Инфляция: механизм, причины, последствия

     Применительно к ВВП 19996г. Дефлятор равняется 2250/1550 = 1,45.

     Исходным для вычисления  ИПЦ  является “потребительская  корзина” - набор товаров и услуг,  покупаемых среднестатистическим  городским жителем в течение  того или иного промежутка  времени (квартала, месяца). Стоимость корзины за прошлый год, месяц берется за базу, отправную точку при измерении инфляции.

     Сопоставляя стоимость  корзины, исчисленной в ценах  данного года или месяца, с  предшествующим периодом, мы находим  индекс потребительских цен. Например, ежемесячный прирост цен за 1996 г. равнялся 1,6 %. Годовой ИПЦ составил 21,0%.

     Индекс потребительских  цен заметно ниже, чем дефлятор  ВВП (45% в 1996 г.). В чем причины  несоответствия ценовых приростов? 

     Во-первых, ВВП включает машиностроительный комплекс, где относительно выше затраты энергии, сырья, топлива. Промежуточные цены на них растут более заметным темпом. Внутренние цены на нефть выросли в 1996 г. на 57%. А средние цены производителей промышленной продукции поднялись на 32%.

     Во-вторых, ИПЦ не  включает у нас коммунальные  и транспортные услуги, между  тем как тарифы на них возросли  на 48% .

     В-третьих, цены на  продовольственные товары, включенные  в ИПЦ, находятся под давлением  импорта, сплошь и рядом более  дешевого.

      Подобный подход  к изменению инфляции имеет  свои недостатки. Сохранение твердого  набора товаров и услуг в  потребительской корзине (изменения  в наборе происходят обычно  через 8-10 лет) не учитывает  порой весьма стремительных перемен  в реальной структуре потребления. В него входят новые товары, а некоторые традиционные отступают на задний план.

4. Инфляция и государственный долг

 

     Первые послания инфляции  в адрес государственных финансов  представляются как благоприятные:  погашение займов может происходить в подешевевших деньгах. Реальная задолженность домохозяйств, если в договоре статья об индексации долга отсутствует, также обесценивается.

     Согласно оценке ОЭСР, государственный долг США в  обязательствах1981 г. Подешевел к  1989г. На 41%, долг Великобритании - соответственно на 45%. Потери кредиторов могут отчасти компенсироваться повышением процентных ставок. Любопытен также опыт Великобритании: казначейство выпускает облигации со стабильным доходом 3% годовых, но цены облигаций индексируются в соответствии с ИПЦ.

     Инфляционные процессы  по-разному воздействуют на внутренний  и внешний долги государства.  В 1988г. Нерезиденты держали  в своих руках 20% долговых обязательств  США, но поскольку и внутренний  и внешний долги США были  открыты в долларах, специальных трудностей для правительства США иностранные держатели не создавали.

     Между тем во Франции  закупки нерезидентных ценных  бумаг казначейства, позволившие  покрыть дефицит текущего платежного  баланса, по мере увеличения  расходов по обслуживанию долга, привели к затруднениям с приобретением подорожавшей иностранной валюты. В конце 80-х годов французский франк инфляционировал сильнее, чем американский доллар или немецкая марка.

     Интересная картина  вырисовывается с долгами нашей  страны. Соглашения на товарные поставки в кредит из СССР (в основном оружия) заключались на рублевой базе. В пересчете на современные цены поставки стоят намного дороже, хотя курс рубля к доллару снизился, возможно, еще значительней.

 

1.5 Инфляционные потоки

     Инфляция - это следствие неравновесия между денежной массой и товарным предложением. Но каков же передаточный механизм воздействия этой общей причины на цены?

     Различают два потока  инфляции: инфляцию спроса и инфляцию  издержек.

     Инфляция спроса - это появление дополнительной, избыточной по сравнению с имевшейся ранее, платежеспособности. Пример тому, подтвержденный мировой практикой, - рост государственных, в том числе и военных расходов. Влияние дополнительных денег, как правило, стимулирует рост цен. Однако в фазах замедленного развития или депрессии, когда часть производственных мощностей простаивает и одновременно растет безработица, некоторое повышение спроса и цен может сыграть роль стимулятора деловой активности.

     Но инфляционный рост  цен может происходить и без появления дополнительного спроса, порой в условиях его сокращения. В рыночной экономике это, скорее всего, свидетельство нарастания инфляции, обусловленной увеличением издержек производства. Примером здесь могут служить последствия мирового нефтяного кризиса 70-х годов. Участники Организации стран - экспортеров нефти ограничили общее предложение нефтепродуктов и резко повысили цены. Процесс этот охватил, как водится, и другие энергоносители, а затем, поскольку энергия - важный компонент практически любого производств, результатом явилась широкая волна инфляции со стороны издержек, инспирировавшая падение экономической активности. Повышение цен на энергоносители в нашей стране, оправданное с точки зрения приближения цен к реальным затратам в топливно-энергетическом комплексе и к уровню мировых цен, тем не менее неизбежно ведет к росту стоимости единицы продукта и, соответственно, цен во всех отраслях. Это- выраженный фактор инфляции издержек. Опасность состоит здесь в тенденции к сокращению товарного предложения. Инфляция издержек порождает спад, провоцирует сокращение рабочих мест.

     Инфляцию со стороны  издержек, или предложения, стимулируют  косвенные налоги, акцизы. В России  в 1897г. питейный, табачный, сахарный, соляной, нефтяной и спичечный акцизы приносили казне 401 млн. Руб., что составляло 60% всей налоговой массы. В отличие от прямого налогообложения доходов (физических лиц и корпораций), косвенные налоги (акцизы) непосредственно плюсуются к цене товара, являются выраженным инфляционным фактором. Между тем в России косвенные налоги в виде НДС и акцизов до сих пор остаются преобладающей формой налогообложения.

     Составным элементом  издержек производства являются  расходы на зарплату. Рост зарплаты  в условиях инфляции вполне  естественен и закономерен. Однако опыт Запада свидетельствует о том, что порой мощные профсоюзы добиваются значительного увеличения оплаты труда, предвосхищая дальнейшее развитие инфляции. Возникает новый жизненный стандарт, распространяющийся и на занятых в других сферах экономики.

    Конечно, если при  росте зарплаты происходят крупные  изменения в производительности  труда, его технической вооруженности  и организации, то вес расходов  на зарплату на единицу продукции  может не возрасти. Рост выработки  перекрывает повышение зарплаты. Если же производительность труда растет медленно или остается прежней, то рост расходов на зарплату в издержках на единицу продукции неизбежен. Это ведет к неминуемому сокращению производства и новому росту цен.

     В России долгое время инфляция находилась в скрытом, как бы подавленном стоянии. На поверхности имел мест вариант “ползучей” инфляции с тенденцией к повышению. При этом существовал и даже нарастал товарный дефицит. С января 1992 г. цены были “освобождены”, т.е. предприятия получили возможность самостоятельно устанавливать их. На потребительском рынке цены резко пошли вверх.

     По мере того как  цены набирали высоту, наполнялись  прилавки продовольственных магазинов.  Но происходило это, конечно,  не потому, что увеличивалось производство товаров. Некоторый рост предложения и особенно диверсификация ассортимента у потребительских товаров были связаны с притоком импортной продукции. Чаще всего доходы населения и его платежеспособность оставались позади поднявшихся цен, т.е. видимое товарное наполнение в действительности означало сокращение реального потребления.

     Разумеется , в стране  происходит рост зарплаты и  других доходов населения. Следствием  повышения зарплаты явились новые  инфляционные волны, поскольку  общее сокращение производства продолжалось. Согласно оценке, оно упало в 1994 году на 45% по сравнению с 1991 г. 

     Рассматривая действия  инфляционных механизмов в России , можно обнаружить “ взаимное  подкармливание ” двух форм  инфляции. Традиционным фактором  инфляции спроса выступает государственное (бюджетное) финансирование и льготное кредитование. Но из-за отсутствия конкурентного рынка и сохранения монополистических структур, кейнсианского  эффекта  у нас не наблюдалось. Рост цен на оборудование, сырьё, топливо и повышение зарплаты при сокращении производства перенесли центр тяжести на злокачественную форму инфляции - инфляцию издержек производства.

 

 

6. Можно ли переломить инфляцию?

 

Спад, сопряженный с инфляцией, лечат разными средствами. Самым  простым, хотя, по общему признанию, недостаточно эффективным, является лечение “подобного  подобным ”- дозированными денежными вливаниями, позволяющими целенаправленно стимулировать спрос и производство. В экономической лексике это называется политикой “дешевых” денег. Но, конечно же, оздоровление может при этом наступить, когда болезнь ещё не запущена. У нас реального оздоровления экономически при этом курсе лечения не происходило, хотя мы прибегали к нему не однажды.

     Существует и другой, консервативный метод борьбы  с инфляцией. Это -денежный “зажим”, вслед за которым возникает временное угнетение производственной активности, новый спад. Но вместе с этим негативом здесь можно добиться ослабления роста цен. Рыночная экономика вынуждена приспосабливаться  к торможению ценовой динамики. Изыскиваются возможности повышения производительности труда, сокращение издержек, использование более дешевых материалов. Теперь можно несколько ослабить обруч, стягивающий денежную массу, запустить машину избирательного кредитования. Этот метод лечения ( политика  дефляции ) был применён во многих странах, находившихся в условиях гиперинфляции и экономической разрухи . Правда, некоторые западные эксперты называют политику дефляции пирровой победой, считают, что выигрыш от торможения инфляции не компенсирует потери, связанные с неизбежным, хотя, может быть, и временным, падение производства и безработицей.

     Весьма осторожным  и продуманным должно быть  само “снятие зажимов”. М. Фридмен  приводит пример с постепенно  сползающей вниз каменной глыбой. Чтобы остановить её, вы ставите преграды. А теперь , вообразите, что эти преграды решили снять.  Результатом будет немедленное лавинообразное падение. Рассмотрим теперь некоторые радикальные антиинфляционные меры.

“ Нам не известны, - пророчески писал  Дж. Кейнс в 1923 г., - ни одна сколько-нибудь  продолжительная война, ни один значительный  социальный переворот , которые бы не сопровождались сменой законных платежных средств”.

 

7. Денежные реформы

 

     Для обозначения денежных  реформ разной степени радикальности существуют следующие исходные понятия:

• Деноминация, при которой старые денежные знаки обмениваются в определенной пропорции на новые, происходит как бы утяжеление денежной единицы. Деньги, не предъявленные к обмену, теряют силу. Соответственно пересчитываются цены, доходы и пр. В чистом виде деноминация проводит, как это обычно говорят, для упорядочения денежного обращения и облегчения расчетов. Достаточно часто, однако, потяжелевшая денежная единица снова начинает инфляционный бег и обесценивается. Это мероприятие было проведено в нашей стране в январе 1961г. В обращение были введены новые купюры, обмен которых на старые производился в соотношении 1:10, в той же или почти в той же пропорции уменьшились доходы, вклады и цены. Реформа 1961 г. стала трамплином для дальнейшего раскручивания инфляции, сначала медленной, постепенной, скрытой. Она была неизбежна, так как товарный дефицит нарастал.
• Нуллификация предполагает прямое аннулирование, т.е. признание недействительными, запрещенными к приему, обесценившихся дензнаков.

     Примером нуллификации  является советская денежная  реформа 1922-1924 гг. До этого в  стране обращались триллионы  совзнаков. В несколько этапов  они были “обменены” на казначейские  билеты в пропорции 50 млрд. совзнаков  на один новый казначейский билет рублевого достоинства, т.е. практически аннулированы.

     За 1944-1950 гг. В большинстве  воевавших стран, в том числе  и в СССР, были проведены конфискационные  денежные реформы, сочетавшие  в себе элементы деноминации  и нуллификации.

     Во время денежных  реформ, являющихся следствие чрезвычайных  обстоятельств, обмен старых денег  на новые происходит в пропорциях, которые дифференцированы в зависимости  от количества предъявляемых  к обмену купюр, величины вкладов  в депозитных учреждениях, происхождения оборотных средств и амортизационных отчислений предприятий.

 

2. Причины инфляции

1. Уровень цен и ценность денег

 

      Когда происходит рост индекса потребительских цен (ИПЦ) или других показателей стоимости потребительской корзины, многие прежде всего обращают внимание на цены отдельных товаров, входящих в ее состав, и делают, например, такие выводы: “В прошлом месяце ИПЦ вырос на 3% за счет двадцатипроцентного роста стоимости кофе и тридцатипроцентного роста горючего, используемого для отопления домов”. Хотя такой подход действительно основывается на информации о происшедших в экономике изменениях, он упускает из виду главное: инфляция представляет собой явление, которое прежде всего относиться к ценности используемого в экономике средства обращения.