Организация финансовой работы на предприятии

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 02 Апреля 2014 в 14:01, контрольная работа

Краткое описание

В современных условиях хозяйствования главной задачей любого предприятия является умелое распоряжение имеющимися финансовыми и иными ресурсами для осуществления эффективной деятельности, приносящей желаемый результат – получение прибыли.

Содержание

Введение……………………………………………………………........2
Организация финансовой работы на предприятии…………................3
Краткая характеристика учебно-опытного хозяйства «Пригородное»………………………………………………………..3
Структура финансовой службы предприятия……………………....5
Организация финансового планирования на предприятии………..….6
Организация оперативно-финансовой работы на предприятии……...8
3.1 Открытие предприятием счетов в банке……………………..….....8
3.2 Организация расчетов с поставщиками и покупателями…….......12
4. Оценка финансового состояния предприятия……………..………….18
4.1 Оценка финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия…………………………………………………………….....18
4.2 Организация финансовой работы на предприятии……….………...22
4.3 Оценка финансовой устойчивости и ликвидности предприятия…...26
4.4 Оценка потенциального банкротства предприятия………………….32
5. Общие выводы и предложения по прохождению практики…………36
Литература…………………………………………………………………….38

Прикрепленные файлы: 1 файл

Организация финансовой работы на предприятии.docx

— 135.83 Кб (Скачать документ)

Величина кредиторской задолженности превышает текущие обязательства в 1,5 раза. К концу 2007 года скорость оплаты задолженности снизилась, и срок ее погашения увеличился до 259 дней. На 1 руб. выручки от реализации продукции приходится 71 коп. кредиторской задолженности.

 

 

 

3.3 Инвестиционная  деятельность предприятия.

Инвестиции – это долгосрочные вложения частного или государственного капитала в различные отрасли национальной (внутренние инвестиции) или зарубежной (заграничные инвестиции) экономики с целью получения прибыли. Они подразделяются на реальные, финансовые и интеллектуальные.

Реальные (прямые) инвестиции – вложение капитала в обновление материально-технической базы, наращивание объемов производства, освоение новых видов деятельности.

Финансовые инвестиции – вложения в финансовые институты, т.е. вложения в акции, облигации и другие ценные бумаги, выпущенные частными компаниями или государством, в банковские депозиты.

Интеллектуальные инвестиции – подготовка специалистов на курсах, передача опыта, лицензий и ноу-хау, совместные научные разработки и др.

В учебно-опытном хозяйстве «Пригородное» осуществляются реальные инвестиции в приобретение основных средств (сельскохозяйственной техники), а также интеллектуальные инвестиции (на переподготовку главного бухгалтера – 1 раз в 2 года).

На предприятии основными источниками финансирования являются:

– прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия;

– амортизационные отчисления;

– кредиты коммерческих банков.

Но сельское хозяйство сегодня является низкорентабельным – прибыль остается низкой, амортизационные отчисления для обновления технических средств используются частично. Поэтому необходима государственная поддержка обновления технической базы из федерального и региональных бюджетов. Мерами такой поддержки в последние годы стали возмещение затрат на приобретение техники, лизинг техники, субсидирование процентной ставки за банковский кредит.

На этой основе лизинг стал необходимым и действенным механизмом поддержки сельхозпроизводителей. И учебно-опытное хозяйство «Пригородное» также использует данный источник финансирования для обновления своей материально-технической базы. Лизинг позволяет иметь в наличии необходимое количество сельскохозяйственной техники, выполнять больший объем механизированных работ и соответственно произвести больший объем продукции; расходовать ограниченные финансовые средства на пополнение оборотных средств (семена, удобрения, топливо-смазочные материалы и т.д.). Предметом лизинга могут быть любые непотребляемые вещи, в том числе предприятия и другие имущественные комплексы, здания, сооружения, оборудование, транспортные средства и другое движимое и недвижимое имущество, которое может использоваться для предпринимательской деятельности. Субъектами лизинга являются лизингодатель, лизингополучатель, продавец (поставщик).

Лизингодатель – физическое или юридическое лицо, которое за счет привлеченных и (или) собственных средств приобретает в ходе реализации договора лизинга в собственность имущество и предоставляет его в качестве предмета лизинга лизингополучателю за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование с переходом или без перехода к лизингополучателю права собственности на предмет лизинга.

Лизингополучатель – физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором лизинга обязано принять предмет лизинга за определенную плату, на определенный срок и на определенных условиях во временное владение и в пользование в соответствии с договором лизинга.

Продавец (поставщик) – физическое или юридическое лицо, которое в соответствии с договором купли-продажи с лизингодателем продает лизингодателю в обусловленный срок имущество, являющееся предметом лизинга. Продавец обязан передать предмет лизинга лизингодателю или лизингополучателю в соответствии с условиями договора купли-продажи.

Между лизингодателем и лизингополучателем заключается договор финансовой аренды (лизинга) (прил. 12) о том, что лизингодатель обязуется приобрести в собственность имущество (предмет лизинга) и предоставить лизингополучателю данный предмет за плату во временное пользование.

Далее заключается трехсторонний договор поставки (прил. 13) между покупателем (лизингодателем), поставщиком и лизингополучателем о том, что поставщик обязуется передать покупателю за плату товар, который далее передается лизингополучателю на условиях финансовой аренды (лизинга), закрепленных в соответствующем договоре. Также лизингополучатель может заключить договор финансовой субаренды (сублизинга) .

Сублизинг – вид поднайма предмета лизинга, при котором лизингополучатель по договору лизинга передает третьим лицам (лизингополучателям по договору сублизинга) во владение и в пользование за плату и на срок в соответствии с условиями договора сублизинга имущество, полученное ранее от лизингодателя по договору лизинга и составляющее предмет лизинга. При передаче имущества в сублизинг право требования к продавцу переходит к лизингополучателю по договору сублизинга.

 

4. Оценка финансового  состояния предприятия.

4.1 Оценка финансовых  результатов и эффективности  деятельности предприятия.

Первым шагом в определении финансового состояния и эффективности деятельности хозяйства является изучение структуры и динамики статей актива и пассива баланса (прил. 2). Они отражают размещение и использование имущества хозяйства, а также источников формирования этого имущества.

Для этого необходимо построить сравнительный аналитический баланс путем группировки статей баланса в группы. Статьи актива группируются по признаку ликвидности, а статьи пассива – по срочности обязательств (таблицы 8, 9).

Таблица 8 – Аналитическая группировка и оценка статей актива баланса учебно-опытного хозяйства «Пригородное» за 2008–2010 гг.

Актив баланса

строки

баланса

2008 г.

2009 г.

2010 г.

Абсолютное отклонение (±), тыс. руб.

Темпы роста, %

   

тыс. руб.

% к итогу

тыс. руб.

% к итогу

тыс. руб.

% к итогу

   

1. Имущество, всего

300

91466

100,0

94585

100,0

99748

100,0

8282

109,1

1.1. Внеоборотные активы

190

59120

64,6

60676

64,1

62751

62,9

3631

106,1

1.2. Оборотные активы

290

32346

35,4

33909

35,9

36997

37,1

4651

114,4

1.2.1. Запасы

210+220

31439

34,4

33134

35,0

36395

36,5

4956

115,8

1.2.2. Дебиторская задолженность

230+240

898

1,0

771

0,8

546

0,5

-352

60,8

1.2.3. Денежные средства

250+260

9

0,0

4

0,0

56

0,1

47

622,2

1.2.4. Прочие активы

270

-

-

-

-

-

-

-

-


 

 

Таблица 9 – Аналитическая группировка и оценка статей пассива баланса учебно-опытного хозяйства «Пригородное» за 2008–2010 гг.

Пассив баланса

строки

баланса

2008 г.

2009г.

2010 г.

Абсолютное отклонение (±), тыс. руб.

Темпы роста, %

   

тыс. руб.

% к итогу

тыс. руб.

% к итогу

тыс. руб.

% к итогу

   

Источники

имущества, всего

700

91466

100,0

94585

100,0

99748

100,0

8282

109,1

1.1. Собственный капитал

490+640+650

62144

67,9

62428

66,0

65049

65,2

2905

104,7

1.2. Привлеченный капитал

590+610+620+

+630+660

29322

32,1

32157

34,0

34699

34,8

5377

118,3

1.2.1. Долгосрочные обязательства

590

10213

11,2

11230

11,9

11169

11,2

956

109,4

1.2.2. Краткосрочные кредиты  и займы

610+630+660

1980

2,2

1700

1,8

-

-

-1980

х

1.2.3. Кредиторская задолженность

620

17129

18,7

19227

20,3

23530

23,6

6401

137,4


 

 

Из аналитического баланса можно сделать вывод о росте всех статей, за исключением дебиторской задолженности и долгосрочных обязательств. Наиболее возросла к концу года статья денежных средств. Но это лишь в относительном выражении, в абсолютном произошло небольшое увеличение (на 47 тыс. руб.).

На 37,4% возросла кредиторская задолженность за счет накопления долгов по налогам и сборам, перед государственными внебюджетными фондами и перед поставщиками и подрядчиками. Валюта баланса возросла на 9,1%.

В составе имущества предприятия большую часть (63%) занимают внеоборотные активы, а на долю оборотных активов приходится 37%. Доля внеоборотных активов постепенно снижается (за 2 года снижение составило 1,7%). В структуре источников имущества доля собственного капитала составляет 65%, а привлеченного – 35%.

4.2  Организация финансовой работы на предприятии.

в размере 65% должны быть направлены на формирование внеоборотных средств, а оставшаяся часть – на приобретение запасов. В учхозе «Пригородное» на формирование внеоборотных активов направлено около 79% собственного капитала:

ВА = ДО + СК

60676 = 11230 + СК

СК = 49446

49446 / 62428 * 100% = 79,2%

Это может привести к сокращению оборачиваемости активов, что повлияет на общее финансовое состояние предприятия. Отрицательным моментом является несбалансированность дебиторской и кредиторской задолженности. Также важным показателем финансового состояния предприятия является наличие собственных оборотных средств:

СОС = стр. 490 – 190

На рассматриваемом предприятии этот показатель в 2008–2010 годах -6227 тыс. руб., -7308 тыс. руб. и -6327 тыс. руб. соответственно, что также является отрицательным моментом в оценке финансового состояния.

Для оценки эффективности деятельности хозяйства используется абсолютный показатель – сумма прибыли и относительный показатель – уровень рентабельности.

От продажи продукции, работ и услуг в 2007 году хозяйство получило убыток в размере 165 тыс. руб. Сумма чистой прибыли равна 3056 тыс. руб. за счет получения различного рода субсидий по государственным программам поддержки сельскохозяйственных производителей.

Рассмотрим показатели рентабельности, сложившиеся в хозяйстве (таблица 10).

Таблица 10 – Показатели рентабельности деятельности учебно-опытного хозяйства «Пригородное» за 2008–2010 гг.

 

Показатель

Формула расчета

2008 г.

2009 г.

2010 г.

1. Рентабельность активов

0,001

0,005

0,031

2. Рентабельность внеоборотных  активов

0,002

0,008

0,049

3. Рентабельность оборотных  активов

0,004

0,014

0,083

4. Рентабельность собственного  капитала

0,002

0,008

0,047

5. Рентабельность функционирующего  капитала

0,002

0,007

0,045

6. Рентабельность продаж

-0,031

-0,059

-0,003

7. Рентабельность затрат (производства)

-0,030

-0,056

-0,003


 

 

Все показатели рентабельности в 2007 году по сравнению с предыдущими годами значительно улучшились, но их величина остается недостаточно высокой.

Так, можно отметить, что на 1 руб. продукции были получено 0,3 коп. убытка. Это очень низкий уровень показателя, но наблюдается положительная тенденция к его увеличению. Использование активов предприятия является рентабельным. Так, на 1 руб. стоимости активов хозяйства приходится 3,1 коп. прибыли. По внеоборотным активам этот показатель равен 4,9 коп., по оборотным активам 8,3 коп.

Рентабельность собственного капитала можно определить с помощью формулы Дюпона:

 

РСК = РА + ФЛ = РП + ОА + ФЛ

РСК = РП + +

РСК = 0,062 + 0,502 + 0,524 = 1,088

Данная формула также показывает невысокую рентабельность предприятия. Используемое в формуле отношение величины привлеченного и собственного капитала – финансовый леверидж. Он показывает, что на 1 руб. собственного капитала предприятием привлекается 52,4 коп. заемного капитала. Для определения порога рентабельности производства продукции при сложившемся на предприятии соотношении постоянных и переменных расходов используется анализ безубыточности или «затраты – объем – прибыль» (Cost – Volume – Profit; CVP-анализ).CVP-анализ позволяет определить:безубыточный объем продаж (точку безубыточности, порог рентабельности), при котором выручка от реализации продукции равна совокупным затратам, т.е. предприятие не получает ни прибыли, ни убытка;запас финансовой прочности – размер возможного снижения объема реализации продукции, который позволит осуществлять прибыльную деятельность;необходимый объем реализации продукции для получения заданной величины прибыли и др.

Анализ безубыточности основан на методе маржинального дохода.

Маржинальный доход – это доход, который получает предприятие от производства и реализации одного изделия. Он может быть найден двумя способами:

МД = Выручка – Переменные затраты

МД = Прибыль + Постоянные затраты

Когда предприятие получает маржинальный доход, достаточный для покрытия постоянных издержек, достигается точка безубыточности:

х =

Коэффициент маржинального дохода – это отношение величины маржинального дохода к объему реализации продукции (для определения критического объема продаж в натуральном выражении) или к выручке от реализации (для определения критической величины выручки).

Для этого все затраты на производство делятся на себестоимость проданных товаров (переменные затраты) и управленческие расходы (постоянные затраты).

При этом постоянные затраты включают в себя заработную плату административного аппарата, отчисления на социальные нужды и амортизацию.

Расчет точки безубыточности и запаса финансовой прочности произведен в таблице 11.

Информация о работе Организация финансовой работы на предприятии