Мониторинг финансового состояния предприятия

При организации финансового мониторинга необходимо исходить из того положения, что стоимость предприятия должна быть выражена в реальной оценке, в качестве которой может выступать рыночная или справедливая.

Многочисленные авторы предлагают самые разнообразные оценки, в качестве которых могут выступать:

• рыночная, справедливая, залоговая, ликвидационная;
• в продажных ценах некоторых статей актива;

• дисконтированной стоимости денежных средств;

• капитализация стоимости денежных поступлений;
• оценка доходности фирмы в рыночных ценах на одну акцию.                                          

           Мониторинговый и ситуационный производные балансовые отчеты позволяют использовать рыночную, справедливую, залоговую и ликвидационную оценки, в то время как системы моделей и агрегатов, коэффициентов и моделей нечеткомножественного вида ориентированы лишь на балансовую оценку.

Организация мониторинга связана не только с определением финансового состояния, но и с управлением резервной системой предприятия. Управление резервной системой предприятия связано:

1. с определением стоимости предприятия с учетом резервной системы, производимое на базе использования хеджированного производного 
   балансового отчета;
2. с определением и оценкой риска, проводимых на базе использования производного балансового отчета интегрированного риска;
3. с определением результатов использования резервной системы путем соизмерения резервной системы предприятия со стоимостью интегрированных угроз и получаемых результатов.

Использование механизма управления резервной системой предприятия возможно на базе использования механизмов бухгалтерского инжиниринга, т. е. в условиях использования мониторингового и ситуационного производных балансовых отчетов.

Алгоритм управления мониторингом и соответствующими ситуациями основан на использовании начального оператора и комплекса соответствующих итераций.

Периодичность организации финансового мониторинга:

• мониторинговый и ситуационный производные балансовые отчеты -от ежедневной до ежеквартальной, т. е. в зависимости от потребностей;
• периодичность организации мониторинга на базе системы моделей и агрегатов, коэффициентов и нечеткомножественных моделей, как правило, ежеквартальная.

По данным мониторингового и ситуационного производных балансовых отчетов принимаются оперативные, тактические и стратегические решения, в то время как системы моделей и коэффициентов могут лишь констатировать ситуацию, полученную с большим опозданием, и по такой невозможно принять релевантные решения.

Макет мониторингового производного балансового отчета состоит из начального оператора и семи итераций (Табл.1).

Начальным операторов выступают исходные данные, в качестве которых может быть баланс:

• бухгалтерский;
• консолидированный;
• реорганизационный;
• прогнозный; -|
• разделительный;
• отдельный;
• выделенный;
• предварительный, промежуточный, ликвидационный и др. 
  Первая итерация формируется корректировочными бухгалтерскими  проводками, которые составляются по результатам проверки состояния учета и контроля.

Вторая итерация сводится к составлению корректировочного баланса. Третья итерация — постановка на учет мониторинговых факторов:

• инфляционные факторы;
• использование активов;
• рисковые ситуации;
• риск;
• политическая ситуация;
• экономическая ситуация;
• иммунизация активов и обязательств по размерам, срокам, процентным ставкам и рискам платежей;

Четвертая итерация — составление мониторингового производного балансового отчета.

Пятая итерация — отражение процессов по гипотетической реализации активов и гипотетическому удовлетворению обязательств в рыночной или справедливой оценке.

Шестая итерация — составление гипотетического баланса.

Седьмая итерация — определение зоны финансового состояния:

• активное финансовое состояние;
• пассивное финансовое состояние;
• нейтральное финансовое состояние.

Апробирование мониторингового производного балансового отчета проведено по материалам фГУП УССТ-4.

Процесс управления финансовым состоянием предприятия включает 7 итераций, сгруппированных в 4 паттерна:

1) корректировка основных позиций финансового состояния на результаты внутреннего и внешнего аудита использования активов, обязательств и капитала;

2. собственно мониторинг финансового состояния, сводящийся к определению эффективности использования активов, обязательств и капитала.
3. определение ценовой составляющей.
4. определение зоны финансового состояния, основных факторов, оказавших влияние на изменение финансового состояния предприятия.

Первый паттерн позволяет определить влияние на финансовое состояние организации учета, контроля, аудита.

По материалам ФГУП УССТ-4 были обнаружены следующие основные недостатки, которые оказали влияние на финансовое состояние.

1-я группа: 18 недостатков в организации  учета и контроля использования основных средств и внеоборотных активов на сумму 19 500 тыс. руб.

Дебет раздела Ш баланса - 19 500 тыс. руб.

Кредит раздела I баланса - 19 500 тыс. руб.

В системе производных балансовых отчетов В.И. Ткач, Г.Е. Крохичеча, Е.А. Аксенова, Т.В. Сидорина и другие предложили использовать запись по разделам баланса, что резко повысило возможности использования компьютерных программ, так как вместо 11 000 бухгалтерских проводок стало возможным использование лишь восьми:

 

дебет раздела I кредит раздела Ш;

• дебет раздела II кредит раздела III;
• дебет раздела IV кредит раздела Ш;
• дебет раздела V кредит раздела Ш.

Эти проводки увеличивают собственный капитал.

-дебет раздела III кредит раздела I;

Такой мониторинговый производный балансовый отчет позволяет определить финансовое состояние и влияние соответствующих факторов в виде показателей чистых активов и чистых пассивов. 

 

 

 

Таблица 1.

Макет мониторингового производного балансового отчета.

 

Начальный оператор: Бухгалтерский баланс

Сумма

1-я итерация: корректировачные записи

2-я итерация: корректировачный баланс

3-я итерация: мониторинговые записи

4-я итерация: мониторинговый баланс

5-я итерация: гипотетические записи

6-я итерация: гипотетический баланс

Дт

Кт

Дт

Кт

Дт

Кт

Дт

Кт

Дт

Кт

Дт

Кт

1. Внеоборотные активы

2. Оборотные активы

3.Капитал и резервы

4.Долгосрочные обязательства

5.Краткосрочные обязательства

Баланс

 

 

 

 

2. Выполнение практического задания.

1)Остатки по счетам бухгалтерского учета на начало месяца.

                                                                                                                                        

Номер счета	Наименованиесчета	Сумма
		Дебет	Кредит
1	Основные средства	17176809	-
2	Амортизация осн. Средств	-	10623700
3	Доходные вложения в материальные ценности	470301	-
4	Нематериальные активы	637500	-
5	Амортизация нематериальных активов	-	191250
7	Оборудование к установке	17180	-
8	Вложения во внеоборотные активы	508179	-
	Из них в строительство здания	4035038	-
9	Отложенные налоговые активы	25600	-
10	Материалы	896910	-
14	Резервы под снижение стоимости материальных ценностей	-	10870
16	Отклонения в стоимости материальных ценностей	76576	-
19	Налог на добавленною стоимость по приобретенным ценностям	161445	-
20	Основное производство	1973509	-
43	Готовая продукция	3174000	-
50	Касса	9800	-
51	Расчетные счета	269844	-
52	Валютные счета	1753940	-
57	Переводы в пути	57760	-
58	Финансовые вложения	1908000	-
59	Резервы под обесценение финансовых вложений	-	336000
60	Расчеты с поставщиками и подрядчиками	-	858355
62	Расчеты с покупателями и заказчиками	1245813	-
66	Расчеты по краткосрочным кредитам и займам	-	579600
67	Расчеты по долгосрочным кредитам и займам	-	8129500
68	Расчеты по налогам и сборам в т.ч. излишне уплаченный налог на прибыль	-	618300
69	Расчеты по социальному страхованию и обеспечению	-	208610
70	Расчеты с персоналом по оплате труда	-	579473
71	Расчеты с подотчетными лицами	4300	-
73	Расчеты с персоналом по прочим операциям	54544	-
76	Расчеты с разными дебиторами и кредиторами	-	-
76-1	Расчеты с разными дебиторами	17846	-
76-2	Расчеты с разными кредиторами	-	581100
77	Отложенные налоговые обязательства	-	13800
80	Уставный капитал	-	5900000
81	Собственные акции (доли)	1113000	-
82	Резервный капитал	-	2385000
83	Добавочный капитал	-	2650600
84	Нераспределенная прибыль	-	1980000
96	Резервы предстоящих расходов	-	101256
97	Расходы будущих периодов	193890	-
98	Доходы будущих периодов	-	106370
Итого:		35853784	35853784

 

 

 

2) Журнал  регистрации хозяйственных операций

с корреспонденцией счетов за март .

Таблица 3

№ п/п	Факты хозяйственной деятельности	Сумма,руб.	дебет	кредит
1	Приняты к оплате расчетные документы поставщиков по приобретенным объектам основных средств: Покупная цена НДС Итого	103400 18612 122012	08 19	60 60
2	Приняты к оплате расчетные документы поставщиков по приобретенным нематериальным активам: Покупная цена НДС Итого	11300 2034 13334	08 19	60 60
3	Приняты к оплате счета за консультационные услуги, связанные с приобретением объектов: Основных средств  (оборудования) - стоимость услуг - НДС Нематериальные активы - стоимость услуг - НДС Итого	8300 1494   1100 198 11092	08 19   08 19	76 76   76 76
4	Отнесена в затраты на капитальное строительство здания сумма процентов за полученные на эти цели кредиты (объекты в эксплуатацию не введены)	135762	08	67
5	Приняты к оплате расчетные документы транспортных организаций за доставку приобретенных основных средств (оборудования) По тарифу НДС Итого	4300 774 5074	08 19	76 76
6	Приняты по окончательному акту выполненные строительно-монтажные работы по договору подряда: Сметная стоимость окончательного этапа НДС Итого	4980000 896400 5876400	08   19	60   60