «САН ИНБЕВ» было рекомендовано применение факторинга, использование системы скидок, создание резервного фонда. Анализ эффективности предложенных мероприятий показал, что наиболее оптимальным способом управления дебиторской задолженностью с точки зрения потерь денежных средств и сокращения периода оборачиваемости дебиторской задолженности является факторинг.