Автор работы: Пользователь скрыл имя, 19 Октября 2014 в 08:56, курсовая работа
Целью данной работы является изучение управления дебиторской и кредиторской задолженностью.
Для реализации этой цели были поставлены следующие задачи: изучить нормативные и теоретические аспекты, сущность и виды дебиторской и кредиторской задолженности, проанализировать эффективность управления дебиторской и кредиторской задолженностью; рассмотреть управление дебиторской и кредиторской задолженностью; разработать рекомендации по совершенствованию расчетов дебиторами, пути оптимизации дебиторской и кредиторской задолженности предприятия.
ВВЕДЕНИЕ 4
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЯМИ
7
1.1 Сущность и виды дебиторской и кредиторской задолженности 7
1.2.Дебиторская и кредиторская задолженность как управляемые категории
14
1.3. Анализ эффективности управления дебиторской и кредитор-ской задолженностью
23
2. УПРАВЛЕНИЕ ДЕБИТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛ-ЖЕННОСТЯМИ НА ООО «ПРОМПОТАВКА»
34
2.1. Организационно - экономическая характеристика ООО «Промпоставка»
34
2.2. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности предпри-ятия и оценка их влияния на финансовое состояние предприятия
41
2.3.Анализ системы управления дебиторской и кредиторской задолженностью на предприятии
54
3. РАЗРАБОТКА НАПРАВЛЕНИЙ ОПТИМИЗАЦИИ
ДЕБИТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ
59
3.1 Пути оптимизации дебиторской и кредиторской задолженности предприятия
59
3.2 Расчет эффективности проведенных мероприятий 64
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 70
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 73
Вывод: отрицательным моментом является снижение: коэффициент финансовой независимости, коэффициента финансирования, коэффициента капитализации (плечо финансового рычага). Плечо финансового рычага в 2007 году составило 5, в 2008 году составило 0,357, в 2009 году составило - 4,648. Коэффициент финансовой независимости в 2007 году составил 0,167, в 2008 году составил 0,737, в 2009 году составил - 0,177. Коэффициент текущей ликвидности показывает, что в течение анализируемого периода организация могла покрыть 10,835% текущих обязательств, мобилизовав все оборотные средства. Он отражает прогнозируемые платежные возможности предприятия, при условии погашения краткосрочной дебиторской задолженности и реализации имеющихся запасов. Коэффициент критической ликвидности показывает, что 9,671% краткосрочной задолженности предприятие может покрыть за счет имеющихся денежных средств. Показатели финансовой устойчивости ООО «Промпоставка» даны в таблице 4.
Таблица 4
Показатели финансовой устойчивости ООО «Промпоставка»
Наименование показателя |
Способ расчета |
2007 год |
2008 год |
2009 год | |
Формула |
Статьи отчетности | ||||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
1.Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага) |
Заемный капитал/Собственный капитал |
(с.590 – с.690)/ с.490 |
5,000 |
0,357 |
4,648 |
2.Коэффициент финансовой незав |
Собственный капитал/Валюта баланса |
с.490/ с.700 |
0,167 |
0,737 |
0,177 |
3.Коэффициент финансирования |
Собственный капитал/Заемный капитал |
с.490/ (с.590 + с.690) |
0,200 |
2,800 |
0,215 |
4.Коэффициент финансовой устой |
(Собственный капитал + Долгосрочные обязательства)/Валюта баланса |
(с.490 + с.590)/ с.700 |
0,167 |
0,737 |
0,994 |
Вывод: у предприятия в 2009 году коэффициент критической ликвидности понизился, и составил 9,671 и при этом не соответствует норме.
Это означает, что на 1 рубль обязательств приходится 9 копеек денежных средств на расчетном счете и кассе и так же это означает, что 9,671% обязательств можно погасить за счет наличных денежных средств.
Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача) в 2007 году составил -5,094, в 2008 году составил -41,283, в 2009 году составил -1,720.
Коэффициент оборачиваемости оборотных средств в 2007 году составил 4,354, в 2008 году составил 24,858, в 2009 году составил 1,638. Оборачиваемость запасов в 2007 году составила 1,744, в 2008 году составила 0,022, в 2009 году составила 1,575. Коэффициенты деловой активности ООО «Промпоставка» рассчитаны в таблице 5.
Таблица 5
Коэффициенты деловой активности ООО «Промпоставка»
Наименование показателя |
Способ расчета |
2007 год |
2008 год |
2009 год | |
Формула |
Статьи отчетности | ||||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
1.Коэффициент общей |
Выручка от продажи/Среднегодовая стоимость активов (обороов) |
с.010(ф.№2)/с.190 – с.290 |
-5,094 |
-41,283 |
-1,720 |
2.Коэффициент оборачиваемости оборотных средств |
Выручка от продажи/Среднегодовая стоимость оборотных активов |
с.010(ф.№2)/с.290 (ф.№1) |
4,354 |
24,858 |
1,638 |
3.Фондоотдача |
Выручка от продажи/Среднегодовая стоимость основных средств |
с.010(ф.№2)/с.120(ф.№1) |
30,071 |
62,482 |
35,409 |
4.Коффициент отдачи собственного капитала |
Выручка от продажи/Среднегодовая стоимость собственного капитала |
с.010(ф.№2)/с.490(ф.№1) |
22,812 |
24,135 |
8,830 |
Вывод: коэффициент оборачиваемости средств в расчетах в 2007 году составил 5,157, в 2008 году составил 26,837, в 2009 году составил 25,198. Коэффициент отдачи собственного капитала в 2007 году составил 22,812, в 2008 году составил 24,135, в 2009 году составил 8,830. Ликви́дность — экономический термин, обозначающий способность активов быть быстро проданными по цене, близкой к рыночной. Обычно различают высоколиквидные, низколиквидные и неликвидные ценности (активы). Чем легче и быстрее можно получить за актив полную его стоимость, тем более ликвидным он является. Для товара ликвидности будет соответствовать скорость его реализации по номинальной цене. Коэффициент маневренности низкий, его положения не соответствуют нормативному, однако его показатели в 2007 году значительно снизилось.
Показатели оборачиваемости ООО «Промпоставка» даны в таблице 6.
Таблица 6
Показатели оборачиваемости ООО «Промпоставка»
Наименование показателя |
Способ расчета |
2007 год |
2008 год |
2009 год | |
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
1.Оборачиваемость запасов |
Средняя стоимость запасов *Длительность периода в днях/Выручка от продажи |
с.210(ф.№1)* к-во дней/ с.010 (ф.№2) |
916,328 |
1601,254 |
2958,805 |
2.Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах |
Выручка от продажи/Средняя стоимость дебиторской задолженности |
с.010(ф.№2)/с.230 или с.240 (ф.№1) |
143,76 |
208,17 |
409,14 |
3.Срок погашения дебиторской задолженности |
Средняя стоимость дебиторской задолженности *Длительность периода в днях/Выручка от продажи |
с.230 или с.240 (ф.№1)* к-во дней/ с.010 (ф.№2) |
2,50 |
1,73 |
0,88 |
4.Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности |
Выручка от продажи/Средняя стоимость кредиторской задолженности |
с.010(ф.№2)/с.620(ф.№1) |
4,770 |
67,569 |
244,23 |
5.Срок погашения кредиторской задолженности |
Средняя стоимость кредиторской задолженности *Длительность периода в днях/Выручка от продажи |
с.620(ф.№1)* к-во дней/ с.010 (ф.№2) |
75,48 |
5,328 |
1,474 |
Срок погашения дебиторской задолженности в 2007 году составил 2,50, в 2008 году составил 1,73, в 2009 году составил 0,88.
Основные показатели финансовой деятельности и их нормативное значение ООО «Промпоставка» даны в таблице 7.
Таблица 7
Основные показатели финансовой деятельности и их нормативное значение ООО «Промпоставка»
№ п./п. |
Наименование показателя |
Нормативное значение |
Соответствие нормативу (да или нет) | ||
2007 |
2008 |
2009 | |||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
Коэффициент абсолютной ликвидности |
Более или равно 0,1-0,7 |
нет |
Нет |
нет | |
Коэффициент критической ликвидности |
Допустимое 0,7-0,8. Желательно 1 |
нет |
да |
да | |
Коэффициент текущей ликвидности |
Необходимое значение 1,5. Оптимальное 2 – 3,5. |
нет |
да |
да | |
Коэффициент маневренности капитала |
Положительный факт - уменьшение показателя в динамике |
Наблюдается динамика снижения | |||
Доля оборотных средств в активах |
Более или равно 0,5 |
нет |
да |
да | |
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами |
Более или равно 0,1 |
да |
да |
да | |
Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага) |
Не выше 1,5 |
да |
нет |
да | |
Коэффициент финансовой независимости |
В пределах от 0,4 до 0,6 |
да |
да |
да | |
Коэффициент финансирования |
Более или равно 0,7. Оптимальное значение 1,5 |
да |
да |
да | |
Коэффициент финансовой устойчивости |
Более или равно 0,6 |
да |
да |
да | |
Вывод:
коэффициент абсолютной
Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага), коэффициент финансирования, коэффициент финансовой устойчивости в период 2007 – 2009 год соответствуют нормативному значению. Доля материальных средств в активах низкий, его положения соответствуют нормативному, однако его показатели в 2009 году значительно возросло.
Формулы для данной таблицы и расчеты, а так же выводы были сделаны в таблице 8, просто выясняем соответствие их нормативному значению.
Таблица 8
Динамика основных показателей финансовой деятельности ООО «Промпоставка»
№ п./п. |
Наименование показателя |
2007 год |
2008 год |
2009 год |
Темп роста, % | |
2008 к 2007 |
2009 к 2008 | |||||
1 |
2 |
3 |
4 |
5 |
6 |
7 |
Коэффициент абсолютной ликвидности |
0,022 |
0,031 |
0,034 |
1,41 |
1,10 | |
Коэффициент критической ликвидности |
0,929 |
2,711 |
1,48 |
0,55 |
2,92 | |
Коэффициент текущей ликвидности |
1,089 |
2,718 |
1,49 |
0,55 |
2,50 | |
Коэффициент маневренности капитала |
1,804 |
0,004 |
0,007 |
1,75 |
0,00 | |
Доля оборотных средств в активах |
0,873 |
0,715 |
0,955 |
1,34 |
0,82 | |
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами |
0,046 |
0,632 |
0,138 |
0,22 |
13,74 | |
Коэффициент капитализации (плечо финансового рычага) |
5,000 |
0,357 |
4,648 |
1301, |
92,96 | |
Коэффициент финансовой независимости |
0,167 |
0,737 |
0,177 |
24,02 |
105,9 | |
Коэффициент финансирования |
0,200 |
2,800 |
0,215 |
7,68 |
107,5 | |
Коэффициент финансовой устойчивости |
0,167 |
0,737 |
0,994 |
134,8 |
595,2 | |
Оборачиваемость запасов |
916,3 |
1601,25 |
2958, |
7078, |
90,29 | |
Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах |
143,7 |
208,17 |
409,1 |
93,89 |
488,6 | |
Срок погашения дебиторской задолженности |
2,50 |
1,73 |
0,88 |
106,5 |
20,47 | |
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности |
4,770 |
67,569 |
244,2 |
361,4 |
5120, | |
Срок погашения кредиторской задолженности |
75,47 |
5,328 |
1,474 |
27,67 |
1,95 | |
Рентабельность продаж |
0,04 |
0,03 |
0,44 |
1502, |
1091, | |
Чистая рентабельность |
0,03 |
0,02 |
0,33 |
1528, |
1105, | |
Экономическая рентабельность |
9,78 |
38,60 |
51,86 |
134,3 |
530,2 | |
Рентабельность собственного капитала |
58,68 |
52,39 |
292,8 |
559,1 |
499,1 | |
Информация о работе Управление дебиторской и кредиторской задолженнотью